物有所值VFM定性分析方法

1、物有所值定性分析方法物有所值定性分析采用專家評(píng)分法，主要包括確定定性分析指標(biāo)、組成專家小組、召開專家小組會(huì)議和做出定性分析結(jié)論等。一、確定定性分析指標(biāo)項(xiàng)目本級(jí)財(cái)政部門會(huì)同行業(yè)主管部門根據(jù)項(xiàng)目具體情況，在專家評(píng)分表（附表1）中已給定的基本指標(biāo)及其權(quán)重基礎(chǔ)上，組織確定不少于三項(xiàng)附加指標(biāo)及其權(quán)重。附加指標(biāo)可以從推薦的附加指標(biāo)中選取，也可另行提出，但不可與基本指標(biāo)重復(fù)，附加指標(biāo)權(quán)重之和為20%?；局笜?biāo)和推薦附加指標(biāo)的評(píng)分參考標(biāo)準(zhǔn)見附表2；另行提出附加指標(biāo)的，應(yīng)一并提出相應(yīng)的評(píng)分參考標(biāo)準(zhǔn)。（一）基本指標(biāo)說明1.全生命周期整合潛力。主要通過察看項(xiàng)目計(jì)劃整合全生命周期各環(huán)節(jié)的情況來評(píng)分。采用PPP模式，將

2、項(xiàng)目的設(shè)計(jì)、建造、融資、運(yùn)營(yíng)和維護(hù)等全生命周期環(huán)節(jié)整合起來，通過一個(gè)長(zhǎng)期合同全部交由社會(huì)資本合作方實(shí)施，是實(shí)現(xiàn)物有所值的重要機(jī)理。2.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分配。主要通過察看在項(xiàng)目識(shí)別階段對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)情況來評(píng)分。清晰識(shí)別和優(yōu)化分配風(fēng)險(xiǎn)，是物有所值的一個(gè)主要驅(qū)動(dòng)因素。在項(xiàng)目識(shí)別階段的物有所值評(píng)價(jià)工作開始前，著手風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，有利于在后續(xù)工作實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分配優(yōu)化。3.績(jī)效導(dǎo)向。本指標(biāo)主要通過察看在項(xiàng)目識(shí)別階段項(xiàng)目績(jī)效指標(biāo)的設(shè)置情況來評(píng)分。PPP項(xiàng)目的績(jī)效指標(biāo)，特別是關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)，主要確定對(duì)PP項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)維護(hù)和產(chǎn)出進(jìn)行檢測(cè)的要求和標(biāo)準(zhǔn)，例如，針對(duì)公共產(chǎn)品和服務(wù)的數(shù)量和質(zhì)量（或可用性）等。績(jī)效指標(biāo)越符合項(xiàng)目具體情況

3、，越全面合理，越清晰明確，則績(jī)效導(dǎo)向程度越高。4潛在競(jìng)爭(zhēng)程度。主要通過察看項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力，以及預(yù)計(jì)在隨后的項(xiàng)目準(zhǔn)備、采購(gòu)等階段是否能夠采取促進(jìn)競(jìng)爭(zhēng)的措施等來評(píng)分。5鼓勵(lì)創(chuàng)新。要通過察看項(xiàng)目產(chǎn)出說明來評(píng)分。一般來講，產(chǎn)出說明應(yīng)主要規(guī)定社會(huì)資本合作方應(yīng)付產(chǎn)出的規(guī)格要求，盡可能不對(duì)項(xiàng)目的投入和社會(huì)資本合作方具體實(shí)施等如何交付問題提出要求，從而為社會(huì)資本合作方提供創(chuàng)新機(jī)會(huì)。6.政府機(jī)構(gòu)能力。主要通過察看政府的PPP理念，以及結(jié)合項(xiàng)目具體情況察看相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)的PPP能力等來評(píng)分。PPP理念主要包括依法依合同平等合作、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)、全生命周期績(jī)效管理等，以及PPP不僅是基

4、礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)融資手段，更是轉(zhuǎn)變政府職能、建立現(xiàn)代財(cái)政制度等的重要手段。政府的PPP能力主要包括知識(shí)、技能和經(jīng)驗(yàn)等，包括可通過購(gòu)買服務(wù)獲得的能力。7.政府采購(gòu)政策落實(shí)潛力。主要通過預(yù)計(jì)有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力，以及預(yù)計(jì)在隨后的項(xiàng)目準(zhǔn)備、采購(gòu)等階段是否能夠進(jìn)一步采取落實(shí)措施等來評(píng)分。物有所值是政府采購(gòu)的價(jià)值取向，不僅指提高公共資金的使用效率和效益，還包括有效落實(shí)促進(jìn)內(nèi)資企業(yè)和中小企業(yè)發(fā)展、國(guó)外技術(shù)轉(zhuǎn)讓、節(jié)能環(huán)保、綠色低碳，以及必要時(shí)限制外資參與項(xiàng)目等方面的政府采購(gòu)政策。（二）推薦的附加指標(biāo)說明8.項(xiàng)目規(guī)模。主要依據(jù)項(xiàng)目的投資額或資產(chǎn)價(jià)值來評(píng)分。PPP項(xiàng)目的準(zhǔn)備、論證、采購(gòu)等前期環(huán)節(jié)的費(fèi)用較大

5、，只有項(xiàng)目規(guī)模足夠大，才能使這些前期費(fèi)用占項(xiàng)目全生命周期成本的比例處于合理和較低水平。此外，一般情況下，基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)項(xiàng)目的規(guī)模越大，才能夠采用PPP模式吸引社會(huì)資本參與。9.項(xiàng)目資產(chǎn)壽命。主要依據(jù)項(xiàng)目的資產(chǎn)預(yù)期使用壽命來評(píng)分。項(xiàng)目的資產(chǎn)使用壽命長(zhǎng)，為利用PPP模式提高效率和降低全生命周期成本提供了基礎(chǔ)條件。10.項(xiàng)目資產(chǎn)種類。主要依據(jù)PPP項(xiàng)目包含的資產(chǎn)種類多少來評(píng)分。一個(gè)項(xiàng)目可以包含多個(gè)種類的資產(chǎn)，一般來說，項(xiàng)目的資產(chǎn)種類越多，由社會(huì)資本方實(shí)施，將實(shí)現(xiàn)更高的效率和更好的效果。11.全生命周期成本估計(jì)準(zhǔn)確性。主要通過察看項(xiàng)目對(duì)采用PPP模式的全生命周期成本的理解和認(rèn)識(shí)程度、以及全生命周期

6、成本將被準(zhǔn)確預(yù)估的可能性來評(píng)分。全生命周期成本是確定PPP合作期長(zhǎng)短、付費(fèi)多少、政府補(bǔ)貼等的重要依據(jù)。12.法律和政策環(huán)境。主要通過察看現(xiàn)行法律、法規(guī)、規(guī)章和政策等制度限制政府采用PPP模式實(shí)施項(xiàng)目來評(píng)分。13.資產(chǎn)利用及收益。主要通過預(yù)計(jì)社會(huì)資本合作方增加額外收入的可能程度來評(píng)分。社會(huì)資本合作方通過實(shí)施項(xiàng)目，在滿足公共需求的前提下，增加額外收入，可以降低政府的成本和公眾的支出。14.融資可行性。主要通過預(yù)計(jì)項(xiàng)目對(duì)金融機(jī)構(gòu)（貸款和債券市場(chǎng)）的吸引力來評(píng)分。吸引力越大，項(xiàng)目越具有融資可行性，越能夠順利完成融資交割和較快進(jìn)入建設(shè)、運(yùn)營(yíng)階段，實(shí)現(xiàn)較快增加基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)供給的可能性就越大。二、組成

7、專家小組項(xiàng)目本級(jí)財(cái)政部門會(huì)同行業(yè)主管部門根據(jù)項(xiàng)目具體情況，選取不少于7名物有所值評(píng)價(jià)專家，組成專家小組，并確定組長(zhǎng)。專家小組至少包括工程技術(shù)、金融、項(xiàng)目管理、財(cái)政和法律等五個(gè)領(lǐng)域的專家各一名。項(xiàng)目所在地的省級(jí)財(cái)政部門已公布物有所值評(píng)價(jià)專家推薦名單的，應(yīng)從推薦名單中遴選專家，并應(yīng)在滿足前述專業(yè)要求的前提下盡可能隨機(jī)遴選。定性分析所需材料應(yīng)于專家小組會(huì)議召開之日前5個(gè)工作日送達(dá)專家。三、召開專家小組會(huì)議項(xiàng)目本級(jí)財(cái)政部門會(huì)同行業(yè)主管部門組織召開專家小組會(huì)議。專家小組會(huì)議基本程序如下：第一，專家在充分討論項(xiàng)目情況后，對(duì)照評(píng)分參考標(biāo)準(zhǔn)（見附表2），按指標(biāo)對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行評(píng)分，填入專家評(píng)分表（附表1）并簽名；第

8、二，針對(duì)每個(gè)指標(biāo)求專家評(píng)分的總分，并去掉一個(gè)最高分和一個(gè)最低分，然后計(jì)算每個(gè)指標(biāo)對(duì)應(yīng)的平均分，再對(duì)平均分按照指標(biāo)權(quán)重計(jì)算加權(quán)分，得到評(píng)分結(jié)果，具體見附表3；第三，形成專家小組意見，具體見附表4。四、做出定性分析結(jié)論項(xiàng)目本級(jí)財(cái)政部門會(huì)同行業(yè)主管部門根據(jù)評(píng)分結(jié)果和專家小組意見，做出定性分析結(jié)論。原則上，評(píng)分結(jié)果在60分（含）以上的，項(xiàng)目通過物有所值定性分析；否則，項(xiàng)目不宜采用PPP模式。PPP項(xiàng)目物有所值定性分析專家評(píng)分表指標(biāo)權(quán)重評(píng)分基本指標(biāo)全生命周期整合潛力15%風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分配15%績(jī)效導(dǎo)向15%潛在競(jìng)爭(zhēng)程度15%鼓勵(lì)創(chuàng)新5%政府機(jī)構(gòu)能力5%政府采購(gòu)政策落實(shí)潛力10%基本指標(biāo)小計(jì)80%附加指標(biāo)（

9、不少于三項(xiàng)）附加指標(biāo)小計(jì)20%合計(jì)100%專家簽字：年月日14PPP項(xiàng)目物有所值定性分析評(píng)分參考標(biāo)準(zhǔn)編號(hào)指標(biāo)評(píng)分參考標(biāo)準(zhǔn)1全生命周期整合潛力81100=項(xiàng)目資料表明，設(shè)計(jì)、融資、建造和全部運(yùn)營(yíng)、維護(hù)到將整合到一個(gè)合同中；對(duì)于存量項(xiàng)目采用PPP模式，至少有融資和全部運(yùn)營(yíng)、維護(hù)整合到一個(gè)合同中。6180=項(xiàng)目資料表明，設(shè)計(jì)、融資和建造以及核心服務(wù)或大部分非核心服務(wù)的運(yùn)營(yíng)、維護(hù)將整合到一個(gè)合同中；對(duì)于存量項(xiàng)目采用PPP模式，至少有融資和核心服務(wù)到大部分非核心服務(wù)的運(yùn)營(yíng)、維護(hù)將整合到一個(gè)合同中。4160項(xiàng)目資料表明，設(shè)計(jì)、融資、建造和維護(hù)等將整合到一個(gè)合同中，但不包括運(yùn)營(yíng)；或融資、建造、運(yùn)營(yíng)和維護(hù)等將

10、整合到一個(gè)合同中，但不包括設(shè)計(jì)；對(duì)于存量項(xiàng)目采用PPP模式，僅運(yùn)營(yíng)和維護(hù)將整合到一個(gè)合同中。2140=項(xiàng)目資料表明，融資、建造和維護(hù)等將整合到一個(gè)合同中，但不包括設(shè)計(jì)和運(yùn)營(yíng)。020=項(xiàng)目資料表明，設(shè)計(jì)、融資、建造等三個(gè)或其中更少的環(huán)節(jié)將整合到一個(gè)合同中。2風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分配81100=項(xiàng)目資料表明，已進(jìn)行較為深入的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，預(yù)計(jì)其中的絕大部分風(fēng)險(xiǎn)或全部主要風(fēng)險(xiǎn)將在政府與社會(huì)資本合作方之間明確和合理分配。6180=項(xiàng)目資料表明，已進(jìn)行較為深入的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，預(yù)計(jì)其中的大部分主要風(fēng)險(xiǎn)可以在政府與社會(huì)資本合作方之間明確和合理分配。4160=項(xiàng)目資料表明，已進(jìn)行初步的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，預(yù)計(jì)這些風(fēng)險(xiǎn)可以在政

11、府與社會(huì)資本合作方之間明確和合理分配。2140=項(xiàng)目資料表明，已進(jìn)行初步的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，預(yù)計(jì)這些風(fēng)險(xiǎn)難以在政府與社會(huì)資本合作方之間明確和合理分配。020=項(xiàng)目資料表明，尚未開展風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別工作，或沒有清晰識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)。3績(jī)效導(dǎo)向81100=絕大部分績(jī)效指標(biāo)符合項(xiàng)目具體情況，全面合理，清晰明確。6180=大部分績(jī)效指標(biāo)符合項(xiàng)目具體情況，全面合理，清晰明確4160=績(jī)效指標(biāo)比較符合項(xiàng)目具體情況，但不夠全面和清晰明確，缺乏部分關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)。2140=已設(shè)置的績(jī)效指標(biāo)比較符合項(xiàng)目具體情況和明確，但主要關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)為設(shè)置。020=未設(shè)置績(jī)效指標(biāo)或績(jī)效指標(biāo)不符合項(xiàng)目具體情況，不合理、不明確。4潛在競(jìng)爭(zhēng)程度8110

12、0=項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力大且已存在明顯的證據(jù)或跡象，例如參與項(xiàng)目推介會(huì)的行業(yè)領(lǐng)先的國(guó)內(nèi)外企業(yè)數(shù)量較多。6180=項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力較大，預(yù)期后續(xù)通過采取措施可進(jìn)一步提高競(jìng)爭(zhēng)程度。4160=項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力一般，預(yù)期后續(xù)通過采取措施可提高競(jìng)爭(zhēng)程度。2140=項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力較小，預(yù)期后續(xù)通過采取措施有可能提高競(jìng)爭(zhēng)程度。020=項(xiàng)目將引起社會(huì)資本（或其聯(lián)合體）之間競(jìng)爭(zhēng)的潛力小，預(yù)期后續(xù)不大可能提高競(jìng)爭(zhēng)程度。5鼓勵(lì)創(chuàng)新81100=項(xiàng)目產(chǎn)出說明提出了較為全面、清晰和可測(cè)量的產(chǎn)出規(guī)格要求，沒

13、有對(duì)如何交付提出要求。6180=項(xiàng)目的產(chǎn)出規(guī)格要求較為全面、清晰和可測(cè)量，并對(duì)如何交付提出了少量要求。4160=項(xiàng)目的產(chǎn)出規(guī)格要求不夠全面、清晰和可測(cè)量，并對(duì)如何交付提出了少量要求。2140=項(xiàng)目的產(chǎn)出規(guī)格要求不夠全面、清晰和可測(cè)量，并對(duì)如何交付提出了較多要求。020=項(xiàng)目的產(chǎn)出說明基本上沒有明確產(chǎn)出規(guī)格要求，或主要對(duì)如何交付進(jìn)行了要求。6政府機(jī)構(gòu)能力81100=政府具備較為全面、清晰的PPP理念，且本項(xiàng)目相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)具有較強(qiáng)的PPP能力。6180=政府的PPP理念一般，但本項(xiàng)目相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)具有較強(qiáng)的PPP能力。4160=政府的PPP理念一般，且本項(xiàng)目相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)的PPP能力

14、一般。2140=政府的PPP理念較欠缺，且本項(xiàng)目相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)的PPP能力較欠缺且不易較快獲得。020=政府的PPP理念欠缺，且本項(xiàng)目相關(guān)政府部門及機(jī)構(gòu)的PPP能力欠缺且難以獲得。7政府采購(gòu)政策落實(shí)潛力81100=項(xiàng)目有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力很大，預(yù)計(jì)后續(xù)通過進(jìn)一步采取措施確定能夠?qū)崿F(xiàn)。6180=項(xiàng)目有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力較大，預(yù)計(jì)后續(xù)通過進(jìn)一步采取措施可增強(qiáng)落實(shí)性。4160=項(xiàng)目有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力一般，預(yù)計(jì)后續(xù)通過采取措施可增強(qiáng)落實(shí)性。2140=項(xiàng)目有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力較小，預(yù)計(jì)后續(xù)通過采取措施有可能提高落實(shí)性。020=項(xiàng)目有效落實(shí)政府采購(gòu)政策的潛力小。（注：此處的政

15、府采購(gòu)政策主要是指，促進(jìn)內(nèi)資企業(yè)和中小企業(yè)發(fā)展、國(guó)外技術(shù)轉(zhuǎn)讓、節(jié)能環(huán)保、綠色低碳，以及必要時(shí)限制外資參與項(xiàng)目等。）8項(xiàng)目規(guī)模81100=新建項(xiàng)目的投資或存量項(xiàng)目的資產(chǎn)公允價(jià)值在10億元以上。6180=新建項(xiàng)目的投資或存量項(xiàng)目的資產(chǎn)公允價(jià)值介于2億到10億元之間。4160=新建項(xiàng)目的投資或存量項(xiàng)目的資產(chǎn)公允價(jià)值介于1億2億元之間。2140=新建項(xiàng)目的投資或存量項(xiàng)目的資產(chǎn)公允價(jià)值介于5000萬元到1億元之間。020=新建項(xiàng)目的投資或存量項(xiàng)目的資產(chǎn)公允價(jià)值小于5000萬元。（注：可根據(jù)具體項(xiàng)目的類型、所在地區(qū)等因素重新設(shè)定金額大小。）9項(xiàng)目資產(chǎn)壽命81100=資產(chǎn)的預(yù)期使用壽命大于40年。6180=

16、資產(chǎn)的預(yù)期使用壽命為3140年。4160=資產(chǎn)的預(yù)期使用壽命為2130年。2140=資產(chǎn)的預(yù)期使用壽命為1120年。020=資產(chǎn)的預(yù)期使用壽命小于10年。（注：可根據(jù)具體項(xiàng)目的類型、所在地區(qū)等因素重新設(shè)定年限長(zhǎng)短。）10項(xiàng)目資產(chǎn)種類81100=項(xiàng)目的資產(chǎn)種類在三個(gè)以上。6180=項(xiàng)目是兩類較復(fù)雜或技術(shù)要求較高資產(chǎn)的組合。4160=項(xiàng)目是兩類中等復(fù)雜程度資產(chǎn)的組合，或者是若干個(gè)同類資產(chǎn)打包項(xiàng)目。2140=項(xiàng)目是兩類復(fù)雜程度較低資產(chǎn)的組合，或者項(xiàng)目是一個(gè)較為復(fù)雜的資產(chǎn)。020=項(xiàng)目只包括一個(gè)較為簡(jiǎn)單的資產(chǎn)。11全生命周期成本估計(jì)準(zhǔn)確性81100=項(xiàng)目相關(guān)信息表明，項(xiàng)目的全生命周期成本已被很好的理解

17、和認(rèn)識(shí)，并且被準(zhǔn)確預(yù)估的可能性很大。6180=項(xiàng)目相關(guān)信息表明，項(xiàng)目的全生命周期成本已被較好的理解和認(rèn)識(shí)，并且被準(zhǔn)確預(yù)估的可能性較大。4160=項(xiàng)目相關(guān)信息表明，項(xiàng)目的全生命周期成本已被較好的理解和認(rèn)識(shí)，但尚無法確定能否被準(zhǔn)確預(yù)估。2140=項(xiàng)目相關(guān)信息表明，項(xiàng)目的全生命周期成本理解和認(rèn)識(shí)還不夠全面清晰。020=項(xiàng)目相關(guān)信息表明，項(xiàng)目的全生命周期成本基本上沒有得到理解和認(rèn)識(shí)。12法律和政策環(huán)境81100=項(xiàng)目采用PPP模式符合現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章和政策等的要求，甚至存在鼓勵(lì)政策。6180=項(xiàng)目采用PPP模式受到現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章和政策等的個(gè)別限制，并且可以較為容易地解決。4160=項(xiàng)目采用PPP模式

18、受到現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章和政策等的個(gè)別限制，并且解決的可能性很大。2140=項(xiàng)目采用PPP模式受到現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章和政策等的少量限制，但解決的可能性很大。020=項(xiàng)目采用PPP模式受到現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章和政策等的嚴(yán)格限制。13資產(chǎn)利用及收益81100=預(yù)計(jì)社會(huì)資本在滿足公共需求的前提下，非常有可能充分利用資產(chǎn)增加額外收入。6180=預(yù)計(jì)社會(huì)資本在滿足公共需求的前提下，較有可能充分利用資產(chǎn)增加額外收入。4160=預(yù)計(jì)社會(huì)資本在滿足公共需求的前提下，利用項(xiàng)目資產(chǎn)增加額外收入的可能性一般。2140=預(yù)計(jì)社會(huì)資本利用項(xiàng)目資產(chǎn)獲得額外收入的可能性較小。020=預(yù)計(jì)社會(huì)資本利用項(xiàng)目資產(chǎn)獲得額外收入的可能性非常小。14融資可行性81100=預(yù)計(jì)項(xiàng)目對(duì)金融機(jī)構(gòu)的吸引力很高，或已有具備強(qiáng)勁實(shí)力的金融機(jī)構(gòu)明確表達(dá)了對(duì)項(xiàng)目的興趣。6180=預(yù)計(jì)項(xiàng)目對(duì)金融機(jī)構(gòu)的吸引力較高。4160=預(yù)計(jì)項(xiàng)目對(duì)金融機(jī)構(gòu)的吸引力一般，通過后續(xù)進(jìn)一步準(zhǔn)備，可提高吸引力。2140=預(yù)計(jì)項(xiàng)目對(duì)金融機(jī)構(gòu)的吸引力較