資產(chǎn)負(fù)債表分析課件

財(cái)務(wù)報(bào)表編制與分析,第二模塊,資產(chǎn)負(fù)債表編制與分析,本章任務(wù)任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)表活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,本章任務(wù)任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率活動(dòng)2.2.2分析速動(dòng)比率活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率活動(dòng)2.2.6分析權(quán)益乘數(shù)活動(dòng)2.2.7分析帶息負(fù)債率活動(dòng)2.2.8分析資本保值率,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,資產(chǎn)負(fù)債表反應(yīng)企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，它揭示了企業(yè)在某一特定日期所擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)時(shí)義務(wù)和所有者享受的剩余權(quán)益。,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,資產(chǎn)負(fù)債表的主要作用1、揭示企業(yè)擁有或控制的能用貨幣表現(xiàn)的資源的總體規(guī)模和分布形態(tài)；2、用于分析和評(píng)價(jià)企業(yè)的短期償債能力、長(zhǎng)期償債能力和舉債能力；3、用于分析判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的發(fā)展趨勢(shì)；4、與利潤(rùn)表的結(jié)合比較，用于評(píng)價(jià)企業(yè)的資源利用情況和盈利能力；5、與利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表結(jié)合，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況和成果做出整理分析評(píng)價(jià)。,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.認(rèn)識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表的表首,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,2.認(rèn)識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表的正表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,認(rèn)識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表的表尾,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,秦明輝,王菊,李莎莎,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,4.熟悉資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu),仔細(xì)觀察資產(chǎn)負(fù)債表，其排列上有什么特點(diǎn)這樣排列的原因是什么？,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,4.熟悉資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu),仔細(xì)觀察資產(chǎn)負(fù)債表，其排列上有什么特點(diǎn)這樣排列的原因是什么？,賬戶式資產(chǎn)負(fù)債表是左右結(jié)構(gòu)，左邊列示資產(chǎn)，右邊列示負(fù)債和所有者權(quán)益。按“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”的原理排列,報(bào)告式資產(chǎn)負(fù)債表是上下結(jié)構(gòu)，上半部列示資產(chǎn)，下半部列示負(fù)債和所有者權(quán)益。按“資產(chǎn)-負(fù)債=所有者權(quán)益”的原理排列。,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,4.熟悉資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu),資產(chǎn)負(fù)債表分左右兩方，左方為資產(chǎn)項(xiàng)目，按資產(chǎn)的流動(dòng)性大小排列;右方為負(fù)債及所有者權(quán)益項(xiàng)目，一般按求償權(quán)先后順序排列;在企業(yè)清算之前不需要償還的所有者權(quán)益項(xiàng)目排在后面。,基本結(jié)構(gòu),總原則：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益,資產(chǎn)負(fù)債表,流動(dòng)資產(chǎn),非流動(dòng)資產(chǎn),流動(dòng)負(fù)債,非流動(dòng)負(fù)債,所有者權(quán)益,短期借款應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付/預(yù)收賬款應(yīng)付稅費(fèi)應(yīng)付工資預(yù)計(jì)負(fù)債,長(zhǎng)期借款長(zhǎng)期應(yīng)付款應(yīng)付債券遞減所得稅,實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤(rùn),貨幣資金交易性金融資產(chǎn)應(yīng)收/預(yù)付賬款存貨應(yīng)收票據(jù)應(yīng)收股利,長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn),任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,4.熟悉資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu),任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.1初識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表,4.熟悉資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu),觀察浙江康同就業(yè)有限公司的資產(chǎn)負(fù)債表完成相應(yīng)練習(xí),任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.填寫(xiě)資產(chǎn)負(fù)債表中“年初余額”欄,1.資產(chǎn)負(fù)債表“年初余額”欄內(nèi)各項(xiàng)數(shù)字，應(yīng)根據(jù)上年末資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄內(nèi)所列數(shù)字填列。,期末數(shù)呢，如何填制？,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.編制資產(chǎn)負(fù)債表,2.填寫(xiě)資產(chǎn)負(fù)債表中“期末余額”欄,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“年初余額”欄的填列方法“年初余額”欄內(nèi)各項(xiàng)數(shù)字，應(yīng)根據(jù)上年末資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄內(nèi)所列數(shù)字填列。,期末數(shù)呢，如何填制？,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,貨幣資金=庫(kù)存現(xiàn)金+銀行存款+其他貨幣資金,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,短期投資根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)收票據(jù)根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,短期投資根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款賬戶所屬各明細(xì)賬借方余額+預(yù)收賬款各明細(xì)借方余額,例：某一般納稅企業(yè)收到預(yù)收貨款50000元，實(shí)際發(fā)出商品時(shí)價(jià)款100000元，增值稅率17%，收到對(duì)方補(bǔ)付貨款。會(huì)計(jì)分錄如下：1.收到預(yù)收款借：銀行存款50000貸：預(yù)收賬款500002.發(fā)出產(chǎn)品借：預(yù)收賬款117000貸：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入100000應(yīng)交稅金應(yīng)交增值稅（銷(xiāo)項(xiàng)稅額）170003.收到定貨單位補(bǔ)付貨款借：銀行存款67000貸：預(yù)收賬款67000,二、預(yù)收賬款的核算,預(yù)收賬款,銷(xiāo)售實(shí)現(xiàn)時(shí)，實(shí)際收入,向購(gòu)貨單位預(yù)收的款項(xiàng),向購(gòu)貨單位補(bǔ)收的款項(xiàng),余額：向購(gòu)貨單位預(yù)收的款項(xiàng),余額：應(yīng)向購(gòu)貨單位補(bǔ)收和款項(xiàng),按購(gòu)貨單位開(kāi)設(shè)明細(xì),借：銀行存款貸：預(yù)收賬款X公司,1.收到預(yù)收的款項(xiàng)時(shí),借：銀行存款貸：預(yù)收賬款X公司,2.發(fā)出商品，確認(rèn)收入時(shí),借：預(yù)收賬款X公司貸：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入應(yīng)交稅費(fèi)應(yīng)交增值稅（銷(xiāo)項(xiàng)稅額）,3.退回或收到余款,借：預(yù)收賬款X公司貸：銀行存款,A.退回時(shí),B.收到時(shí),如果預(yù)收款項(xiàng)不多的企業(yè)，也可以不設(shè)“預(yù)收賬款”，將預(yù)收款項(xiàng)直接記入“應(yīng)收賬款”賬戶核算。,預(yù)收賬款應(yīng)收款（1）預(yù)先收取款項(xiàng)（2）收到的補(bǔ)付款余：應(yīng)收大于預(yù)收余：預(yù)收大于應(yīng)收預(yù)收賬款不多的企業(yè)可并入“應(yīng)收賬款”核算。,（二）預(yù)收賬款預(yù)收賬款是買(mǎi)賣(mài)雙方協(xié)議商定，由購(gòu)貨方預(yù)先支付一部分貨款給供應(yīng)方而發(fā)生的一項(xiàng)負(fù)債?！邦A(yù)收賬款”的賬戶結(jié)構(gòu):,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,預(yù)付賬款預(yù)付賬款賬戶所屬各明細(xì)賬借方余額+應(yīng)付賬款賬戶所屬各明細(xì)借方余額-超過(guò)1年以上的預(yù)付賬款的借方余額,第3章應(yīng)收款項(xiàng)和預(yù)付款項(xiàng),（二）不單獨(dú)設(shè)置賬戶進(jìn)行核算,期末如果有應(yīng)付賬款明細(xì)賬借方余額，則應(yīng)將其列示于資產(chǎn)負(fù)債表的資產(chǎn)項(xiàng)下。,收到材料物資時(shí),借:相關(guān)科目貸:應(yīng)付賬款,注意,二、預(yù)付賬款的賬務(wù)處理,34,企業(yè)根據(jù)購(gòu)銷(xiāo)合同規(guī)定，9月10日預(yù)付甲企業(yè)購(gòu)貨款5000。9月25日，收到供應(yīng)單位提供的商品和開(kāi)來(lái)的發(fā)票，發(fā)票上注明價(jià)款為5000元，增值稅850元。10月23日，企業(yè)將余款支付給甲企業(yè)。要求：做有關(guān)會(huì)計(jì)分錄。,二、預(yù)付賬款的賬務(wù)處理,35,會(huì)計(jì)處理9月10日，預(yù)付購(gòu)貨款時(shí)：借：預(yù)付賬款5000貸：銀行存款50009月25日，收到所購(gòu)商品時(shí)：借：庫(kù)存商品5000應(yīng)交稅金增（進(jìn)）850貸：預(yù)付賬款585010月23日，補(bǔ)付購(gòu)貨款時(shí)：借：預(yù)付賬款850貸：銀行存款850,二、預(yù)付賬款的賬務(wù)處理,36,甲公司從乙公司購(gòu)入材料一批，價(jià)款100萬(wàn)元，增值稅款17萬(wàn)元。雙方約定甲公司預(yù)付20%的價(jià)款，收到材料后再補(bǔ)付余下的貨款。請(qǐng)編制以下分錄：（1）預(yù)付貨款（2）收到材料（3）補(bǔ)付貨款,二、預(yù)付賬款的賬務(wù)處理,37,會(huì)計(jì)處理預(yù)付購(gòu)貨款時(shí)：借：預(yù)付賬款20000貸：銀行存款20000收到所購(gòu)材料時(shí)時(shí)：借：庫(kù)存商品1000000應(yīng)交稅金增（進(jìn)）170000貸：預(yù)付賬款1170000補(bǔ)付購(gòu)貨款時(shí)：借：預(yù)付賬款970000貸：銀行存款970000,二、預(yù)付賬款的賬務(wù)處理,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)收股利根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)收利息根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他應(yīng)收款根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,存貨在途物資+原材料+庫(kù)存商品+周轉(zhuǎn)材料+委托加工物資+生產(chǎn)成本材料成本差異,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其中原材料=原材料材料成本差異,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,在產(chǎn)品根據(jù)生產(chǎn)成本本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,庫(kù)存商品根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,周轉(zhuǎn)材料根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他流動(dòng)資產(chǎn)超過(guò)1年期以上的預(yù)付賬款的借方余額1年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn),任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,長(zhǎng)期債券根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,長(zhǎng)期股權(quán)投資根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,固定資產(chǎn)原值根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,減：累計(jì)折舊根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,固定資產(chǎn)賬面價(jià)值固定資產(chǎn)-累計(jì)折舊,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,在建工程根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,固定資產(chǎn)清理根據(jù)本賬戶借方余額填列，如期末未貸方余額。以-填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,無(wú)形資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)-累計(jì)攤銷(xiāo),任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,開(kāi)發(fā)支出根據(jù)本賬戶借方余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,長(zhǎng)提待攤費(fèi)用根據(jù)本賬戶借方余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他非流動(dòng)資產(chǎn)除以上非流動(dòng)資產(chǎn)以外的其他非流動(dòng)資產(chǎn)，應(yīng)根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,短期借款根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)付票據(jù)根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款賬戶所屬明細(xì)賬貸方余額+預(yù)付賬款賬戶所屬明細(xì)賬貸方,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,預(yù)收賬款預(yù)收賬款賬戶所屬明細(xì)賬貸方余額+應(yīng)收賬款賬戶所屬明細(xì)賬貸方余額-超過(guò)1年期以上的預(yù)收賬款的貸方余額,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)交稅費(fèi)根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列，若為借方余額用-號(hào)表示,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)付利息根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,應(yīng)付利潤(rùn)根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他應(yīng)付款根據(jù)有關(guān)賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他流動(dòng)負(fù)債超過(guò)1年期以上的預(yù)收賬款的貸方余額+1年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,長(zhǎng)期借款長(zhǎng)期借款-1年內(nèi)到期的長(zhǎng)期借款,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,長(zhǎng)期應(yīng)付款長(zhǎng)期應(yīng)付款-1年內(nèi)到期的長(zhǎng)期應(yīng)付款,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,遞延收益根據(jù)本賬戶的期末余額分析填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,其他非流動(dòng)負(fù)債,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,實(shí)收資本根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,資本公積根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,盈余公積根據(jù)本賬戶的期末余額填列,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,未分配利潤(rùn)本年利潤(rùn)+利潤(rùn)分配,任務(wù)2.1編制資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.1.2編制資產(chǎn)負(fù)債表,1.資產(chǎn)負(fù)債表“期末余額”欄的填列方法,所有者權(quán)益所有者權(quán)益各項(xiàng)目余額合計(jì)填列,比率分析法應(yīng)用各項(xiàng)財(cái)務(wù)比率對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表加以分析。它是把某些彼此相關(guān)聯(lián)的項(xiàng)目加以對(duì)比，計(jì)算出比率，據(jù)以確定經(jīng)濟(jì)活動(dòng)變動(dòng)程度的分析方法。,流動(dòng)比率分析速凍比率分析,資產(chǎn)負(fù)債率權(quán)益比率,短期償債能力,長(zhǎng)期償債能力繼續(xù)舉債能力,76,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,1.計(jì)算流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債,流動(dòng)資產(chǎn)的定義？流動(dòng)資產(chǎn)包括哪些內(nèi)容？,流動(dòng)負(fù)債的定義？流動(dòng)負(fù)債包括哪些內(nèi)容？,分別計(jì)算2014、2013年的流動(dòng)資產(chǎn)、流動(dòng)負(fù)債,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,2.計(jì)算流動(dòng)比率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,3.認(rèn)識(shí)流動(dòng)比率,流動(dòng)比率是流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)流動(dòng)負(fù)債的比率，表明每1元流動(dòng)負(fù)債有多少流動(dòng)資產(chǎn)作為保障。用來(lái)衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)在短期債務(wù)到期以前，可以變?yōu)楝F(xiàn)金用于償還負(fù)債的能力。一般說(shuō)來(lái)，比率越高，說(shuō)明企業(yè)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力越強(qiáng)，短期償債能力亦越強(qiáng);反之則弱。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,4.分析流動(dòng)比率,流動(dòng)比率是不是越高越好？,該比率越高，說(shuō)明資產(chǎn)的流動(dòng)性越大，變現(xiàn)能力會(huì)越強(qiáng)，還債的能力相應(yīng)要高。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,4.分析流動(dòng)比率,流動(dòng)比率是不是越高越好？,地雷：流動(dòng)比率是假設(shè)所有的流動(dòng)資產(chǎn)都可以變成現(xiàn)金償還流動(dòng)負(fù)債?，F(xiàn)實(shí)：應(yīng)收賬款壞賬，不能轉(zhuǎn)化為等額現(xiàn)金存貨貶值，且不能馬上變現(xiàn)缺點(diǎn)：粗略估計(jì),科技男的流動(dòng)比率,本期流動(dòng)資產(chǎn)為295000元，流動(dòng)負(fù)債為54667元，則其：流動(dòng)比率=295000/54667=5.39短期償債能力較強(qiáng)。但其存貨？,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.2分析速動(dòng)比率,1.比較流動(dòng)資產(chǎn)和速動(dòng)資產(chǎn),速動(dòng)資產(chǎn)的定義？與流動(dòng)資產(chǎn)之間的區(qū)別？,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.2分析速動(dòng)比率,1.比較流動(dòng)資產(chǎn)和速動(dòng)資產(chǎn),速動(dòng)資產(chǎn)的定義？與流動(dòng)資產(chǎn)之間的區(qū)別？,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,2.計(jì)算速動(dòng)資產(chǎn),速動(dòng)資產(chǎn)=流動(dòng)資產(chǎn)-存貨-預(yù)付賬款-其他流動(dòng)資產(chǎn),分別計(jì)算2013、2014年的速動(dòng)資產(chǎn),任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,2.計(jì)算速動(dòng)資產(chǎn),速動(dòng)資產(chǎn)是指可以迅速轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金或已經(jīng)屬于現(xiàn)金形式的資產(chǎn),存貨必應(yīng)收賬慢部分存貨可能已損失報(bào)廢還沒(méi)做處理或者已抵押非債權(quán)人不能用于償債一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)和其他流動(dòng)資產(chǎn)具有偶然性,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,2.計(jì)算速動(dòng)資產(chǎn),非速動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)時(shí)間和數(shù)量具有不確定性,存貨必應(yīng)收賬慢部分存貨可能已損失報(bào)廢還沒(méi)做處理或者已抵押非債權(quán)人不能用于償債一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)和其他流動(dòng)資產(chǎn)具有偶然性,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,3.計(jì)算速動(dòng)比率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,4.認(rèn)識(shí)速動(dòng)資產(chǎn),速動(dòng)資產(chǎn)是指可以迅速轉(zhuǎn)換成為現(xiàn)金或已屬于現(xiàn)金形式的資產(chǎn)，計(jì)算方法為流動(dòng)資產(chǎn)減去變現(xiàn)能力較差且不穩(wěn)定的存貨、預(yù)付賬款和其他流動(dòng)資產(chǎn)等之后的余額。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,5.認(rèn)識(shí)速度比率,速動(dòng)比率，是指速動(dòng)資產(chǎn)對(duì)流動(dòng)負(fù)債的比率。它是衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中可以立即變現(xiàn)用于償還流動(dòng)負(fù)債的能力。速動(dòng)比率表明每1元流動(dòng)負(fù)債有多少速動(dòng)資產(chǎn)作為保障,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.1分析流動(dòng)比率,6.分析速動(dòng)比率,速動(dòng)比率同流動(dòng)比率一樣，反映的都是單位資產(chǎn)的流動(dòng)性以及快速償還到期負(fù)債的能力和水平。速動(dòng)比率，相對(duì)流動(dòng)比率而言，扣除了一些流動(dòng)性非常差的資產(chǎn)，如待攤費(fèi)用，另外，將存貨也從流動(dòng)比率中扣除。這樣的結(jié)果是，速動(dòng)比率非?？量痰姆从沉艘粋€(gè)單位能夠立即還債的能力和水平。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,1.比較速動(dòng)資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn),哪項(xiàng)資產(chǎn)的質(zhì)量會(huì)影響速動(dòng)比率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,2.計(jì)算現(xiàn)金資產(chǎn),現(xiàn)金資產(chǎn)=貨幣資金+短期投資,分別計(jì)算2013、2014年的現(xiàn)金資產(chǎn),任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,3.計(jì)算現(xiàn)金比率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,4.認(rèn)識(shí)現(xiàn)金比率,現(xiàn)金資產(chǎn)，是指隨時(shí)可以用來(lái)應(yīng)付現(xiàn)金需要的資產(chǎn)，是最富流動(dòng)性的部分。包括貨幣資金和短期投資。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,5.認(rèn)識(shí)現(xiàn)金比率,現(xiàn)金比率是速動(dòng)資產(chǎn)扣除應(yīng)收帳款后的余額與流動(dòng)負(fù)債的比率，最能反映企業(yè)直接償付流動(dòng)負(fù)債的能力?，F(xiàn)金比率一般認(rèn)為20%以上為好。但這一比率過(guò)高，就意味著企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)未能得到合理運(yùn)用，而現(xiàn)金類資產(chǎn)獲利能力低，這類資產(chǎn)金額太高會(huì)導(dǎo)致企業(yè)機(jī)會(huì)成本增加。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.3分析現(xiàn)金比率,6.分析現(xiàn)金比率,對(duì)速動(dòng)比率產(chǎn)生重大影響的是哪樣資產(chǎn)?,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,1.計(jì)算資產(chǎn)和負(fù)債總額,對(duì)速動(dòng)比率產(chǎn)生重大影響的是哪樣資產(chǎn)?,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,2.計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率,對(duì)速動(dòng)比率產(chǎn)生重大影響的是哪樣資產(chǎn)?,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,3.計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率,對(duì)速動(dòng)比率產(chǎn)生重大影響的是哪樣資產(chǎn)?,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,對(duì)速動(dòng)比率產(chǎn)生重大影響的是哪樣資產(chǎn)?,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,從債權(quán)人的立場(chǎng)看，他們最關(guān)心的是各種融資方式安全程度以及是否能按期收回本金和利息等。如果股東提供的資本與企業(yè)資產(chǎn)總額相比，只占較小的比例，則企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)主要由債權(quán)人負(fù)擔(dān)，這對(duì)債權(quán)人來(lái)講是不利的。因此，債權(quán)人希望資產(chǎn)負(fù)債率越低越好，企業(yè)償債有保證，融給企業(yè)的資金不會(huì)有太大的風(fēng)險(xiǎn)。,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,從投資者的立場(chǎng)看，投資者所關(guān)心的是全部資本利潤(rùn)率是否超過(guò)借入資本的利率，即借入資金的利息率。假使全部資本利潤(rùn)率超過(guò)利息率，投資人所得到的利潤(rùn)就會(huì)加大，反之，投資人所得到的利潤(rùn)就會(huì)減少，則對(duì)投資人不利。因?yàn)榻枞胭Y本的多余的利息要用投資人所得的利潤(rùn)份額來(lái)彌補(bǔ)，因此在全部資本利潤(rùn)率高于借入資本利息的前提下，投資人希望資產(chǎn)負(fù)債率越高越好，否則反之。,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,企業(yè)股東常常采用舉債經(jīng)營(yíng)的方式，以有限的資本、付出有限的代價(jià)而取得對(duì)企業(yè)的控制權(quán)，并且可以得到舉債經(jīng)營(yíng)的杠桿利益。在財(cái)務(wù)分析中也因此被人們稱為財(cái)務(wù)杠桿。,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,從經(jīng)營(yíng)者的立場(chǎng)看，如果舉債數(shù)額很大，超出債權(quán)人的心理承受程度，企業(yè)就融不到資金。借入資金越大(當(dāng)然不是盲目的借款)，越是顯得企業(yè)活力充沛。因此，經(jīng)營(yíng)者希望資產(chǎn)負(fù)債率稍高些，通過(guò)舉債經(jīng)營(yíng)，擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，開(kāi)拓市場(chǎng)，增強(qiáng)企業(yè)活力，獲取較高的利潤(rùn)。,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,其中有32家公司資產(chǎn)負(fù)債率超過(guò)70%的心理警戒,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率的增長(zhǎng)，首先要看企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)增長(zhǎng)幅度是否大于資產(chǎn)負(fù)債率的增長(zhǎng)幅度。如果大于，則是給企業(yè)帶來(lái)的是正面效益，這種正面效益使企業(yè)所有者權(quán)益變大，隨著所有者權(quán)益的變大，資產(chǎn)負(fù)債率就會(huì)相應(yīng)降低。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,其次要看企業(yè)凈現(xiàn)金流入情況。當(dāng)企業(yè)大量舉債，實(shí)現(xiàn)較高利潤(rùn)時(shí)，就會(huì)有較多的現(xiàn)金流入，這說(shuō)明企業(yè)在一定時(shí)間內(nèi)有一定的支付能力，能夠償債，保證債權(quán)人的權(quán)益，同時(shí)說(shuō)明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是良性循環(huán)的。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,流動(dòng)資產(chǎn)分析：企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率的高低與流動(dòng)資產(chǎn)所占總資產(chǎn)的比重、流動(dòng)資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)以及流動(dòng)資產(chǎn)的質(zhì)量有著至關(guān)重要的聯(lián)系。如果流動(dòng)資產(chǎn)占企業(yè)總資產(chǎn)的比重較大，說(shuō)明企業(yè)資金周轉(zhuǎn)速度較快、變現(xiàn)能力強(qiáng)的流動(dòng)性資金占據(jù)了主導(dǎo)位置，即使資產(chǎn)負(fù)債率較高也不十分可怕了。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,(1)結(jié)合企業(yè)營(yíng)業(yè)周期分析，營(yíng)業(yè)周期短的企業(yè)，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度快，可以適當(dāng)提高資產(chǎn)負(fù)債率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,營(yíng)業(yè)周期是指從取得存貨開(kāi)始到銷(xiāo)售存貨并收回現(xiàn)金為止的這段時(shí)間。營(yíng)業(yè)周期的長(zhǎng)短取決于存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)和應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)。營(yíng)業(yè)周期的計(jì)算公司如下：營(yíng)業(yè)周期=存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)一般情況下，營(yíng)業(yè)周期短，說(shuō)明資金周轉(zhuǎn)速度快；營(yíng)業(yè)周期長(zhǎng)，說(shuō)明資金周轉(zhuǎn)速度慢。這就是營(yíng)業(yè)周期與流動(dòng)比率的關(guān)系。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,4.分析資產(chǎn)負(fù)債率,存貨的周轉(zhuǎn)率是存貨周轉(zhuǎn)速度的主要指標(biāo)。提高存貨周轉(zhuǎn)率，縮短營(yíng)業(yè)周期，可以提高企業(yè)的變現(xiàn)能力。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.4分析資產(chǎn)負(fù)債率,從經(jīng)營(yíng)者的立場(chǎng)看，如果舉債數(shù)額很大，超出債權(quán)人的心理承受程度，企業(yè)就融不到資金。借入資金越大(當(dāng)然不是盲目的借款)，越是顯得企業(yè)活力充沛。因此，經(jīng)營(yíng)者希望資產(chǎn)負(fù)債率稍高些，通過(guò)舉債經(jīng)營(yíng)，擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，開(kāi)拓市場(chǎng)，增強(qiáng)企業(yè)活力，獲取較高的利潤(rùn)。,從三個(gè)不同的角度看待資產(chǎn)負(fù)債率,償債能力指標(biāo)分析,注意！,即使企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率和流動(dòng)比率指標(biāo)非常穩(wěn)健，但企業(yè)也可能會(huì)面臨到期無(wú)法償還債務(wù)的可能企業(yè)所擁有的現(xiàn)金或者經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流入才是償還到期債務(wù)最有力的保障企業(yè)雖然可以通過(guò)債務(wù)重組的方式以非現(xiàn)金資產(chǎn)償還債務(wù)，或者達(dá)成延長(zhǎng)還債期限協(xié)議的方式緩解到期債務(wù)壓力，但這通常意味著企業(yè)利益的更大流失,長(zhǎng)期償債能力指標(biāo)分析,資產(chǎn)負(fù)債率越大，企業(yè)面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越大。如果企業(yè)資金不足，依靠欠債維持經(jīng)營(yíng)，導(dǎo)致資產(chǎn)負(fù)債率特別高，償債能力弱，風(fēng)險(xiǎn)大，經(jīng)營(yíng)者應(yīng)特別關(guān)注。,長(zhǎng)期償債能力,合理穩(wěn)健,資產(chǎn)負(fù)債率50%左右,預(yù)警信號(hào),資產(chǎn)負(fù)債率70%以上,如果企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率小于50%，在企業(yè)盈利時(shí)，可以通過(guò)適度增加借款用以實(shí)施新的經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目，或者進(jìn)行新產(chǎn)品的推廣，以獲取額外的利潤(rùn)，但前提是新的項(xiàng)目要確保盈利，增強(qiáng)企業(yè)的盈利能力。,償債能力分析,增強(qiáng)短期償債能力,可以動(dòng)用的銀行貸款指標(biāo)；準(zhǔn)備很快變現(xiàn)的長(zhǎng)期資產(chǎn)或固定資產(chǎn)；償債能力的聲譽(yù)，如：銀行對(duì)企業(yè)的信用評(píng)級(jí),未作記錄的或有負(fù)債，如：未決訴訟，企業(yè)可能敗訴，但企業(yè)并沒(méi)有預(yù)計(jì)損失由于對(duì)外提供擔(dān)保，可能引發(fā)的連帶責(zé)任,減弱短期償債能力,未在財(cái)務(wù)報(bào)表上列示的影響短期償債能力的其他因素,利息保障倍數(shù),該指標(biāo)用以衡量企業(yè)償付借款利息的能力該指標(biāo)如果足夠大，企業(yè)就有充足的能力償付借款利息，企業(yè)債務(wù)利息壓力小該指標(biāo)如果太小，企業(yè)將面臨虧損、不能及時(shí)償還債務(wù)利息及本金的風(fēng)險(xiǎn),長(zhǎng)期償債能力指標(biāo)分析,償債能力指標(biāo)是從資產(chǎn)角度評(píng)價(jià)企業(yè)償還債務(wù)本金的能力，利息保障倍數(shù)是從盈利角度評(píng)價(jià)企業(yè)償還債務(wù)利息的能力，在評(píng)價(jià)企業(yè)綜合償債能力時(shí)既要從資產(chǎn)角度考慮，也要從盈利角度考慮。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,1.計(jì)算負(fù)債和所有者權(quán)益總額,請(qǐng)大家找出相關(guān)的負(fù)債和所有者權(quán)益項(xiàng)目,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,2.計(jì)算產(chǎn)權(quán)比率,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,3.認(rèn)識(shí)產(chǎn)權(quán)比率,產(chǎn)權(quán)比率是負(fù)債總額與所有者權(quán)益總額的比率。反映了由債務(wù)人提供的資本與所有者提供的資本的相對(duì)關(guān)系，說(shuō)明企業(yè)所有者權(quán)益對(duì)債權(quán)人權(quán)益的保障程度。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,3.認(rèn)識(shí)產(chǎn)權(quán)比率,一般來(lái)說(shuō)，這一比率越低，表明企業(yè)長(zhǎng)期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人權(quán)益保障程度越高，承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)越小。一般認(rèn)為這一比率為11，即100%以下時(shí)，應(yīng)該是有償債能力的，但還應(yīng)該結(jié)合企業(yè)的具體情況加以分析。當(dāng)企業(yè)的資產(chǎn)收益率大于負(fù)債成本率時(shí)，負(fù)債經(jīng)營(yíng)有利于提高資金收益率，獲得額外的利潤(rùn)，這時(shí)的產(chǎn)權(quán)比率可適當(dāng)高些。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.分析產(chǎn)權(quán)比率,1）產(chǎn)權(quán)比率指標(biāo)反映了債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對(duì)關(guān)系，這一指標(biāo)能反映基本財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性。一般來(lái)說(shuō)，股東投入資本大于借入資本時(shí)比較好，但這并不絕對(duì)。站在股東的立場(chǎng)，在通貨膨脹加劇時(shí)期，少借債可以減少利息負(fù)擔(dān)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。產(chǎn)權(quán)比率低，表明企業(yè)采納了低風(fēng)險(xiǎn)、低報(bào)酬的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。產(chǎn)權(quán)比率高，表明企業(yè)采納了高風(fēng)險(xiǎn)、高報(bào)酬的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。2）產(chǎn)權(quán)比率也反映了債權(quán)人投入資本受所有者權(quán)益保護(hù)的程度，也可以表明當(dāng)企業(yè)處于清算狀態(tài)時(shí)，對(duì)債權(quán)人利益的保障程度。這是由于法律規(guī)定，債權(quán)人的索償權(quán)先于所有者。公司如果進(jìn)入清算狀態(tài)，債權(quán)人提供資本占所有者投入資本的比重較小時(shí)，債權(quán)人的利益受保護(hù)的程度就高。3）產(chǎn)權(quán)比率也反映了經(jīng)營(yíng)者運(yùn)用財(cái)務(wù)杠桿的程度。但該指標(biāo)過(guò)低時(shí)，表明企業(yè)不能充分發(fā)揮負(fù)債帶來(lái)的財(cái)務(wù)杠桿收益；反之，當(dāng)該指標(biāo)過(guò)高時(shí)，表明企業(yè)過(guò)度運(yùn)用財(cái)務(wù)杠桿，增加了企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.分析產(chǎn)權(quán)比率,1）產(chǎn)權(quán)比率指標(biāo)反映了債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對(duì)關(guān)系，這一指標(biāo)能反映基本財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性。一般來(lái)說(shuō)，股東投入資本大于借入資本時(shí)比較好，但這并不絕對(duì)。站在股東的立場(chǎng)，在通貨膨脹加劇時(shí)期，少借債可以減少利息負(fù)擔(dān)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。產(chǎn)權(quán)比率低，表明企業(yè)采納了低風(fēng)險(xiǎn)、低報(bào)酬的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。產(chǎn)權(quán)比率高，表明企業(yè)采納了高風(fēng)險(xiǎn)、高報(bào)酬的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.分析產(chǎn)權(quán)比率,2）產(chǎn)權(quán)比率也反映了債權(quán)人投入資本受所有者權(quán)益保護(hù)的程度，也可以表明當(dāng)企業(yè)處于清算狀態(tài)時(shí)，對(duì)債權(quán)人利益的保障程度。這是由于法律規(guī)定，債權(quán)人的索償權(quán)先于所有者。公司如果進(jìn)入清算狀態(tài)，債權(quán)人提供資本占所有者投入資本的比重較小時(shí)，債權(quán)人的利益受保護(hù)的程度就高。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.分析產(chǎn)權(quán)比率,3）產(chǎn)權(quán)比率也反映了經(jīng)營(yíng)者運(yùn)用財(cái)務(wù)杠桿的程度。但該指標(biāo)過(guò)低時(shí)，表明企業(yè)不能充分發(fā)揮負(fù)債帶來(lái)的財(cái)務(wù)杠桿收益；反之，當(dāng)該指標(biāo)過(guò)高時(shí)，表明企業(yè)過(guò)度運(yùn)用財(cái)務(wù)杠桿，增加了企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.資產(chǎn)負(fù)債率與產(chǎn)權(quán)比率的比較,1)產(chǎn)權(quán)比率與資產(chǎn)負(fù)債率都是用于衡量長(zhǎng)期償債能力的指標(biāo)，具有共同的經(jīng)濟(jì)意義，兩者可以互相補(bǔ)充。因此，對(duì)產(chǎn)權(quán)比率的分析可以參考對(duì)資產(chǎn)負(fù)債率的分析。對(duì)資產(chǎn)負(fù)債率分析時(shí)應(yīng)當(dāng)注意的問(wèn)題，在產(chǎn)權(quán)比率分析中也應(yīng)引起注意。例如，將本企業(yè)產(chǎn)權(quán)比率與其他企業(yè)對(duì)比時(shí)，應(yīng)注意計(jì)算口徑是否一致。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.資產(chǎn)負(fù)債率與產(chǎn)權(quán)比率的比較,2）盡管產(chǎn)權(quán)比率與資產(chǎn)負(fù)債率都是用于衡量長(zhǎng)期償債能力的，但兩個(gè)指標(biāo)之間還是有區(qū)別的。產(chǎn)權(quán)比率側(cè)重于揭示債務(wù)資本與權(quán)益資本的互相關(guān)系，說(shuō)明企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)性，以及所有者權(quán)益對(duì)償債風(fēng)險(xiǎn)的承受能力；資產(chǎn)負(fù)債率側(cè)重于揭示總資本中有多少是靠負(fù)債取得的，說(shuō)明債權(quán)人權(quán)益的受保障程度。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.資產(chǎn)負(fù)債率與產(chǎn)權(quán)比率的比較,3）所有者權(quán)益就是企業(yè)的凈資產(chǎn)，產(chǎn)權(quán)比率所反映的償債能力是以凈資產(chǎn)為物質(zhì)保障的。凈資產(chǎn)中的某些項(xiàng)目，如無(wú)形資產(chǎn)、遞延資產(chǎn)、待攤費(fèi)用、待處理財(cái)產(chǎn)損益等，其價(jià)值債務(wù)率指標(biāo)可作進(jìn)一步分析。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.資產(chǎn)負(fù)債率與產(chǎn)權(quán)比率的比較,產(chǎn)權(quán)比率與資產(chǎn)負(fù)債率具有共同的經(jīng)濟(jì)含義，兩個(gè)指標(biāo)可以相互補(bǔ)充。當(dāng)然，它們也具有相似的局限性，即它們都站在企業(yè)破產(chǎn)的角度來(lái)透視企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力。實(shí)際上，如果企業(yè)真到了破產(chǎn)清算的地步，企業(yè)資產(chǎn)可變現(xiàn)的價(jià)值早已不是賬面上的金額了，按照可變現(xiàn)價(jià)值重新計(jì)算的資產(chǎn)負(fù)債率與按照賬面價(jià)值計(jì)算的資產(chǎn)負(fù)債率相比，可能會(huì)大相徑庭。,任務(wù)2.2分析資產(chǎn)負(fù)債表,活動(dòng)2.2.5分析產(chǎn)權(quán)比率,4.資產(chǎn)負(fù)債率與產(chǎn)權(quán)比率的比較,另外，它們都有一個(gè)共同的缺陷，就是資產(chǎn)的某些項(xiàng)目，如無(wú)形資產(chǎn)、遞延資產(chǎn)、待攤費(fèi)用、待處理財(cái)產(chǎn)損益等，其價(jià)值具有很大的不確定性，按照謹(jǐn)慎性原則的要求，這些價(jià)值不確定的資產(chǎn)應(yīng)該在分析企業(yè)長(zhǎng)期償債能力時(shí)予以剔除。這樣，就引