戰(zhàn)略規(guī)劃流程與方法.ppt

CM/000910/SH-StraPlan(97GB),機密,此報告僅供內(nèi)部使用,請勿擅自傳閱、引用或復(fù)制。,2000年12月,戰(zhàn)略規(guī)劃流程與方法,1,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄,2,戰(zhàn)略規(guī)劃是企業(yè)管理程序中的關(guān)鍵連接點,公司戰(zhàn)略,戰(zhàn)略規(guī)劃,經(jīng)營目標,資本計劃,完成公司經(jīng)營預(yù)算,制定關(guān)鍵業(yè)績指標,制定資本 預(yù)算,簽訂業(yè)績合同并根據(jù)目標評估業(yè)績,經(jīng)營計劃,“前100名”經(jīng)理的業(yè)績考核,本文件重點,3,戰(zhàn)略規(guī)劃程序的目的在于明確企業(yè)發(fā)展和管理核心,目的 制定集團整體以及各一級公司未來三至五年的戰(zhàn)略發(fā)展目標，包括在哪些市場及如何進行競爭，以及量化的財務(wù)目標及資源需求預(yù)測 集團領(lǐng)導(dǎo)通過對各一級公司戰(zhàn)略規(guī)劃的嚴格質(zhì)詢，指導(dǎo)一級公司的戰(zhàn)略發(fā)展方向，將精力集中于最重要的領(lǐng)域,原則 戰(zhàn)略規(guī)劃是集團發(fā)展宏圖的體現(xiàn)及細化，是對將來的展望 集團總裁及一級公司負責(zé)人“擁有”各自的戰(zhàn)略規(guī)劃 總裁及集團高層領(lǐng)導(dǎo)投入大量時間對各一級公司提出的戰(zhàn)略規(guī)劃提出嚴格的質(zhì)詢，以確保目標的可行性及高度 集團戰(zhàn)略規(guī)劃部門提供集團高層領(lǐng)導(dǎo)和一級公司在規(guī)劃過程中的支持，而不是規(guī)劃的批準者 戰(zhàn)略規(guī)劃必需以嚴謹?shù)氖袌黾案偁幮蝿莘治鰹榛A(chǔ) 戰(zhàn)略規(guī)劃每年要進行審核及向前滾動修正，以適應(yīng)市場變化的需要,4,企業(yè)應(yīng)通過系統(tǒng)化的規(guī)劃流程形成足以支持集團發(fā)展戰(zhàn)略的具體行動決策,管理層的發(fā)展抱負/遠景 集團過去的業(yè)績表現(xiàn) 外在環(huán)境的變化,預(yù)算計劃 管理層行事歷/行動方案,集團的業(yè)務(wù)組合管理,定性式經(jīng)營計劃的發(fā)展,定量式經(jīng)營計劃的發(fā)展,項目/新舉措,預(yù)算/預(yù)測,集團戰(zhàn)略規(guī)劃,一級公司經(jīng)營規(guī)劃,運作公司運作計劃,需進行的決策 (舉例),我們應(yīng)對目前的業(yè)務(wù)作出什么改變？ 集團及各業(yè)務(wù)群的戰(zhàn)略目標、財務(wù)目標各是什么？ 我們的發(fā)展遠景還合宜嗎？,我們應(yīng)著重發(fā)展哪些目標客戶群？ 我們應(yīng)如何強調(diào)(或修改)公司的價值定位才能創(chuàng)造最大的客戶滿意度？ 改進對目標客戶群的服務(wù)可以創(chuàng)造多少效益？需要增加多少成本？ 綜合上列考量之後，我們所設(shè)的業(yè)績目標是否合適？,需要實行哪些新舉措以確保我們的行動能充分支持所設(shè)定的戰(zhàn)略？ 哪些項目和組織應(yīng)增加(或減少)預(yù)算？,5,國際最佳典范公司的戰(zhàn)略規(guī)劃都存在一些共同 特點,規(guī)劃流程帶來了挑戰(zhàn) 必須引入市場觀點 透明程度高，僅經(jīng)少量過濾便傳達給下二、三層組織 那些執(zhí)行戰(zhàn)略的人同時也是制定這些戰(zhàn)略的人 注重進行必要的對話，而非制作文件 以事實為依據(jù)的方法 通過提出正確的問題來獲得有用的觀點 行為/文化關(guān)系重大 規(guī)劃流程帶來了學(xué)習(xí)和經(jīng)驗，“有準備的心態(tài)” 首席執(zhí)行長(CEO)與高層領(lǐng)導(dǎo)的積極參與,6,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄,7,集團不同層面制定的戰(zhàn)略規(guī)劃重點有所不同,集團,一級公司,運作公司,遠景 戰(zhàn)略目標 / 財務(wù)目標 行業(yè)/業(yè)務(wù)組合 投資配置 巨大的新機遇,業(yè)務(wù)組合 投資配置 相關(guān)的增長 創(chuàng)造并把握協(xié)同效應(yīng),在哪些產(chǎn)品、市場和地理區(qū)域中參與競爭 如何競爭 價值定位 競爭優(yōu)勢的來源 相關(guān)的增長,8,集團總體戰(zhàn)略規(guī)劃主要包括發(fā)展目標和資源需求,主要內(nèi)容,1. 集團發(fā)展宏圖及五年戰(zhàn)略目標 2. 宏觀經(jīng)濟環(huán)境及行業(yè)發(fā)展分析及對集團影響的評估 今后五年集團所處的各行業(yè)的發(fā)展展望 宏觀經(jīng)濟和行業(yè)發(fā)展將對本集團造成的影響 主要發(fā)展機會 主要威脅 3. 本集團現(xiàn)狀分析 各一級公司及主要運作公司情況、業(yè)績及趨勢 各一級公司及主要運作公司在所處行業(yè)內(nèi)的地位及優(yōu)勢、弱點,4. 集團未來五年戰(zhàn)略目標 集團未來五年業(yè)務(wù)重組 放棄哪些產(chǎn)業(yè) 進入哪些新業(yè)務(wù)行業(yè) 各一級公司的發(fā)展側(cè)重點 主要戰(zhàn)略舉措 關(guān)、停、并、轉(zhuǎn) 合資、兼并 5. 集團財務(wù)目標預(yù)測 總銷售額/總營業(yè)收入 投資資本回報(ROIC) 6. 主要資源需求預(yù)測 資本投資 人力資源 7. 和前一年戰(zhàn)略規(guī)劃的差異及總結(jié),9,1. 集團發(fā)展宏圖及五年戰(zhàn)略目標的具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,集團發(fā)展遠景 集團戰(zhàn)略總結(jié),未來五年內(nèi)集團的發(fā)展目標 選定的重點發(fā)展行業(yè) 本集團的競爭能力及方式 預(yù)計需投入的資源 預(yù)定達成的財務(wù)目標及投資回報 集團未來三年的重要戰(zhàn)略舉措概述,最高領(lǐng)導(dǎo)層共識 匯總以下各章節(jié)(2-7章)的分析重點,議題,信息來源,10,2. 外界因素分析的具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,宏觀環(huán)境分析 行業(yè)與競爭分析(針對集團的主要現(xiàn)有業(yè)務(wù)以及可能的新業(yè)務(wù)),未來五年內(nèi)中國的經(jīng)濟發(fā)展速度 中國加入WTO后對集團各種有利與不利因素的分析(機會與威脅) 政府在五年內(nèi)可能改變的政策，以及改變政策后對集團的影響(機會與威脅分析) 五年內(nèi)可能的技術(shù)領(lǐng)域變化以及對集團的意義(機會與威脅) 五年內(nèi)行業(yè)的發(fā)展?jié)摿εc速度 行業(yè)的競爭情況以及進入/退出壁壘 行業(yè)的關(guān)鍵成功因素分析 行業(yè)整體的業(yè)績情況(利潤率) 行業(yè)結(jié)構(gòu)以及價值鏈分析，考慮整合機會 近期可能的競爭環(huán)境變化,政府部門的訪談 文獻檢索 宏觀經(jīng)濟專家訪談 專業(yè)市場調(diào)查 行業(yè)協(xié)會 行業(yè)專家訪談 行業(yè)內(nèi)主要競爭者訪談 主要競爭者的年報表 國際行業(yè)分析 文獻檢索,議題,信息來源,11,3. 本集團現(xiàn)狀分析具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,議題,信息來源,各一級公司業(yè)績 各一級公司發(fā)展能力 政策影響力分析 資金取得能力,已投入資本及過去五年回報率 市場份額(按行業(yè)分析) 獲利能力與行業(yè)平均利潤率之比較 技術(shù)水平優(yōu)勢/弱點 成本水平優(yōu)勢/弱點 市場滲透能力與開拓能力(營銷網(wǎng)絡(luò)、市場定位、客戶關(guān)系) 對政府行業(yè)政策的影響力 與當(dāng)?shù)卣年P(guān)系 融資來源及期望回報 銀行關(guān)系 資金市場趨勢,內(nèi)部分析 行業(yè)協(xié)會/統(tǒng)計 內(nèi)部分析 市場訪談/反饋 客戶訪談 內(nèi)部分析 案例分析 內(nèi)部分析 投資人訪談,12,4. 集團未來五年戰(zhàn)略目標的具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,議題,信息來源,業(yè)務(wù)組合 主要戰(zhàn)略舉措 債務(wù)重組,退出哪些行業(yè)(原因、退出方式) 進入哪些新業(yè)務(wù)/行業(yè)(原因、方式) 一級公司業(yè)務(wù)發(fā)展側(cè)重點及所需資源 下屬公司的關(guān)閉、停業(yè)、合并、出售 下屬公司可能進行的合資、聯(lián)盟 未來每年的還債目標及各一級公司的分解目標,內(nèi)部分析 外部信息分析 外部咨詢 內(nèi)部分析 市場分析 可能對象的建議書 債權(quán)人協(xié)議,13,議題,每單位產(chǎn)量利潤 每單位產(chǎn)量成本(分解) 每日產(chǎn)能 各一級公司營業(yè)利潤率(分解) 營運資本周轉(zhuǎn)率 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 本公司在新業(yè)務(wù)的銷售、成本及利潤預(yù)測 經(jīng)營及投資現(xiàn)金流量測算 投資計劃 預(yù)期的第一年樂觀及保守估計下詳細的經(jīng)營狀況 今后五年經(jīng)營狀況估計 五年凈現(xiàn)值計算 每種價值評估方案背后的詳細假設(shè) 投資資本回報率與加權(quán)資本成本比較 一級公司未來5年-10年自由現(xiàn)金流量 一級公司凈現(xiàn)值,5. 財務(wù)分析及價值評估具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,信息來源,產(chǎn)業(yè)經(jīng)營效益指標 投資資本回報率 新業(yè)務(wù)機會價值分析 價值評估,運作公司 財務(wù)部門協(xié)助 財務(wù)部門協(xié)助 財務(wù)部門協(xié)助,14,6. 主要資源需求預(yù)測的具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,議題,信息來源,資本需求,財務(wù)部門協(xié)助,其他資源要求,其他資源要求的預(yù)測(如外部咨詢，集團管理層時間，項目領(lǐng)導(dǎo)人才，勞動力及行政支持) 其他資源成本的詳細預(yù)測,其他部門及人力資源部門協(xié)助,固定資產(chǎn)投資資金要求 預(yù)測的融資計劃及成本 各種融資渠道及方案的吸引力評價 揭示可能導(dǎo)致資本需求變化的情形及條件 投資計劃實施的時間建議,15,7. 集團前一年戰(zhàn)略規(guī)劃目標差異的具體內(nèi)容,具體內(nèi)容,差異分析 改進方法,目標達成情況總覽 目標未達成差異分析 重大差異 (超出與不足)原因檢討 提出對今年度目標設(shè)定方法的修正 提出對重大差異應(yīng)負責(zé)單位(人員)的建議,內(nèi)部分析 行業(yè)信息,議題,信息來源,16,一級公司和運作公司的戰(zhàn)略規(guī)劃更注重具體的競爭手段,戰(zhàn)略規(guī)劃的主要內(nèi)容,1. 本一級公司發(fā)展遠景及五年戰(zhàn)略目標 2. 宏觀經(jīng)濟環(huán)境及行業(yè)發(fā)展分析及對本一級公司及下屬運作公司影響的評估 今后五年內(nèi)國內(nèi)、外宏觀經(jīng)濟環(huán)境發(fā)展變化趨勢 今后五年內(nèi)行業(yè)的發(fā)展展望 產(chǎn)品發(fā)展趨勢 主要法規(guī)及經(jīng)營環(huán)境變化 宏觀經(jīng)濟和行業(yè)發(fā)展將對本一級公司造成的影響 創(chuàng)造的主要機會 造成的主要威脅 3. 本一級公司現(xiàn)狀分析 本一級公司及運作公司近年業(yè)績及發(fā)展趨勢 本一級公司及運作公司主要競爭優(yōu)勢及弱點 4. 運作公司面臨的主要競爭對手分析(國內(nèi)外競爭者) 競爭對手近幾年業(yè)績分析(和運作公司比較) 競爭對手可能在以下五年采用的戰(zhàn)略舉措 對手戰(zhàn)略舉措對本公司的潛在威脅,5. 本一級公司五年戰(zhàn)略(方案) 今后五年將在哪些市場競爭 地理市場 產(chǎn)品定位 業(yè)務(wù)模型 如何競爭：主要競爭手段 主要戰(zhàn)略舉措 市場擴張 新客戶、渠道的建立 6. 一級公司及下屬運作公司五年經(jīng)營及財務(wù)目標預(yù)測 主要增長點預(yù)測 總銷售額 市場份額 投資資本回報(ROIC) 7. 配合集團戰(zhàn)略的主要資源需求預(yù)測 資本投資 人力資源 8. 和前一年戰(zhàn)略規(guī)劃的差異及總結(jié),17,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄,18,集團五年戰(zhàn)略規(guī)劃和年度規(guī)劃的主要區(qū)別,集團長期的發(fā)展方向和戰(zhàn)略目標 主要包括五年發(fā)展方向和一年規(guī)劃 是集團整體發(fā)展的指導(dǎo),五年規(guī)劃,集團當(dāng)年戰(zhàn)略目標 主要包括一年規(guī)劃和三年目標 是對集團長期戰(zhàn)略的具體細化和調(diào)整,年度規(guī)劃,從上而下和從下而上充分結(jié)合的制定過程 全面的數(shù)據(jù)收集和分析 從下而上的戰(zhàn)略審核：各運作公司、一級公司在相應(yīng)層面上確定五年戰(zhàn)略后與總部戰(zhàn)略匯總,主要通過從上而下的方式實現(xiàn) 主要對市場變化進行判斷和調(diào)整 從上而下的戰(zhàn)略審核：集團總部確定戰(zhàn)略目標后層層下達和審核,19,1. 集團發(fā)展方向的制定是戰(zhàn)略規(guī)劃的起點,成為各核心業(yè)務(wù)的市場主導(dǎo)者,在各項業(yè)務(wù)中獲得持久的競爭優(yōu)勢,通過提供優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品/服務(wù)加強客戶關(guān)系,通過人員和企業(yè)價值建設(shè)不斷發(fā)展組織能力,戰(zhàn)略規(guī)劃是對企業(yè)目標的具體細化,明確各項目標的具體含義(如市場主導(dǎo)者應(yīng)是獲取至少40%以上的份額) 制定實現(xiàn)這些目標的原則和方法 規(guī)劃具體運作中的關(guān)鍵里程碑，以保證目標實現(xiàn),憑借企業(yè)對市場變化和業(yè)務(wù)機會的 反應(yīng)速度和建設(shè)能力，追求企業(yè)價值的最大化,企業(yè)目標(Vision),20,2. 戰(zhàn)略規(guī)劃的制定*是一個嚴格的過程,分析行業(yè)吸引力,列舉可能的戰(zhàn)略選擇,評估自身競爭實力,評估選擇戰(zhàn)略方案,預(yù)測財務(wù)回報,主要目的,根據(jù)對行業(yè)供需狀況的判斷和預(yù)測確定行業(yè)整體的吸引力 評估行業(yè)內(nèi)不同細分市場的吸引力,評估企業(yè)在該行業(yè)中是否具備成功的實力 根據(jù)企業(yè)競爭分析判斷可能的戰(zhàn)略選擇方向(如聯(lián)盟、退出等),根據(jù)行業(yè)吸引力和競爭實力制定不同的戰(zhàn)略選擇方案,篩選最佳戰(zhàn)略方案，細化戰(zhàn)略規(guī)劃的具體內(nèi)容,預(yù)測該戰(zhàn)略實施后5-10年的財務(wù)回報和資本需求,可使用的分析工具*,行業(yè)結(jié)構(gòu)-行為和業(yè)績模型(S-C-P) 競爭戰(zhàn)略分析(Forces at work),關(guān)鍵成功因素分析 成本結(jié)構(gòu)分析,對戰(zhàn)略選擇關(guān)鍵議題的分析比較,優(yōu)/劣勢分析 企業(yè)價值鏈分析,銷售/資本預(yù)測 價值評估,* 運作公司只制定一年的戰(zhàn)略規(guī)劃 * 非全面,21,戰(zhàn)略規(guī)劃的制定是跨部門、跨職能的合作成果,集團領(lǐng)導(dǎo),戰(zhàn)略與企業(yè) 規(guī)劃部,業(yè)務(wù)開發(fā)部,計劃財務(wù)部,一級公司 規(guī)劃部,集團領(lǐng)導(dǎo),一級公司 規(guī)劃部,計劃財務(wù)部,業(yè)務(wù)開發(fā)部,戰(zhàn)略 規(guī)劃部,在戰(zhàn)略制定中的主要取材,明確集團對集團目標(Vision)的解釋 指導(dǎo)戰(zhàn)略目標的設(shè)定,主持集團戰(zhàn)略規(guī)劃流程，形成集團戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃實初稿 指導(dǎo)下屬一級公司戰(zhàn)略規(guī)劃的制定,收集市場信息，特別是集團可能的兼并收購對象及其資產(chǎn) 分析判斷兼并收購的時機和價值，作為戰(zhàn)略與企業(yè)規(guī)劃部戰(zhàn)略設(shè)置的重要輸入,提供集團歷史財務(wù)數(shù)據(jù) 參與資本計劃的制定 參與/協(xié)助財務(wù)模型的制作,根據(jù)集團戰(zhàn)略目標擬定一級公司的戰(zhàn)略規(guī)劃 提供詳細的關(guān)鍵資料(如市場分析等) 指導(dǎo)下屬運作公司的戰(zhàn)略制定,22,首先，戰(zhàn)略制定應(yīng)基于充分的、以事實為基礎(chǔ)的行業(yè)競爭分析,競爭能力,行業(yè)吸引力,戰(zhàn)略規(guī)劃依據(jù)對市場和自身實力的判斷.,第二類業(yè)務(wù),第三類業(yè)務(wù),第一類業(yè)務(wù), 充分的數(shù)據(jù)分析是制定可行戰(zhàn)略的保障,,,www.China ,,,簡單描述,世界各國宏觀經(jīng)濟的歷史數(shù)據(jù)和預(yù)測信息，由EIU提供,主要針對新興發(fā)展市場的市場、行業(yè)、信息和各類專業(yè)報告,綜合性的對國內(nèi)政策、法規(guī)、經(jīng)濟、企業(yè)等各方面信息報道和基礎(chǔ)資料,大型企業(yè)信息數(shù)據(jù)庫，包括企業(yè)的基本背景、股市表現(xiàn)、財務(wù)數(shù)據(jù)和相關(guān)報道等,專業(yè)的市場調(diào)研報告數(shù)據(jù)庫,23,根據(jù)不同的戰(zhàn)略選擇評估確定最終方案,個人金融服務(wù)的關(guān)鍵成功因素,良好的客戶基礎(chǔ) 多樣化的服務(wù)渠道 高效的業(yè)務(wù)處理系統(tǒng) 較強的產(chǎn)品創(chuàng)新能力 良好的品牌形象,優(yōu)勢,劣勢,以A商業(yè)銀行為基礎(chǔ)發(fā)展,方案一,以B證券公司為基礎(chǔ)發(fā)展,方案二,擁有良好的客戶基礎(chǔ) 分布全國的廣泛網(wǎng)點，包括12家分行、2家代表處和19個營業(yè)網(wǎng)點和高起點的電子平臺 較高的品牌知名度,網(wǎng)上證券交易渠道開發(fā)良好 不斷提升內(nèi)部電子系統(tǒng),集團缺乏對A銀行的管控權(quán) 獲取管控權(quán)的代價很高,客戶及渠道規(guī)模都相對較小 有限的品牌知名度 集團缺乏對B證券公司的管控權(quán),24,最后應(yīng)建立財務(wù)模型，分析可能的回報,分析過去的損益表和資產(chǎn)負債表 確認損益表和資產(chǎn)負債表各項目的價值驅(qū)動因素,對銷售收入、成本、營運資本、資本支出、和財務(wù)費用進行假設(shè) 預(yù)測今后10年的損益表 預(yù)測今后10年的資產(chǎn)負債表,計算過去和今后的投資資本回報率,制作今后10年的現(xiàn)金流量表,進行加權(quán)平均資本成本假設(shè),計算今后10年的自由現(xiàn)金流量 計算持續(xù)價值 計算凈現(xiàn)值,對投資資本回報率和凈現(xiàn)值進行最后預(yù)測/計算 進行敏感性分析,25,3. 戰(zhàn)略規(guī)劃的最終確定主要通過各級審核會的形式進行,運作公司戰(zhàn)略審核會,1月,2月,3月,4月,5月,6月,7月,8月,9月,10月,11月,12月,一級公司戰(zhàn)略審核會,運作公司戰(zhàn)略審核會,一級公司戰(zhàn)略審核會,時間,參與人員,最終成果,九月上旬,一級公司總裁及高層領(lǐng)導(dǎo) 運作公司總經(jīng)理,質(zhì)詢、修改運作公司戰(zhàn)略,十月上旬,集團總裁及高級領(lǐng)導(dǎo) 一級公司總裁 運作公司總經(jīng)理,質(zhì)詢、修改一級公司戰(zhàn)略 明確集團戰(zhàn)略規(guī)劃,集團戰(zhàn)略規(guī)劃年歷,26,4. 集團長期戰(zhàn)略確定后根據(jù)每年目標確定當(dāng)年 規(guī)劃,集團5年戰(zhàn)略規(guī)劃,各級公司具體目標,A公司,B公司,C公司,D公司,E公司,F公司,02,03,04,05,2001,2001年戰(zhàn)略規(guī)劃,具體戰(zhàn)略舉措,時間,負責(zé)人,產(chǎn)品開發(fā),生產(chǎn)制造,營銷,渠道管理,人力資源,兼并收購,27,集團內(nèi)各級管理人員要共同承擔(dān)戰(zhàn)略規(guī)劃的責(zé)任,戰(zhàn)略發(fā)展職能人員,發(fā)動并組織戰(zhàn)略審核程序 審查、質(zhì)詢、核準(或否決)、并支持戰(zhàn)略審核會形成的各項計劃,領(lǐng)導(dǎo)層/高層經(jīng)理 (例如：集團及下屬各級公司總裁),運作公司中 各項目/公司實體,進行所負責(zé)范國內(nèi)的各項計劃 依據(jù)分析結(jié)果形成對戰(zhàn)略發(fā)展至關(guān)重要的見解，完成公司的戰(zhàn)略規(guī)劃(運作公司為一年度，集團和一級公司為五年度)提交審核會 協(xié)助集團領(lǐng)導(dǎo)安排戰(zhàn)略審核流程中的行政事務(wù),提供關(guān)鍵資料(如：市場分析、收入預(yù)測、利潤預(yù)測)供戰(zhàn)略規(guī)劃人員進行分析,28,集團戰(zhàn)略規(guī)劃部在規(guī)劃流程中扮演重要的角色,戰(zhàn)略目標設(shè)定,制定戰(zhàn)略,確認戰(zhàn)略,完成年度規(guī)劃,執(zhí)行年度規(guī)劃,首次季度業(yè)績審核,形成戰(zhàn)略的工作內(nèi)容,取得集團領(lǐng)導(dǎo)對發(fā)展方向的看法 取得一級公司領(lǐng)導(dǎo)層對目標的建議 根據(jù)發(fā)展目標草擬集團的五年目標，送董事會審批后確定 將批準的集團目標傳達給一級公司及各運作公司,督促一級公司及其下屬運作公司制定戰(zhàn)略，并提供指導(dǎo) 對宏觀經(jīng)濟環(huán)境進行分析 對集團現(xiàn)況及重要戰(zhàn)略議題進行分析 按集團五年目標及上述分析結(jié)果制定戰(zhàn)略規(guī)劃初稿，并取得高層領(lǐng)導(dǎo)共識 業(yè)務(wù)組合/發(fā)展重點 戰(zhàn)略舉措 財務(wù)目標預(yù)測,協(xié)助一級公司領(lǐng)導(dǎo)，籌備戰(zhàn)略審核會 協(xié)助集團領(lǐng)導(dǎo)分析一級公司所提出的規(guī)劃內(nèi)容，準備質(zhì)詢問題 參與審核會提出質(zhì)詢/建議 確保審核會的有效進行,根據(jù)一級公司戰(zhàn)略審核會的決議/結(jié)論，總結(jié)完成集團的一年規(guī)劃 收集一級公司按戰(zhàn)略審核會結(jié)論修正后的年度計劃 確保全集團年度計劃的一致性,推動流程的角色,擬定集團年度的行事歷并公布給全集團 按需要召開目標協(xié)調(diào)會,制作統(tǒng)一的戰(zhàn)略規(guī)劃重點表格，分發(fā)至各下屬機構(gòu)作為范本 向高層領(lǐng)導(dǎo)匯報戰(zhàn)略規(guī)劃初稿,協(xié)同一級公司的戰(zhàn)略與企業(yè)規(guī)劃部安排 審核會的具體議程 會前準備材料的齊備 應(yīng)出席人員的會議通知,將最后定稿的年度計劃在集團內(nèi)按需要公布，供財務(wù)，業(yè)績考核部門進行配套的資金計劃，訂立業(yè)績合同及人力資源規(guī)劃,29,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 五年戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 年度戰(zhàn)略調(diào)整的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄,30,兼并收購是集團未來業(yè)務(wù)發(fā)展的重要手段,外部增長機會,收購,聯(lián)盟,具協(xié)同性收購,不具協(xié)同性收購,合資企業(yè),戰(zhàn)略聯(lián)盟,資料來源： 麥肯錫分析,31,協(xié)同性收購的交易及實施流程,第一輪分析,第一輪談判,第二輪談判,第二輪分析,確定與候選者聯(lián)系的最佳戰(zhàn)略 確定工作安排 達成保密和信息共享協(xié)議 評估銷售者的興趣 了解日后的交易流程 業(yè)務(wù)開發(fā)部,安排交易，以實現(xiàn)戰(zhàn)略需要 確認公司形式 確定融資方式(股票、債券) 確定會計、稅務(wù)結(jié)構(gòu) 確定法律審批事項和時間安排 最優(yōu)化的交易結(jié)構(gòu)和談判戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)開發(fā)部,隨著結(jié)構(gòu)演變，重新衡量價值創(chuàng)造的潛力 將交易價格、條款同價值及前提假設(shè)掛鉤 業(yè)務(wù)開發(fā)部,評估價值影響，制定談判條款 利用項目意向書，尋求有關(guān)機構(gòu)開展審慎調(diào)研 快速行動 保持客觀：簽完意向書后可能只有1/3真正達成了交易 收購條款得到調(diào)整 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款 業(yè)務(wù)開發(fā)部,評估目標的戰(zhàn)略地位，組織優(yōu)勢和管理能力 將各種信息匯總，重新估算價值 目標的重新定價 業(yè)務(wù)開發(fā)部,明確界定關(guān)鍵決策的責(zé)任 確定業(yè)績預(yù)期水平 制定溝通計劃 就目標達成一致 為具體的挑戰(zhàn)制定解決方案 鼓勵員工上下統(tǒng)一認識，共擔(dān)風(fēng)險，共享回報 制定重要職能的整合計劃 對協(xié)同作用進行量化分析，制定具體的行動和時間安排 實現(xiàn)協(xié)同作用和重組機遇的戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)開發(fā)部,對人員監(jiān)管和運營問題進行咨詢 評估財務(wù)結(jié)構(gòu)，確保價值受到保護 交易完成 業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,采取行動，實施兼并后戰(zhàn)略 (即挽留雙方實體中的頂尖人才，將公司職能合并 實施被收購公司的重組計劃 充分實現(xiàn)收購的價值 業(yè)務(wù)開發(fā)部,主要工作 最終成果 負責(zé)部門,資料來源：麥肯錫分析,32,非協(xié)同性業(yè)務(wù)的收購流程,啟動,戰(zhàn)略,主要 工作 最終成果 負責(zé)部門,評估能確保在非協(xié)同性收購中可增值的核心技能與能力 將這些核心能力提煉為用于收購的主題 交付文件 總裁、一級公司總經(jīng)理批準 業(yè)務(wù)開發(fā)部,與投資銀行及其他賣方建立并保持聯(lián)系 讓潛在賣方了解貴公司已進入部分 潛在交易的多種來源 業(yè)務(wù)開發(fā)部,同協(xié)同性收購 工作計劃安排 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,同協(xié)同性收購 收購候選人產(chǎn)業(yè)未來吸引力的預(yù)測 業(yè)務(wù)開發(fā)部,同協(xié)同性收購，但分析更為深入(如：不尋求不存在的協(xié)合) 理解候選人相關(guān)強勢及獨立性潛力 業(yè)務(wù)開發(fā)部,同協(xié)同性收購 評估收購所產(chǎn)生的收益與成本的協(xié)合作用 業(yè)務(wù)開發(fā)部,同協(xié)同性收購 根據(jù)不同條件而制定的可能性招標價格范圍 業(yè)務(wù)開發(fā)部,實現(xiàn)迅速變化 同協(xié)同性收購 收購后獲取價值的書面戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,同協(xié)同性收購，但依據(jù)外部決定的流程 招標文件 執(zhí)行交易的書面戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,資料來源：麥肯錫分析,同協(xié)同性收購,33,確定的清晰領(lǐng)導(dǎo)制(最好為自治形式) 建立強大的董事會 明確戰(zhàn)略、營運決策、資本投資、員工招聘及其他關(guān)鍵決策的責(zé)任(決策圖) 對投票權(quán)利達成一致意見 同意聯(lián)盟最初的總裁及員工方案 同意聯(lián)盟再度談判的引發(fā)點 確定業(yè)績期望及測量 根據(jù)買方或賣方理想角色而制定的退出條款,發(fā)展聯(lián)盟的流程,對交易原則達成一致意見(例如，雙贏，盡可能減少與其他母公司的沖突) 確定精確的范圍及合伙人出資額 同意價值評估原則 評估法律形式備選方案，例如合伙、合資和母公司與母公司之間建立的合同 優(yōu)化稅務(wù)結(jié)構(gòu) 同意分紅、投資及轉(zhuǎn)讓定價政策 同意退出條款,綜合市場共享觀點與行業(yè)遠景 達成聯(lián)盟目標及其成功定義的一致意見 發(fā)展詳細業(yè)務(wù)計劃 量化協(xié)同作用、描繪每個協(xié)同作用所需采取的行動，時間安排及尚待解決的問題 設(shè)計聯(lián)盟現(xiàn)金流量范圍及價值評估,初步聯(lián)系高層，確認向 前邁進的利益，獲得資金概念廣泛的一致 建立工作協(xié)議 為團隊決定工作計劃范圍包括最終產(chǎn)品 就工作小組達成許可，發(fā)展業(yè)務(wù)計劃使價值/利潤最大化，然后關(guān)注機制評估和財務(wù)結(jié)構(gòu) 就機密性和信息分享達成協(xié)議,獲得與未來產(chǎn)業(yè)機遇和挑戰(zhàn)相關(guān)的能力與差距 就可能的未來角色(如資產(chǎn)剝離)和理想的結(jié)局達成一致 內(nèi)部就聯(lián)盟的背景說明及“成功”的定義達成協(xié)議 就聯(lián)盟可以創(chuàng)造的價值形成最初的觀點 定義聯(lián)盟可能的界線 比較聯(lián)盟和獨立購并的選擇 制定學(xué)習(xí)議程 制定可能的價值創(chuàng)造形成大致意見,根據(jù)實力、互補性、戰(zhàn)略適應(yīng)性和文化適應(yīng)性對合作伙伴進行評估并制定標準 積極尋找由內(nèi)到外選擇辨別合作伙伴的方法 從合作伙伴和自身的觀點評價，包括取/舍可買賣分析 預(yù)計潛在矛盾 理解合作伙伴的其它興趣,決定單邊或多邊討論及接近合作伙伴的順序 形成初步手段的議程 就取得成功的條件(如需要以承諾程度、所有權(quán)分享、聯(lián)盟界線等)達成一致 確定工作小組的組成和談判人,就管理方式達成一致,談判結(jié)構(gòu),確認利益，發(fā)展業(yè)務(wù)計劃,方式、伙伴、程序,開發(fā)途徑,明確聯(lián)盟的戰(zhàn)略和目標,明確合作伙伴,定下聯(lián)盟協(xié)議,談判,資料來源：麥肯錫分析,主要 工作 負責(zé)部門,依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,業(yè)務(wù)開發(fā)部,業(yè)務(wù)開發(fā)部,業(yè)務(wù)開發(fā)部,業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,業(yè)務(wù)開發(fā)部 依權(quán)限，總裁、一級公司總經(jīng)理批準條款,34,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 五年戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 年度戰(zhàn)略調(diào)整的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄 戰(zhàn)略規(guī)劃的表格形式 戰(zhàn)略規(guī)劃的方法和框架,35,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書樣板,1. 業(yè)務(wù)群/業(yè)務(wù)單元五年戰(zhàn)略綜述,資料來源：麥肯錫分析,36,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書樣板,2. 宏觀經(jīng)濟與行業(yè)分析,具體內(nèi)容 行業(yè)需求特點 行業(yè)供應(yīng)特點 行業(yè)平衡 行業(yè)進入壁壘 工業(yè)鏈分析 行業(yè)業(yè)績 總體評價,所含議題 市場需求和增長模式 價格趨勢 潛在替代產(chǎn)品 行業(yè)內(nèi)參與者數(shù)量及各自的份額 生產(chǎn)量趨勢 生產(chǎn)能力發(fā)展及計劃 WTO的影響 行業(yè)內(nèi)生產(chǎn)能力利用預(yù)測 預(yù)測的行業(yè)突變及可能的影響 投資需求 政府政策控制 潛在的正向及逆向整合機會 這些機會的創(chuàng)造價值的潛力 行業(yè)的整體發(fā)展及利潤率,分析,資料來源： 麥肯錫分析,37,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書樣板,3. 業(yè)務(wù)群/業(yè)務(wù)單元現(xiàn)狀分析,XX產(chǎn)品 銷售收入 市場份額 單位現(xiàn)金 成本 銷售收入比上年增長率 營銷開銷,X業(yè)務(wù)群/業(yè)務(wù)單元,行業(yè)領(lǐng)先者,差異分析,差異分析,該行業(yè)的機會,行業(yè)成功要素,資料來源： 麥肯錫分析,38,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書,4. 未來五年戰(zhàn)略分析,戰(zhàn)略舉措：,. . . . .,2000,2001,2002,2003,2004,銷售收入 銷售量 市場規(guī)模預(yù)測 市場份額 價格 市場最高價格 與市場最高價格差距 銷售成本 單位成本 行業(yè)領(lǐng)先水平 差距 成本降低幅度* 銷售量 銷售費用 行業(yè)領(lǐng)先水平 差距 費用降低幅度,資料來源： 麥肯錫分析,39,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書樣板,5. 財務(wù)分析,銷售收入 成本 費用 稅息前利潤 所得稅 稅息后利潤 折舊 資本性支出 運營資本變動,現(xiàn)金流,2000,2001,2002,2003,2004,投資資本回報率,資料來源： 麥肯錫分析,40,戰(zhàn)略規(guī)劃報告書樣板,6. 主要資源需求,財務(wù)資源 資本 資本來源,2000,2001,2002,2003,2004,人力資源 人才需求 人才來源,資料來源： 麥肯錫分析,41,戰(zhàn)略規(guī)劃報樣板,7. 與前一年戰(zhàn)略規(guī)劃的差異總結(jié),資料來源： 麥肯錫分析,42,戰(zhàn)略規(guī)劃流程的設(shè)計原則 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本內(nèi)容 戰(zhàn)略規(guī)劃的流程設(shè)計 兼并收購(M&A)流程概述 附錄 戰(zhàn)略規(guī)劃的表格形式 戰(zhàn)略規(guī)劃的方法和框架,43,制定戰(zhàn)略的一般模型,44,宏觀經(jīng)濟 進一步加強國家基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè) 消費增長良好,客戶的要求 通訊的需求大增 方便與價格,政策法規(guī) 第三方準入 RPIX 規(guī)定,技術(shù) 數(shù)字化技術(shù) 業(yè)務(wù)種類多元化 無線技術(shù),Substitutes 無線電話 電子郵件 電視會議 數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò) 電力網(wǎng),市場新進入者 新發(fā)明所有者 品牌所有者 其他,供應(yīng)商 許多 競爭激烈,購買者 分布分散 不同客戶群,行業(yè)競爭者 激烈競爭 以市場營銷為基礎(chǔ),1.進行情況分析,電信業(yè)舉例,45,使用結(jié)構(gòu)-行為-業(yè)績模型,技術(shù)突破 政府政策/法規(guī)變化 國內(nèi) 國際 品位/生活風(fēng)格的變化,外部沖擊,結(jié)構(gòu),S,行業(yè),行為,C,生產(chǎn)商,業(yè)績,P,反饋,需求 有替換的產(chǎn)品 產(chǎn)品的差異性 增長率 動蕩/循環(huán)性,供應(yīng) 生產(chǎn)商的集中化 進口競爭 生產(chǎn)商的多樣化 固定/可變的成本結(jié)構(gòu) 技術(shù)機會 供應(yīng)曲線的形狀 進入/退出障礙,行業(yè)鏈 供應(yīng)商討價還價的能力 用戶討價還價的能力 信息市場失效 垂直市場失效,營銷 定價 容量 廣告/促銷 新產(chǎn)品/研發(fā) 分銷,容量變化 擴張/合同 進入/退出 合并/資產(chǎn)剝離,垂直整合 向前/向后整合 垂直合資企業(yè) 長期合同,內(nèi)部效率 成本控制 物流 研發(fā) 組織績效,財務(wù) 盈利性 價值創(chuàng)造,技術(shù)進步 人員招聘目標,46,使用SCP分析行業(yè)的現(xiàn)狀與未來,SCP提供了既相互有別又相互補充的組織框架 確定關(guān)鍵問題 突出信息差距 理解S、C、P之間的聯(lián)系,目前,反饋,歷史數(shù)據(jù),SCP運用強有力的手段預(yù)測預(yù)期外部參股對行業(yè)的未來影響 對