理財(cái)規(guī)劃項(xiàng)目五任務(wù)二

項(xiàng)目五

教育規(guī)劃個(gè)人理財(cái)能力目標(biāo)收集各個(gè)階段學(xué)雜費(fèi)資料，分析和估計(jì)各階段教育資金的需求金額，計(jì)算教育資金的缺口，并制訂教育規(guī)劃方案。知識(shí)目標(biāo)熟悉子女教育規(guī)劃的流程，子女教育規(guī)劃的步驟，教育目標(biāo)總費(fèi)用的構(gòu)成，掌握教育投資產(chǎn)品品種，了解子女教育金規(guī)劃應(yīng)堅(jiān)持的原則，子女教育規(guī)劃與一般理財(cái)規(guī)劃的區(qū)別，各個(gè)階段子女教育需求的不同特點(diǎn)。理財(cái)測(cè)試你有能力養(yǎng)二胎嗎？任務(wù)任務(wù)二：選擇適當(dāng)?shù)囊?guī)劃工具、制定教育規(guī)劃任務(wù)一：分析教育規(guī)劃需求案例導(dǎo)入：

張先生夫婦收入中等，張先生月收入11000元，張?zhí)?000元，存款10萬(wàn)元。夫妻兩人沒(méi)有理財(cái)經(jīng)驗(yàn)，也沒(méi)有進(jìn)行任何風(fēng)險(xiǎn)投資。除了給12歲的兒子買了一份月保額為2000元的保險(xiǎn)外，夫妻二人都沒(méi)有購(gòu)買保險(xiǎn)。關(guān)于孩子的教育問(wèn)題，張先生夫婦有以下設(shè)想：18歲時(shí)在國(guó)內(nèi)上大學(xué)；本科畢業(yè)后到澳大利亞繼續(xù)攻讀碩士研究生。為此，他們想了解如何進(jìn)行孩子的教育規(guī)劃？任務(wù)二：選擇適當(dāng)?shù)囊?guī)劃工具、制定教育規(guī)劃方案能力目標(biāo)：能夠根據(jù)家庭的特點(diǎn)，選擇適當(dāng)?shù)囊?guī)劃工具、制訂教育規(guī)劃方案。知識(shí)目標(biāo)：掌握各種教育規(guī)劃工具的優(yōu)缺點(diǎn)及收益性，了解子女教育投資產(chǎn)品組合的原則和方法。理財(cái)故事中國(guó)家庭如何應(yīng)對(duì)教育費(fèi)用增長(zhǎng)？一、教育規(guī)劃策略案例5.2中，預(yù)計(jì)王先生家庭子女教育支出的長(zhǎng)期比例維持在46.9%，在子女19歲出國(guó)之前家庭教育支出比例基本上低于30%，此期間王先生家庭如果沒(méi)有房屋貸款類似的負(fù)債，家庭收支結(jié)構(gòu)較為合理。當(dāng)子女19歲出國(guó)后，家庭經(jīng)濟(jì)壓力陡增，因此需制訂相應(yīng)規(guī)劃彌補(bǔ)出國(guó)留學(xué)的教育金籌備。具體數(shù)據(jù)如表5－5所示。表5－5理財(cái)規(guī)劃前的現(xiàn)金流量表年齡年份說(shuō)明教育金(萬(wàn)元)撫育金(萬(wàn)元)教育支出(萬(wàn)元)家庭收入(萬(wàn)元)教育支出占比(%)02007——－2.40－2.4014.4016.712008——－2.50－2.5014.8316.922009——－2.60－2.6015.2817.032010幼兒園－2.70－2.02－4.7215.7430.042011—－2.81－2.11－4.9216.2130.452012—－2.92－2.19－5.1116.6930.6年齡年份說(shuō)明教育金(萬(wàn)元)撫育金(萬(wàn)元)教育支出(萬(wàn)元)家庭收入(萬(wàn)元)教育支出占比(%)62013—－3.04－2.28－5.3217.1930.972014小學(xué)－2.53－2.37－4.9017.7127.782015—－2.63－2.46－5.0918.2427.992016—－2.74－2.56－5.3018.7928.2102017—－2.85－2.66－5.5119.3528.5112018—－2.96－2.77－5.7319.9328.8122019—－3.08－2.88－5.9620.5329.0132020初中－1.67－3.00－4.6721.1522.1142021—－1.73－3.12－4.8521.7822.3152022—－1.80－3.24－5.0422.4322.5162023高中－1.87－3.37－5.2423.1122.7172024—－1.95－3.51－5.4623.8022.9182025—－2.03－3.65－5.6824.5223.2192026大學(xué)－16.85－12.64－29.4925.25116.8202027—－17.53－13.15－30.6826.01118.0212028—－18.23－16.67－34.9026.79130.3222029—－18.96－14.22－33.1827.59120.3合計(jì)—

－110.88

－108.37

－219.25

467.32

46.9規(guī)劃思路：王先生子女在計(jì)劃留學(xué)前教育支出壓力可以承受，因此，計(jì)劃使用薪資收入的儲(chǔ)蓄部分應(yīng)對(duì)支出，為彌補(bǔ)留學(xué)時(shí)的高額教育金缺口，設(shè)計(jì)投資規(guī)劃針對(duì)子女19歲時(shí)的目標(biāo)缺口，再依據(jù)王先生對(duì)子女教育規(guī)劃的其他目標(biāo)順序調(diào)整。(一)留學(xué)資金籌備目標(biāo)投資組合策略留學(xué)資金籌備目標(biāo)投資組合策略分析及保險(xiǎn)利益演示如表5－6至表5－8所示。如果長(zhǎng)期收益率區(qū)間在10%～15%以內(nèi)，考慮年金保險(xiǎn)18年后的現(xiàn)金價(jià)值，18年后留學(xué)目標(biāo)可以如期完成。(二)聘請(qǐng)保姆、培養(yǎng)特長(zhǎng)目標(biāo)投資組合策略(見(jiàn)表5－9)產(chǎn)品名稱東方紅3號(hào)本利豐第九期中海穩(wěn)健收益?zhèn)突鸢l(fā)行機(jī)構(gòu)東方證券股份有限公司中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行中?；鸸芾碛邢薰井a(chǎn)品簡(jiǎn)述追求為投資者創(chuàng)造絕對(duì)收益、自有資金參與、虧損部分補(bǔ)償投資資本市場(chǎng)套利機(jī)會(huì)，在股指期貨正式推出后可進(jìn)行股指期貨套利投資純債券基金、可參與新股申購(gòu)、交易成本低廉、流動(dòng)性強(qiáng)適用原因寄望取得超額收益安全性較高收益穩(wěn)定、流動(dòng)性好預(yù)期收益7.12%～20%5.5%～13%5%～9%投資策略10萬(wàn)元5萬(wàn)元5萬(wàn)元綜合收益區(qū)間為6.2%～10%(三)綜合投資組合策略(見(jiàn)表5－10)理財(cái)目標(biāo)投資產(chǎn)品投資比例投資收益留學(xué)金籌備美滿人生年金保險(xiǎn)每年3萬(wàn)元繳5年終身年金紅利華夏穩(wěn)增基金每月1500元10%～15%聘請(qǐng)保姆、培養(yǎng)特長(zhǎng)東方紅3號(hào)10萬(wàn)元本利豐第9期5萬(wàn)元中海穩(wěn)健債券5萬(wàn)元6.2%～10%二、教育規(guī)劃工具教育儲(chǔ)蓄教育保險(xiǎn)教育貸款子女教育金信托投資產(chǎn)品的組合優(yōu)化優(yōu)點(diǎn)1.零存整取，按整存整取利息(1、3、6年）；2.利息稅優(yōu)惠缺點(diǎn)1.額度受限；2.開戶對(duì)象：4年級(jí)以上；3.利率固定教育儲(chǔ)蓄教育儲(chǔ)蓄教育保險(xiǎn)與教育儲(chǔ)蓄相比，教育保險(xiǎn)具有范圍廣、可分紅、強(qiáng)制儲(chǔ)蓄以及特定情況下保費(fèi)可豁免等優(yōu)點(diǎn)。(1)客戶范圍廣泛。一般孩子只要出生60天就能投保教育保險(xiǎn)，有的公司還擴(kuò)展到出生僅30天的嬰兒。(2)有的教育保險(xiǎn)也可分紅。一般情況下，如果保額相同，具有分紅功能的教育保險(xiǎn)保費(fèi)要稍高一些。(3)強(qiáng)制儲(chǔ)蓄功能。教育保險(xiǎn)具有強(qiáng)制儲(chǔ)蓄的作用，保障性強(qiáng)。(4)投保人出意外保費(fèi)可豁免。這是教育保險(xiǎn)與銀行儲(chǔ)蓄的本質(zhì)區(qū)別。教育保險(xiǎn)配置要點(diǎn)：（1）不宜多買。（多買保費(fèi)高、收益少）（2）保險(xiǎn)產(chǎn)品的特點(diǎn)在于其保障功能教育貸款學(xué)生貸款國(guó)家助學(xué)貸款商業(yè)性助學(xué)貸款貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)學(xué)生所在學(xué)校政府按隸屬關(guān)系委托助學(xué)貸款管理中心通過(guò)招標(biāo)方式確定國(guó)家助學(xué)貸款經(jīng)辦銀行開辦此項(xiàng)業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行和城鄉(xiāng)信用社貸款對(duì)象無(wú)力解決在校學(xué)習(xí)期間生活費(fèi)的全日制本、?？圃谛W(xué)生；但不包括實(shí)行專業(yè)獎(jiǎng)學(xué)金制度的學(xué)生無(wú)力支付學(xué)費(fèi)、住宿費(fèi)和生活費(fèi)全日制本、?？茖W(xué)生（含高職生）、研究生和第二學(xué)士學(xué)位學(xué)生年滿18周歲，具有安全民事行為能力的在校大學(xué)生、研究生貸款利息無(wú)息在校期間的貸款利息全部由財(cái)政補(bǔ)貼，畢業(yè)后全部自付按法定貸款利率執(zhí)行貸款擔(dān)保采用信用擔(dān)保的形式；由學(xué)生家長(zhǎng)擔(dān)保無(wú)擔(dān)保信用貸款采用保證擔(dān)保、抵押擔(dān)保、質(zhì)押擔(dān)保等形式學(xué)校介入程度完全由學(xué)校負(fù)責(zé)學(xué)校負(fù)責(zé)協(xié)助經(jīng)辦銀行辦理學(xué)校一般只負(fù)責(zé)證明借款學(xué)生的學(xué)生身份及其在校表現(xiàn)貸款額度貸款額度=基本學(xué)習(xí)、生活費(fèi)-獎(jiǎng)學(xué)金（額度較小）貸款數(shù)額每人每學(xué)年最高不超過(guò)6000元一般在2000元至20000元之間（額度較大）貸款期限最長(zhǎng)為畢業(yè)后6年內(nèi)畢業(yè)后視就業(yè)情況，在1-2年內(nèi)開始還貸、6年內(nèi)還清各商業(yè)銀行規(guī)定期限不同貸款減免償還措施有無(wú)無(wú)子女教育金信托信托是一種財(cái)產(chǎn)交付管理的機(jī)制，受嚴(yán)格的法律保障。所謂信托，是指委托人基于對(duì)受托人的信任，將其財(cái)產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進(jìn)行管理或者處分的行為。子女教育金信托是指家長(zhǎng)通過(guò)信托機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資理財(cái)規(guī)劃(如投資境內(nèi)外基金等)，待資產(chǎn)累積到一定程度時(shí)，在子女的未來(lái)教育某一條件成立時(shí)(如子女某階段學(xué)業(yè)畢業(yè))，將信托的資產(chǎn)轉(zhuǎn)移給子女(可分階段實(shí)行)，讓子女未來(lái)的教育和生活更有保障。圖5－1子女教育金信托投資產(chǎn)品的組合優(yōu)化在投資前，先要計(jì)算子女達(dá)到自己預(yù)期目標(biāo)的教育金的缺口，設(shè)定投資期限和期望收益率，然后需根據(jù)家庭的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，選擇較合適的投資產(chǎn)品的組合。一般而言，如果子女還在嬰幼兒時(shí)期，離上大學(xué)還有很長(zhǎng)時(shí)間，則應(yīng)該考慮通脹造成明顯的財(cái)富縮水的情況，可選擇積極、中長(zhǎng)期的投資產(chǎn)品，如教育保險(xiǎn)、基金等，既有保障，又有高收益；如果子女已經(jīng)初中畢業(yè)，則應(yīng)該選擇注重當(dāng)期收益的投資產(chǎn)品，如高配息的債券型基金、教育儲(chǔ)蓄等；如果子女欲出國(guó)留學(xué)的，則子女教育創(chuàng)業(yè)金信托是很好的產(chǎn)品。課后任務(wù)——【案例分析】客戶王先生的兒子今年6歲。王先生估計(jì)兒子上大學(xué)之前的教育費(fèi)用不多。他的子女教育投資規(guī)劃目標(biāo)是：在兒子18歲上大學(xué)時(shí)能積累足夠的大學(xué)本科和碩士的教育費(fèi)用。王先生目前已經(jīng)有3萬(wàn)元教育準(zhǔn)備金，不足部分打算以定期定額投資基金的方式來(lái)解決。王先生投資的平均回報(bào)率大約為4%。他的教育規(guī)劃見(jiàn)P151請(qǐng)分組討論分析，該教育規(guī)劃方案設(shè)計(jì)的是否合理？課后任務(wù)——綜合實(shí)訓(xùn)制訂教育規(guī)劃方案實(shí)訓(xùn)方式：分小組討論，并分析和制訂教育規(guī)劃方案。實(shí)訓(xùn)內(nèi)容：為普通工薪添丁家庭規(guī)劃子女教育撫養(yǎng)金規(guī)劃。實(shí)訓(xùn)步驟：請(qǐng)按照理財(cái)規(guī)劃報(bào)告書，填寫相應(yīng)空缺部分。技能訓(xùn)練【例題】高等教育費(fèi)用主要包括（）。

A．學(xué)費(fèi)

B．交通費(fèi)

C．住宿費(fèi)

D．生活費(fèi)技能訓(xùn)練【例題】