如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)

1、如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)系統(tǒng)是什麼在股票市場中交易過兩、三年的人，幾乎都有一套自己的交易方法。 曾經(jīng)有一個(gè)使用波浪理論的高手和我交流，他說他經(jīng)常性的能夠預(yù)測到價(jià)格波動的高低點(diǎn)， 並且因此而獲利。但是總體上的交易成績並不是非常理想。深入交談以後， 我發(fā)現(xiàn)他的整體系統(tǒng)存在一些問題。 比如， 他不知道當(dāng)他的預(yù)測出現(xiàn)錯誤的 時(shí)候，應(yīng)該如何處理？當(dāng)?shù)玫揭粋€(gè)買進(jìn)信號的時(shí)候應(yīng)該使用多少資金？什麼時(shí)間應(yīng)該加倉或 者什麼時(shí)間應(yīng)該獲利了結(jié)？在我的大多數(shù)學(xué)生開始向我學(xué)習(xí)的時(shí)候， 幾乎都有一些實(shí)戰(zhàn)經(jīng)驗(yàn)， 事實(shí)上， 很多人的成績相 當(dāng)不錯。但是在交易的系統(tǒng)性方面，卻有明顯的欠缺。就拿前面的波浪高手來說， 他應(yīng)該認(rèn)真的

2、問一問自己， 如何把所有的事項(xiàng)整理起來？除了市 場分析以外， 你還缺少什麼東西？很顯然， 是缺少的東西妨礙了你長期穩(wěn)定的獲利。 你的交 易方法，是否適合你？它是不是你有能力把握的方法？是否與你的投機(jī)目標(biāo)相吻合？是否與 你的個(gè)性相吻合？如果你想長期穩(wěn)定的獲利， 那麼整體的交易應(yīng)該是一個(gè)過程， 而絕不是簡簡單單的一次預(yù)測 或者一次全倉買入。其間至少包括：1、如何處理判斷失誤？2、最大虧損能夠被控制在什麼範(fàn)圍內(nèi)？3、什麼時(shí)間追買？什麼時(shí)間獲利了結(jié)？4、市場出現(xiàn)突發(fā)因素，如何處理？5、預(yù)期的目標(biāo)是多少？6、當(dāng)市場價(jià)格變化以後，如何修正自己的交易計(jì)劃？大多數(shù)交易者心中都有一個(gè)強(qiáng)烈的願望， 就是希望他們的

3、每一次交易都是正確的， 但是理智 的思考一下， 華爾街的頂尖交易員在十年中的平均正確率僅僅是35%左右， 你能做到多少？你是否現(xiàn)在就比他們優(yōu)秀？另一方面，大多數(shù)人相信有一個(gè)通向成功的絕招：一個(gè)指標(biāo)，一個(gè)形態(tài)， 或者一個(gè)機(jī)械的 交易系統(tǒng)， 他們還肯定一小部分人正在使用著 我在網(wǎng)上見過售價(jià)數(shù)十萬元的一個(gè)公式，據(jù)說可以百戰(zhàn)百勝 他們努力的想揭開這個(gè)絕招的秘密，從此而獲利。簡直是一個(gè)天大笑話。市場真的有能夠長期穩(wěn)定的獲利的方法嗎？正確答案是有，而且答案就在你自己身上。我可以明確的告訴你：成功交易的一個(gè)秘密就是找到一套適合你的交易系統(tǒng)。這個(gè)交易系統(tǒng)是非完全機(jī)械式的， 適合你自己個(gè)性的， 有完善的交易思想

4、、 細(xì)致的市場分析和整體操作方 案的。交易系統(tǒng)，或者說系統(tǒng)的交易方法，才是你長期穩(wěn)定獲利的正確方法。自我控制我認(rèn)識很多成功的投機(jī)者，他們毫無例外的能夠認(rèn)識到：市場的成功來自對自我的控制。自我控制並不是很難達(dá)到，但是對大多數(shù)人來說，意識到這一點(diǎn)卻非常困難。我們看看成功的投機(jī)者所共有的特點(diǎn)： 1、 他們的風(fēng)險(xiǎn)意識很強(qiáng)： 他們在交易中經(jīng)常出現(xiàn)虧損， 但是任何一次都沒有使他們承擔(dān)過 分的虧損。這與大多數(shù)虧損的交易者剛好相反，或者說， 與我們的天性相反。風(fēng)險(xiǎn)控制首先 是自我的控制。2、 在許多市場中，成功的投機(jī)者，成功率可以達(dá)到35%，甚至50%。他們的之所以成功，並非因爲(wèi)他們正確的預(yù)測是市場價(jià)格，而是

5、因爲(wèi)他們的獲利部位要遠(yuǎn)遠(yuǎn)的高於虧損部位。這也需要極大的自我控制，當(dāng)然，還需要整體的交易方案。3、 成功的投機(jī)者的交易思路與眾不同。他們有很大的耐心去做別人都害怕做的事情，他們會非常耐心的等待一個(gè)看起來非常渺茫的機(jī)會，我們知道，投機(jī)，正是因爲(wèi)機(jī)會而獲利。如果沒有對自我的嚴(yán)格控制，很難做到這一點(diǎn)。很多人可以輕易地達(dá)到正確分析市場的程度，但是，要他們達(dá)到長期穩(wěn)定的獲利狀態(tài)，卻需要漫長的訓(xùn)練，訓(xùn)練的主要內(nèi)容就是自我控制。很多時(shí)候，一些人會買現(xiàn)成的交易系統(tǒng)，他 們非常喜歡，似乎有找到魔法的感覺，而如何正確的使用這些“魔法”，他們卻不願意關(guān)注人們似乎更加願意去做一些能夠使自己興奮的事情，而不考慮是否正確。

6、當(dāng)其他人告訴你他們是如何交易的時(shí)候，他們只是告訴了你他們的行動，這是爲(wèi)什麼大多股 評或者機(jī)構(gòu)推薦都會發(fā)生錯誤的原因。我們假設(shè)今天的媒體向 100家機(jī)構(gòu)咨詢，有90個(gè)機(jī)構(gòu)認(rèn)爲(wèi)市場會上升，那麼你如何考慮？實(shí)際他們並不是有意在欺騙你：因爲(wèi)他們在今天的交易中的確買入了。也許是他們因爲(wèi)看好而（已經(jīng)）買入，或者是因爲(wèi)（已經(jīng)）買入而看好，這都不重要，重要的是他們告訴了你他 們的行動。如果你認(rèn)真的思考，就可以發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在的市場有90%的潛在空頭-那些今天已經(jīng)買入，同時(shí)告訴你市場將進(jìn)一步向上的人。當(dāng)市場上100%都看好的時(shí)候，市場中便不再繼續(xù)有多頭，或者說，多頭再沒有了維持的力量，因爲(wèi)他們已經(jīng)全部買進(jìn)了，好了，哈

7、哈，市場還剩下什 麼？ 對了，只有空頭，他們沒有對手 -一直到一輪下跌趨勢以後。自我控制要建立在正確的交易思想的基礎(chǔ)上。在絕大多數(shù)情況下，自我控制並不是一件痛苦的事情。作爲(wèi)一名專業(yè)的投機(jī)者， 你應(yīng)該建立並相信自己的交易系統(tǒng)（當(dāng)然，我指的是成熟的交易系統(tǒng)）。你必須知道你的系統(tǒng)在什麼情況發(fā)揮最正常，什麼情況下可能產(chǎn)生虧損，那麼你便有 更超脫的心態(tài)去觀察市場，觀察交易行爲(wèi)。你會因爲(wèi)有完善的交易方案而不會對市場產(chǎn)生恐 懼。虧損 我們可以從兩個(gè)方面去尋求長期穩(wěn)定的獲利。是成功率：每次交易的盈虧相當(dāng)，但是獲利次數(shù)比較多。比方說每次盈虧都爲(wèi)3%,但是 10次交易正確7次，錯誤3次，那麼總和獲利爲(wèi) 12%。1

8、0次，虧損7次，每次是獲利率：單次獲利較大而虧損較小，不計(jì)較成功率。比如交易 3%，獲利3次，每次10%，那麼總和獲利 9%。當(dāng)然，既有成功率，又有獲利率是最好的。很顯然，沒有任何人能夠在一個(gè)相對長的時(shí)期內(nèi)，準(zhǔn)確判斷每一次市場波動。那麼，在交易中出現(xiàn)虧損，就是非常正常的事情， 我們沒有必要回避。 一個(gè)真實(shí)的數(shù)據(jù)是：美國華爾街的 頂尖交易員，在十年中的交易成功率，平均在35%左右。交易系統(tǒng)的一個(gè)重要的組成部分就是如何對待虧損。我們通常認(rèn)爲(wèi)，所謂的虧損可以根據(jù)交易情況分成兩個(gè)不同的部分，它們的性質(zhì)也截然不同。一是在正常交易中的虧損，就是說，在你的市場分析中所允許存在的誤差而產(chǎn)生的虧損。一般地說，每

9、一次交易，我們不可能找到精確的位置，而是允許有一定的誤差，這主要是因 爲(wèi)價(jià)格本身的運(yùn)動趨勢是以區(qū)域的方式體現(xiàn)的。比如當(dāng)我們判斷某股票在9.10 9.30之間有比較高的交易價(jià)值，那麼可能在這個(gè)區(qū)域開始逐步介入，或者你從9.30逐步買進(jìn)，一直到9.10;或者你從9.10逐步買進(jìn)，直到 9.30,但是不管怎樣，你介入的區(qū)域就是9.10-9.30。又假設(shè)你的止損設(shè)定在8.90,同時(shí)如果這支股票最終下跌，並跌破你的止損，這中間的0.20.4元，就是你的正常的交易虧損。這種虧損沒有任何辦法回避，也無須回避。只要你能 夠把它控制，永遠(yuǎn)不會對你的交易資本產(chǎn)生重大的影響。另一種情況是市場出現(xiàn)人力的或者非人力的因

10、素，導(dǎo)致市場價(jià)格瘋狂的變化， 方向?qū)δ悴焕?。從理論上說，這樣的風(fēng)險(xiǎn)很難回避。但是，在日常的交易當(dāng)中，我們可以養(yǎng)成良好的交易習(xí)慣來避免。就我個(gè)人的看法，給大家提供一些簡單的建議。1、不要參與瘋狂波動的股票，無論是上升中的，還是下跌中的；2、 不要參與上市公司有問題的股票，盡量不要參與T類股票；3、多注意時(shí)事，多關(guān)注政策性公告；4、嚴(yán)格遵守交易紀(jì)律；5、當(dāng)意外情況發(fā)生的時(shí)候，堅(jiān)決出場回避，不冒不必要的風(fēng)險(xiǎn)；6、學(xué)會在大趨勢不利的情況下空倉。從歷史的情況看，市場不會在一個(gè)較長的時(shí)期內(nèi)走單邊行情，因此，我們在交易中，無論在大趨勢有利或不利的情況，都能夠找到比較從容的進(jìn)出場的機(jī)會，盡量不要匆忙行動。如果

11、在交易中出現(xiàn)比較重大的失誤，首先要做到的是不要驚恐。最好的方法是清理所有的頭寸，遠(yuǎn)離市場一段時(shí)間，記住，交易所不是明天就關(guān)閉。任何交易者，在所有的交易記錄中，都會包括獲利交易和虧損交易兩個(gè)部分，這是事實(shí)。即沒有必要爲(wèi)獲利的交易沾沾自喜，也沒有必要爲(wèi)虧損的交易垂頭喪氣，長期穩(wěn)定的獲利，才是投機(jī)者的最終目的。最簡單的交易系統(tǒng)一個(gè)最簡單的交易系統(tǒng)，至少包括四個(gè)部分：買進(jìn)，賣出，止損，部位控制。作爲(wèi)投機(jī)者，我們是在利用市場的價(jià)格波動來獲得利益。只用當(dāng)市場出現(xiàn)你所能夠把握的波動的情況時(shí)，你才有可能獲利 -看起來很簡單，但是這一點(diǎn)非常非常重要 就是說，一些波動你能夠把握，另一些波動你不能把握，或者根本不需

12、要，比如向下的波動（股票市場）,或者幅度非常小的波動。因此，交易是參與你的系統(tǒng)能夠參與的波動，而不是所有的。一個(gè)交易是一個(gè)過程， 不是一次簡單的預(yù)測。 簡單的說，你要判斷在什麼情況買入，買多少，如果市場並非想你想像的發(fā)展，你應(yīng)該如何處理你的頭寸，如果市場想你想像的那樣發(fā)展， 你應(yīng)該如何處理。這個(gè)簡單的交易系統(tǒng)中，關(guān)於買入有四個(gè)原則：1、在簡單上升趨勢中買入；在簡單下跌趨勢中沽空；出現(xiàn)2、在復(fù)雜上升趨勢的回調(diào)中，出現(xiàn)向下分形的時(shí)候買入；在復(fù)雜下跌趨勢的反彈中,向上分形的時(shí)候買入；3、向上突破前期高點(diǎn)的時(shí)候買入；向下突破前期低點(diǎn)的時(shí)候沽空；4、在橫盤趨勢停頓的下沿買入；在橫盤趨勢停頓的高位沽空；這

13、四條原則是買入交易的基本原則，當(dāng)市場沒有出現(xiàn)這四中情況之一的時(shí)候，我根本不會考慮買的。這麼寫的意思，並非要你也這麼做，而是想說，做爲(wèi)交易者，你同樣需要類似的原則，在你 的交易系統(tǒng)中。另外，你還需要相當(dāng)?shù)钠絺}結(jié)算的原則。如果你有一些交易經(jīng)驗(yàn)，很多時(shí)候?qū)κ袌鲎兓瘯幸恍案杏X”，這些“感覺”應(yīng)該建立在你的交易系統(tǒng)之上。我們相信，交易在更多的時(shí)候是要依靠感覺的。當(dāng)市場按照你的系統(tǒng)發(fā)展的時(shí)候，你不需要做什麼，耐心看著就可以，你必須明白，就交易的行爲(wèi)而言，是一瞬間的事情，一年二百多個(gè)交易日， 真正交易的時(shí)候，可能只有幾個(gè)小時(shí)， 其他都是漫長而寂寞的等待。在市場有利的時(shí)候，你必須學(xué)會習(xí)慣於獲利， 這是區(qū)別

14、交易者是否成熟的一個(gè)重要標(biāo)志。假設(shè)你的成本是8元，市場價(jià)格現(xiàn)在是 80元，但是趨勢依然向上，你是否會堅(jiān)定的持有？很 多的交易者在獲利的時(shí)候惴惴不安，而虧損的時(shí)候卻心安理得，這樣如何能夠長期穩(wěn)定的獲利？ 無論什麼樣的交易系統(tǒng)，也不論什麼樣的交易原則，都可能發(fā)生錯誤。 如何處理失誤，是交 易者是否成熟的另一個(gè)重要標(biāo)志。 交易者都有一種本能，或者說內(nèi)心的貪婪：他們希望自己 所有的交易都是正確的，一旦失誤，便去尋找各種各樣的理由爲(wèi)自己開脫。認(rèn)真想一想就很可笑， 你在對自己負(fù)責(zé)，不是要向誰交代，何必自欺欺人？自己原諒了自己 如何？不原諒自己又如何?任何一個(gè)交易者，即使是索羅斯（Soros）,也都會出現(xiàn)“錯誤”的交易行爲(wèi)。不在於錯誤是 否出現(xiàn)，而在於你如何看待錯誤。這一點(diǎn)，我們已經(jīng)在上文中強(qiáng)調(diào)過。最後是關(guān)於資金管理。這也是一個(gè)基礎(chǔ)的，同時(shí)是交易系統(tǒng)中非常重要的一個(gè)環(huán)節(jié)。般地說，我們根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)程度來確定資金比重。也可以根據(jù)市場變化方向的 “概率”來確定。根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)來確定使用資金，就是說，如果你能夠?qū)L(fēng)險(xiǎn)控制在一個(gè)你可以容忍的範(fàn)圍內(nèi)，那麼可以使用較多的資金，否則應(yīng)該減少資金使用。比如市場分析爲(wèi)你選擇出一支股票，介入價(jià)格是10.30 ,止損是9.90,那麼可能