普通班模擬考試試題一(答案分離版)

1、1普通班模擬試題一答案分離版一、單項(xiàng)選擇題1.與利潤最大化相比股東財富最大化的優(yōu)點(diǎn)不包括A.在一定程度上可以避免短期行為B.考慮了風(fēng)險因素C.對上市公司而言比較容易量化D.重視各利益相關(guān)者的利益.當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于衰退期時不宜采取的財務(wù)管理策略是A.停止長期采購B.削減存貨C.開展?fàn)I銷規(guī)劃D.出售多余設(shè)備.下列關(guān)于集權(quán)型財務(wù)管理體制的說法不正確的是。A.所有管理決策權(quán)都進(jìn)行集中統(tǒng)一各所屬單位沒有財務(wù)決策權(quán)B.有利于實(shí)行內(nèi)部調(diào)撥價格C.有利于在整個企業(yè)內(nèi)部優(yōu)化配置資源D.企業(yè)總部財務(wù)部門不參與各所屬單位的執(zhí)行過程.關(guān)于經(jīng)濟(jì)周期中的經(jīng)營理財策略下列說法不正確的是A.在企業(yè)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇期企業(yè)應(yīng)當(dāng)增加廠房設(shè)備B.

2、在企業(yè)經(jīng)濟(jì)繁榮期企業(yè)應(yīng)減少勞動力以實(shí)現(xiàn)更多利潤C(jī).在經(jīng)濟(jì)衰退期企業(yè)應(yīng)減少存貨D.在經(jīng)濟(jì)蕭條期企業(yè)應(yīng)裁減雇員.在編制預(yù)算時將預(yù)算期與會計(jì)期間脫離開隨著預(yù)算的執(zhí)行不斷地補(bǔ)充預(yù)算逐期向后滾動使預(yù)算期始終保持為一個固定長度的預(yù)算編制方法是A.連續(xù)預(yù)算編制方法B.滑動預(yù)算編制方法C.定期預(yù)算編制方法D.增量預(yù)算編制方法.某企業(yè)編制“直接材料預(yù)算”預(yù)計(jì)第4季度期初應(yīng)付賬款為10000元第4季度期初直接材料存量500千克該季度生產(chǎn)需用量3500千克預(yù)計(jì)期末存量為400千克材料單價為8元若材料2采購貨款有70在本季度內(nèi)付清另外30在下季度付清則該企業(yè)預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表年末“應(yīng)付賬款”項(xiàng)目為元。A.11160B.8

3、160C.9547.2D.12547.2.根據(jù)全面預(yù)算體系的分類下列預(yù)算中屬于財務(wù)預(yù)算的是A.銷售預(yù)算.現(xiàn)金預(yù)算C.直接材料預(yù)算D.直接人工預(yù)算.下列各項(xiàng)中不屬于融資租賃籌資特點(diǎn)的是A.能迅速獲得所需資產(chǎn)B.財務(wù)風(fēng)險小財務(wù)優(yōu)勢明顯C.融資租賃的限制條件較少D.資本成本較低.丁公司2018年年末的經(jīng)營性資產(chǎn)和經(jīng)營性負(fù)債總額分別為1600萬元和800萬元2018年年末的留存收益為100萬元2018年實(shí)現(xiàn)銷售收入5000萬元。公司預(yù)計(jì)2018年的銷售收入將增長20留存收益將增加40萬元。則該公司按照銷售百分比法的計(jì)算公式預(yù)測的2018年對外籌資需要A.60B.20C.120D.160.籌資方案組合時

4、邊際資本成本采用的權(quán)數(shù)為A.目標(biāo)價值權(quán)數(shù)B.市場價值權(quán)數(shù)C.賬面價值權(quán)數(shù)D.評估價值權(quán)數(shù).將投資區(qū)分為直接投資和間接投資所依據(jù)的分類標(biāo)志是A.投資行為的介入程度B.投資的領(lǐng)域卜面不正確的是3C.投資的方向D.投資的內(nèi)容A.當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率B.當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率C.當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率D.當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率12.凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率和內(nèi)部收益率指標(biāo)之間存在變動關(guān)系.某企業(yè)打算變賣一套尚可使用5年的舊設(shè)備另購置一套新設(shè)備來替換它。舊設(shè)備系2年前購入原值為150萬元預(yù)計(jì)凈殘值為10萬元目前變價凈收入為90萬元

5、。購置新設(shè)備預(yù)計(jì)需要投資110萬元可使用5年預(yù)計(jì)凈殘值為10萬元。如果新舊設(shè)備均采用直線法計(jì)提折舊則每年因更新改造而增加的固定資產(chǎn)折舊為萬元。A.20B.16C.4D.6.某公司第2季度的月賒銷額分別為100萬元、120萬元和115萬元信用條件為n/606月底公司應(yīng)收賬款余額為270萬元。則該公司在第2季度應(yīng)收賬款平均逾期天。1個月按30天計(jì)算A.72.58B.60C.0D.12.58.某企業(yè)需要借入資金60萬元由于貸款銀行要求將貸款金額的20作為補(bǔ)償性余額故企業(yè)需要向銀行申請的貸款數(shù)額為萬元。A.75B.72C.60D.50.下列各項(xiàng)中可用于計(jì)算營運(yùn)資金的算式是A.資產(chǎn)總額負(fù)債總額B.流動資

6、產(chǎn)總額負(fù)債總額C.流動資產(chǎn)總額流動負(fù)債總額4D.速動資產(chǎn)總額流動負(fù)債總額.在兩差異法下固定制造費(fèi)用的差異可以分解為A.價格差異和產(chǎn)量差異B.耗費(fèi)差異和效率差異C.能量差異和效率差異D.耗費(fèi)差異和能量差異.以下關(guān)于企業(yè)提取法定盈余公積金說法正確的是。A.法定盈余公積金的提取比例為當(dāng)年年末累計(jì)利潤彌補(bǔ)虧損后的10%B.當(dāng)年法定盈余公積金的累積額已達(dá)到注冊資本的50%不能再提取C.企業(yè)用盈余公積金轉(zhuǎn)增資本后法定盈余公積金的余額不得低于轉(zhuǎn)增前公司注冊資本的20%D.法定盈余公積金提取后根據(jù)企業(yè)的需要可用于彌補(bǔ)虧損或轉(zhuǎn)增資本.某公司近年來經(jīng)營業(yè)務(wù)不斷拓展目前處于成長階段預(yù)計(jì)現(xiàn)有的生產(chǎn)經(jīng)營能力能夠滿足未來

7、10年穩(wěn)定增長的需要公司希望其股利與公司盈余緊密配合。基于以上條件最為適宜該公司的股禾I政策是。A.剩余股利政策B.固定股利政策C.固定股利支付率政策D.低正常股利加額外股利政策.下列有關(guān)稅務(wù)管理的說法不正確的是。A.貫穿于企業(yè)財務(wù)決策的各個領(lǐng)域B.是實(shí)現(xiàn)企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)的有效途徑C.有助于提高企業(yè)財務(wù)管理水平增強(qiáng)企業(yè)競爭力D.是實(shí)現(xiàn)企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)的重要途徑.下列債務(wù)籌資的稅務(wù)管理中對于設(shè)有財務(wù)公司或財務(wù)中心結(jié)算中心的集團(tuán)企業(yè)來說稅收利益尤為明顯的是。A.銀行借款的稅務(wù)管理B.發(fā)行債券的稅務(wù)管理C.企業(yè)間拆借資金的稅務(wù)管理D.租賃的稅務(wù)管理22.下列屬于對內(nèi)直接投資的是65A.投資固定資產(chǎn)B

8、.合作C.聯(lián)營D.購買股票.下列指標(biāo)中屬于效率比率的是A.流動比率B.資本金利潤率C.資產(chǎn)負(fù)債率D.流動資產(chǎn)占全部資產(chǎn)的比重.下列有關(guān)稀釋每股收益的說法不正確的是。A.潛在的普通股主要包括可轉(zhuǎn)換公司債券、認(rèn)股權(quán)證和股份期權(quán)等B.對于可轉(zhuǎn)換公司債券計(jì)算稀釋每股收益時分子的調(diào)整項(xiàng)目為可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)期已確認(rèn)為費(fèi)用的利息等的影響額C.對于可轉(zhuǎn)換公司債券計(jì)算稀釋每股收益時分母的調(diào)整項(xiàng)目為假定可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)期期初或發(fā)行日轉(zhuǎn)換為普通股的股數(shù)加權(quán)平均數(shù)D.對于認(rèn)股權(quán)證、股份期權(quán)等的行權(quán)價格低于當(dāng)期普通股平均市場價格時應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性.在下列財務(wù)績效評價指標(biāo)中屬于反映企業(yè)盈利能力狀況的基本指標(biāo)的是A.營業(yè)利

9、潤增長率B.總資產(chǎn)報酬率C.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D.資本保值增值率二、多項(xiàng)選擇題.下列各項(xiàng)中可用來協(xié)調(diào)公司債權(quán)人與所有者利益沖突的方法有A.規(guī)定借款用途B.規(guī)定借款的信用條件C.要求提供借款擔(dān)保D.收回借款或不再借款.在下列各項(xiàng)中屬于財務(wù)管理經(jīng)濟(jì)環(huán)境構(gòu)成要素的有A.經(jīng)濟(jì)周期B.經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平C.宏觀經(jīng)濟(jì)政策D.公司治理結(jié)構(gòu).下列各財務(wù)管理目標(biāo)中考慮了風(fēng)險因素的有A.利潤最大化B.相關(guān)者利益最大化C.股東財富最大化D.企業(yè)價值最大化.在編制生產(chǎn)預(yù)算時計(jì)算某種產(chǎn)品預(yù)計(jì)生產(chǎn)量應(yīng)考慮的因素包括A.預(yù)計(jì)材料米購量B.預(yù)計(jì)產(chǎn)品銷售量C.預(yù)計(jì)期初產(chǎn)品存貨量D.預(yù)計(jì)期末產(chǎn)品存貨量.相對于銀行借款而言發(fā)行公司債券籌資的籌

10、資特點(diǎn)包括A.一次性籌資數(shù)額大B.籌集資金的使用限制條件少C.資本成本較低D.籌資速度快.下列表達(dá)式中不正確的包括。A.原始投資固定資產(chǎn)投資無形資產(chǎn)投資其他資產(chǎn)投資B.初始投資建設(shè)投資C.項(xiàng)目總投資建設(shè)投資建設(shè)期資本化利息D.項(xiàng)目總投資建設(shè)投資流動資金投資.在保守的流動資產(chǎn)融資戰(zhàn)略中長期融資用來支持A.全部波動性流動資產(chǎn).全部永久性流動資產(chǎn)C.部分永久性流動資產(chǎn)D.部分波動性流動資產(chǎn).下列各項(xiàng)中屬于上市公司股票回購動機(jī)的有A.替代現(xiàn)金股利B.改變公司的資本結(jié)構(gòu)C.規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險D.基于控制權(quán)的考慮.稅務(wù)管理的目標(biāo)包括A.規(guī)范企業(yè)納稅行為B.降低稅收支出C.防范納稅風(fēng)險D.規(guī)避涉稅風(fēng)險.在財務(wù)分析

11、中資料來源存在局限性理由包括。A.報表數(shù)據(jù)的時效性問題B.報表數(shù)據(jù)的真實(shí)性問題C.報表數(shù)據(jù)的可比性問題D.報表數(shù)據(jù)的完整性問題三、判斷題.按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求企業(yè)財務(wù)管理體制必須以產(chǎn)權(quán)管理為核心。.企業(yè)價值是企業(yè)所有者權(quán)益的市場價值即企業(yè)所能創(chuàng)造的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量的合計(jì)數(shù)。.企業(yè)正式下達(dá)執(zhí)行的財務(wù)預(yù)算不允許進(jìn)彳T調(diào)整。（）.在財務(wù)預(yù)算的編制過程中編制預(yù)計(jì)財務(wù)報表的正確程序是先編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表然后再編制預(yù)計(jì)利潤表。.歐式認(rèn)股證是指權(quán)證持有人在到期日前可以隨時提出履約要求買進(jìn)約定數(shù)量的標(biāo)的資產(chǎn)。.財務(wù)可行性評價是指在已完成相關(guān)環(huán)境與市場分析、技術(shù)與生產(chǎn)分析的前提下圍繞已具備技術(shù)可行性的建設(shè)項(xiàng)目

12、而開展的有關(guān)該項(xiàng)目在財務(wù)各方面是否具有投資可行性的一種專門分析評價。.企業(yè)之所以持有一定數(shù)量的現(xiàn)金主要是出于交易性需要、預(yù)防性需要和投機(jī)性需要。.在其他條件不變的情況下股票分割會使發(fā)行在外的股票總數(shù)增加進(jìn)而降低公司資產(chǎn)負(fù)債率。.對于承租人來說租金可以在稅前扣除減少稅基從而減少應(yīng)納稅額。.某公司今年與上年相比營業(yè)收入增長10凈利潤增長8平均資產(chǎn)總額增加12平均負(fù)債總額增加9?？梢耘袛嘣摴緝糍Y產(chǎn)收益率比上年下降了。8四、計(jì)算題1.某企業(yè)2018年有關(guān)預(yù)算資料如下該企業(yè)27月份的銷售收入分別為300000元、400000元、500000元、600000元、700000元和800000元。每月的銷售

13、收入中當(dāng)月收到現(xiàn)金60%下月收到現(xiàn)金30%下下月收到現(xiàn)金10%各月直接材料采購金額按下一個月銷售收入的60%計(jì)算。所購材料款于當(dāng)月支付現(xiàn)金50%下月支付現(xiàn)金50%該企業(yè)46月份的制造費(fèi)用分別為40000元、45000元和70000元其中包括非付現(xiàn)費(fèi)用每月10000元。46月份的銷售費(fèi)用分別為25000元、30000元和35000元每月的非付現(xiàn)銷售費(fèi)用均為5000元。46月份的管理費(fèi)用均為50000元其中非付現(xiàn)費(fèi)用每月為20000元。該企業(yè)4月份購置固定資產(chǎn)需要現(xiàn)金15000元。該企業(yè)在現(xiàn)金不足時向銀行借款借款為1000元的倍數(shù)在現(xiàn)金有多余時歸還銀行借款還款也為1000元的倍數(shù)。借款在期初還款在

14、期末借款年利率為12%每季末支付利息。該企業(yè)月末現(xiàn)金余額范圍為60007000元。其他資料見下表2018年46月份現(xiàn)金預(yù)算單位元月份4月5月6月期初現(xiàn)金余額6300經(jīng)營現(xiàn)金收入直接材料采購支出支付直接人工7000095000109000支付制造費(fèi)用支付銷售費(fèi)用支付管理費(fèi)用預(yù)交所得稅800080008000預(yù)分股利500050005000資本性現(xiàn)金支出現(xiàn)金余缺12向銀行借款13歸還銀行借款14支付借款利息15期末現(xiàn)金余額2.某企業(yè)年需用甲材料180000千克單價為10元/千克每次訂貨費(fèi)用為400元單位存貨的年持有成本為1元。要求計(jì)算(1)該企業(yè)的經(jīng)濟(jì)訂貨批量(2)經(jīng)濟(jì)訂貨批量平均占用資金(3)經(jīng)

15、濟(jì)訂貨批量的存貨相關(guān)總成本(4)年度最佳訂貨批次(5)最佳訂貨周期(1年按360天計(jì)算)。9.D公司為投資中心下設(shè)甲、乙兩個利潤中心相關(guān)財務(wù)資料如下資料一甲利潤中心營業(yè)收入為38000元變動成本總額為14000元利潤中心負(fù)責(zé)人可控的固定成本為4000元利潤中心負(fù)責(zé)人不可控但應(yīng)由該中心負(fù)擔(dān)的固定成本為7000元。資料二乙利潤中心負(fù)責(zé)人可控利潤總額為30000元利潤中心可控利潤總額為22000元。資料三D公司利潤為33000元投資額為200000元該公司預(yù)期的最低投資報酬率為12要求根據(jù)資料一計(jì)算甲利潤中心的下列指標(biāo)利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額利潤中心負(fù)責(zé)人可控利潤總額利潤中心可控利潤總額。根據(jù)資料二計(jì)算

16、乙利潤中心負(fù)責(zé)人不可控但應(yīng)由該利潤中心負(fù)擔(dān)的固定成本。根據(jù)資料三計(jì)算D公司的剩余收益。.中大公司2018年在不考慮捐贈支出的情況下預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)應(yīng)納稅所得額為20000萬元利潤總額22000萬元企業(yè)所得稅稅率為25預(yù)計(jì)企業(yè)2018年盈利狀況比2018年有所提高。企業(yè)為提高知名度決定向?yàn)?zāi)區(qū)捐贈3000萬元提出以下三種方案方案1直接向?yàn)?zāi)區(qū)群眾進(jìn)行捐贈。方案2通過境內(nèi)非營利的社會團(tuán)體、國家機(jī)關(guān)向?yàn)?zāi)區(qū)捐贈。方案3通過境內(nèi)非營利的社會團(tuán)體、國家機(jī)關(guān)2018年年底一次捐贈2400萬元2018年度再捐贈600萬元。要求請從稅務(wù)角度選擇最佳的方案。五、綜合題1.ABC公司2018年銷售收入為5000萬元銷售凈利率

17、為10%股利支付率為70%2018年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表簡表如下資產(chǎn)負(fù)債表2018年12月31日單位萬元資產(chǎn)期末數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益期末數(shù)貨幣資金應(yīng)收賬款存貨固定資產(chǎn)凈值無形資產(chǎn)800700150020001000應(yīng)付賬款應(yīng)付票據(jù)長期借款實(shí)收資本資本公積留存收益800600120010001800600資產(chǎn)總計(jì)6000負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)6000公司現(xiàn)有生產(chǎn)能力已經(jīng)達(dá)到飽和2018年計(jì)劃銷售收入達(dá)到6000萬元為實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)公司需新增設(shè)備一臺需要200萬元資金。據(jù)歷年財務(wù)數(shù)據(jù)分析公司流動資產(chǎn)與流動負(fù)債各項(xiàng)目隨銷售額同比率增減。假定2018年銷售凈利率和股利支付率與上年一致企業(yè)所得稅稅率為0o

18、2018年末的資本結(jié)構(gòu)為長期負(fù)債1200萬元權(quán)益資金為3400萬元長期負(fù)債的資本成本為4%權(quán)益資本成本為15%要求101計(jì)算2018年需增加的營運(yùn)資金計(jì)算2018年需增加的資金數(shù)額計(jì)算2018年需要對外籌集的資金量如果發(fā)行普通股籌集所需資金發(fā)行費(fèi)率為發(fā)行價格的15%計(jì)算普通股的籌資總額假設(shè)普通股發(fā)行價格為8元/股計(jì)算發(fā)行的普通股股數(shù)假設(shè)2018年對外籌集的資金是通過按溢價20%t行期限為5年年利率為10%面值為1000元每年年末付息的公司債券解決發(fā)行費(fèi)率為5%在考慮資金時間價值的情況下計(jì)算發(fā)行債券的資金成本介于6%7%如果發(fā)行債券會使得權(quán)益資金成本提高5個百分點(diǎn)而增發(fā)普通股時權(quán)益資金成本仍然為

19、15%根據(jù)籌資后的平均資本成本確定應(yīng)該采用哪種籌資方式應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率假設(shè)企業(yè)2018年的營業(yè)成本為4500萬元計(jì)算2018年的存貨周轉(zhuǎn)率、和流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率提示流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/平均流動資產(chǎn)。2.已知甲、乙、丙三個企業(yè)的相關(guān)資料如下資料一甲企業(yè)歷史上現(xiàn)金占用與銷售收入之間的關(guān)系如表所示?，F(xiàn)金與銷售收入變化情況表單位萬元年度銷售收入現(xiàn)金占用200120022003201820182018102001000010800111001150012000680700690710730750資料二乙企業(yè)2018年12月31日資產(chǎn)負(fù)債表簡表如表所示。乙企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表簡表2018年12月31日單位萬元資

20、產(chǎn)負(fù)債和所有者權(quán)益現(xiàn)金應(yīng)收賬款存貨固定資產(chǎn)凈值750225045004500應(yīng)付費(fèi)用應(yīng)付賬款短期借款公司債券實(shí)收資本留存收益15007502750250030001500資產(chǎn)合計(jì)12000負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)12000該企業(yè)2018年的相關(guān)預(yù)測數(shù)據(jù)為銷售收入20000萬元新增留存收益100萬元不變現(xiàn)金總額1000萬元每元銷售收入占用變動現(xiàn)金0.05元其他與銷售收入變化有關(guān)的資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目預(yù)測數(shù)據(jù)如表所示?，F(xiàn)金與銷售收入變化情況表年度年度不變資金a萬元每元銷售收入所需變動資金b元11應(yīng)收賬款存貨固定資產(chǎn)凈值應(yīng)付費(fèi)用應(yīng)付賬款570150045003003900.140.2500.10.03資料三丙

21、企業(yè)2018年年末總股數(shù)為300萬股該年利息費(fèi)用為500萬元假定該部分利息費(fèi)用在2018年保持不變預(yù)計(jì)2018年銷售收入為15000萬元預(yù)計(jì)息稅前利潤與銷售收入的比率為12%該企業(yè)決定于2018年年初從外部籌集資金850萬元。具體籌資方案有兩個方案1發(fā)行普通股股票100萬股發(fā)行價為每股8.5元。2018年每股股利D0為0.5元預(yù)計(jì)股利增長率為5%方案2發(fā)行債券850萬元債券利率10%適用的企業(yè)所彳#稅稅率為33%假定上述兩方案的籌資費(fèi)用均忽略不計(jì)。要求根據(jù)資料一運(yùn)用高低點(diǎn)法測算甲企業(yè)的下列指標(biāo)每元銷售收入占用變動現(xiàn)金銷售收入占用不變現(xiàn)金總額。根據(jù)資料二為乙企業(yè)完成下列任務(wù)按步驟建立總資金需求模

22、型測算2018年資金需求總量測算2018年外部籌資量。根據(jù)資料三為丙企業(yè)完成下列任務(wù)計(jì)算2018年預(yù)計(jì)息稅前利潤計(jì)算每股收益無差別點(diǎn)根據(jù)每股收益無差別點(diǎn)法做出最優(yōu)籌資方案決策并說明理由計(jì)算方案1增發(fā)新股的資金成本。答案部分一、單項(xiàng)選擇題【正確答案】D【答案解析】與利潤最大化相比股東財富最大化的主要優(yōu)點(diǎn)是1考慮了風(fēng)險因素2在一定程度上可以避免企業(yè)追求短期行為3對上市公司而言股東財富最大化目標(biāo)比較容易量化便于考核和獎懲。股東財富最大化強(qiáng)調(diào)更多的是股東利益而對其他相關(guān)者的利益重視不夠所以選項(xiàng)D不是股東財富最大化的優(yōu)點(diǎn)?！驹擃}針對“企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)理論”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035777】11

23、應(yīng)收賬款存貨固定資產(chǎn)凈值應(yīng)付費(fèi)用應(yīng)付賬款570150045003003900.140.2500.10.03資料三丙企業(yè)2018年年末總股數(shù)為300萬股該年利息費(fèi)用為500萬元假定該部分利息費(fèi)用在2018年保持不變預(yù)計(jì)2018年銷售收入為15000萬元預(yù)計(jì)息稅前利潤與銷售收入的比率為12%該企業(yè)決定于2018年年初從外部籌集資金850萬元。具體籌資方案有兩個方案1發(fā)行普通股股票100萬股發(fā)行價為每股8.5元。2018年每股股利D0為0.5元預(yù)計(jì)股利增長率為5%方案2發(fā)行債券850萬元債券利率10%適用的企業(yè)所彳#稅稅率為33%假定上述兩方案的籌資費(fèi)用均忽略不計(jì)。要求根據(jù)資料一運(yùn)用高低點(diǎn)法測算甲企

24、業(yè)的下列指標(biāo)每元銷售收入占用變動現(xiàn)金銷售收入占用不變現(xiàn)金總額。根據(jù)資料二為乙企業(yè)完成下列任務(wù)按步驟建立總資金需求模型測算2018年資金需求總量測算2018年外部籌資量。根據(jù)資料三為丙企業(yè)完成下列任務(wù)計(jì)算2018年預(yù)計(jì)息稅前利潤計(jì)算每股收益無差別點(diǎn)根據(jù)每股收益無差別點(diǎn)法做出最優(yōu)籌資方案決策并說明理由計(jì)算方案1增發(fā)新股的資金成本。答案部分一、單項(xiàng)選擇題【正確答案】D【答案解析】與利潤最大化相比股東財富最大化的主要優(yōu)點(diǎn)是1考慮了風(fēng)險因素2在一定程度上可以避免企業(yè)追求短期行為3對上市公司而言股東財富最大化目標(biāo)比較容易量化便于考核和獎懲。股東財富最大化強(qiáng)調(diào)更多的是股東利益而對其他相關(guān)者的利益重視不夠所以

25、選項(xiàng)D不是股東財富最大化的優(yōu)點(diǎn)?！驹擃}針對“企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)理論”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035777】12【正確答案】C【答案解析】在不同的經(jīng)濟(jì)周期企業(yè)應(yīng)相應(yīng)采取不同的財務(wù)管理策略。當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于衰退期時應(yīng)該采取的財務(wù)管理策略是1停止擴(kuò)弓2出售多余設(shè)備3停產(chǎn)不利產(chǎn)品4停止長期采購5削減存貨6停止擴(kuò)招雇員。選項(xiàng)C屬于繁榮階段應(yīng)采用的財務(wù)管理戰(zhàn)略?！驹擃}針對“財務(wù)管理環(huán)境”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035778】【正確答案】D【答案解析】集權(quán)型財務(wù)管理體制是指企業(yè)對各所屬單位的所有財務(wù)管理決策都進(jìn)行集中統(tǒng)各所屬單位沒有財務(wù)決策權(quán)企業(yè)總部財務(wù)部門不但參與決策和執(zhí)行決策在特定情況下還直餞至與各

26、所屬單位的執(zhí)行過程所以選項(xiàng)D的說法不正確。【該題針對“財務(wù)管理體制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035779】【正確答案】B【答案解析】本題考核財務(wù)管理的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。在企業(yè)經(jīng)濟(jì)繁榮期應(yīng)增加勞動力所以選項(xiàng)B錯誤?！驹擃}針對“財務(wù)管理環(huán)境”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035780】【正確答案】A【答案解析】本題考核滾動預(yù)算的定義。滾動預(yù)算又稱連續(xù)預(yù)算是指在編制預(yù)算時將預(yù)算期與會計(jì)期間相脫離開隨著預(yù)算的執(zhí)行不斷地補(bǔ)充預(yù)算逐期向后滾動使預(yù)算期始終保持為一個固定長度的一種預(yù)算編制方法。【該題針對“預(yù)算的編制方法與程序”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035781】【正確答案】B【答案解析】預(yù)計(jì)第4季度材

27、料采購量35004005003400千克應(yīng)付賬款3400X8X308160元?！驹擃}針對“預(yù)算編制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035782】【正確答案】【答案解析】財務(wù)預(yù)算具體包括現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計(jì)利潤表和預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表等內(nèi)容?！驹擃}針對“預(yù)算的分類與預(yù)算體系”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】13【答疑編號10035783】【正確答案】D【答案解析】融資租賃的租金通常比舉借銀行借款或發(fā)行債券所負(fù)擔(dān)的利息要高得多租金總額通常要高于設(shè)備價值的30因此融資租賃的資本成本較高?！驹擃}針對“融資租賃”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035784】【正確答案】C【答案解析】外部融資需求量5000X20X1600/50008

28、00/500040120萬元?！驹擃}針對“資金需要量預(yù)測”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035785】【正確答案】A【答案解析】籌資方案組合時邊際資本成本的權(quán)數(shù)采用目標(biāo)價值權(quán)數(shù)?！驹擃}針對“資本成本的含義、作用及影響因素”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035786】【正確答案】A【答案解析】本題考核投資的分類。按照投資行為的介入程度投資可以分為直接投資和間接投資按照投資的方向不同投資可以分為對內(nèi)投資和對外投資按照投入的領(lǐng)域不同投資可以分為生產(chǎn)性投資和非生產(chǎn)性投資按照投資的內(nèi)容不同投資可分為固定資產(chǎn)投資、無形資產(chǎn)投資、流動資金投資、房地產(chǎn)投資、有價證券投資、期貨和期權(quán)投資、信托投資和保險投資等。

29、【該題針對“投資概述”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035787】【正確答案】B【答案解析】本題考核動態(tài)指標(biāo)之間的關(guān)系。凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率和內(nèi)部收益率指標(biāo)之間存在同方向變動關(guān)系。即當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率當(dāng)凈現(xiàn)值0時凈現(xiàn)值率0內(nèi)部收益率基準(zhǔn)收益率。所以選項(xiàng)B不正確。【該題針對“動態(tài)評價指標(biāo)的含義、計(jì)算方法及特征”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035788】14【正確答案】C【答案解析】本題考核更新改造方案中新增折舊的計(jì)算。新設(shè)備年折舊11010/520萬元舊設(shè)備年折舊9010/516萬元新增折舊20164萬元?！驹擃}針對“兩種特殊的固定

30、資產(chǎn)投資決策”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035789】【正確答案】D【答案解析】該公司平均日賒銷額100120115/903.72萬元應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)270/3.7272.58天平均逾期天數(shù)72.586012.58天?！驹擃}針對“應(yīng)收賬款日常管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035790】【正確答案】A【答案解析】因?yàn)榻杩罱痤~申請貸款的數(shù)額X1補(bǔ)償性余額比率所以本題中需要向銀行申請的貸款數(shù)額60/12075萬元選項(xiàng)A是正確答案?！驹擃}針對“流動負(fù)債管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035791】【正確答案】C【答案解析】營運(yùn)資金流動資產(chǎn)總額流動負(fù)債總額【該題針對“營運(yùn)資金的定義及特點(diǎn)”

31、知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035792】【正確答案】D【答案解析】在固定制造費(fèi)用的兩差異法下把固定制造費(fèi)用差異分為耗費(fèi)差異和能量差異兩個部分在固定制造費(fèi)用的三差異法下把固定制造費(fèi)用差異分為耗費(fèi)差異、產(chǎn)量差異和效率差異三種?！驹擃}針對標(biāo)準(zhǔn)成本的管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035793】【正確答案】【答案解析】根據(jù)公司法的規(guī)定法定盈余公積金的提取比例為當(dāng)年稅后利潤（彌補(bǔ)虧損后）的10所以選項(xiàng)A錯誤當(dāng)年法定盈余公積金的累積額已達(dá)注冊資本的50時可以不再提取而不是不能提取所以選項(xiàng)錯誤法定盈余公積金提取后根據(jù)企業(yè)的需要可用于彌補(bǔ)虧損或轉(zhuǎn)增資本所以選項(xiàng)D正確但企業(yè)用盈余公積金轉(zhuǎn)增資本后法定盈余

32、公積金的余額不得低于轉(zhuǎn)增前公司注冊資本的25%所以選項(xiàng)C錯誤?！驹擃}針對“收益與分配管理的意義及內(nèi)容”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】15【答疑編號10035794】【正確答案】C【答案解析】固定股利支付率政策是指公司將每年凈收益的某一固定百分比作為股利分派給股東。固定股利支付率政策的優(yōu)點(diǎn)之一是股利與公司盈余緊密地配合體現(xiàn)了多盈多分、少盈少分、無盈不分的股利分配原則?！驹擃}針對“股利政策與企業(yè)價值”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035795】【正確答案】D【答案解析】企業(yè)加強(qiáng)稅務(wù)管理的必要性1稅務(wù)管理貫穿于企業(yè)財務(wù)決策的各個領(lǐng)域成為財務(wù)決策不可或缺的重要內(nèi)容2稅務(wù)管理是實(shí)現(xiàn)企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)的有效途徑3稅務(wù)管理

33、有助于提高企業(yè)財務(wù)管理水平增強(qiáng)企業(yè)競爭力?！驹擃}針對“企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035796】【正確答案】C【答案解析】企業(yè)間拆借資金在利息計(jì)算及資金回收方面與銀行貸款相比有較大彈性和回旋余地此種方式對于設(shè)有財務(wù)公司或財務(wù)中心結(jié)算中心的集團(tuán)企業(yè)來說稅收利益尤為明顯。因?yàn)榧瘓F(tuán)財務(wù)公司或財務(wù)中心結(jié)算中心能起到“內(nèi)部”銀行的作用利用集團(tuán)資源和信譽(yù)優(yōu)勢實(shí)現(xiàn)整體對外籌資再利用集團(tuán)內(nèi)各企業(yè)在稅種、稅率及優(yōu)惠政策等方面的差異調(diào)節(jié)集團(tuán)資金結(jié)構(gòu)和債務(wù)比例既能解決資金難題又能實(shí)現(xiàn)集團(tuán)整體稅收利益。【該題針對“企業(yè)籌資稅務(wù)管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035797】【正確答案】A【答案解

34、析】對內(nèi)直接投資是企業(yè)將資金直接投向生產(chǎn)經(jīng)營性資產(chǎn)以期獲得收益的行為如投資固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)墊付營運(yùn)資金等。對外投資如合作、聯(lián)營等。選項(xiàng)D屬于間接投資?！驹擃}針對“投資概述”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035798】【正確答案】B【答案解析】效率比率指標(biāo)是所費(fèi)和所得的比率反映投入與產(chǎn)出的關(guān)系。如成本利潤率、銷售利潤率以及資本金利潤率等?！驹擃}針對“財務(wù)分析方法”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035799】1624.【正確答案】B【答案解析】對于可轉(zhuǎn)換公司債券計(jì)算稀釋每股收益時分子的調(diào)整項(xiàng)目為可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)期已確認(rèn)為費(fèi)用的利息等的稅后影響額。選項(xiàng)B中沒有強(qiáng)調(diào)是“稅后”影響額所以選項(xiàng)B不正確。

35、【該題針對“上市公司特殊財務(wù)指標(biāo)”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035800】【正確答案】B【答案解析】財務(wù)績效評價指標(biāo)中反映企業(yè)盈利能力狀況的基本指標(biāo)包括凈資產(chǎn)收益率和總資產(chǎn)報酬率營業(yè)利潤增長率是反映企業(yè)經(jīng)營增長狀況的修正指標(biāo)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是反映企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量狀況的基本指標(biāo)資本保值增值率是反映企業(yè)經(jīng)營增長狀況的基本指標(biāo)?！驹擃}針對“綜合績效評價”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035801】二、多項(xiàng)選擇題【正確答案】ABCD【答案解析】為協(xié)調(diào)所有者與債權(quán)人的利益沖突通常可采用以下方式1限制性借債債權(quán)人通過事先規(guī)定借債用途限制、借債擔(dān)保條款和借債信用條件使所有者不能削弱債權(quán)人的債權(quán)價值2收回借款或停

36、止借款當(dāng)債權(quán)人發(fā)現(xiàn)企業(yè)有侵蝕其債權(quán)價值的意圖時采取收回債權(quán)或不再給予新的借款的措施從而保護(hù)自身權(quán)益。【該題針對“利益沖突的協(xié)調(diào)”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035802】【正確答案】ABC【答案解析】影響財務(wù)管理的經(jīng)濟(jì)環(huán)境因素主要包括經(jīng)濟(jì)體制、經(jīng)濟(jì)周期、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、宏觀經(jīng)濟(jì)政策社會總供給和總需求的平衡狀況以及通貨膨脹?！驹擃}針對“財務(wù)管理環(huán)境”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035803】【正確答案】BCD【答案解析】利潤最大化的缺點(diǎn)是1沒有考慮利潤實(shí)現(xiàn)時間和資金時間價值2沒有考慮風(fēng)險問題3沒有反映創(chuàng)造的利潤與投入資本的關(guān)系4可能會導(dǎo)致企業(yè)短期財務(wù)決策傾向影響企業(yè)長遠(yuǎn)發(fā)展。選項(xiàng)RC、D都考慮

37、了風(fēng)險因素?！驹擃}針對“企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)理論”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035804】17【正確答案】BCD【答案解析】某種產(chǎn)品預(yù)計(jì)生產(chǎn)量預(yù)計(jì)產(chǎn)品銷售量預(yù)計(jì)期末產(chǎn)品存貨量預(yù)計(jì)期初產(chǎn)品存貨量【該題針對“預(yù)算編制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035805】【正確答案】AB【答案解析】利用發(fā)行公司的債券籌資能夠籌集大額的資金這是在銀行借款、融資租賃等債權(quán)籌資方式中企業(yè)選擇發(fā)行公司債券籌資的主要原因所以選項(xiàng)A正確與銀行借款相比債券籌資募集資金的使用具有相對靈活性和自主性因此限制條件少所以選項(xiàng)B正確相對于銀行借款發(fā)行債券的利息負(fù)擔(dān)和籌資費(fèi)用都比較高因此發(fā)行公司債券的資本成本較高所以選項(xiàng)C不正確籌資

38、速度快是銀行借款相對于發(fā)行公司債券的缺點(diǎn)所以選項(xiàng)D不正確?！驹擃}針對“發(fā)行公司債券”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035806】【正確答案】ABCD【答案解析】本題考核基礎(chǔ)指標(biāo)的計(jì)算公式。原始投資初始投資建設(shè)投資流動資金投資固定資產(chǎn)投資無形資產(chǎn)投資其他資產(chǎn)投資流動資金投資項(xiàng)目總投資原始投資建設(shè)期資本化利息。【該題針對“項(xiàng)目投資決策方法及應(yīng)用”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035807】【正確答案】BD【答案解析】在保守的流動資產(chǎn)融資戰(zhàn)略中長期融資支持固定資產(chǎn)、永久性流動資產(chǎn)和部分波動性流動資產(chǎn)所以本題的正確選項(xiàng)是以D【該題針對“營運(yùn)資金的管理原則及戰(zhàn)略”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號1003580

39、8】【正確答案】ABD【答案解析】股票回購的動機(jī)主要有以下幾點(diǎn)1現(xiàn)金股利的替代2改變公司的資本結(jié)構(gòu)3傳遞公司信息4基于控制權(quán)的考慮。經(jīng)營風(fēng)險是企業(yè)在經(jīng)營活動中面臨的風(fēng)險和股票回購無關(guān)?！驹擃}針對“股票分割與股票回購”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035809】【正確答案】ABC【答案解析】稅務(wù)管理的目標(biāo)是規(guī)范企業(yè)納稅行為、降低稅收支出、防范納稅風(fēng)險。181該題針對“稅務(wù)管理的意義和內(nèi)容”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035810】【正確答案】ABCD【答案解析】資料來源的局限性體現(xiàn)為五個方面的問題1報表數(shù)據(jù)的時效性問題2報表數(shù)據(jù)的真實(shí)性問題3報表數(shù)據(jù)的可靠性問題4報表數(shù)據(jù)的可比性問題5報表數(shù)據(jù)

40、的完整性問題?！驹擃}針對“財務(wù)分析方法”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035811】三、判斷題【正確答案】對【答案解析】按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求企業(yè)財務(wù)管理體制必須以產(chǎn)權(quán)管理為核心以財務(wù)管理為主線以財務(wù)制度為依據(jù)體現(xiàn)現(xiàn)代企業(yè)制度特別是現(xiàn)代企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度管理的思想。【該題針對“財務(wù)管理體制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035812】【正確答案】錯【答案解析】企業(yè)價值可以理解為企業(yè)所有者權(quán)益的市場價值或者是企業(yè)所能創(chuàng)造的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值。【該題針對“企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)理論”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035813】【正確答案】錯【答案解析】企業(yè)正式下達(dá)執(zhí)行的財務(wù)預(yù)算一般不予調(diào)整。預(yù)算執(zhí)行單位在

41、執(zhí)行中由于市場環(huán)境、經(jīng)營條件、政策法規(guī)等發(fā)生重大變化致使預(yù)算的編制基礎(chǔ)不成立或者將導(dǎo)致預(yù)算執(zhí)行結(jié)果產(chǎn)生重大偏差的可以調(diào)整預(yù)算。【該題針對“預(yù)算的執(zhí)行與考核”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035814】【正確答案】錯【答案解析】資產(chǎn)負(fù)債表的編制需要利潤表中的數(shù)據(jù)作為基礎(chǔ)所以應(yīng)先編制利潤表后再編制資產(chǎn)負(fù)債表。【該題針對“預(yù)算編制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035815】19【正確答案】錯【答案解析】美式認(rèn)股證是指權(quán)證持有人在到期日前可以隨時提出履約要求買進(jìn)約定數(shù)量的標(biāo)的資產(chǎn)。歐式認(rèn)股證是指權(quán)證持有人只能于到期日當(dāng)天才可提出買進(jìn)標(biāo)的資產(chǎn)的履約要求。【該題針對“認(rèn)股權(quán)證”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號

42、10035816】【正確答案】對【答案解析】本題考核的是投資項(xiàng)目的可行性研究根據(jù)教材的相關(guān)內(nèi)容本題表述是正確的。【該題針對“投資項(xiàng)目的可行性研究”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035817】【正確答案】對【答案解析】企業(yè)之所以持有一定數(shù)量的現(xiàn)金主要是基于三個方面的動機(jī)交易動機(jī)、預(yù)防動機(jī)和投機(jī)動機(jī)。【該題針對“現(xiàn)金收支管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035818】【正確答案】錯【答案解析】股票分割會使發(fā)行在外的股票總數(shù)增加但并沒有改變公司的權(quán)益總額沒有改變公司的資本結(jié)構(gòu)公司的資產(chǎn)負(fù)債率不變?！驹擃}針對“股票分割與股票回購”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035819】【正確答案】錯【答案解析】

43、對于承租人來說經(jīng)營租賃的租金可以在稅前扣除減少稅基從而減少應(yīng)納稅額融資租賃的租金不能在稅前扣除租賃的資產(chǎn)可以計(jì)提折舊計(jì)入成本費(fèi)用降低稅負(fù)。所以原題說法不正確。【該題針對“融資租賃”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035820】10.【正確答案】對營業(yè)凈利率x總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率x權(quán)益乘+1資產(chǎn)負(fù)債率今年與上年表明營業(yè)凈利率在下降 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率表明總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率在下降 資產(chǎn)負(fù)債率表明資產(chǎn)負(fù)債率在下降 即權(quán)益乘數(shù)【答案解析】根據(jù)杜邦財務(wù)分析體系凈資產(chǎn)收益率數(shù)凈利潤+營業(yè)收入X營業(yè)收入+平均資產(chǎn)總額X1相比營業(yè)凈利率的分母營業(yè)收入增長10分子凈利潤增長8的分母平均資產(chǎn)總額增加12分子營業(yè)收入增長10的分母平均資

44、產(chǎn)總額增加12分子平均負(fù)債總額增加9在下20降。今年和上年相比營業(yè)凈利率下降了總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率下降了權(quán)益乘數(shù)下降了由此可以判斷該公司凈資產(chǎn)收益率比上年下降了?！驹擃}針對“綜合績效評價”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035821】四、計(jì)算題【正確答案】根據(jù)題意分析可知經(jīng)營現(xiàn)金收入當(dāng)月銷售收入X60%上月銷售收入x30%上上月銷售收入x10%直接材料采購支出本月采購本月支付的貨款上月采購本月支付的貨款本月采購額的50%上月采購額的50%下月銷售收入X60%50%本月銷售收入X60%X50%下月銷售收入X30%本月銷售收入X30%本月銷售收入下月銷售收入X30%編制的現(xiàn)金預(yù)算如下2018年46月份現(xiàn)金預(yù)

45、算單位元月份4月5月6月期初現(xiàn)金余額630063006300經(jīng)營現(xiàn)金收入450000550000650000直接材料采購支出330000390000450000支付直接人工7000095000109000支付制造費(fèi)用300003500060000支付銷售費(fèi)用200002500030000支付管理費(fèi)用300003000030000預(yù)交所得稅800080008000預(yù)分股利500050005000資本性現(xiàn)金支出15000現(xiàn)金余缺-51700-31700-35700向銀行借款580003800045000歸還銀行借款支付借款利息2950期末現(xiàn)金余額630063006350說明由于假設(shè)借款在期初還款在

46、期末每季末支付利息因此6月末支付的借款利息58000X3%38000X2%45000乂1%2950元【該題針對“預(yù)算編制”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035822】212.【正確答案】1經(jīng)濟(jì)訂貨批量2X180000X400/11/212000千克經(jīng)濟(jì)訂貨批量平均占用資金12000/2X1060000元經(jīng)濟(jì)訂貨批量的存貨相關(guān)總成本(2X180000X400X1)1/212000元年度最佳訂貨批次180000/1200015次最佳訂貨周期360/1524天【該題針對“存貨控制系統(tǒng)”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035823】【正確答案】1利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額380001400024000元利潤中

47、心負(fù)責(zé)人可控利潤總額24000400020000元禾I潤中心可控禾I潤總額20000700013000元乙利潤中心負(fù)責(zé)人不可控但應(yīng)由該利潤中心負(fù)擔(dān)的固定成本30000220008000元D公司的剩余收益33000200000X129000元【該題針對“責(zé)任成本管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035824】【正確答案】方案1中直接捐贈不符合稅法規(guī)定的公益性捐贈條件所以捐贈支出不能稅前扣除。企業(yè)2018年應(yīng)納的企業(yè)所得稅為20000X255000萬元方案2中按照規(guī)定企業(yè)發(fā)生的公益性捐贈支出在年度利潤總額12以內(nèi)的部分準(zhǔn)予在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時扣除超過部分不能扣除。企業(yè)應(yīng)納所得稅為20000-22

48、000X12X254340萬元方案3中2018年年底2400萬元的捐贈支出可以全部扣除而2018年度的600萬元可在2018年繼續(xù)扣除。綜合以上分析方案3的稅負(fù)最輕所以應(yīng)該選擇方案3。【該題針對“企業(yè)投資稅務(wù)管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035825】五、綜合題1.【正確答案】12018年的流動資產(chǎn)增長率流動負(fù)債增長率銷售收入增長率60005000/5000X10020212.【正確答案】1經(jīng)濟(jì)訂貨批量2X180000X400/11/212000千克經(jīng)濟(jì)訂貨批量平均占用資金12000/2X1060000元經(jīng)濟(jì)訂貨批量的存貨相關(guān)總成本(2X180000X400X1)1/212000元年度最

49、佳訂貨批次180000/1200015次最佳訂貨周期360/1524天【該題針對“存貨控制系統(tǒng)”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035823】【正確答案】1利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額380001400024000元利潤中心負(fù)責(zé)人可控利潤總額24000400020000元禾I潤中心可控禾I潤總額20000700013000元乙利潤中心負(fù)責(zé)人不可控但應(yīng)由該利潤中心負(fù)擔(dān)的固定成本30000220008000元D公司的剩余收益33000200000X129000元【該題針對“責(zé)任成本管理”知識點(diǎn)進(jìn)行考核】【答疑編號10035824】【正確答案】方案1中直接捐贈不符合稅法規(guī)定的公益性捐贈條件所以捐贈支出不能稅前扣除。企業(yè)2018年應(yīng)納的企業(yè)所得稅為20000X255000萬元方案2中按照規(guī)定企業(yè)發(fā)生的