專業(yè)網(wǎng)格交易法

1、專業(yè)網(wǎng)格交易法（漁網(wǎng)戰(zhàn)法）操作50ETF箱體理論：理論提出者：尼古拉斯·達(dá)瓦斯：舞蹈家，他和舞伴每年在全球巡回演出。他用跳舞掙來的3000美元開始了第一筆股票投資。他在18個月的時間內(nèi)凈賺200萬美元。他在股市獲得巨額利潤以后，他所賺的財富并非來自“幸運”，而是不斷從錯誤中學(xué)習(xí)，最后終于發(fā)展出自己的原理。見我如何賺200萬；所謂箱體，是指股票在運行過程中，形成了一定的價格區(qū)域.即股價是在一定的范圍內(nèi)波動，這樣就形成一個股價運行的箱體。當(dāng)股價滑落到箱體的底部時會受到買盤的支撐，當(dāng)股價上升到箱體的頂部時會受到賣盤的壓力。一旦股價有效突破原箱體的頂部或底部，股價就會進(jìn)入一個新的箱體里運行，

2、原箱體的頂部或底部將成為重要的支撐位和壓力位。因此，只要股價上揚并沖到了心里所想象的另外一個箱子，就應(yīng)買進(jìn)；反之應(yīng)賣出。箱體理論的優(yōu)勢在于不僅僅是以一天或幾天的K線數(shù)據(jù)為研究對象，而是以整個的所有K線數(shù)據(jù)作為研究對象，因而決策的信息量更大。箱體理論的精髓在于，股價收盤有效突破箱頂，就意味著原先的強阻力變成了強支撐，而股價必然向上進(jìn)入上升周期。只要技術(shù)指標(biāo)盤中不即時顯示箱頂標(biāo)志，持倉待漲應(yīng)該是個不錯的選擇，尤其當(dāng)股價升勢明顯時。同理，當(dāng)上升中的股價出現(xiàn)箱頂標(biāo)志后開始出現(xiàn)下跌，以后很可能會下跌或整理一段較長的時間，將時間或精力耗在其中是件不明智的事情，但往往對此前景投資者是無法預(yù)測到的。突破(跌破

3、)強阻力(支撐)必然上漲(下跌)尋強阻力(支撐),突破上箱底進(jìn)入上箱尋頂,跌破下箱頂進(jìn)入下箱尋底。箱體理論將股價行情連續(xù)起伏用方框一段一段的分開來，也就是說將上升行情或下跌行情分成若干小行情，再研究這些小行情的高點和低點。上升行情里，股價每突破新高價后，由于群眾懼高心里，極可能發(fā)生回跌，然后再上升，在新高價與回跌低點之間就形成一個箱子；在下跌行情里，股價每跌至新低價時，基于強反彈心里，極可能產(chǎn)生回升，然后再趨下游，在回升之高點與新低價間亦是形成一個箱子，然后再依照箱內(nèi)股價波動情形來推測股價變動趨勢。由于箱體理論的基本特征可以清楚看出，這是抵抗線概念的延伸，股價漲至某一水準(zhǔn)，會遇到阻力，跌至某一

4、水準(zhǔn)，則遇到支撐。自然而然使股價在某水準(zhǔn)間浮沉。這種浮動產(chǎn)生不少的箱形。股價趨向若確立為箱形走勢，股價自然有高價與低價之分。每當(dāng)股價到達(dá)高價附近，賣壓較重，自應(yīng)賣出股票；當(dāng)股價回到低點附近，支撐力強，便是買進(jìn)機會。這種短線操作可維持至股價向箱體上界限或下界限突破時，再改變操作策略。由于股價趨勢沖破箱形上界限，表示阻力已克服，股價繼續(xù)上升，一旦回跌，過去阻力水準(zhǔn)自然形成支撐，使股價回升，另一上升箱形又告成立。因此，股價突破阻力線回跌時，自然形成一買點，此時買進(jìn)，獲利機會較大，風(fēng)險較低。相反，股價趨勢突破箱形下界限時，表示支撐已失效，股價繼續(xù)下跌，一旦回升，過去支撐自然形成阻力，使股價回跌，另一下

5、跌箱形成立。因此股價跌破支撐而回升時就是賣點，而不適于買進(jìn)，否則虧損機會大，風(fēng)險同樣增加。 箱體理論的重點有：將某一階段的漲跌，視之為箱體，當(dāng)股價在第一個箱體內(nèi)起起伏伏時，他只作冷靜分析，而不采取行動，一直等到股價確實上升到第二個箱體，甚至第三個箱體時，才會進(jìn)場買進(jìn)，在買進(jìn)股票之后，只要股價不回跌至前一箱體頂之下，就不賣出，當(dāng)股價碰觸到停損點時，要毫不猶豫立刻賣出，當(dāng)股價即將由上一個箱體，下降到下一個箱體時，上一個箱體的底部，就是停損點，當(dāng)股價破底時，馬上出脫，尼古拉的停損點，是為獲利而設(shè)的，他的停損點，等于是獲利了結(jié)。每一個每一個箱體都有其頭部與底部，頭部就是箱形的壓力，而底部就是它的支撐。

6、這一套是短線操作法寶，理論依據(jù)，在于不買便宜的股票，只買會漲的股票(要站上箱體之上)。 箱體理論的變通操作方法：短、中、長線，各有短中長線的箱體，但運用方法與原理是互通的。具體實戰(zhàn)中的操作方式為，設(shè)定好現(xiàn)在箱體的壓力、支撐后，就可以在箱體內(nèi)，短線來回操作，不斷來回進(jìn)出，從中賺取差價，然后隨時留意箱體的變化，并比對上、下兩個箱體的位置，意即支撐與壓力會互換，行情往上突破，當(dāng)初的壓力就變支撐，行情往下跌破，當(dāng)初箱型的底部支撐就變成目前股價的壓力，當(dāng)箱體發(fā)生變化之后，投資人必需在新的箱體被確認(rèn)后，才可以在新的箱體之內(nèi)短線操作。曾經(jīng)被我放棄的漁網(wǎng)交易法今天重新登上歷史舞臺。接下來的一段時間時，我將比較

7、深入的研究這種交易方法。以前我稱之為鎖盤交易法，因此當(dāng)時我讓為漁網(wǎng)就是鎖盤，但是當(dāng)時我的理解是錯誤的，普通的漁網(wǎng)應(yīng)該是單向的，就算建雙向漁網(wǎng)，也是出于減輕風(fēng)險的考慮。先理解漁網(wǎng)，下面取網(wǎng)上關(guān)于漁網(wǎng)法的一段說明：這個策略最基本的形式是這樣的：比方說，我們做多EURUSD，同時也做多USDCHF。(目的是對沖以降低單方向的風(fēng)險)做多EURUSD：在當(dāng)前價格上下200點范圍內(nèi)每隔25點布一張買單，每張買單都不設(shè)止損，獲利平倉目標(biāo)25點。同樣的，做多USDCHF：在當(dāng)前價格上下200點每隔25點布一張買單，每張買單都不設(shè)止損，獲利平倉目標(biāo)25點。執(zhí)行：每日隔幾個小時檢查一下有沒有成交后獲利平倉的買單，

8、一旦某單獲利平倉了，比如說1.2000買入，而在1.2025平倉獲利，那么就在該買單開立的價位1.2000重新再開設(shè)一張買單，換言之，隨時保證每隔25點都有一張買單。如果某個價格成交的買單還沒有獲利平倉，那么在該價位不再開設(shè)買單?？梢韵胂?，如果EURUSD上漲，那么就會觸發(fā)EURUSD上的一連串買單獲利平倉。同時USDCHF必然下跌，在USDCHF上將積聚一批未平倉買單，而如果EURUSD價格隨后跌回，那么USDCHF就會上漲，在USDCHF上得到一連串獲利平倉，而在EURUSD上積聚一批未平倉買單。如果價格在一個范圍內(nèi)來回拉鋸，就不斷獲利平倉并重新開設(shè)新單，再成交，再獲利平倉?？梢?，基本漁網(wǎng)

9、法的特點：（1） 單向建倉（雙向建倉可以認(rèn)為是兩個漁網(wǎng)）；（2） 按區(qū)間建倉；（3） 不在同一價位區(qū)間重復(fù)建倉；（4） 不止損；（5） 固定的止盈；漁網(wǎng)法的理念：外匯價格是震蕩，暫時的虧損并不可怕，總會賺回來的。我對漁網(wǎng)法是這樣理解：（1） 一個價位區(qū)間，就是漁網(wǎng)的一個網(wǎng)眼，建倉就是建了一個網(wǎng)眼；（2） 當(dāng)某個倉位獲利平倉的時候，認(rèn)為是該網(wǎng)眼已經(jīng)捕到漁了；（3） 當(dāng)價格向反方向變化時，認(rèn)為是修建這個網(wǎng)眼的成本投入（只是這個投入可能會逐漸增加到很大的程度）。有人說，漁網(wǎng)法其實就是死扛，不認(rèn)賠，我原來也這么認(rèn)為，但是現(xiàn)在我覺得，這其實應(yīng)該說是漁網(wǎng)的建網(wǎng)成本。好，下面對漁網(wǎng)法進(jìn)行分析。先假設(shè)，我們的

10、建倉方向是空，每個倉位0.01手，價格區(qū)間是100點（即每隔100點建一個空倉）。另上，我們先考慮最最簡單的情況。為了研究方便，我們先忽略一些次要的因素，我們先不考慮點差（認(rèn)為點差為0）和隔夜利息。（在實際交易中，如果增加止盈價位，減小交易頻度，點差的影響也是很小的；另外，實際交易中，可以不算隔夜利息的經(jīng)紀(jì)商，但實際上，隔夜利息有時是對我們有利的，但現(xiàn)在先不考慮）。再做一個簡化，假設(shè)外匯的變化是直線的，中間沒有反復(fù)的波動。好，現(xiàn)在假設(shè)有一個貨幣對，它的最大變化是3000點，每手每點是$10（即買1手，漲1點，賺$10）。一段時間里，該貨幣對先漲了3000點，很糟糕，我們的所有倉位全部虧損，虧損

11、點數(shù)是：3000 + 2900 + 2800 + 100 = 46500點，0.01手就是$4650?，F(xiàn)在，我們已經(jīng)虧了$4650了，但是，請記住，該貨幣對的最大變化是3000點，也就是說，我們的虧損已經(jīng)達(dá)到的最大值。這個最大值，我認(rèn)為就是漁網(wǎng)的建網(wǎng)的最大成本。從此以后，只會該貨幣也再漲出這3000點，這個成本就不會變化，也就是說，我們的投入進(jìn)入了收獲期。從止，我們就只有收入，而沒有更多的虧損了。好，再來看收入情況：當(dāng)漁網(wǎng)完全建成后，價格每下降100點，我們就可以賺一個倉位，即賺：$10美金。如果每年有100次降100點（事實上， GBPUSD在20042005這兩年間，確實每年有100次10

12、0點的變化），則每年我們將賺$1000，這樣，投資回報率是：22%，近5年后收回成本（注意：這里還沒有考慮保證金率的要求，如果保證金率是100%，那我們在戶頭上的錢必須是4650 * 2，即：$9300，雖然另一半是不會被虧損掉的，但它確實要我們拿出這么多錢來）。通過上述分析，對這種交易法，我想已經(jīng)有了更新刻的認(rèn)識了：（1） 看上去似會出現(xiàn)無限虧損，但實事上一個貨幣對的變化范圍總是有限的（這個假設(shè)和技術(shù)分析一樣，是建立在概率基礎(chǔ)上的，但實際上，它的可確定性相比其它技術(shù)分析手段要可靠很多）；（2）這個虧損我們認(rèn)為是建網(wǎng)的最大投入成本。另外，它只是浮虧，不會表示在賬面上。從這點看，漁網(wǎng)交易法和其它方法有一個理念上的完全不同點：其它方法是要保證本金，而如果你決定采用漁網(wǎng)法，你就做好這個最大建網(wǎng)成本投入的心里準(zhǔn)備，就像開飯店一樣，本金是可能會被花掉的。（3） 漁網(wǎng)建成后，接下來就只有賺錢了，但是賺錢似乎很少，在不考慮保證金率的前提下，年盈利才20%，如果按要求達(dá)到100%的保證金率，那年盈利才10%。（4）