中國(guó)證券市場(chǎng)中的審計(jì)問(wèn)題：實(shí)證研究綜述

1、中國(guó)證券市場(chǎng)中的審計(jì)問(wèn)題：實(shí)證研究綜述摘要 本文對(duì)與 中國(guó) 資本市場(chǎng)中審計(jì) 問(wèn)題 相關(guān)的實(shí)證 研究 進(jìn)展了比較全面和系統(tǒng)地回憶?？偟膩?lái)看，在短短的數(shù)年中，我國(guó)審計(jì)領(lǐng)域的實(shí)證研究已獲得了比較豐碩的成果，這些成果不僅有助于我們對(duì)中國(guó)審計(jì)市場(chǎng)的運(yùn)行效率作出更為客觀的評(píng)價(jià)，也將為將來(lái)的制度改革提供有益的 參考 。 關(guān)鍵詞 審計(jì)問(wèn)題 實(shí)證研究 綜述審計(jì)研究關(guān)注的核心在于審計(jì)的質(zhì)量，而一定程度審計(jì)質(zhì)量的實(shí)現(xiàn)，首先取決于良好的制度體系以最大限度地保護(hù)審計(jì)師的獨(dú)立性不受損害。其次，取決于注冊(cè) 會(huì)計(jì) 師在審計(jì)過(guò)程中保持足夠的職業(yè)慎重，獨(dú)立、客觀、公正地出具審計(jì)意見(jiàn)。第三，對(duì)于上市公司通過(guò)變更會(huì)計(jì)師事務(wù)所來(lái)收買(mǎi)審

2、計(jì)意見(jiàn)的行為，監(jiān)管者應(yīng)施以最大可能的限制。那么，我國(guó)審計(jì)市場(chǎng)的質(zhì)量到底表現(xiàn)如何呢？資本市場(chǎng)又是如何對(duì)待注冊(cè)會(huì)計(jì)師所提供的效勞的呢？對(duì)于這些問(wèn)題，許多學(xué)者運(yùn)用實(shí)證研究的 方法 ，分別從上述三個(gè)方面以及審計(jì)意見(jiàn)市場(chǎng)反響的角度進(jìn)展了檢驗(yàn)。本文的目的就在于對(duì)這些研究及其發(fā)現(xiàn)進(jìn)展比較全面而簡(jiǎn)要的介紹，并希望能為將來(lái)的實(shí)證或標(biāo)準(zhǔn)研究提供一個(gè)根本的平臺(tái)。一、審計(jì)制度安排及其變遷對(duì)于我國(guó)審計(jì)質(zhì)量的認(rèn)識(shí)，首先必須從其特殊的審計(jì)制度安排以及不斷變革的整體環(huán)境來(lái)考察。這種環(huán)境詳細(xì)包括了審計(jì)準(zhǔn)那么、會(huì)計(jì)師事務(wù)所的組織形式、 法律 制度以及審計(jì)收費(fèi)制度等等。一審計(jì)準(zhǔn)那么二事務(wù)所脫鉤改制獨(dú)立性是注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)制度的靈魂。

3、然而，在1997年之前，我國(guó)絕大多數(shù)會(huì)計(jì)師事務(wù)所均“掛靠于政府部門(mén)、 社會(huì) 團(tuán)體、科研機(jī)構(gòu)等法人單位。這種掛靠體制嚴(yán)重干擾了注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立執(zhí)業(yè)，影響了公平競(jìng)爭(zhēng)和執(zhí)業(yè)質(zhì)量的進(jìn)步。為了改變這種場(chǎng)面，我國(guó)進(jìn)展了旨在切斷事務(wù)所與“掛靠單位之間人員、財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)等方面聯(lián)絡(luò)的制度改革，即脫鉤改制。吳保明1999就注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于改制以及相關(guān)問(wèn)題進(jìn)展了問(wèn)卷調(diào)查。作者發(fā)現(xiàn)，問(wèn)卷的回復(fù)者根本上支持對(duì)事務(wù)所組織形式的改革，但同時(shí)表達(dá)了對(duì)于改革過(guò)程中種種問(wèn)題的擔(dān)憂(yōu)，比方可能引起的與原發(fā)起單位的各種爭(zhēng)議。他們也表達(dá)了進(jìn)步審計(jì)質(zhì)量的種種愿望。對(duì)于國(guó)際會(huì)計(jì)師事務(wù)所的進(jìn)入，他們雖然成認(rèn)可以帶動(dòng)國(guó)內(nèi)事務(wù)所工作質(zhì)量的進(jìn)步，但并不

4、主張迅速地開(kāi)放審計(jì)市場(chǎng)。王躍堂，陳世敏2001詳細(xì)研究了脫鉤改制對(duì)于審計(jì)獨(dú)立性的影響。他們以改制前后的A股公司為樣本，分別對(duì)非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)的出具及其市場(chǎng)反響的變化情況進(jìn)展了檢驗(yàn)。作者發(fā)現(xiàn)，相對(duì)于1997年，1998年改制后的非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存意見(jiàn)的比例顯著上升，意味著審計(jì)獨(dú)立性有所進(jìn)步，但并沒(méi)有證據(jù)顯示審計(jì)意見(jiàn)的市場(chǎng)反響變得更為顯著，即投資者并沒(méi)有立即認(rèn)可由于獨(dú)立性的進(jìn)步而可能帶來(lái)的審計(jì)質(zhì)量的改進(jìn)。事實(shí)上，文章對(duì)于注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)行為的進(jìn)一步分析說(shuō)明，在改制的當(dāng)年，審計(jì)師的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)雖然有所增強(qiáng)，但對(duì)于盈余管理問(wèn)題的關(guān)注反而有所下降。文章的后一結(jié)論也許還可以從另一個(gè)角度來(lái)理解，由于脫鉤改制導(dǎo)致

5、了非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)比例的進(jìn)步，從而意味著一部分在1998年被出具非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)的財(cái)務(wù)報(bào)告在1997年的制度背景下將可能被出具無(wú)保存意見(jiàn)，或者性質(zhì)更輕的審計(jì)意見(jiàn)。這樣投資者就會(huì)理性地預(yù)期到，在1998年被出具“不清潔審計(jì)意見(jiàn)財(cái)務(wù)報(bào)告的不良性質(zhì)將會(huì)弱于1997年，因?yàn)樵诿撱^改制前，很可能只有財(cái)務(wù)報(bào)告在嚴(yán)重偏離“三性的情況下才會(huì)受到審計(jì)師的警告。三法律責(zé)任隨著注冊(cè)會(huì)計(jì)師在我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中的地位越來(lái)越重要，強(qiáng)化注冊(cè)會(huì)計(jì)師的責(zé)任意識(shí)，嚴(yán)格注冊(cè)會(huì)計(jì)師的法律責(zé)任，以保證其執(zhí)業(yè)道德和執(zhí)業(yè)質(zhì)量，就愈顯重要。近年來(lái)，我國(guó)通過(guò)公布?注冊(cè)會(huì)計(jì)師法?、?證券法?等法規(guī)已在此方面作了比較明確的規(guī)定，那么注冊(cè)會(huì)

6、計(jì)師對(duì)于法律責(zé)任的認(rèn)識(shí)到底如何呢？周志誠(chéng)1999運(yùn)用調(diào)查問(wèn)卷的方式對(duì)海峽兩岸的現(xiàn)狀進(jìn)展了比較研究。作者發(fā)現(xiàn)，兩岸注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)于法律責(zé)任的認(rèn)識(shí)雖然存在一定的差異，但在許多問(wèn)題上也具有相當(dāng)一致的認(rèn)識(shí)，比方雙方均把“管理層蓄意舞弊視為注冊(cè)會(huì)計(jì)師面臨的最為重要的執(zhí)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，在躲避法律訴訟的措施上，雙方均把慎選客戶(hù)，做好事前審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估放在第一位。四審計(jì)收費(fèi)二、審計(jì)意見(jiàn)的決定因素從 理論 上說(shuō)，審計(jì)意見(jiàn)應(yīng)該基于注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審核過(guò)程及其在這一過(guò)程中的發(fā)現(xiàn)獨(dú)立地作出。然而由于審計(jì)意見(jiàn)，特別是不“清潔審計(jì)意見(jiàn)，對(duì)于上市公司可能造成重大影響，審計(jì)師在出具審計(jì)意見(jiàn)時(shí)將不得不面對(duì)來(lái)自上市公司等各方面的壓力，這時(shí)審計(jì)師

7、就可能通過(guò)犧牲審計(jì)質(zhì)量比方在披露事項(xiàng)上避重就輕，改變審計(jì)意見(jiàn)的性質(zhì)等等來(lái)迎合上市公司的要求或屈從其壓力。孫錚、王躍堂1999通過(guò)對(duì)上市公司19951997年期間的審計(jì)報(bào)告進(jìn)展分析發(fā)現(xiàn)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)上市公司出具的審計(jì)報(bào)告中，確實(shí)存在著運(yùn)用說(shuō)明段改變審計(jì)意見(jiàn)性質(zhì)的傾向，尤其表如今將保存意見(jiàn)變通為無(wú)保存意見(jiàn)加說(shuō)明段。作者同時(shí)發(fā)現(xiàn)，這種操縱審計(jì)意見(jiàn)的傾向隨著審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的趨小而明顯變大，即在企業(yè)財(cái)務(wù)狀況比較好時(shí)，審計(jì)師更可能通過(guò)變更審計(jì)意見(jiàn)的性質(zhì)來(lái)迎合上市公司的要求。三、會(huì)計(jì)師事務(wù)所的變更會(huì)計(jì)師事務(wù)所的變更從兩個(gè)方面影響著審計(jì)意見(jiàn)的質(zhì)量。一方面，假設(shè)審計(jì)師的變更是由于事務(wù)所擔(dān)憂(yōu)潛在審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)在西方主要表現(xiàn)為

8、民事訴訟風(fēng)險(xiǎn)，在中國(guó)主要表現(xiàn)為行政處分風(fēng)險(xiǎn)過(guò)高而回絕繼續(xù)審計(jì)，那么審計(jì)質(zhì)量可以說(shuō)在一定程度上得到了進(jìn)步。另一方面，假設(shè)審計(jì)師的變更是由于事務(wù)所不同意客戶(hù)的會(huì)計(jì)政策選擇，出具“不清潔的審計(jì)意見(jiàn)，而被客戶(hù)解聘，那么很可能導(dǎo)致審計(jì)意見(jiàn)的收買(mǎi)行為，最終降低審計(jì)質(zhì)量。四、審計(jì)意見(jiàn)的市場(chǎng)反響審計(jì)的作用在于為財(cái)務(wù)報(bào)表信息的可靠性提供一定的保證，而這種保證能否得到投資者的認(rèn)可最終表達(dá)在兩個(gè)方面，一是市場(chǎng)對(duì)于會(huì)計(jì)信息的反響是否隨著審計(jì)報(bào)告質(zhì)量的不同而有所區(qū)別，二是市場(chǎng)對(duì)于會(huì)計(jì)信息的反響是否隨著審計(jì)報(bào)告的類(lèi)型而有所區(qū)別，尤其是對(duì)于非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見(jiàn)包括帶說(shuō)明段的無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)、保存意見(jiàn)、反對(duì)意見(jiàn)和回絕發(fā)表意見(jiàn)來(lái)說(shuō)，其

9、中蘊(yùn)涵的關(guān)于會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的修正意義能否起到適當(dāng)?shù)慕鋫渥饔?，更是直接表達(dá)了審計(jì)作用的發(fā)揮程度。就前者而言，審計(jì)報(bào)告的質(zhì)量關(guān)鍵取決于審計(jì)師的獨(dú)立性狀況與自身的執(zhí)業(yè)程度，Gul，Sun，Tsui2001以19961997年在上海交易所上市的公司為樣本，研究了審計(jì)師質(zhì)量對(duì)于盈余信息含量的影響，他們發(fā)現(xiàn)，由高質(zhì)量會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)展審計(jì)的公司，盈利增長(zhǎng)的市場(chǎng)反響更為強(qiáng)烈。五、關(guān)于 中國(guó) 審計(jì)實(shí)證研究將來(lái) 開(kāi)展 方向的初步討論通過(guò)前面的文獻(xiàn)回憶，我們清楚地看到了我國(guó)審計(jì)實(shí)證研究開(kāi)展的兩條途徑：一是結(jié)合中國(guó)的制度背景，改進(jìn)現(xiàn)有文獻(xiàn)的研究設(shè)計(jì)，進(jìn)一步驗(yàn)證或修正相關(guān)的結(jié)論；二是在新的領(lǐng)域進(jìn)展開(kāi)拓性的研究。由于我國(guó)的

10、實(shí)證研究仍然處于初步開(kāi)展的階段，研究 方法 上不可防止地存在諸多瑕疵，因此前一途徑仍將具有相當(dāng)廣闊的開(kāi)展空間，但一些潛在的領(lǐng)域也是將來(lái)的研究者所不能無(wú)視的。下面我們從不同的審計(jì)利益主體出發(fā)就其中的假設(shè)干方面進(jìn)展簡(jiǎn)單的分析。一 會(huì)計(jì) 師事務(wù)所或?qū)徲?jì)師由審計(jì)活動(dòng)的理論特性所決定，審計(jì)師在首次執(zhí)行一家上市公司的審計(jì)時(shí)將消耗更多的時(shí)間與人力，比方全面理解被審計(jì)單位根本情況，進(jìn)展內(nèi)部控制的詳細(xì)測(cè)試與評(píng)價(jià)等，在后續(xù)的審計(jì)過(guò)程中，這些活動(dòng)都將大大減少。審計(jì)本錢(qián)前后期的差異很可能導(dǎo)致會(huì)計(jì)師事務(wù)所或?qū)徲?jì)師有意識(shí)地控制不同性質(zhì)審計(jì)意見(jiàn)的發(fā)表時(shí)機(jī)。前面的回憶已經(jīng)顯示，假設(shè)審計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存意見(jiàn)，那么其所面臨的喪

11、失客戶(hù)的風(fēng)險(xiǎn)將大大增加。那么無(wú)論是為了回收審計(jì)本錢(qián)，還是為了與客戶(hù)保持良好的合作關(guān)系，審計(jì)師都可能減少首次審計(jì)或早期合作過(guò)程中“不愉快審計(jì)意見(jiàn)的產(chǎn)生。另外，審計(jì)師盡管在初期將承受更高的審計(jì)本錢(qián)，但在審計(jì)定價(jià)上，為了吸引客戶(hù)或與客戶(hù)保持比較長(zhǎng)期的契約關(guān)系，審計(jì)師也可能采取與實(shí)際投入不相匹配的低價(jià)策略，這一價(jià)格盡管不一定可以彌補(bǔ)當(dāng)期的投入本錢(qián)，卻有望通過(guò)將來(lái)的審計(jì)收費(fèi)或其他的效勞收入獲得更高的報(bào)酬。 目前 關(guān)于審計(jì)收費(fèi)的實(shí)證研究局限于審計(jì)收費(fèi)的截面差異，對(duì)于其時(shí)間變化無(wú)疑缺乏應(yīng)有的關(guān)注。二上市公司審計(jì)意見(jiàn)可以說(shuō)很大程度上是審計(jì)師與上市公司之間利益協(xié)調(diào)的產(chǎn)物。這是因?yàn)?，無(wú)論是在審計(jì)的過(guò)程中，還是審計(jì)

12、工作完成后，注冊(cè)會(huì)計(jì)師都必須與被審計(jì)單位管理當(dāng)局進(jìn)展充分地溝通，這種溝通的有效性往往就決定了最終的審計(jì)意見(jiàn)類(lèi)型。盡管在某些情況下，比方上市公司面臨可能危及其持續(xù)經(jīng)營(yíng)才能的重大風(fēng)險(xiǎn)或其他不確定事項(xiàng)，詳細(xì)的審計(jì)意見(jiàn)與雙方的溝通并無(wú)太大的關(guān)系，但在注冊(cè)會(huì)計(jì)師與上市公司管理當(dāng)局就會(huì)計(jì)報(bào)表編制與披露存在不同的意見(jiàn)、或是存在重大調(diào)整事項(xiàng)時(shí)，審計(jì)師出具無(wú)保存或其他形式的審計(jì)意見(jiàn)顯然就取決于被審計(jì)單位對(duì)于調(diào)整意見(jiàn)的承受程度。上述事實(shí)意味著上市公司對(duì)于審計(jì)意見(jiàn)同樣可能產(chǎn)生重大的影響。三投資者審計(jì)意見(jiàn)的市場(chǎng)反響表達(dá)了投資者對(duì)于審計(jì)報(bào)告的詳細(xì)評(píng)價(jià)，盡管這一領(lǐng)域已經(jīng)得到了比較廣泛的研究，但仍然有必要根據(jù)審計(jì)意見(jiàn)的詳細(xì)

13、 內(nèi)容 進(jìn)展更深化的檢驗(yàn)。在前面提到的相關(guān)研究中，一個(gè)共同認(rèn)可的假定是，在審計(jì)師發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見(jiàn)的情況下，財(cái)務(wù)報(bào)告的真實(shí)性和公允性將受到損害，因此市場(chǎng)將作出不利的反響。然而，投資者也許是根據(jù)審計(jì)意見(jiàn)的 經(jīng)濟(jì) 后果，而不是審計(jì)意見(jiàn)的性質(zhì)本身進(jìn)展判斷。比方由于上市公司提取過(guò)多的資產(chǎn)損失準(zhǔn)備而導(dǎo)致了保存審計(jì)意見(jiàn)的出具，那么市場(chǎng)可能因?yàn)槿缦聝蓚€(gè)方面的原因此作出相對(duì)積極的反響：一是市場(chǎng)對(duì)于利潤(rùn)下降的消極反響由于審計(jì)意見(jiàn)的說(shuō)明而被削弱。二是通過(guò)利潤(rùn)操縱行為，上市公司很可能有效地解除了 企業(yè) 的 歷史 包袱，這對(duì)于企業(yè)將來(lái)的開(kāi)展未嘗沒(méi)有好處。審計(jì)意見(jiàn)前一方面的影響還提醒我們，對(duì)于審計(jì)意見(jiàn)市場(chǎng)反響的研究不僅

14、要看審計(jì)意見(jiàn)的獨(dú)立效應(yīng)，而且要結(jié)合審計(jì)意見(jiàn)的修正事項(xiàng)說(shuō)明其和盈余變化的交互效應(yīng)。另外，作為上市公司信息披露中的重大事項(xiàng)之一，會(huì)計(jì)師事務(wù)所的變更同時(shí)受到了監(jiān)管者和投資者的親密關(guān)注。在發(fā)惹事務(wù)所變更的樣本中，一部分公司變更的原因恐怕在于防止得到不利的審計(jì)意見(jiàn)，另一部分公司那么是為了轉(zhuǎn)向?qū)徲?jì)質(zhì)量更高、聲譽(yù)更佳的事務(wù)所。在不同的變更動(dòng)機(jī)后面，投資者是否存在反響，或反響是否一致呢？這些 問(wèn)題 都有待于將來(lái)研究者的答復(fù)。六、結(jié)論通過(guò)對(duì)上述文獻(xiàn)的回憶，我們可以把目前關(guān)于資本市場(chǎng)中審計(jì)問(wèn)題的主要實(shí)證發(fā)現(xiàn)概括如下：審計(jì)制度的變革一定程度上確實(shí)強(qiáng)化了我國(guó)審計(jì)師的獨(dú)立性，在這方面最明顯的表達(dá)是非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)的

15、顯著增加。同時(shí)有證據(jù)說(shuō)明，注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)正逐步增強(qiáng)，但這種強(qiáng)化還不至于導(dǎo)致審計(jì)師對(duì)于客戶(hù)的放棄，事實(shí)上，注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具“不清潔審計(jì)意見(jiàn)本身仍然是導(dǎo)致我國(guó)資本市場(chǎng)中會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更的根本原因。在市場(chǎng)層面，非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)雖然一般會(huì)導(dǎo)致顯著負(fù)的超額回報(bào)，但各年之間存在顯著的變化，同時(shí)，市場(chǎng)反響似乎也并未根據(jù)非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保存審計(jì)意見(jiàn)的差異而作出區(qū)別。隨著我國(guó)審計(jì)市場(chǎng)的開(kāi)展和研究方法的改進(jìn)，上述結(jié)論無(wú)疑將會(huì)進(jìn)一步得到修正。但總的來(lái)看，在短短的數(shù)年中，我國(guó)在審計(jì)領(lǐng)域的實(shí)證研究已獲得了比較豐碩的成果，這些成果不僅有助于我們對(duì)中國(guó)審計(jì)市場(chǎng)的運(yùn)行效率作出更為客觀的評(píng)價(jià)，也將為將來(lái)的制度改革提供有益的

16、 參考 根據(jù)。主要參考文獻(xiàn)：陳梅花，2002，“股票市場(chǎng)審計(jì)意見(jiàn)信息含量研究：來(lái)自19951999上市公司年報(bào)的實(shí)證據(jù)，?中國(guó)會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)研究?第4卷第1期。陳曉，2001，“獨(dú)立審計(jì)師在我國(guó)資本市場(chǎng)中所扮演的角色與作用，工作稿，清華大學(xué)。陳曉，王鑫，2001，“股票市場(chǎng)對(duì)保存審計(jì)意見(jiàn)報(bào)告公告的反響，?經(jīng)濟(jì) 科學(xué) ?第3期。李樹(shù)華，2000，?審計(jì)獨(dú)立性的進(jìn)步與審計(jì)市場(chǎng)的背離?，上海三聯(lián)書(shū)店。李增泉，1999，“實(shí)證分析：審計(jì)意見(jiàn)的信息含量，?會(huì)計(jì)研究?第8期。李東平、黃德華、王振林，2001，“不清潔審計(jì)意見(jiàn)與會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更，?會(huì)計(jì)研究?第6期。李爽、吳溪，2000，“證券市場(chǎng)審計(jì)師變更的信

17、息披露制度比較與現(xiàn)狀分析，?審計(jì)研究?第3期。劉斌、葉建中、廖瑩毅，2003，“上市公司審計(jì)收費(fèi)影響因素的實(shí)證分析：深滬市2001年報(bào)的經(jīng)歷證據(jù)，?審計(jì)研究?第1期。單鑫，1999，“中國(guó)股票市場(chǎng)對(duì)審計(jì)意見(jiàn)信息披露反響的研究，清華大學(xué)碩士學(xué)位論文。孫錚、王躍堂，1999，“說(shuō)明段與變更審計(jì)意見(jiàn)之實(shí)證研究，?審計(jì)研究資料?第6期。王鑫，2001，“保存審計(jì)意見(jiàn)的市場(chǎng)反響及出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見(jiàn)因素分析，清華大學(xué)碩士學(xué)位論文。王振林，2002，“政府標(biāo)準(zhǔn)、審計(jì)效勞的供求與審計(jì)收費(fèi)中國(guó)上市公司的證據(jù)，上海財(cái)經(jīng)大學(xué)博士學(xué)位論文。王躍堂、陳世敏，2001，“脫鉤改制對(duì)審計(jì)獨(dú)立性影響的研究，?審計(jì)研究?第3期。吳保民，1999，“中國(guó)會(huì)計(jì)師效勞的質(zhì)量與會(huì)計(jì)師事務(wù)所的改制，上海財(cái)經(jīng)大學(xué)博士學(xué)位論文。夏立軍、楊海斌，2002，“注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)上市公司盈余管理