《金融市場(chǎng)學(xué)》作業(yè)1～4完整答案參考文檔

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《金融市場(chǎng)學(xué)》作業(yè) 1～4完整答案一、 名詞解釋金融市場(chǎng)：貨幣資金的供求雙方借助于各種金融工具， 以市場(chǎng)方式進(jìn)行金融資產(chǎn)交易或提供金融服務(wù)， 進(jìn)而實(shí)現(xiàn)資金融通的場(chǎng)所或空間， 或者簡(jiǎn)單地說(shuō)，是資金供求雙方以市方式買賣金融工具的場(chǎng)所。金融工具：也稱信用工具，是指在信用活動(dòng)中產(chǎn)生的、 能夠證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系并據(jù)進(jìn)行貨幣資金交易的一種合法憑證， 這種憑證對(duì)于債權(quán)債務(wù)雙方所應(yīng)承擔(dān)的義務(wù)和享有的權(quán)利均具有法律效力。初級(jí)市場(chǎng)：是新證券發(fā)行的市場(chǎng)，又稱一級(jí)市場(chǎng)或證券發(fā)行市場(chǎng)。次級(jí)市場(chǎng)：是舊證券流通、轉(zhuǎn)讓的市場(chǎng)，又稱二級(jí)市場(chǎng)或證券轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)。資本市場(chǎng)：又稱長(zhǎng)期金融市場(chǎng)， 是指以1年以上的有價(jià)證券為交易工具進(jìn)行長(zhǎng)期資融通的市場(chǎng)。貨幣市場(chǎng)：是指融資期限在 1年以下的金融交易市場(chǎng)。同業(yè)拆借市場(chǎng)：又稱同業(yè)拆放市場(chǎng)， 是指各類金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行短期資金拆借活動(dòng)形成的市場(chǎng)，其交易對(duì)象為各金融機(jī)構(gòu)的多余頭寸。票據(jù)市場(chǎng)：是指商品交易和資金往來(lái)過(guò)程中產(chǎn)生的，以匯票、本票及支票的行為、擔(dān)保、承兌、貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、再貼現(xiàn)來(lái)實(shí)現(xiàn)短期資金融通的市場(chǎng)， 具有融資期限短、 交易靈活參與者從多、風(fēng)險(xiǎn)易于控制等特點(diǎn)，是貨幣市場(chǎng)中最基礎(chǔ)的市場(chǎng)。、貨幣市場(chǎng)共同基金：是 20世紀(jì)70年代以來(lái)在美國(guó)出現(xiàn)的一種新型投資理財(cái)工具。所謂共同基金，是將小額投資者眾多分散的資金集中起來(lái)， 由專門的經(jīng)理人進(jìn)行市場(chǎng)運(yùn)作， 賺收益后按投資者持有的份額及期限進(jìn)行分配的一種金融組織形式。 而貨幣市場(chǎng)共同基金就是管理者利用這些集中起來(lái)的資金在貨幣市場(chǎng)上進(jìn)行運(yùn)作， 主要投資于國(guó)庫(kù)券和商業(yè)票據(jù)等短期市場(chǎng)金融工具。（或最高收益率作為最后中標(biāo)價(jià)格的方式。二、 填空題1、公開(kāi)市場(chǎng)、議價(jià)市場(chǎng)、店頭市場(chǎng)、第四市場(chǎng)2、廣度，深度，彈性3、助銷發(fā)行，代銷發(fā)行，招標(biāo)發(fā)行三、單項(xiàng)選擇題、金融市場(chǎng)的客體是指金融市場(chǎng)的（ A 。A、金融工具 B、金融中介機(jī)構(gòu) C、金融市場(chǎng)的交易者 D、金融市場(chǎng)價(jià)、C、在金融市場(chǎng)發(fā)達(dá)國(guó)家，許多未上市的證券或者不足一個(gè)成交批量的證券，也可以在市進(jìn)行交易，人們習(xí)慣于把這種市場(chǎng)稱之為（ A。A、店頭市場(chǎng) B、議價(jià)市場(chǎng) 、公開(kāi)市場(chǎng) D、第四市、B、世界上最早的證券交易所是（ A 。A、荷蘭阿姆斯特丹證交所 B、英國(guó)倫敦證交所C、德國(guó)法蘭克福證交所 D、美國(guó)紐約證交、A（ C）是金融市場(chǎng)最重要的主體。A．政府 B．家庭 C．企業(yè) D．機(jī)構(gòu)投資、B、BA、C、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單是由（ B）首先發(fā)行的。A．美國(guó)聯(lián)邦銀行 B．紐約花旗銀行 C．英格蘭銀行 D．日本行13、B、銀行承兌匯票的轉(zhuǎn)讓一般通過(guò)（ B ）方式進(jìn)行。A、承兌 B、貼現(xiàn) C、再貼現(xiàn) D、轉(zhuǎn)貼、A（ A ）是四種存單中最重要、也是歷史最悠久的一種，它由美國(guó)國(guó)內(nèi)銀行發(fā)行。A．國(guó)內(nèi)存單 B．歐洲美元存單 C．揚(yáng)基存單 D．儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存、BC、回購(gòu)協(xié)議中所交易的證券主要是（ C。A．銀行債券 B．企業(yè)債券 C．政府債券 D．金融債、C三、 判斷題因?yàn)槭澜绺鲊?guó)金融市場(chǎng)的發(fā)達(dá)程度不同， 所以各國(guó)金融市場(chǎng)的構(gòu)成要素也不同。 （ × ）、金融市場(chǎng)形成后，信用工具便產(chǎn)生了。 （ × ）3、通常金融工具的數(shù)量多少被認(rèn)為是一國(guó)金融是否發(fā)達(dá)或經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平高低的重要標(biāo)志。（ √ ）、一般來(lái)說(shuō)，進(jìn)入次級(jí)市場(chǎng)流通的證券只占證券總量的較少一部分，說(shuō)明次級(jí)市場(chǎng)的重性不如初級(jí)市場(chǎng)。（ × ）金融市場(chǎng)被稱為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的 “晴雨表這實(shí)際上是指的金融市場(chǎng)的調(diào)節(jié)功能。 （ × ）政府部門是一國(guó)金融市場(chǎng)上主要的資金需求者，為了彌補(bǔ)財(cái)政赤字，一般是在次級(jí)市上活動(dòng)（ × ）（ √ ）8、在貨幣市場(chǎng)上，政府既是重要的資金需求者和交易主體，又是重要的監(jiān)管者和調(diào)節(jié)者。（ √ ）、對(duì)商業(yè)票據(jù)的發(fā)行人來(lái)說(shuō)，資信等級(jí)越高，則發(fā)行利率也高，反之則低。 （ × ）、承購(gòu)包銷方式是大多數(shù)西方國(guó)家所采取的國(guó)庫(kù)券發(fā)行方式。 （ × 四、 簡(jiǎn)答題1、金融市場(chǎng)有哪些基本功能？答1）有效地籌集和分配資金的功能。 （2）靈活地調(diào)度和轉(zhuǎn)化資金功能。 （3）優(yōu)化資源置功能（降低交易成本，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分散。 （有效地實(shí)施宏觀調(diào)控。2、試述金融市場(chǎng)全球一體化發(fā)展趨勢(shì)帶來(lái)的作用和影響？答有效降低了市場(chǎng)主體的交易成本，提高了市場(chǎng)的動(dòng)作效率。 （有利于資本在全的優(yōu)化配置，推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整， 促進(jìn)世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。（推進(jìn)國(guó)際新金融秩序的建立。3、金融工具的特征及相互關(guān)系？答：特征：期限性、流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)性和收益性。一般說(shuō)，金融工具的流動(dòng)性與安全性成正比， 與收益成反比。 一般來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)性與償還期正比，與流動(dòng)性成反比，即償還期越長(zhǎng)，流動(dòng)性越差，則風(fēng)險(xiǎn)越大；同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)與債務(wù)人的信用等級(jí)也成反比。4、與資本市場(chǎng)相比，貨幣市場(chǎng)具有哪些特點(diǎn)？答1）交易期限短。（2）所交易工具有較強(qiáng)的流動(dòng)性。 （風(fēng)險(xiǎn)性相對(duì)較低、試述同業(yè)拆借市場(chǎng)的特點(diǎn)。答（1同業(yè)拆借市場(chǎng)對(duì)進(jìn)入市場(chǎng)的主體有嚴(yán)格限制， 必須是金融機(jī)構(gòu)或指定的某類金融機(jī)構(gòu)才允許進(jìn)場(chǎng)交易。（2）融資期限較短。（交易手段先進(jìn)、手續(xù)簡(jiǎn)便、成交時(shí)間迅捷。（交易的無(wú)擔(dān)保性。（5）市場(chǎng)的拆借利率由供求雙方協(xié)商議定，隨行就市。 （6）免交存款準(zhǔn)備金。6、試述國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)的特征與作用。答：特征：（（（稅收優(yōu)惠。作用1）滿足國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的臨時(shí)性資金需求。 （2）成為中央銀行貫徹貨幣政策的重場(chǎng)所（3）為廣大投資者提供短期資金投資的重要場(chǎng)所。作業(yè)二一、名詞解釋1、普通股：普通股股票是指對(duì)股東不加以特別限制，有平等權(quán)利并隨著股份有限公司利潤(rùn)的大小而取得相應(yīng)收益的股票。2、優(yōu)先股：優(yōu)先股股票是股息率固定，權(quán)利義務(wù)附加了特別條件的股票。3、清算：股票清算業(yè)務(wù)，主要是指在每一交易日中每個(gè)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)對(duì)成交的股票數(shù)量與價(jià)款分別予以軋抵，對(duì)股票和資金的應(yīng)收或應(yīng)付凈額進(jìn)行計(jì)算的處理過(guò)程。4、交割：證券的收付行為稱為交割，就是買方需交付一定款項(xiàng)獲得所購(gòu)證券，賣方需交付一定證券獲得相應(yīng)價(jià)款。5、可轉(zhuǎn)換債券：可轉(zhuǎn)換債券是可轉(zhuǎn)換公司債券的簡(jiǎn)稱。它是一種可以在特定的時(shí)間，按特定條件轉(zhuǎn)換為普通股票的企業(yè)債券。6、公募發(fā)行：是以不確定的社會(huì)大眾為發(fā)行對(duì)象的發(fā)債方式，任何有意于投資此債券的人都是發(fā)行對(duì)象。7、回購(gòu)協(xié)議交易：是指?jìng)馁I賣雙方（融資方和融券方）按預(yù)先簽訂的協(xié)議約定在賣出一筆債券后，過(guò)一段時(shí)間再以約定的價(jià)格買回這筆債券，并按商定的利率付息的交易。8、貼現(xiàn)：是指持票人為了取得現(xiàn)款，將未到期已承兌匯票，以支付自貼現(xiàn)日起至票據(jù)到期日止的利息為條件，向銀行所作的票據(jù)轉(zhuǎn)讓，銀行扣減貼息，支付給持票人現(xiàn)款的行為。9、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)：是指銀行將已貼現(xiàn)的承兌匯票，以支付自貼現(xiàn)日起至票據(jù)到期日止的利息為條件，向其他金融機(jī)構(gòu)所作的票據(jù)轉(zhuǎn)讓行為。10、短期國(guó)債市場(chǎng)：短期國(guó)債是一國(guó)政府為彌補(bǔ)國(guó)庫(kù)資金臨時(shí)不足而發(fā)行的、期限在一年以內(nèi)的短期債務(wù)憑證，也稱國(guó)庫(kù)券。短期國(guó)債市場(chǎng)是國(guó)庫(kù)券發(fā)行和流通的場(chǎng)所，又稱國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)。二、填空題1、股份有限公司、有限責(zé)任公司2、普通股、普通股股東、股票發(fā)行按發(fā)行認(rèn)購(gòu)對(duì)象的不同，可以分為 公募發(fā)行 和私募發(fā)行 。4、政府債券、金融債券、公司債券、普通股票、股份公司發(fā)行的股票具有（ B）的特征。A.提前償還 B.無(wú)償還期限C.非盈利性 D.股東結(jié)構(gòu)不可改變2、募集設(shè)立是指由發(fā)起人認(rèn)購(gòu)公司應(yīng)發(fā)行股份的一部分，其余部分通過(guò)向社會(huì)（ C）設(shè)立的方式。A.定向發(fā)行 B.私募C.公開(kāi)發(fā)行 D.招募、優(yōu)先股沒(méi)有的特征（ A。A.一般無(wú)表決權(quán) B.股息分派優(yōu)先C.股息率固定 D.剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先、股份公司在發(fā)行股票時(shí)，以票面金額為發(fā)行價(jià)格，這種發(fā)行是（ B。A.市價(jià)發(fā)行 B.平價(jià)發(fā)行C.中間價(jià)發(fā)行 D.溢價(jià)發(fā)行、網(wǎng)上定價(jià)、競(jìng)價(jià)方式是指（ C ）利用證券交易所的系統(tǒng)，并作為唯一的“賣方” ，投者在公布的期間內(nèi)，按照規(guī)定以委托買入的方式進(jìn)行股票申購(gòu)的股票發(fā)行方式。A.發(fā)行人 B.承銷商C.主承銷商 D.證券交易所、股票在證券交易所掛牌買賣，稱為（ A。A.場(chǎng)內(nèi)交易 B.場(chǎng)外交易C.柜臺(tái)交易 D.上市交易、能夠上市交易的股票，應(yīng)該是（ B。A.非公開(kāi)發(fā)行的股票 B.已公開(kāi)發(fā)行的股C.沒(méi)有具體規(guī)定 D.沒(méi)有限制條件、目前，我國(guó)通過(guò)證券交易所進(jìn)行的股票交易均采用（ C）方式。A.口頭競(jìng)價(jià) B.書面競(jìng)價(jià)C.電腦競(jìng)價(jià) D.間接競(jìng)價(jià)、目前，我國(guó)對(duì)（ B）實(shí)行T＋3的交割方式。A.A股 B.B股C.基金 D.債券、世界上最早、最享盛譽(yù)和最有影響的股價(jià)指數(shù)是（ C。A.日經(jīng)225股價(jià)指數(shù) B.金融時(shí)報(bào)股價(jià)指C.道—瓊斯股價(jià)指數(shù) D.恒生指數(shù)、債券分為實(shí)物債券，憑證式債券和記帳式債券的依據(jù)是（ A。A.券面形式 B.發(fā)行方式C.流通方式 D.償還方式、在票面上不標(biāo)明利率，發(fā)行時(shí)按一定折扣率，以低于票面金額發(fā)行的債券叫（ C。A.單利債券 B.復(fù)利債券C.貼現(xiàn)債券 D.累進(jìn)利率債券、債券有不同的風(fēng)險(xiǎn)，但主要來(lái)自利率的波動(dòng)，根據(jù)這一特點(diǎn)債券可以分為（ A。A.固定利率債券與可變利率債券 B.單利債券與復(fù)利債券C.固定利率債券與累進(jìn)利率債券 D.貼現(xiàn)利率債券與浮動(dòng)利率債券、浮動(dòng)利率債券的利率在確定時(shí)一般要與市場(chǎng)利率掛鉤，其與市場(chǎng)利率的關(guān)系是（ A。A.高于市場(chǎng)利率 B.低于市場(chǎng)利C.等于市場(chǎng)利率 D.沒(méi)有關(guān)系、債券根據(jù)券面形式，其中（ A）是具有標(biāo)準(zhǔn)格式的債券。A.實(shí)物債券 B.憑證式債券C.記帳式債券 D.電子債券、發(fā)行債券的主體一般需要擔(dān)保，該主體發(fā)行的債券是（ D。A.政府證券 B.金融證券C.信譽(yù)卓著的大公司發(fā)行的公司債券債券D.一般公司發(fā)行的公司債券、我國(guó)國(guó)庫(kù)券交易市場(chǎng)的全面放開(kāi)是在（ C）年。A.1985 B.1987 C.1988 D.1990、可轉(zhuǎn)換債券持有者可在規(guī)定的轉(zhuǎn)換期間請(qǐng)求發(fā)行公司按（ C）和規(guī)定比例將債券轉(zhuǎn)為股票。A.市場(chǎng)價(jià)格 B.當(dāng)日開(kāi)盤價(jià)C.規(guī)定價(jià)格 D.當(dāng)日收盤價(jià)、債券年利息收入與債券面額之比率稱為（ A。A.票面收益率 B.持有期收益C.到期收益率 D.利息收益率、如果一種債券的市場(chǎng)價(jià)格下降，其到期收益率必然會(huì)（ D。A.不確定 B.不變 C.下降 D.提四、判斷題1、股票是一種證券持有人對(duì)公司的財(cái)產(chǎn)有直接支配處理權(quán)的證券。（√）2、股票溢價(jià)發(fā)行時(shí)，超過(guò)股票面值的溢價(jià)部分，要轉(zhuǎn)入公司的法定公積金。（√）、我國(guó)證券交易所是按公司制方式組成。 （ × ）4、價(jià)格優(yōu)先的原則表現(xiàn)為：價(jià)格較低的買進(jìn)申報(bào)優(yōu)于價(jià)格較高的買進(jìn)申報(bào)。（×）5、客戶的交易結(jié)算資金必須全額存入指定的商業(yè)銀行，單獨(dú)立戶管理。（√）6、一般來(lái)講，股票價(jià)格是與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)反方向運(yùn)動(dòng)的。（×）、一般來(lái)講，財(cái)政支出增加，會(huì)導(dǎo)致股價(jià)上漲。 （√）8、一般而言，債券私募發(fā)行多采用直接發(fā)行方式，而公募發(fā)行則多采用間接發(fā)行方式。（ √ ）、在發(fā)行債券前必須進(jìn)行信用評(píng)級(jí)。 （ × ）、當(dāng)貨幣市場(chǎng)利率下降時(shí)，可流人債券市場(chǎng)的資金增多，投資需求增加， 于是債券價(jià)格跌（ × ）五、簡(jiǎn)答題1、股票有哪些特征和種類？答：特征：(1)投資的永久性（ 2）收益的風(fēng)險(xiǎn)性（ 3）轉(zhuǎn)讓的市場(chǎng)性（ 價(jià)格的投機(jī)除以上特征外，股票還具有可抵押性、可贈(zèng)送性、可繼承性等特征。種類按股東權(quán)利和義務(wù)的不同，分為普通股股票和優(yōu)先股股票。 （2）按股票是否記載股東姓名，分為記名股票和不記名股票。（無(wú)面額股票。（按股票的資質(zhì)，可分為藍(lán)籌股、垃圾股等。（5）我國(guó)還可以按股票投資主體不同，分為國(guó)家股、法人股、社會(huì)公從股和外資股。2、影響股票價(jià)格的因素有哪些？答經(jīng)濟(jì)因素（2）政治因素與自然因素（ 行業(yè)因素（心理因素（5）公司自身素3、債券的特征和種類。答：特征：（償還性（2）(3)流動(dòng)性（4）收益性種類根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為政府債券、金融債券和公司債券。 （根據(jù)償還期限的不同，債券可分為短期債券、中期債券、長(zhǎng)期債券。 （3）根據(jù)計(jì)息方式的不同，債券可分為單利債券、復(fù)利債券、貼現(xiàn)債券和累進(jìn)利率債券。 （按利率是否固定，債券分為固定利率債券和浮動(dòng)利率債券。 （5）按債券形態(tài)的不同，債券可分為實(shí)物債券、 憑證式券和記賬式債券。（6）按有無(wú)抵押擔(dān)保，債券可分為信用債券和擔(dān)保債券。 （7）按發(fā)行方式的不同，債券可分為公募債券和私募債券。4、如何理解正回購(gòu)與逆回購(gòu)的關(guān)系？答：正回購(gòu)是資金融入方在出售證券的同時(shí)， 和證券的購(gòu)買商簽定協(xié)議， 約定在一定期限后按原定價(jià)格或約定價(jià)格購(gòu)回所賣證券， 從而獲取即時(shí)可用資金的一種交易行為。 逆回購(gòu)則是指資金供應(yīng)者從資金需求者手中購(gòu)入證券， 并承諾在約定的期限以約定的價(jià)格返還證券。 見(jiàn)，正回購(gòu)與逆回購(gòu)是一個(gè)問(wèn)題的兩個(gè)方面， 一個(gè)是從資金需求者的角度出發(fā)， 一個(gè)是從資金供應(yīng)者的角度出發(fā)，兩者正好相反。5、貨幣市場(chǎng)共同基金的含義及其特征。答：貨幣市場(chǎng)共同基金作為一種獨(dú)特的基金制度安排， 它與其它傳統(tǒng)的股票、 債券基金相較具有以下特征：（貨幣市場(chǎng)共同基金均為開(kāi)放式基金。（貨幣市場(chǎng)共同基金資產(chǎn)安全性高，相比于其他投資工具更適于偏好低風(fēng)險(xiǎn)的投資者。流動(dòng)性偏好較大的小額投資者或非盈利性資產(chǎn)機(jī)構(gòu)投資。作業(yè)三一、名詞解釋集中投資者的資金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和運(yùn)用資金，從事股票、債券等金融工具投資。2、開(kāi)放式基金：是指基金發(fā)行總額不固定，基金單位總數(shù)隨時(shí)增減，沒(méi)有固定的存續(xù)期限，投資者可以按基金的報(bào)價(jià)在規(guī)定的營(yíng)業(yè)所申購(gòu)哐贖回基金單位的一種基金類型。3、封閉式基金：是指事先確定發(fā)行總額和存續(xù)期限，在存續(xù)期內(nèi)基金單位總數(shù)不變，基金上市后投資者可以通過(guò)證券市場(chǎng)買賣的一種基金類型。4、即期外匯交易：又稱現(xiàn)匯交易，是指買賣雙方成交后，在兩個(gè)營(yíng)業(yè)日內(nèi)辦理交割的外匯交易。5、套匯交易：套匯，是指套匯者利用同一時(shí)刻不同外匯市場(chǎng)的匯率差異，通過(guò)買進(jìn)和賣出某種外匯賺取利潤(rùn)的行為。6、黃金期貨交易：是交易雙方在交易時(shí)先簽訂合約并交付一定的押金，在合約指定的未來(lái)某個(gè)日期辦理交割的交易方式。二、填空題1、封閉式、開(kāi)放式2、公司型基金、契約型基金3、法人資格、虛擬公司4、交易所、網(wǎng)下發(fā)行5、不拋補(bǔ)套利、拋補(bǔ)套利三、單項(xiàng)選擇題、D、D、D、B、B、A、D、C、B10、A以（ B）為主體形成的外匯供求，已成為決定市場(chǎng)匯率的主要力量。A．各國(guó)中央銀行 B．外匯銀行 外匯經(jīng)紀(jì)商 D．跨國(guó)公、D在全球主要的外匯市場(chǎng)中，日交易量最大的市場(chǎng)是（ A）外匯市場(chǎng)。A．紐約 B．倫敦 C．東京 D．新加、ACACCAB四、判斷題、× 、√ 3、√ 、√ 、× 、× 7、×8、× 、× 10、五、簡(jiǎn)答題1、證券投資基金與股票、債券有什么區(qū)別？答：(1)它們所反映的關(guān)系不同（ 它們所籌集資金的投向不同（ 它們的投資收益和險(xiǎn)大小不同。2、證券投資基金的分類。答1）從基金規(guī)模和基金存續(xù)期限的可變性劃分，可分為封閉式基金和開(kāi)放式基金（ 從基金的組織形式劃分，可分為公司型基金和契約型基金（ 3）從基金的募集方式劃分，可分為公募基金和私募基金（ 4）從基金的風(fēng)險(xiǎn)和收益來(lái)劃分，可分為成長(zhǎng)型基金、收入型基金和平衡型基金（ 從基金的投資范圍來(lái)劃分，可分為股票基金、債券基金、貨幣市場(chǎng)基金和混合基金（6）從基金的資金來(lái)源和用途劃分，可分為在岸基金和離岸基金（ 其他金類型3、開(kāi)放型基金和封閉型基金有哪些主要區(qū)別？答1）基金規(guī)模和基金存續(xù)期限可變性不同（ 2）影響基金價(jià)格的主要因素不同（ 收與風(fēng)險(xiǎn)不同（4）對(duì)管理人的要求和投資策略不同4、何為投資基金？契約型基金投資基金與公司型投資基金有哪些主要區(qū)別？答：投資基金是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)高度發(fā)達(dá)的必然產(chǎn)物， 證券投資基金市場(chǎng)在我國(guó)金融市場(chǎng)上還是個(gè)比較新的市場(chǎng)。公司型基金是指通過(guò)發(fā)行基金的方式籌集資金組成公司， 投資于股票、債券等有價(jià)證券的基金類型。契約型基金是基于一定信托關(guān)系而成立的基金類型， 一般由基金管理公司、 基金管機(jī)構(gòu)和投資者（受益人）三方通過(guò)信托投資契約建立。 公司型基金與契約型基金的主要區(qū)別表現(xiàn)在以下兩個(gè)方面： （法律形式不同。（2）投資者的地位不同。5、試述現(xiàn)代外匯市場(chǎng)的特點(diǎn)和作用。答：外匯市場(chǎng)的特點(diǎn)：（1）外匯市場(chǎng)已在時(shí)空上聯(lián)成一個(gè)高度國(guó)際化、一體化的市場(chǎng)（ 外匯市場(chǎng)動(dòng)蕩不安，風(fēng)險(xiǎn)日益增大（ 3）政府對(duì)外匯市場(chǎng)的聯(lián)合干預(yù)日趨加強(qiáng)（ 4）金融創(chuàng)新層出不窮外匯市場(chǎng)的作用：（提供清算服務(wù)或充當(dāng)支付手段 （為國(guó)際經(jīng)濟(jì)交易提供資金融通 （提供外匯保值和投機(jī)的場(chǎng)所作業(yè)四一、名詞解釋1、金融衍生品：又稱金融衍生工具，是指建立在基礎(chǔ)金融工具或基礎(chǔ)金融變量之上，其價(jià)格取決于后者價(jià)格變動(dòng)的派生產(chǎn)品。2、金融遠(yuǎn)期：作為合約雙方同意在未來(lái)日期按照敲定價(jià)格交換金融資產(chǎn)的合約，是一種相對(duì)比較簡(jiǎn)單的金融衍生工具。3、貨幣互換：是將一種貨幣的本金和利息與另一貨幣的等價(jià)本金和利息進(jìn)行交換。4、利率期貨：又稱國(guó)債期貨交易，是指期貨市場(chǎng)上，投資者支付少量的履約保證金，通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)方式買賣標(biāo)準(zhǔn)化的，附有利率的國(guó)債（國(guó)庫(kù)券、公債）期貨合約，在未來(lái)某一特定時(shí)期進(jìn)行交割的一種交易方式。5、基本分析：主要是對(duì)證券投資的基本面的分析，它通過(guò)研究影響證券供給、需求兩種力量的變動(dòng)因素，作為確定某個(gè)投資品種內(nèi)在投資價(jià)值的依據(jù)。6、金融監(jiān)管：是一國(guó)政府或金融管理機(jī)構(gòu)以法律為依據(jù)對(duì)金融行業(yè)進(jìn)行監(jiān)督管理的行為。7、注冊(cè)制：證券投資基金的注冊(cè)制是指基金只要滿足法規(guī)規(guī)定的條件，就可以申請(qǐng)并獲得注冊(cè)。8、審核制：證券投資基金核準(zhǔn)制是指基金不僅要具備法規(guī)規(guī)定的條件，還要通過(guò)基金主管部門的實(shí)質(zhì)審查才能設(shè)立。、信息披露制度 又稱公開(kāi)制度或公示制度，是指證券發(fā)行公司在證券的發(fā)行與流通諸多環(huán)節(jié)中，依法將與其證券有關(guān)的一切真實(shí)信息予以公開(kāi)， 以供投資者作投資判斷參考的法律度。事項(xiàng)。二、填空題1、利率、匯率、商品2、股票指數(shù)3、可以帶動(dòng)證券市場(chǎng)上揚(yáng)4、高于、投資價(jià)值5、公開(kāi)、公平、公正三、單項(xiàng)選擇題從學(xué)術(shù)角度探討，（C）是衍生工具的兩個(gè)基本構(gòu)件。 A．遠(yuǎn)期和互換 B．遠(yuǎn)期和期C．遠(yuǎn)期和期權(quán) D．期貨和期權(quán)根據(jù)國(guó)際清算銀行（ BIS）的統(tǒng)計(jì)，2019年末，在全球場(chǎng)外衍生產(chǎn)品交易市場(chǎng)上， （B是交易最活躍的衍生工具。 A．外匯遠(yuǎn)期 B．利率互換 C．遠(yuǎn)期利率協(xié)議 D．利率期權(quán)金融互換市場(chǎng)中，下列哪一個(gè)交易主體進(jìn)入市場(chǎng)的目的是為了進(jìn)行投機(jī)性交易？（ AA．直接用戶 B．互換經(jīng)紀(jì)商 互換交易商 D．互換代理商利率期貨的基礎(chǔ)資產(chǎn)為價(jià)格隨市場(chǎng)利率波動(dòng)的（ B。A．股票產(chǎn)品 B．債券產(chǎn)品 C．基金產(chǎn)品 D．外匯產(chǎn)金融期權(quán)交易最早始于（ A。A．股票期權(quán) B．利率期權(quán) C．外匯期權(quán) D．股票價(jià)格指數(shù)期6.B7.C8.B9.B10.A11.C12.D13.B14、D15.A16、A17.A18.CBC四、判斷題按照交易場(chǎng)所不同劃分，利率互換屬于金融衍生工具中的場(chǎng)內(nèi)交易。 （×）、√、√、×、×、×、√、×、√（×五、簡(jiǎn)答題1、金融衍生品有哪些基本特征和種類？答：特征：（跨期交易（ 2）杠桿效應(yīng)（ 不確定性和高風(fēng)險(xiǎn)（ 套期保值和投機(jī)套共存種類1）根據(jù)產(chǎn)品形態(tài)。可以分為遠(yuǎn)期、互換、期貨和期權(quán)四大類。 （2）根據(jù)原生資產(chǎn)致可以分為四類，即股票、利率、匯率和商品。 （根據(jù)交易方式，可分為場(chǎng)內(nèi)交易和場(chǎng)外交易。2、金融期貨市場(chǎng)的特點(diǎn)？主要交易制度有哪些？答：金融期貨作為期貨交易中的一種，具有期貨交易的一般特點(diǎn)， 但與商品期貨相比較，合約標(biāo)的物不是實(shí)物商品，而是傳統(tǒng)的金融商品，如證券、貨幣、匯率、利率等。主要交易制度有（1“對(duì)沖”制度（2保證金制度（）每日結(jié)清制度 (4)每日價(jià)格變動(dòng)限制制度 （板額）3、與一般商品相比，金融產(chǎn)品有什么特殊性？答：與一般商品相比，金融產(chǎn)品，特別是證券產(chǎn)品的特殊性主要表現(xiàn)在：一是產(chǎn)品的價(jià)值與時(shí)間有關(guān)，時(shí)間長(zhǎng)意味著未來(lái)的收益高， 反之則低；二是產(chǎn)品存在著不確定性，即產(chǎn)品的價(jià)值可能與人們的預(yù)計(jì)不一致而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)； 三是產(chǎn)品實(shí)物信息性， 即消費(fèi)者完全是按照產(chǎn)品發(fā)出的各種信息來(lái)判斷其價(jià)值，產(chǎn)品無(wú)形還是有形與產(chǎn)品價(jià)值之間沒(méi)有必然的聯(lián)系。4、試述金融市場(chǎng)監(jiān)督管理應(yīng)遵循的原則。答1）依法監(jiān)管原則 (2)“三公”原則（ 3）自愿原則（4）自我約束原則（ 5）全面風(fēng)管理原則5、如何理解依法監(jiān)管原則？答：這是金融監(jiān)管最基本的原則， 即一切金融市場(chǎng)活動(dòng)必須符合金融法規(guī)和條例， 禁止一切非法的交易活動(dòng)， 以保證金融市場(chǎng)安全健康的發(fā)展。 依法監(jiān)管原則具體包含兩個(gè)層面： 一任何在金融市場(chǎng)活動(dòng)的金融機(jī)構(gòu)及參與者必須依法接受監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督與管理， 不得以任何理由逃避或變相逃避監(jiān)管； 二是監(jiān)管當(dāng)局在依法行使自己監(jiān)管權(quán)利與履行監(jiān)管義務(wù)時(shí)， 要格執(zhí)照法律所規(guī)定的程序規(guī)范辦事， 打擊一切非法的市場(chǎng)交易活動(dòng)， 以確保金融市場(chǎng)體系的有序運(yùn)行。衛(wèi)生管理制度1 總則1.1 為了加強(qiáng)公司的環(huán)境衛(wèi)生管理，創(chuàng)造一個(gè)整潔、文明、溫馨的購(gòu)物、辦公環(huán)境，根據(jù)《公共場(chǎng)所衛(wèi)生管理?xiàng)l例》的要求，特制定本制度。1.2 集團(tuán)公司的衛(wèi)生管理部門設(shè)在企管部，并負(fù)責(zé)將集團(tuán)公司的衛(wèi)生區(qū)域詳細(xì)劃分到各部室，各分公司所轄區(qū)域衛(wèi)生由分公司客服部負(fù)責(zé)劃分，確保無(wú)遺漏。2 衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)2.1 室內(nèi)衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)2.1.1 地面、墻面：無(wú)灰塵、無(wú)紙屑、無(wú)痰跡、無(wú)泡泡糖等粘合物、無(wú)積水，墻角無(wú)灰吊、無(wú)蜘蛛網(wǎng)。2.1.2 門、窗、玻璃、鏡子、柱子、電梯、樓梯、燈具等，做到明亮、無(wú)灰塵、無(wú)污跡、無(wú)粘合物，特別是玻璃，要求兩面明亮。2.1.3 柜臺(tái)、貨架：清潔干凈，貨架、柜臺(tái)底層及周圍無(wú)亂堆亂放現(xiàn)象、無(wú)灰塵、無(wú)粘合物，貨架頂部、背部和底部干凈，不存放雜物和私人物品。2.1.4 購(gòu)物車（筐）、直接接觸食品的售貨工具（包括刀、叉等）：做到內(nèi)外潔凈，無(wú)污垢和粘合物等。購(gòu)物車（筐）要求每天營(yíng)業(yè)前簡(jiǎn)單清理，周五全面清理消毒；售貨工具要求每天消毒，并做好記錄。2.1.5 商品及包裝：商品及外包裝清潔無(wú)灰塵（外包裝破損的或破舊的不得陳列）。2.1.6 收款臺(tái)、服務(wù)臺(tái)、辦公櫥、存包柜：保持清潔、無(wú)灰塵，臺(tái)面和側(cè)面無(wú)灰塵、無(wú)灰吊和蜘蛛網(wǎng)。桌面上不得亂貼、亂畫、亂堆放物品，用具擺放有序且干凈，除當(dāng)班的購(gòu)物小票收款聯(lián)外，其它單據(jù)不得存放在桌面上。2.1.7 垃圾桶：桶內(nèi)外干凈，要求營(yíng)業(yè)時(shí)間隨時(shí)清理，不得溢出，每天下班前徹底清理，不得留有垃圾過(guò)夜。2.1.8 窗簾：定期進(jìn)行清理，要求干凈、無(wú)污漬。2.1.9 吊飾：屋頂?shù)牡躏椧鬅o(wú)灰塵、無(wú)蜘蛛網(wǎng)，短期內(nèi)不適用的吊飾及時(shí)清理徹底。2.1.10 內(nèi)、外倉(cāng)庫(kù)：半年徹底清理一次，無(wú)垃圾、無(wú)積塵、無(wú)蜘蛛網(wǎng)等。2.1.11 室內(nèi)其他附屬物及工作用具均以整潔為準(zhǔn)，要求無(wú)灰塵、無(wú)粘合物等污垢。2.2 室外衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)2.2.1 門前衛(wèi)生：地面每天班前清理，平時(shí)每一小時(shí)清理一次，每周四營(yíng)業(yè)結(jié)束后有條件的用水沖洗地面（冬季可根據(jù)情況適當(dāng)清理），墻面干凈且無(wú)亂貼亂畫。2.2.2 院落衛(wèi)生：院內(nèi)地面衛(wèi)生全天保潔，果皮箱、消防器械、護(hù)欄及配電箱等設(shè)施每周清理干凈。垃圾池周邊衛(wèi)生清理徹底，不得有垃圾溢出。2.2.3 綠化區(qū)衛(wèi)生：做到無(wú)雜物、無(wú)紙屑、無(wú)塑料袋等垃圾。3 清理程序3.1 室內(nèi)和門前院落等區(qū)域衛(wèi)生：每天營(yíng)業(yè)前提前10分鐘把所管轄區(qū)域內(nèi)衛(wèi)生清理完畢，營(yíng)業(yè)期間隨時(shí)保潔。下班后5-10分鐘清理桌面及衛(wèi)生區(qū)域。3.2 綠化區(qū)衛(wèi)生：每周徹底清理一遍，隨時(shí)保持清潔無(wú)垃圾。4 管理考核4.1 實(shí)行百分制考核，每月一次（四個(gè)分公司由客服部分別考核、集團(tuán)職能部室由企管部統(tǒng)一考核）。不符合衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)的，超市內(nèi)每處扣0.5分，超市外每處扣1分。4.2 集團(tuán)堅(jiān)持定期檢查和不定期抽查的方式監(jiān)督各分公司、部門的衛(wèi)生工作。每周五為衛(wèi)生檢查日，集團(tuán)檢查結(jié)果考核至各分公司，各分公司客服部的檢查結(jié)果考核至各部門。4.3 集團(tuán)公司每年不定期組織衛(wèi)生大檢查活動(dòng)，活動(dòng)期間的考核以通知為準(zhǔn)。衛(wèi)生管理制度1 總則1.1 為了加強(qiáng)公司的環(huán)境衛(wèi)生管理，創(chuàng)造一個(gè)整潔、文明、溫馨的購(gòu)物、辦公環(huán)境，根據(jù)《公共場(chǎng)所衛(wèi)生管理?xiàng)l例》的要求，特制定本制度。1.2 集團(tuán)公司的衛(wèi)生管理部門設(shè)在企管部，并負(fù)責(zé)將集團(tuán)公司的衛(wèi)生區(qū)域詳細(xì)劃分到各部室，各分公司所轄區(qū)域衛(wèi)生由分公司客服部負(fù)責(zé)劃分，確保無(wú)遺漏。