商業(yè)銀行復(fù)習(xí)思考題.doc

1商業(yè)銀行從傳統(tǒng)業(yè)務(wù)發(fā)展到“金融百貨公司”說明了什么問題？ 金融創(chuàng)新發(fā)展很快。金融服務(wù)發(fā)展迅速。金融風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)化。金融產(chǎn)業(yè)集約化。銀行資本越來越集中，國(guó)際銀行業(yè)出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)新格局，國(guó)際銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激化，銀行國(guó)際化進(jìn)程加快，金融業(yè)務(wù)與工具不斷創(chuàng)新，金融業(yè)務(wù)進(jìn)一步交叉，傳統(tǒng)的專業(yè)金融業(yè)務(wù)分工界限有所縮小，金融管制不斷放松，金融自由化的趨勢(shì)日益明顯，國(guó)內(nèi)外融資出現(xiàn)證券化趨勢(shì)，證券市場(chǎng)蓬勃發(fā)展，出現(xiàn)了全球金融一體化的趨勢(shì)隨著金融競(jìng)爭(zhēng)的加劇，金融創(chuàng)新成為商業(yè)銀行發(fā)展的關(guān)鍵和動(dòng)力源。商業(yè)銀行進(jìn)行業(yè)務(wù)擴(kuò)展可以分散經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，減少風(fēng)險(xiǎn)總量；多渠道獲取利潤(rùn)；為社會(huì)提供全方位的金融服務(wù)；符合金融市場(chǎng)的運(yùn)作要求內(nèi)在統(tǒng)一性。2如何認(rèn)識(shí)現(xiàn)代商業(yè)銀行的作用？ 信用中介，是通過銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)，把社會(huì)的各種閑散的資金集中到銀行，再通過商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，把他投向社會(huì)經(jīng)濟(jì)各部門。支付中介，通過存款在賬戶上的轉(zhuǎn)移代理客戶支付，在存款的基礎(chǔ)上為客戶兌付現(xiàn)款等，成為工商業(yè)團(tuán)日和個(gè)人的貨幣保管者，出納者和支付代理人信用創(chuàng)造。商業(yè)銀行利用吸收的存款發(fā)放貸款，在支票流通和轉(zhuǎn)賬結(jié)算的基礎(chǔ)上，貸款又轉(zhuǎn)化為派生存款，在這種存款不提現(xiàn)或不完全提現(xiàn)的情況下，就增加了商業(yè)銀行的資金來源。金融服務(wù)3銀行組織形式有哪些？近年來，銀行控股公司為什么發(fā)展迅速？ （1）單一銀行制，特點(diǎn)是銀行業(yè)務(wù)完全由各自獨(dú)立的商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)，不設(shè)或限設(shè)分置機(jī)構(gòu)。分行制，特點(diǎn)是法律允許除了總行外，在本市及國(guó)內(nèi)各地，普遍設(shè)立分行機(jī)構(gòu)銀行控股公司制，是指一個(gè)集團(tuán)成立股權(quán)公司，再由該公司控制或收購兩家以上的銀行。 （2）因?yàn)殂y行控股公司可以使銀行更便利地從資本市場(chǎng)籌集資金，并通過關(guān)聯(lián)交易獲得稅收上的好處，還可以通過系統(tǒng)內(nèi)部的操作調(diào)節(jié)資本杠桿，相對(duì)其他的公司，可以投資風(fēng)險(xiǎn)更大的項(xiàng)目，因此銀行控股公司發(fā)展會(huì)比較迅速。并通過關(guān)聯(lián)交易獲得稅收上的好處，也能夠規(guī)避政府對(duì)跨州經(jīng)營(yíng)銀行業(yè)務(wù)的限制。 聯(lián)合經(jīng)營(yíng)獲得規(guī)模效應(yīng)金融資產(chǎn)的強(qiáng)關(guān)聯(lián)性和弱專用性，決定了其綜合經(jīng)營(yíng)比其他行業(yè)更能形成規(guī)模經(jīng)濟(jì)和范圍經(jīng)濟(jì)，而控股公司結(jié)構(gòu)正是發(fā)揮這一優(yōu)勢(shì)的合適載體。在當(dāng)前監(jiān)管體制下規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)法人分業(yè)的作用是防止不同金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的相互傳遞，將風(fēng)險(xiǎn)控制在最小范圍內(nèi)，同時(shí)可對(duì)關(guān)聯(lián)交易起到一定的遏制作用。在金融控股公司架構(gòu)下，各金融子公司具有獨(dú)立的法人地位，各子公司分別對(duì)自己的經(jīng)營(yíng)結(jié)果負(fù)責(zé)，盈虧的效果不會(huì)迅速傳遞給母公司，而是有時(shí)間上的滯后性。4分析我國(guó)的金融控股公司發(fā)展現(xiàn)狀及存在的問題。 （1）現(xiàn)狀：盡管我國(guó)目前金融業(yè)實(shí)行的仍是分業(yè)經(jīng)營(yíng)和分業(yè)監(jiān)管，我國(guó)法律也沒有明確金融控股集團(tuán)的法律地位，但在現(xiàn)實(shí)生活中出現(xiàn)了直接控股金融企業(yè)的公司，中國(guó)建設(shè)銀行控股的中國(guó)國(guó)際金融有限公司、中國(guó)銀行控股的中銀控股公司和中國(guó)工商銀行控股的工商?hào)|亞金融控股集團(tuán)等。此外，也存在不被人們關(guān)注的以各種形式控股證券、保險(xiǎn)、城市信用社等金融企業(yè)的工商企業(yè)，民營(yíng)企業(yè)也已經(jīng)“下河淌水”有些商業(yè)銀行也通過控股、參股的形式組建了子公司，向其他行業(yè)進(jìn)行滲透。目前，我國(guó)金融控股集團(tuán)的形式可分為以下幾種類型。 以金融機(jī)構(gòu)為主組建的金融控股集團(tuán) 以投資集團(tuán)為主體組建的金融控股集團(tuán) 實(shí)業(yè)公司直接參股、控股兩個(gè)或兩個(gè)以上行業(yè)金融機(jī)構(gòu)形成的金融控股集團(tuán)。 地方政府通過對(duì)控股的地方城市商業(yè)銀行、信托公司、證券公司進(jìn)行重組組建的金融控股集團(tuán)。（2）存在的問題：對(duì)金融控股公司立法滯后，對(duì)其法律地位不明確，難以進(jìn)行依法監(jiān)管。銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)各監(jiān)管一段的分割狀態(tài)已難以適應(yīng)金融控股公司的發(fā)展。金融控股公司是多業(yè)組合、經(jīng)營(yíng)范圍寬，其內(nèi)部復(fù)雜的持股關(guān)系和資金往來，使管理復(fù)雜，由于缺乏高素質(zhì)管理人才和高效率的風(fēng)險(xiǎn)管理能力，存在爆發(fā)高風(fēng)險(xiǎn)的隱患。信息披露情況不真實(shí)，集團(tuán)成員間的內(nèi)部交易往往夸大了集團(tuán)的利潤(rùn)和資本水平，集團(tuán)的凈利潤(rùn)會(huì)低于各成員的利潤(rùn)總和。存在較大的內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)。一些企業(yè)集團(tuán)控股下的金融子公司的經(jīng)營(yíng)自主權(quán)和權(quán)益，往往會(huì)受到母公司的侵權(quán)而犧牲子公司的權(quán)益，還會(huì)與被控股商業(yè)銀行之間進(jìn)行不良的關(guān)聯(lián)交易，其起點(diǎn)和終點(diǎn)都是靠銀行融資，一旦資金鏈斷裂，會(huì)使銀行遭受巨額損失。子公司整合中的企業(yè)文化兼容問題。 目前系統(tǒng)內(nèi)關(guān)聯(lián)交易問題嚴(yán)重，資本金重復(fù)計(jì)算導(dǎo)致金融控股公司的資本杠桿比率過高，影響集團(tuán)公司財(cái)務(wù)安全，龐大的集團(tuán)公司管理體系使內(nèi)部管理與風(fēng)險(xiǎn)控制難度加大，這些風(fēng)險(xiǎn)得不到有效控制將會(huì)危及我國(guó)的金融與經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定。5政府對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管理由是什么？未來的發(fā)展趨勢(shì)如何？ （1） 政府之所以要對(duì)銀行業(yè)實(shí)施監(jiān)管，其原因在意銀行業(yè)自身的經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)。 首先，為了保護(hù)儲(chǔ)蓄者的利益，因?yàn)樯虡I(yè)銀行的特殊性，儲(chǔ)戶和商業(yè)銀行之間存在嚴(yán)重的信息不對(duì)稱。其次政府對(duì)銀行業(yè)實(shí)施監(jiān)管的原因還在于銀行是信用貨幣的創(chuàng)造者，商業(yè)銀行作為中央銀行貨幣政策傳導(dǎo)的中樞，對(duì)中央銀行的貨幣政策作何反應(yīng)是中央銀行關(guān)注的事情。最后，當(dāng)今世界各國(guó)的銀行業(yè)正在向綜合化方向發(fā)展，銀行業(yè)，證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)導(dǎo)致商業(yè)銀行的概念在延伸，同時(shí)世界經(jīng)濟(jì)一體化又使得銀行國(guó)際化進(jìn)程在加快。（2）我國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管趨勢(shì)：強(qiáng)化對(duì)銀行業(yè)的資本監(jiān)管，增加銀行風(fēng)險(xiǎn)償付能力我國(guó)監(jiān)管部門將借鑒國(guó)際上資本監(jiān)管改革的成果, 在資本數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)、質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)、時(shí)間表等方面完善銀行資本監(jiān)管框架，強(qiáng)化資本監(jiān)管。這主要關(guān)注四點(diǎn):一是最低資本充足率。二是逆周期緩沖資本。三是系統(tǒng)重要性附加資本。四是超額資本。實(shí)施動(dòng)態(tài)撥備，加強(qiáng)銀行撥備覆蓋能力的監(jiān)管。 引入新的監(jiān)管指標(biāo)，完善全面風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)體系未來幾年，監(jiān)管部門為完善的全面風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)體系，可能在資本充足率、流動(dòng)性、杠桿率方面的引入新的監(jiān)管指標(biāo)。保持對(duì)銀行信貸結(jié)構(gòu)、信貸規(guī)模和節(jié)奏一定的監(jiān)管力度在未來幾年，結(jié)構(gòu)調(diào)整是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)鍵任務(wù)之一。進(jìn)一步加強(qiáng)重點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域的監(jiān)管，強(qiáng)化系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)防范出臺(tái)新的監(jiān)管法規(guī)，促進(jìn)銀行業(yè)務(wù)的合規(guī)性和規(guī)范性在銀行業(yè)務(wù)中依然存在一些問題 審慎監(jiān)管，堅(jiān)持有序推進(jìn)銀行綜合經(jīng)營(yíng)試點(diǎn)由于外部環(huán)境的改變，中國(guó)銀行業(yè)將實(shí)施更加多元化的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，商業(yè)銀行綜合經(jīng)營(yíng)成為未來發(fā)展的趨勢(shì)。對(duì)此，監(jiān)管部門將基于審慎監(jiān)管原則，在“風(fēng)險(xiǎn)可控”為前提，有序推進(jìn)商業(yè)銀行綜合經(jīng)營(yíng)試點(diǎn)。6如何評(píng)價(jià)我國(guó)對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管模式？怎樣看待現(xiàn)行的監(jiān)管法規(guī)？（1）商業(yè)銀行受到來自中國(guó)人民銀行（中央銀行）和銀監(jiān)會(huì)的雙重監(jiān)管。中央銀行負(fù)責(zé)制定貨幣政策，其監(jiān)管目標(biāo)可以概括為“高增長(zhǎng)，低通脹”。而資本充足率要求是由銀監(jiān)會(huì)制定的，銀監(jiān)會(huì)唯一的目標(biāo)，就是控制銀行業(yè)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)?！氨３纸?jīng)濟(jì)增長(zhǎng)”和“控制系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)”這兩個(gè)本應(yīng)統(tǒng)一起來的監(jiān)管目標(biāo)，卻由相互獨(dú)立的政府機(jī)構(gòu)分別執(zhí)行。監(jiān)管機(jī)構(gòu)并沒有建立制度化的信息共享、支持功能共享和定期溝通協(xié)調(diào)的機(jī)制，更重要的是，沒有明確當(dāng)支付危機(jī)發(fā)生時(shí)監(jiān)管合作模式的具體架構(gòu)和程序，因此也回避不了監(jiān)管重復(fù)和監(jiān)管弱化問題。（2）我國(guó)現(xiàn)行的銀行業(yè)監(jiān)管法律制度：我國(guó)銀行監(jiān)管法律制度存在的缺陷：（1）銀行監(jiān)管法制體系不合理。我國(guó)現(xiàn)行的銀行監(jiān)管法律法規(guī)中，行政規(guī)章所占比例過大，法律層次和效率低下;監(jiān)管法律制度體系中相互之間都存在著諸多不協(xié)調(diào)和不合理的地方;人民銀行和銀監(jiān)會(huì)制定的很多銀行監(jiān)管規(guī)章過于局限在銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的具體業(yè)務(wù)上，而沒有從提高監(jiān)管質(zhì)量的角度出發(fā)。（2）立法上存在空白。監(jiān)管法律制度由于受立法滯后性的影響，加之當(dāng)前金融一體化、金融全球化的大背景，客觀上就出現(xiàn)了立法的空白，即金融立法的真空帶。我國(guó)銀行立創(chuàng)監(jiān)管法律制度中，沒有存款保險(xiǎn)制度、外資銀行市場(chǎng)退出的管理力法不夠完善以及金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)的準(zhǔn)入制度存在缺陷等。（3）市場(chǎng)退出法律制度存在缺陷。從總體上看，我國(guó)金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出機(jī)制缺乏健全的法律制度。我國(guó)沒有專門關(guān)于金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出的法律。沒有主動(dòng)退市相關(guān)法規(guī)。（4）銀行業(yè)監(jiān)管的區(qū)域合作機(jī)制不健全。一旦出現(xiàn)危機(jī)，這些雙邊或多邊合作協(xié)議的“合作”卻不盡人意。（5）銀行業(yè)監(jiān)管協(xié)調(diào)效率低、信息不暢，法律約束力不強(qiáng)。7、銀行資本對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)有什么意義？ 資本可以吸收銀行的經(jīng)營(yíng)虧損，保護(hù)銀行的正常經(jīng)營(yíng)，以使銀行的管理者能有一定的時(shí)間解決存在的問題，為銀行避免破產(chǎn)提供了緩沖的余地資本為銀行的注冊(cè)，組織營(yíng)業(yè)以及存款進(jìn)入前的經(jīng)營(yíng)提供啟動(dòng)資金。銀行資本有助于樹立公眾對(duì)銀行的信心，他向銀行的債權(quán)人顯示了銀行的實(shí)力銀行資本為銀行的擴(kuò)張，銀行新業(yè)務(wù)，新計(jì)劃的開拓與發(fā)展提供資金銀行資本作為銀行增長(zhǎng)的檢測(cè)者，有助于保證單個(gè)銀行增長(zhǎng)的長(zhǎng)期可持續(xù)。由此可見，銀行資本的關(guān)鍵作用是吸收意外損失和消除銀行的不穩(wěn)定因素8、我國(guó)商業(yè)銀行資本管理中存在哪些問題？應(yīng)該如何解決？（1）我國(guó)商業(yè)銀行資本金管理方面存在的問題： 資本數(shù)量不足資本結(jié)構(gòu)不合理，來源單一資產(chǎn)質(zhì)量差，貸款存量不活監(jiān)管者的素質(zhì)還不是很高 （2）我國(guó)商業(yè)銀行資本金管理方面存在的問題的解決方法 1）充實(shí)核心資本，建立與資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張相適應(yīng)的核心資本補(bǔ)充機(jī)制 是財(cái)政增資方式。是發(fā)展資本市場(chǎng)，商業(yè)銀行上市募集資本金。是商業(yè)銀行加強(qiáng)自我資本積累能力。 2）增加附屬資本，廣開補(bǔ)充附屬資本的渠道 是發(fā)展帶有債務(wù)性質(zhì)的資本工具和次級(jí)債務(wù)工具是健全普通呆賬準(zhǔn)備金制度。是建立健全非公開儲(chǔ)備制度和資產(chǎn)重估制度。 3)加強(qiáng)金融監(jiān)管。銀監(jiān)會(huì)的成立將在監(jiān)管理念、制度、方式和技術(shù)等方面加快與國(guó)際慣例接軌的步伐。銀監(jiān)會(huì)可會(huì)同商業(yè)銀行一道，制定一整套與我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)狀況相適應(yīng)的評(píng)估資本水平的程序和評(píng)估方法。通過現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管，及時(shí)了解商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)狀況，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較大的商業(yè)銀行，要及時(shí)給予風(fēng)險(xiǎn)提示，并派專人跟蹤風(fēng)險(xiǎn)發(fā)展態(tài)勢(shì)，督促商業(yè)銀行采取措施限期改善風(fēng)險(xiǎn)狀況或減少風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)。評(píng)估商業(yè)銀行的資本充足率是否達(dá)到監(jiān)管部門所需的最低標(biāo)準(zhǔn)要求。 4）加強(qiáng)社會(huì)監(jiān)督。商業(yè)銀行應(yīng)該根據(jù)形勢(shì)的發(fā)展和監(jiān)管的要求，盡快進(jìn)行有關(guān)信息的披露，以強(qiáng)化社會(huì)對(duì)商業(yè)銀行的監(jiān)督。5）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，提高資產(chǎn)質(zhì)量，降低不良貸款率。9、新巴塞爾協(xié)議的內(nèi)容及其對(duì)我國(guó)銀行業(yè)的影響。（一）巴塞爾協(xié)議的主要內(nèi)容（1）更嚴(yán)格的資本金要求提高最低資本要求資本留存緩沖反周期緩沖從嚴(yán)資本定義。從嚴(yán)資本定義，主要體現(xiàn)為兩方面：一是從嚴(yán)資本工具合格性標(biāo)準(zhǔn)。二是從嚴(yán)資本扣減項(xiàng)。（2）杠桿率要求。提出了將引入與風(fēng)險(xiǎn)不掛鉤的杠桿比率，作為對(duì)與風(fēng)險(xiǎn)相掛鉤的資本比率的重要補(bǔ)充（3）系統(tǒng)重要性銀行。對(duì)系統(tǒng)重要性銀行提出1%的附加資本要求，降低“大而不能倒”帶來的道德風(fēng)險(xiǎn)。（4）引入流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)。引入流動(dòng)性覆蓋比率和凈穩(wěn)定融資比率對(duì)銀行的流動(dòng)性進(jìn)行監(jiān)管。（5）過渡期安排。為了確保銀行可以有充足的時(shí)間通過調(diào)節(jié)利潤(rùn)分配、資本籌集等手段，以達(dá)到更高的資本要求，當(dāng)然也是為了使銀行能夠繼續(xù)放貸以支持經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展，安排了較長(zhǎng)的過渡期。（二）影響：（1）信貸擴(kuò)張和資本約束的矛盾。我國(guó)是一個(gè)發(fā)展中國(guó)家，預(yù)計(jì)在今后很長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)，我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)都將保持一個(gè)較快的經(jīng)濟(jì)增速，迅速的信貸擴(kuò)張，勢(shì)必會(huì)大大增加資本補(bǔ)充的壓力。且為滿足巴塞爾協(xié)議III關(guān)于流動(dòng)性的有關(guān)要求，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)通過發(fā)行長(zhǎng)期次級(jí)債券補(bǔ)充附屬資本帶來較大的沖擊（2）資本補(bǔ)充和估值偏低的矛盾。一方面因?yàn)闃I(yè)務(wù)發(fā)展需要，銀行需要通過發(fā)行股份補(bǔ)充核心資本；另一方面，因?yàn)樵偃谫Y又會(huì)進(jìn)一步降低銀行業(yè)的估值，增加融資成本，從而使中國(guó)銀行業(yè)陷入一個(gè)惡性循環(huán)。（3）滿足監(jiān)管要求和盈利能力增長(zhǎng)的矛盾。巴塞爾協(xié)議重視流動(dòng)性管理。銀行會(huì)選擇會(huì)傾向于風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)系數(shù)為零的證券，從而導(dǎo)致銀行收益下降。然而，為了實(shí)現(xiàn)通過再融資補(bǔ)充核心資本，降低融資成本，銀行業(yè)又不得不盡可能提升盈利能力，從而使銀行陷入兩難的境地。（4）負(fù)債結(jié)構(gòu)調(diào)整與網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量不足的矛盾。對(duì)于中小股份制商業(yè)銀行，尤其是一些城市商業(yè)銀行而言，因?yàn)榫W(wǎng)點(diǎn)數(shù)量不足，其吸收零售存款和中小企業(yè)存款能力不足，同業(yè)存款是其資金來源的重要組成部分，這無疑會(huì)加劇其經(jīng)營(yíng)壓力。（5）表外業(yè)務(wù)發(fā)展與業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整的矛盾。新巴塞爾協(xié)議的實(shí)施將弱化貿(mào)易融資類表外業(yè)務(wù)、承諾類表外業(yè)務(wù)的相對(duì)優(yōu)勢(shì)。近幾年，為了加快業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型和避免同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)，我國(guó)很多商業(yè)銀行，尤其是一些股份制商業(yè)銀行，均提出要加快貿(mào)易融資等業(yè)務(wù)的發(fā)展步伐和結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型步伐。10、結(jié)合具體案例，談?wù)勅绾芜M(jìn)行銀行間的并購？（一）（1）成功案例匯豐銀行并購案例分析。匯豐銀行并購成功關(guān)鍵在于銀行本身資金雄厚，客戶眾多，而且匯豐制定了相當(dāng)準(zhǔn)確的戰(zhàn)略。匯豐銀行集團(tuán)幾乎落腳到各個(gè)國(guó)家和地區(qū)，分支銀行超過8000個(gè)，成為了金融界最成功的銀行之一。(2)失敗案例UBS(瑞銀集團(tuán))并購案例分析。瑞銀集團(tuán)(UBSAG)是由瑞士銀行(SBC)和瑞士聯(lián)合銀行(UBS)于1997年底合并形成的，瑞士銀行沒有重視企業(yè)文化，還進(jìn)行了大規(guī)模的裁員，使得瑞銀集團(tuán)業(yè)績(jī)下滑，公司面臨嚴(yán)重的運(yùn)營(yíng)危機(jī)，案例給了我們一個(gè)警示，在并購的過程中，應(yīng)該重視文化的整合，保留之前的員工資源。（二）如何（1）并購成功的關(guān)鍵是制定合理有效的并購戰(zhàn)略。大多數(shù)銀行的并購戰(zhàn)略都是想搶占市場(chǎng)份額、擴(kuò)大規(guī)模、加強(qiáng)自己的經(jīng)濟(jì)實(shí)力，以提高自己的實(shí)力與同行競(jìng)爭(zhēng)。但由于各個(gè)國(guó)家和地區(qū)文化，法律等因素的差異，在并購時(shí)上演銀行應(yīng)當(dāng)慎重選擇合適的戰(zhàn)略目標(biāo)，這一點(diǎn)很關(guān)鍵。（2）在銀行并購整合的過程中，提高效率的途徑之一是保留原有的員工和客戶，員工是一個(gè)企業(yè)的血液。從瑞銀集團(tuán)并購的案例中我們可以看出，瑞銀集團(tuán)沒有正確處理員工去留問題導(dǎo)致了公司發(fā)展出現(xiàn)了嚴(yán)重的問題。因此可以看出，不同的銀行有著不同的企業(yè)文化，并購后的企業(yè)應(yīng)該注重文化的整合，這決定了老員工的去留。（3）并購成功的關(guān)鍵之一是并購的速度。許多商業(yè)銀行就是因?yàn)椴①彆r(shí)間過長(zhǎng)導(dǎo)致了失敗，繼而使得成本大大增加，影響并購效果。并購需要是并購銀行與目標(biāo)銀行雙方協(xié)商討論，但可能會(huì)由于利益的問題，出現(xiàn)談判破裂。（4）并購中應(yīng)當(dāng)積極進(jìn)行盡職調(diào)查。被并購銀行往往會(huì)隱瞞一些質(zhì)量較差的業(yè)務(wù)及一些資金為了提高并購價(jià)格，拖累并購銀行，使其遭受損失。11、你如何看待我國(guó)銀行的跨國(guó)銀行并購行為？（一）動(dòng)因：中國(guó)銀行業(yè)并購的的局面是由法律、文化、道德、人才等方面決定的。如今國(guó)際銀行并購的動(dòng)機(jī)歸根結(jié)底是銀行增強(qiáng)自身綜合競(jìng)爭(zhēng)力以擴(kuò)大規(guī)模提高收入。銀行并購實(shí)質(zhì)上是一種投資活動(dòng)，最根本動(dòng)因是追求利潤(rùn)和迫于競(jìng)爭(zhēng)壓力，具體而言：一是追求企業(yè)發(fā)展，二是追求協(xié)同效應(yīng)，三是管理層利益驅(qū)動(dòng)。（二）問題我國(guó)銀行業(yè)的跨國(guó)并購尚處在初級(jí)階段，與國(guó)際間銀行業(yè)的跨國(guó)并購相比，無論是在并購的頻率、規(guī)模，還是在并購對(duì)象、區(qū)域的均衡分布上還存在一定的差距。（1）并購區(qū)域以亞洲為主，地理分布不夠均衡。并購活動(dòng)總體上多數(shù)集中在亞洲，在亞洲又多集中在香港（2）國(guó)有商業(yè)銀行仍是并購的主角，股份制銀行較少（3）并購仍以橫向并購為主，業(yè)務(wù)多樣化的程度不高（4）并購對(duì)象的規(guī)模相對(duì)較小。我國(guó)商業(yè)銀行早期的并購對(duì)象多為績(jī)效較差、規(guī)模較小的銀行（5）我國(guó)銀行跨國(guó)并購的經(jīng)驗(yàn)不足。并購活動(dòng)并不算多，并購目標(biāo)的規(guī)模較小，以亞洲地區(qū)為主，銀行間的文化整合難度相對(duì)較小，這導(dǎo)致我國(guó)銀行在并購后的整合方面經(jīng)驗(yàn)較淺。（三）并購啟示：為實(shí)現(xiàn)一個(gè)目標(biāo)，中國(guó)商業(yè)銀行業(yè)應(yīng)該審時(shí)度勢(shì)，冷靜正確分析判斷企業(yè)本身的情況和世界經(jīng)濟(jì)的大環(huán)境，為應(yīng)對(duì)新形勢(shì)與未來趨勢(shì)打好基礎(chǔ)，遵循成本-收益的基本原則，通過謹(jǐn)慎制定正確合適銀行并購計(jì)劃案和策略，不斷推動(dòng)我國(guó)金融業(yè)改革，提高中國(guó)商業(yè)銀行業(yè)并購的質(zhì)量。選擇適當(dāng)?shù)臅r(shí)機(jī)和地域、謹(jǐn)慎選擇并購對(duì)象、重視并購后的整合（四）并購影響銀行并購促進(jìn)資源的重新配置和整合銀行并購促進(jìn)產(chǎn)業(yè)集中，使國(guó)際銀行逐步走向壟斷銀行并購引發(fā)的裁員影響就業(yè)形勢(shì)銀行并購促進(jìn)金融監(jiān)管改革，加大了監(jiān)管難度12、 我國(guó)商業(yè)銀行的負(fù)債結(jié)構(gòu)分析各項(xiàng)存款是支撐商業(yè)銀行資產(chǎn)運(yùn)作的極為重要的來源，八成是資金來源于存款，也證明了我國(guó)商業(yè)銀行負(fù)債結(jié)構(gòu)尚未依賴被動(dòng)負(fù)債轉(zhuǎn)向主動(dòng)負(fù)債，在這種局面下，商業(yè)銀行之間的競(jìng)爭(zhēng)從某種意義上說就是存款的競(jìng)爭(zhēng)，只有爭(zhēng)取到存款，才能維持資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)我國(guó)商業(yè)銀行體系內(nèi)儲(chǔ)蓄存款的壟斷型特征商業(yè)銀行資金來源渠道的單一和對(duì)存款的國(guó)度依賴并存，二者互為因果，資金來源渠道單一使商業(yè)銀行的資金結(jié)構(gòu)無法實(shí)現(xiàn)多元化，不利于商業(yè)銀行提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力，一旦存款發(fā)生流失，商業(yè)銀行可能面臨較大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)，商業(yè)銀行業(yè)無法根據(jù)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和客戶資金需求的改變而主動(dòng)調(diào)整負(fù)債結(jié)構(gòu)國(guó)有商業(yè)銀行壟斷程度已明顯降低為了適應(yīng)國(guó)際商業(yè)銀行業(yè)的共同發(fā)展趨勢(shì)，我國(guó)商業(yè)銀行負(fù)債結(jié)構(gòu)單一的局面必須改變，適當(dāng)增加商業(yè)銀行發(fā)行金融債券的規(guī)模，既可以穩(wěn)定資金來源，也可以協(xié)調(diào)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債的綜合管理13、現(xiàn)金資產(chǎn)包括那些形式？銀行保留各種形式現(xiàn)金資產(chǎn)的目的是什么？ 161頁庫存現(xiàn)金，是銀行為了滿足日常交易之需而持有的通貨。托收中的現(xiàn)金，是在銀行間確認(rèn)與轉(zhuǎn)賬過程中的支票金額。在中央銀行的存款，是指商業(yè)銀行存放在中央銀行的資金。存放同業(yè)存款，是指存放在其他銀行的存款現(xiàn)金資產(chǎn)是商業(yè)銀行維持其流動(dòng)性而必須持有的資產(chǎn)，他是銀行信譽(yù)的基本保證：保持清償力14、法定存款準(zhǔn)備金的計(jì)算方法有哪些？銀行應(yīng)該如何進(jìn)行法定存款準(zhǔn)備金的管理？ 111頁（一）（1）一種是滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法，主要使用于非交易性賬戶存款準(zhǔn)備金的計(jì)算；另一種方法是同步準(zhǔn)備金計(jì)算法主要適用于交易性賬戶存款準(zhǔn)備金計(jì)算。（2）滯后準(zhǔn)備金計(jì)算法，是根據(jù)前期存款負(fù)債的余額確定本期準(zhǔn)備金需要量的方法同步準(zhǔn)備金計(jì)算法的基本原理以本期存款余額為基礎(chǔ)，計(jì)算本期的準(zhǔn)備金需要量（二）（1）法定存款準(zhǔn)備金的管理的原則是銀行在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)盡量通過自己的努力滿足準(zhǔn)備金的限額要求，否則將會(huì)面對(duì)金融管理當(dāng)局的懲罰性措施。（2）銀行法定存款準(zhǔn)備金的管理需要提前預(yù)測(cè)在準(zhǔn)備金保持期內(nèi)的各種存款與庫存現(xiàn)金的變化狀況，根據(jù)制定法定存款準(zhǔn)備金的具體管理目的。15、影響超額準(zhǔn)備金的因素是什么？銀行應(yīng)該進(jìn)行超額準(zhǔn)備金管理？112頁（一）（1）存款波動(dòng)，超額準(zhǔn)備金保有數(shù)量與預(yù)期存款流出量為正相關(guān)關(guān)系。（2）貸款的發(fā)放與收回，貸款的發(fā)放與收回對(duì)超額準(zhǔn)備金的影響主要取決于貸款的使用范圍（3）其他因素，一是向中央銀行的借款，二是同業(yè)往來的情況，三是法定存款準(zhǔn)備金的變化（二）商業(yè)銀行本著相對(duì)成本較低的原則核定必要的超額準(zhǔn)備金保有數(shù)量。超額準(zhǔn)備金不帶來利息收入，保佑超額準(zhǔn)備金等于放棄收入，這就是超額準(zhǔn)備金的機(jī)會(huì)成本，因此，從節(jié)省機(jī)會(huì)成本的角度，商業(yè)銀行應(yīng)該較少保有超額準(zhǔn)備金。但是，如果超額準(zhǔn)備金保持不足，當(dāng)出現(xiàn)流動(dòng)性需要時(shí)，銀行將被迫從貨幣市場(chǎng)以較高的成本和代價(jià)借入資金來滿足需要，由此發(fā)生的較高的融資成本是低保有超額準(zhǔn)備金的損失成本，商業(yè)就要在這兩種成本之間進(jìn)行權(quán)衡，在對(duì)超額準(zhǔn)備金需要量預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上適當(dāng)進(jìn)行頭寸調(diào)度，以保持超額準(zhǔn)備金規(guī)模的適度性。商業(yè)銀行可以通過同業(yè)拆借，短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易，中央銀行融資，商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)的資金調(diào)度以及出售其他資產(chǎn)等多種方法來進(jìn)行超額準(zhǔn)備金頭寸的調(diào)度與補(bǔ)充。16、結(jié)合流動(dòng)性管理的原則分析銀行是如何來滿足流動(dòng)性需求的？ 如何對(duì)銀行流動(dòng)性管理的效果進(jìn)行評(píng)價(jià)？（一）（1）進(jìn)取型原則，當(dāng)出現(xiàn)流動(dòng)性缺口時(shí)，銀行管理者不是依靠收縮資產(chǎn)規(guī)模、出售資產(chǎn)，而是通過主動(dòng)負(fù)債的方式來滿足流動(dòng)性需求，擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模。（2） 保守型原則。出現(xiàn)流動(dòng)性缺口時(shí)，銀行管理者不采取主動(dòng)負(fù)債的方法，而靠自身資產(chǎn)轉(zhuǎn)換、出售的方式來滿足流動(dòng)性需求。(3) 成本最低原則.流動(dòng)性缺口的滿足應(yīng)以籌資成本最低為原則。（二）公眾對(duì)銀行的信心銀行股票價(jià)格是否穩(wěn)定發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓定期存單以及其他負(fù)債是否存在風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)出售銀行資產(chǎn)有無損失能否滿足客戶的合理貸款要求是否頻繁地從中央銀行借款17、存款是不是越多越好？如何進(jìn)行存款管理?此觀點(diǎn)值得商榷，尤其是在中國(guó)目前面臨流動(dòng)性過剩的情況下。一家銀行的存款量，應(yīng)限制在其貸款的可發(fā)放程度及吸收存款的成本和管理負(fù)擔(dān)之承受能力的范圍內(nèi)。而如果超過這一程度和范圍，就屬于不適度的存款增長(zhǎng)，反而會(huì)給銀行經(jīng)營(yíng)帶來困難。因此，銀行對(duì)存款規(guī)模的控制，要以存款資金在多大程度上被實(shí)際運(yùn)用于貸款和投資為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。18、商業(yè)銀行為什么要開展證券投資業(yè)務(wù)？商業(yè)銀行進(jìn)行證券投資可以實(shí)現(xiàn)許多重要的功能，獲得收益，管理風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)流動(dòng)性，管理風(fēng)險(xiǎn)資本，稅收庇護(hù)商業(yè)銀行的投資業(yè)務(wù)是指銀行購買有價(jià)證券的活動(dòng)。投資是商業(yè)銀行的一項(xiàng)重要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，是銀行收入的主要來源之一。銀行從事投資業(yè)務(wù)的主要目的有： 獲取收益。銀行通過證券投資可以獲取利息收益或資本利得收益，從而增加自身的收入。 保持流動(dòng)性?，F(xiàn)金資產(chǎn)具有高度的流動(dòng)性，但卻不能帶來收益。銀行保持一部分可銷售性強(qiáng)的短期證券，既能帶來收益，又可以隨時(shí)出售，以滿足銀行的資金需求。 實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)多樣化，以降低風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行可以購買各種不同對(duì)象、不同地區(qū)的證券，用來分散資金風(fēng)險(xiǎn)。為銀行提供一種逆經(jīng)濟(jì)周期的調(diào)節(jié)手段。當(dāng)貸款需求擴(kuò)大時(shí)，銀行可賣出證券，擴(kuò)大貸款，當(dāng)貸款需求疲軟時(shí)，銀行可以買人證券，從而有助于穩(wěn)定銀行收入。商業(yè)銀行在進(jìn)行證券投資時(shí)應(yīng)注意以下兩點(diǎn)： 投資的有價(jià)證券應(yīng)保證高質(zhì)量。證券的高質(zhì)量是指有價(jià)證券流動(dòng)性高、信譽(yù)良好、收益較高。這是進(jìn)行證券投資的前提條件。 投資的有價(jià)證券應(yīng)保證分散性。一是證券種類應(yīng)分散，銀行投資于多樣化的證券組合有利于降低投資風(fēng)險(xiǎn)。二是證券到期日應(yīng)分散。它能夠避免投資風(fēng)險(xiǎn)并保證取得投資收益。19、為什么大多數(shù)國(guó)家立法限制商業(yè)銀行證券投資的范圍？我國(guó)商業(yè)銀行可以投資于哪些證券品種？（一）（1）因?yàn)樯虡I(yè)銀行實(shí)際上不能算是真正的投資機(jī)構(gòu)，雖然商業(yè)銀行主要目的也是以贏利為主，但實(shí)際上銀行更注重的是保證資金安全，降低投資風(fēng)險(xiǎn)。所以政府都會(huì)出臺(tái)政策干預(yù)商業(yè)銀行對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較大的證券市場(chǎng)過多的投入資金。所以商業(yè)銀行會(huì)出很多的理財(cái)產(chǎn)品投入到證券市場(chǎng)，但是都要通過投資公司投資。而且需要向銀監(jiān)局報(bào)批（二）簡(jiǎn)述商業(yè)銀行證券投資的主要對(duì)象。（1）政府債券:中央政府債券、政府機(jī)構(gòu)債券、地方政府債券。（2）公司債券：公司為籌措資金發(fā)行的債券。（3）股票：大多數(shù)國(guó)家禁止銀行投資工商企業(yè)的股票，但隨著銀行業(yè)務(wù)的綜合化，股票有可能成為投資品種。（4）商業(yè)票據(jù)：安全性高，有利于銀行提高資產(chǎn)流動(dòng)性。（5）銀行承兌匯票：銀行對(duì)從事進(jìn)出口等業(yè)務(wù)的企業(yè)提供的一種信用擔(dān)保，可以增加銀行的資產(chǎn)流動(dòng)性并增加銀行收益。（6）創(chuàng)新的金融工具：金融期貨、金融期權(quán)、資產(chǎn)證券化債券等。我國(guó)商業(yè)銀行可供選擇的證券投資有：國(guó)庫券、國(guó)家建設(shè)債券、國(guó)家投資債券、國(guó)家特種債券、金融債券、企業(yè)債券、央行票據(jù)、回購協(xié)議和銀行承兌票據(jù)。20、銀行進(jìn)行證券投資面臨哪些風(fēng)險(xiǎn)？如何評(píng)價(jià)這些風(fēng)險(xiǎn)？系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是指對(duì)整個(gè)證券市場(chǎng)產(chǎn)生影響的風(fēng)險(xiǎn)非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是指存在個(gè)別投資證券或個(gè)別類別的投資證券的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是有企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況，管理水平等多種因素引起的，主要包括個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)外部風(fēng)險(xiǎn)是指由于社會(huì)投資環(huán)境的變化，引起證券持有人受損失的可能性主要包括：信用風(fēng)險(xiǎn)，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，利率風(fēng)險(xiǎn)，購買力風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)21、銀行進(jìn)行證券投資可以采用哪些策略？它們的優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì)是什么？（1）流動(dòng)性準(zhǔn)備方法：證券投資應(yīng)重點(diǎn)滿足銀行流動(dòng)性需要，簡(jiǎn)單地把證券分為流動(dòng)性證券和收益性證券兩類，流動(dòng)性證券期限短、利率低、可銷性強(qiáng)，收益性證券期限長(zhǎng)、利率高、可銷性弱。（2）梯形期限策略：強(qiáng)調(diào)把資金均勻地投資于不同期限的同質(zhì)證券，并且每種證券的數(shù)量相等，在由到期證券提供流動(dòng)性同時(shí)，由占比重較高的長(zhǎng)期限證券帶來較高收益。（3）杠鈴結(jié)構(gòu)方法：把資金分布在短期和長(zhǎng)期證券兩個(gè)組別上，所投長(zhǎng)期證券在其償還期達(dá)到中期時(shí)就賣出，并將其收入重投資于長(zhǎng)期證券；所投短期證券到期后若無流動(dòng)性補(bǔ)充需要，再投資于短期證券。（4）利率周期期限決策方法：預(yù)測(cè)利率將上升時(shí)，銀行更多地持有短期證券，減少長(zhǎng)期證券；預(yù)測(cè)利率將逐步下降時(shí)，將證券大部分轉(zhuǎn)換成為長(zhǎng)期證券。（二）（1）分散化投資法是指商業(yè)銀行不應(yīng)把投資資金全部用來購買一種證券，應(yīng)當(dāng)購買多種類型的證券，這樣可以使銀行持有的各種證券的收益和風(fēng)險(xiǎn)相互沖抵，從而使銀行能夠穩(wěn)定地獲得中等程度的投資收益，不會(huì)出現(xiàn)大的風(fēng)險(xiǎn)（2）期限分離法是將前部資金投放在一種期限的證券上。如果銀行投資的證券價(jià)格大幅度上漲，銀行會(huì)得到很高的收益，但如果銀行投資的證券價(jià)格大幅度下降，銀行會(huì)損失巨大。由此可以看出，這種投資方法具有很大的風(fēng)險(xiǎn)，不能保證銀行獲得中等的程度的收益。但銀行一旦獲利，收益就也會(huì)很高?。?）靈活調(diào)整法是針對(duì)分散化投資法和期限分離法在投資中資金轉(zhuǎn)換靈活度差的特點(diǎn)，實(shí)施一種依據(jù)情況變化而隨即組合，靈活調(diào)整的方式。完全是銀行通過對(duì)各類證券收益曲線的分析，以及預(yù)測(cè)未來市場(chǎng)利率的變化趨勢(shì)，相機(jī)作出投資組合的調(diào)整。這種方法主動(dòng)性很強(qiáng)，靈活性大，如果預(yù)測(cè)準(zhǔn)確的話，其收益率可以達(dá)到很高的程度，但是這種方法的風(fēng)險(xiǎn)性也相當(dāng)大，銀行對(duì)證券收益曲線的預(yù)測(cè)必須正確，如果發(fā)生錯(cuò)誤，銀行所遭受的損失將是十分慘重。（4）分散化投資法是指商業(yè)銀行不應(yīng)把投資資金全部用來購買一種證券，應(yīng)當(dāng)購買多種類型的證券，這樣可以使銀行持有的各種證券的收益和風(fēng)險(xiǎn)相互沖抵，從而使銀行能夠穩(wěn)定地獲得中等程度的投資收益，不會(huì)出現(xiàn)大的風(fēng)險(xiǎn)22、商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品與銀行存款的區(qū)別？（一）存款流動(dòng)性更強(qiáng)。銀行定期存款可以隨時(shí)支取，流動(dòng)性強(qiáng)。只是提前支取不享受定期收益。而理財(cái)產(chǎn)品，是否能提前取現(xiàn)終止合同，要看理財(cái)產(chǎn)品合同上的相關(guān)約定。有的理財(cái)產(chǎn)品可提前終止，但可能會(huì)損失部分本金。（二）理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)更大。銀行定期存款無疑是風(fēng)險(xiǎn)最低的理財(cái)方式，主要風(fēng)險(xiǎn)來自于存款的金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)。而理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)與其投資標(biāo)的密切相關(guān)，可能無法兌現(xiàn)預(yù)期收益，甚至可能有本金損失。（三）理財(cái)產(chǎn)品收益通常更高。銀行定期存款利率由央行制定，存款收益是可以確定的。而理財(cái)產(chǎn)品有固定收益和非固定收益兩類，非固定收益理財(cái)產(chǎn)品的最終收益要視投資表現(xiàn)而定。理財(cái)產(chǎn)品收益通常高于存款收益（四）期限方面：儲(chǔ)蓄存款除活期存款外，均具有嚴(yán)格的期限。銀行理財(cái)產(chǎn)品的期限非常豐富和靈活，銀行甚至可以為大客戶量身定制理財(cái)產(chǎn)品。（五）辦理手續(xù)方面：存款人到銀行存款，無需評(píng)估是否合格。投資人到銀行購買理財(cái)產(chǎn)品，要按照規(guī)定測(cè)評(píng)是否符合購買該款理財(cái)產(chǎn)品的要求，即是否為合格投資人，并且須簽署相關(guān)投資協(xié)議23、銀行有哪些理財(cái)產(chǎn)品？（一）根據(jù)幣種不同分類根據(jù)幣種不同分為人民幣、外幣、雙幣理財(cái)產(chǎn)品：（1）人民幣理財(cái)產(chǎn)品，是指銀行以高信用等級(jí)人民幣債券（含國(guó)債、金融債、央行票據(jù)、其他債券等）為投資標(biāo)的，面向個(gè)人客戶發(fā)行，到期向客戶支付本金和收益的低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品。（2）外幣理財(cái)產(chǎn)品首先要求投資者將人民幣兌換成外幣，然后以外幣的形式投資于國(guó)際市場(chǎng)上的外匯及衍生品市場(chǎng)。（3）雙幣理財(cái)產(chǎn)品是人民幣和外幣理財(cái)產(chǎn)品的簡(jiǎn)單組合，其突出的特點(diǎn)是在預(yù)期收益率上，劃定了一個(gè)收益率的浮動(dòng)空間。（二）根據(jù)投資期限分類按照投資期限的長(zhǎng)短，把銀行理財(cái)產(chǎn)品分為1個(gè)月以內(nèi)、1至3個(gè)月、3至6個(gè)月、6個(gè)月至1年、1年以上幾個(gè)期限。（三）根據(jù)收益類型分類銀行理財(cái)產(chǎn)品還可以分為保證收益理財(cái)產(chǎn)品和非保證收益理財(cái)產(chǎn)品。（1）保證收益理財(cái)產(chǎn)品的收益是固定的到期后，就可以獲得協(xié)議上規(guī)定的收益，反之為非保證型；（2）非保證型又分為保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品和非保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品。保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品，是指銀行按照約定向客戶保證本金，支付本金以外的投資風(fēng)險(xiǎn)由客戶承擔(dān)，并依據(jù)實(shí)際投資收益情況，確定客戶實(shí)際收益的理財(cái)產(chǎn)品，反之就是非保本型。（四）根據(jù)投資領(lǐng)域的不同分類根據(jù)投資領(lǐng)域的不同可分為債券型、信托型、掛鉤型及QD型產(chǎn)品（1）債券型理財(cái)產(chǎn)品的資金主要投資于貨幣市場(chǎng)，從風(fēng)險(xiǎn)角度來講債券型理財(cái)產(chǎn)品屬于較低風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。（2）信托型理財(cái)產(chǎn)品，主要投資于信托產(chǎn)品，因信托產(chǎn)品目前在國(guó)內(nèi)執(zhí)行剛性兌付的行業(yè)規(guī)則，因此屬于中等風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。（3）掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品也稱為結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，結(jié)構(gòu)型理財(cái)產(chǎn)品是運(yùn)用金融工程技術(shù)、將各種金融工具組合在一起而形成的一種金融產(chǎn)品。為了滿足投資人的需要，這類產(chǎn)品大多通過優(yōu)先、劣后的構(gòu)架設(shè)計(jì)成保本產(chǎn)品，屬于中等風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。（4）QD型理財(cái)產(chǎn)品，簡(jiǎn)單地說就是投資人委托被監(jiān)管部門認(rèn)證的商業(yè)銀行，把資金用于境外投資，一般投資于境外資本市場(chǎng)的股票、債券等有價(jià)證券，屬于高風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。24、理財(cái)產(chǎn)品對(duì)商業(yè)銀行的作用有哪些？（一）首先,商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品與傳統(tǒng)個(gè)人理財(cái)服務(wù)不同,是該服務(wù)在我國(guó)發(fā)展衍生出的特有業(yè)務(wù)。（二）其次,銀行理財(cái)產(chǎn)品的重要性不言而喻,但直到目前為止,這一市場(chǎng)的整體狀況都未曾被清晰的刻畫,所以各種監(jiān)管政策,往往都是針對(duì)市場(chǎng)上暴露出的問題而制定,具有“亡羊補(bǔ)牢”的特點(diǎn),缺乏系統(tǒng)性和前瞻性。（三）第三,理財(cái)產(chǎn)品為檢驗(yàn)傳統(tǒng)銀行產(chǎn)業(yè)組織理論在我國(guó)的適用性提供了一個(gè)良好的平臺(tái)。（四）通過對(duì)理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)的研究,可以更好的刻畫出各商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)行為模式。（五）其他金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展和整個(gè)金融市場(chǎng)的監(jiān)管也可以提供一定的參考。一、理財(cái)業(yè)務(wù)是鞏固高端優(yōu)質(zhì)客戶、爭(zhēng)奪客戶資源的利器。中高端客戶，更看中銀行包括理財(cái)業(yè)務(wù)在內(nèi)的綜合服務(wù)水平，以達(dá)到增加資產(chǎn)收益，拓寬投資渠道，降低了通脹影響的目的。二、理財(cái)業(yè)務(wù)是提高中間業(yè)務(wù)收入，增加利潤(rùn)來源的方式。理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模的迅速增長(zhǎng)，帶來了較為穩(wěn)定的中高端客戶群，由此帶來理財(cái)產(chǎn)品銷售收入及其他中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域收入的增長(zhǎng)逐步成為銀行新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。理財(cái)業(yè)務(wù)也成為與客戶積極開展多領(lǐng)域合作的抓手。三、理財(cái)業(yè)務(wù)是夯實(shí)客戶基礎(chǔ)、穩(wěn)存增存的有效途徑。在緊縮大背景下，商業(yè)銀行通過發(fā)展理財(cái)產(chǎn)品能夠?qū)嵤┎町惢癄I(yíng)銷策略，進(jìn)而打造產(chǎn)品知名度和品牌，形成品牌效應(yīng)，有效地穩(wěn)定客戶從而穩(wěn)定、增加其在我行的存款。綜上所述，隨著我國(guó)商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)快速發(fā)展，發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品已經(jīng)成為商業(yè)銀行調(diào)整收入結(jié)構(gòu)與開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新的著力點(diǎn)。一方面在于銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型所帶來的內(nèi)在動(dòng)力，另一方面，中國(guó)進(jìn)入了一個(gè)前所未有的理財(cái)時(shí)代，富裕居民以及高端富有人群擴(kuò)大的同時(shí)，理財(cái)需求與理念得以提升，帶來了巨大的外在推動(dòng)力。理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展也為培養(yǎng)高忠誠(chéng)度的客戶、銀行與客戶間更多領(lǐng)域、更深層次的合作打下了良好的基礎(chǔ)，對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)形成了正面影響。25、商業(yè)銀行為什么要發(fā)展表外業(yè)務(wù)？215頁（1）規(guī)避資本管制，增加盈利來源（2）適應(yīng)金融環(huán)境的變化（3）轉(zhuǎn)移和分散風(fēng)險(xiǎn)（4）適應(yīng)客戶對(duì)銀行服務(wù)多樣化的需要（5）銀行自身擁有的有利條件促使銀行發(fā)展表外業(yè)務(wù)（6）科技進(jìn)步推動(dòng)了表外業(yè)務(wù)發(fā)展1、適應(yīng)利率下調(diào)，尋找新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)銀行的低利率降低了銀行資金的邊際利潤(rùn)，使銀行存貸利差不斷縮小。在這種情況下，商業(yè)銀行獲利的空間已十分有限，必須適應(yīng)市場(chǎng)環(huán)境的變化去開拓各種非利息業(yè)務(wù)，尋找新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。2、化解不良貸款，減少金融風(fēng)險(xiǎn)3、降低運(yùn)營(yíng)成本，提高資產(chǎn)報(bào)酬率隨著銀行成本增加，收益下降，單純的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)已難以滿足客戶多層次多樣化的金融需求和銀行收益的保證。如果要在不增加或降低運(yùn)營(yíng)成本的情況下，為客戶提供多功能、多元化、國(guó)際化的服務(wù)，表外業(yè)務(wù)因具有低成本和提高資產(chǎn)報(bào)酬率之功效4、利用表外融資技術(shù)，增加資金來源隨著我國(guó)金融市場(chǎng)的不斷完善和發(fā)展，企業(yè)從市場(chǎng)上籌集資金，直接以機(jī)構(gòu)投資者身份與經(jīng)紀(jì)商進(jìn)行股票和債券交易，不再完全依賴商業(yè)銀行貸款。為了競(jìng)爭(zhēng)資金來源，商業(yè)銀行可以通過開展表外融資技術(shù)，如貸款出售、發(fā)行備用信用證等業(yè)務(wù)，增加其資金來源。5、通過業(yè)務(wù)創(chuàng)新，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的拓展，是其銀行經(jīng)營(yíng)國(guó)際化、資本證券化、業(yè)務(wù)表外化的三大發(fā)展趨勢(shì)之一，也有利于提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的需要。26、我國(guó)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的開展情況如何？可能給商業(yè)銀行帶來的影響有哪些？（一）（1）業(yè)務(wù)規(guī)模增長(zhǎng)較快。近年來，隨著金融市場(chǎng)化的深入推進(jìn)，監(jiān)管部門逐步放松對(duì)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的管制，表外業(yè)務(wù)發(fā)展迅速。（2）創(chuàng)新類業(yè)務(wù)較少。衍生金融工具交易類、咨詢顧問類、投行類等高技術(shù)含量、高附加值的表外業(yè)務(wù)發(fā)展明顯不足。（3）收入貢獻(xiàn)能力較低。從商業(yè)銀行營(yíng)業(yè)收入構(gòu)成情況來看，利差收入仍是主要的收入來源，表外業(yè)務(wù)對(duì)收入的貢獻(xiàn)能力還比較低。（4）品牌效應(yīng)較為明顯。國(guó)有大型銀行由于客戶基礎(chǔ)扎實(shí)、網(wǎng)點(diǎn)布局密集、資本實(shí)力雄厚、人力資源豐富、結(jié)算渠道通暢、融資便捷性好，具有較高的品牌聲譽(yù)度，表外業(yè)務(wù)市場(chǎng)占有率較高。股份制銀行由于經(jīng)營(yíng)機(jī)制較為靈活，產(chǎn)品創(chuàng)新較多，市場(chǎng)占有率上升較快。（二）(1)規(guī)避資本管制,提高盈利水平商業(yè)銀行注重發(fā)展對(duì)資本沒有要求或?qū)Y本要求極低的表外業(yè)務(wù)，使商業(yè)銀行在不增加資本金甚至減少資本金的情況下，仍能夠擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，增加業(yè)務(wù)收入，提高商業(yè)銀行的盈利水平。(2)優(yōu)化資源配置。擴(kuò)展業(yè)務(wù)范圍可以將商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍從傳統(tǒng)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)擴(kuò)展到創(chuàng)新的表外業(yè)務(wù)，而且還可以使商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍從信用業(yè)務(wù)拓展到非信用業(yè)務(wù)(3)適應(yīng)環(huán)境變化轉(zhuǎn)移經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)在融資證券化和利率市場(chǎng)化的環(huán)境下，商業(yè)銀行的資產(chǎn)來源在減少，存貸利差在縮小，同時(shí)面臨著多種風(fēng)險(xiǎn)。通過開展表外業(yè)務(wù)，則可以避免、轉(zhuǎn)移和分散商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)業(yè)務(wù)帶來的風(fēng)險(xiǎn)。衍生金融工具對(duì)轉(zhuǎn)移或降低風(fēng)險(xiǎn)都有很好的作用 (4)增加資金來源，提高我國(guó)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力借助于表外業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行大大彌補(bǔ)了其資金缺口，增強(qiáng)了資產(chǎn)的流動(dòng)性。商業(yè)銀行通過表外業(yè)務(wù)提供的多元化服務(wù)，可以擴(kuò)大銀行的顧客群，擴(kuò)大市場(chǎng)占有率。提高商業(yè)銀行資本充足率，擴(kuò)大商業(yè)銀行利潤(rùn)。27、 商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)有哪些？（1）信用風(fēng)險(xiǎn)：指因債務(wù)人或交易對(duì)手的直接違約或履約能力的下降而造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。（2）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：指市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)引起的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)和表外頭寸出現(xiàn)的虧損風(fēng)險(xiǎn)。（3）操作風(fēng)險(xiǎn)：指由于內(nèi)部流程、人員行為和系統(tǒng)失當(dāng)或失敗，以及由于外部事件而導(dǎo)致?lián)p失的風(fēng)險(xiǎn)。（4）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：由于流動(dòng)性不足給緊急主體造成損失的可能性。（5）國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)：指經(jīng)濟(jì)主體在與非本國(guó)居民進(jìn)行國(guó)際經(jīng)貿(mào)與金融往來中，由于別國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)。政治環(huán)境和社會(huì)等方面的變化而遭受損失的可能性。（6）合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)：指因違反法律或監(jiān)管要求而受到制裁、遭受金融損失以及因未能遵守所有適用法律、法規(guī)、行為準(zhǔn)則或相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)而給銀行帶來的損失。（7）聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)：簡(jiǎn)單的說，企業(yè)聲譽(yù)就是企業(yè)在社會(huì)公眾中的美譽(yù)度、知名度與忠誠(chéng)度，它能夠給企業(yè)創(chuàng)造豐厚的價(jià)值，制企業(yè)最重要、最寶貴的無形資產(chǎn)之一。任何有損于企業(yè)聲譽(yù)的事件都會(huì)導(dǎo)致企業(yè)價(jià)值的損失，對(duì)商業(yè)銀行來說，聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)是其最大的威脅。（8）戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)：由于戰(zhàn)略決策失誤或戰(zhàn)略實(shí)施不當(dāng)而導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。28、 商業(yè)銀行如何進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理？（1）風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防。防患于未然。（2）風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避。在銀行經(jīng)營(yíng)過程中，銀行拒絕或退出有風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。（3）風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁。通過某種合法的交易方式和業(yè)務(wù)手段，把風(fēng)險(xiǎn)盡可能地轉(zhuǎn)移出去。（4）風(fēng)險(xiǎn)抑制。在承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)之后，加強(qiáng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)因素的關(guān)注，注意風(fēng)險(xiǎn)不良因素的信號(hào)，在風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)之前采取措施防止風(fēng)險(xiǎn)的惡化或晝減少風(fēng)險(xiǎn)損失。（5）風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償。銀行必須有一種風(fēng)險(xiǎn)損失后的補(bǔ)償措施。29、查找某一銀行最近3年的財(cái)務(wù)報(bào)表，分析盈利情況的變化及原因招商銀行(600036) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析（一）招商銀行上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)352.31億元，同比增長(zhǎng)6.84%；（1）利息凈收入674.77億元，同比增長(zhǎng)1.39%；（2）上半年公司實(shí)現(xiàn)非利息凈收入454.42億元，同比增長(zhǎng)20.90%；（3）非利息凈收入占比為40.24%，同比提升4.15個(gè)百分點(diǎn)；（4）營(yíng)業(yè)凈收入1133.94億元，同比增長(zhǎng)8.63%。（二）(1)規(guī)模增長(zhǎng)與非息收入驅(qū)動(dòng)業(yè)績(jī)：一方面由于增值稅價(jià)稅分離導(dǎo)致賬面凈利息收入下降；另一方面受市場(chǎng)利率下降影響，同業(yè)資產(chǎn)收益率較上年末下降較快，降幅1.27個(gè)百分點(diǎn)；結(jié)算清算手續(xù)費(fèi)及托管及其他受托業(yè)務(wù)的快速增長(zhǎng)。(2)不良生成趨緩，撥備充實(shí)：商銀行加大對(duì)公貸款結(jié)構(gòu)調(diào)整，壓縮制造業(yè)、批發(fā)零售業(yè)等風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)貸款，重點(diǎn)支持信息技術(shù)服務(wù)業(yè)、交通運(yùn)輸業(yè)等戰(zhàn)略新興行業(yè)；采取“名單管理、剛性考核”等措施，加大對(duì)小微風(fēng)險(xiǎn)貸款、壓縮退出行業(yè)、大額預(yù)警客戶等八大重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)貸款退出力度，為穩(wěn)固全行資產(chǎn)質(zhì)量打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。(3)零售金融地位凸顯，集約經(jīng)營(yíng)優(yōu)勢(shì)呈現(xiàn)：進(jìn)一步凸顯零售金融的戰(zhàn)略地位，公司和同業(yè)金融要支持配合零售金融，形成“一體兩翼”的發(fā)展格局。(4)盈利結(jié)構(gòu)趨于完善，新興中間業(yè)務(wù)收入增速高(5)在貫徹“輕型銀行”方面成效顯著，資本消耗在下降30、我國(guó)商業(yè)銀行資本充足率情況，結(jié)合實(shí)際談?wù)勆虡I(yè)銀行如何提高資本充足率中國(guó)的商業(yè)銀行2016年總體資本充足率一季度13.37%，二季度13.11%。核心一級(jí)資本充足率一季度10.96%，二季度10.69%。一級(jí)資本充足率一季度11.38%，二季度11.10%。外資銀行資本充足率：一季度20.38%，二季度20.75%。從以上可以得出結(jié)論，外資銀行的資本充足率高于國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行的總體水平，我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)壓力大，資本吸收不足。（1）資本充足率=資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)提高這個(gè)比率的辦法也就是，增加分子、控制分母。即：分子對(duì)策，即提高資本總量，如采用內(nèi)源資本策略（留存盈余、股息政策）和外源資本策略發(fā)行普通股、發(fā)行優(yōu)先股、發(fā)行次級(jí)中長(zhǎng)期債券）來提高資本總量；分母對(duì)策，即壓縮銀行資產(chǎn)規(guī)模調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)（2）充分計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備金，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理，增強(qiáng)自我積累能力。一方面充分計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備，其中的一般準(zhǔn)備也是附屬資本的主要來源之一，利用專項(xiàng)準(zhǔn)備加大不良資產(chǎn)的處理力度。同時(shí)強(qiáng)化內(nèi)部約束和風(fēng)險(xiǎn)管理，控制不良貸款規(guī)模，提高資產(chǎn)質(zhì)量，不僅可以加強(qiáng)自我積累能力，增加盈利，還可以減少專項(xiàng)準(zhǔn)備，間接增加資本凈額，提高資本充足率。（3）發(fā)行可轉(zhuǎn)債和長(zhǎng)期次級(jí)債券，補(bǔ)充附屬資本從現(xiàn)實(shí)情況來看，銀行通過增資擴(kuò)股、利潤(rùn)分配等方式來補(bǔ)充資本金要受到諸多因素的制約，發(fā)行次級(jí)債補(bǔ)充資本金所受的制約因素較少，具有操作方便、快捷的特點(diǎn)。尤其是在銀行因快速擴(kuò)張而暫時(shí)出現(xiàn)資本充足率下降無法達(dá)到監(jiān)管要求的情況下，發(fā)行次級(jí)債券是一種快速、高效、便捷的資本擴(kuò)充方式，但主要還是補(bǔ)充資本的一種輔助性手段。（4）調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，降低風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)實(shí)施資產(chǎn)證券化或資產(chǎn)出售則是把風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重較高的貸款和其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，降低資產(chǎn)方的風(fēng)險(xiǎn)水平和加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額，從而降低對(duì)資本的要求，相應(yīng)提高資本充足率。31、分析銀行存款與余額寶之間的相同點(diǎn)和不同點(diǎn)余額寶的產(chǎn)品設(shè)計(jì)、營(yíng)銷策略和銀行的應(yīng)對(duì)策略（一）異同區(qū)別：（1）收益率。從收益上來說，余額寶利率比銀行活期高很多.即使現(xiàn)在已經(jīng)比半年前的收益率低了三分之一，依然是銀行利率的十幾倍。（2）靈活性。銀行存款存活期，隨存隨取，但是利息非常低。若要想有較高點(diǎn)的利息，就存定期，但急用時(shí)不靈活。余額寶兼顧靈活性且保證較高的收益，隨存隨取，利息比銀行定期存款要高。（3）風(fēng)險(xiǎn)性。存銀行沒有任何風(fēng)險(xiǎn)，有的風(fēng)險(xiǎn)就是貨幣貶值的風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)镃PI在不斷地上漲。余額寶的風(fēng)險(xiǎn)比銀行存款稍高一點(diǎn)，但它是這種貨幣基金的構(gòu)成，主要是銀行存款和國(guó)債，都是風(fēng)險(xiǎn)極小的；余額寶最短投資期限是一天，所以當(dāng)利率太低的時(shí)候你隨時(shí)可以把錢轉(zhuǎn)出來，從這角度來說風(fēng)險(xiǎn)也是很低的。相同點(diǎn)：都是通過存款定期付利息來吸收存款，并將吸收的存款用于投資賺取利潤(rùn)（二）產(chǎn)品設(shè)計(jì)：降低準(zhǔn)入門檻，零元起投，隨時(shí)可投收益隨時(shí)兌現(xiàn)，降低投資人收益風(fēng)險(xiǎn)和交易成本場(chǎng)景完美契合，支付場(chǎng)景、消費(fèi)場(chǎng)景最有效結(jié)合在一起依托支付寶強(qiáng)大的支付體系，建立長(zhǎng)尾效應(yīng)，集合廣泛余額零散資金（三）營(yíng)銷策略奉行市場(chǎng)挑戰(zhàn)者的競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略。具體措施為實(shí)行低價(jià)策略，即不收取手續(xù)費(fèi)服務(wù)費(fèi)，以價(jià)格為主進(jìn)行進(jìn)攻，同時(shí)輔以海量的廣告宣傳拉攏用戶。 宣傳及時(shí)性獎(jiǎng)勵(lì)模式在金融理財(cái)產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重的大環(huán)境下，余額寶對(duì)收益的宣傳采取及時(shí)性獎(jiǎng)勵(lì)模式。用戶只需安裝支付寶錢包，便可以隨時(shí)隨地看到收益情況?；ヂ?lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的安全宣傳。在宣傳推廣中，余額寶對(duì)因網(wǎng)絡(luò)交易出現(xiàn)安全問題造成的損失提供全額賠償，余額寶旨在提供一種高流動(dòng)性，低風(fēng)險(xiǎn)，但卻能獲得相對(duì)高收益的理財(cái)產(chǎn)品，其目的是吸引大量年輕時(shí)尚的消費(fèi)者以及較為厭惡風(fēng)險(xiǎn)的散戶投資者（四）銀行應(yīng)對(duì)策略盡快推出針對(duì)性產(chǎn)品，分階段選擇實(shí)施。銀行必須根據(jù)居民對(duì)這類業(yè)務(wù)的接受程度和步伐，以略微領(lǐng)先的進(jìn)度向短期內(nèi)很可能會(huì)流失的客戶推廣自身推出的類似產(chǎn)品。積極調(diào)整其他負(fù)債業(yè)務(wù)和理財(cái)業(yè)務(wù)的流程和模式。研發(fā)出來的產(chǎn)品必須簡(jiǎn)單易懂，易于操作（購買）。對(duì)個(gè)人金融業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略調(diào)整做好準(zhǔn)備設(shè)立專業(yè)的團(tuán)隊(duì)或部門為此類投資產(chǎn)品答疑解惑。32、個(gè)人住房抵押貸款的風(fēng)險(xiǎn)有哪些？如何防范？（一）風(fēng)險(xiǎn)：（1）信用風(fēng)險(xiǎn)：被迫違約。實(shí)際支付能力下降，無法繼續(xù)正常向商業(yè)銀行按照規(guī)定還本付息理性違約。當(dāng)房?jī)r(jià)迅速下跌或利率上升幅度較大，繼續(xù)還款的成本大于放棄還款的收益，借款人會(huì)理性違約。提前還款。提前還貸一方面使商業(yè)銀行損失原合同利率帶來的利息收入，另一方面商業(yè)銀行還得遭受為還貸資金尋找合適投資渠道的損失。惡意騙貸。一種欺騙行為，主要是指導(dǎo)開發(fā)企業(yè)以本單位職工及其他關(guān)系作為購房人，借購房之名套取金融機(jī)構(gòu)貸款的行為（2）抵押風(fēng)險(xiǎn)：抵押處置風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)?shù)盅何镒儸F(xiàn)渠道窄、成本高，商業(yè)銀行不能順利、足額、合法變現(xiàn)，就會(huì)遭受抵押處置風(fēng)險(xiǎn)。抵押物價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。包括抵押物價(jià)格市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和抵押物價(jià)格人為風(fēng)險(xiǎn)。前者是指抵押物因房地產(chǎn)市場(chǎng)的變化和房屋自然磨損而導(dǎo)致抵押房屋價(jià)格下跌的風(fēng)險(xiǎn)。后者是抵押人在其抵押期限內(nèi)對(duì)房屋的損壞造成抵押物價(jià)格下降，或者由于估價(jià)人員因其過失或故意過高估價(jià)抵押物而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。（3）利率風(fēng)險(xiǎn)。指金融市場(chǎng)利率波動(dòng)導(dǎo)致存貸款利差縮小，甚至出現(xiàn)貸款利率低于存款利率，導(dǎo)致銀行收不抵支的風(fēng)險(xiǎn)。（4）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行持有的住房貸款債權(quán)不能及時(shí)足額變現(xiàn)遭受的利益損失。（5）管理風(fēng)險(xiǎn)。第一，商業(yè)銀行在個(gè)人住房抵押貸款上存在重業(yè)務(wù)拓展、輕業(yè)務(wù)管理的沖動(dòng)，不計(jì)風(fēng)險(xiǎn)代價(jià)搶占市場(chǎng)份額。第二，個(gè)人住房抵押貸款業(yè)務(wù)運(yùn)作中隨意性較大，尚未形成合理評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和業(yè)務(wù)流程。第三，熟悉個(gè)人住房抵押貸款的專家人才匱乏，管理經(jīng)驗(yàn)和人員的培訓(xùn)跟不上業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。第四，個(gè)人信用信息基本屬于