財(cái)務(wù)報(bào)表分析作業(yè)及答案全1

1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析作業(yè)1一、 單項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出一個(gè)正確的答案，填在括號(hào)中。） 1.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的對(duì)象是企業(yè)的基本活動(dòng)，不是指（D ）。 A籌資活動(dòng) B投資活動(dòng) C經(jīng)營(yíng)活動(dòng) D全部活動(dòng) 2企業(yè)收益的主要來(lái)源是（A ）。 A經(jīng)營(yíng)活動(dòng) B投資活動(dòng) C籌資活動(dòng) D投資收益 3下列項(xiàng)目中屬于長(zhǎng)期債權(quán)的是（ B）。 A短期貸款 B融資租賃 C商業(yè)信用 D短期債券 4當(dāng)法定盈余公積達(dá)到注冊(cè)資本的（D ）時(shí)，可以不再計(jì)提。 A5 B10 C25 D50% 5在財(cái)務(wù)報(bào)表分析中，投資人是指（D  ）。 A 社會(huì)公眾 B金融機(jī)構(gòu) C 優(yōu)先股東 D普通股東 6流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的比值被稱為（A ）。 A流動(dòng)比率

2、B速動(dòng)比率 C營(yíng)運(yùn)比率 D資產(chǎn)負(fù)債比率 7資產(chǎn)負(fù)債表的附表是（D ）。 A利潤(rùn)分配表 B分部報(bào)表 C財(cái)務(wù)報(bào)表附注 D應(yīng)交增值稅明細(xì)表 8我國(guó)會(huì)計(jì)規(guī)范體系的最高層次是（C ）。 A企業(yè)會(huì)計(jì)制度 B企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 C會(huì)計(jì)法 D會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范 9股份有限公司經(jīng)登記注冊(cè)，形成的核定股本或法定股本，又稱為（D ）。 A實(shí)收資本 B股本 C資本公積 D注冊(cè)資本 10不屬于上市公司信息披露的主要公告的有（C ）。 A收購(gòu)公告 B重大事項(xiàng)公告 C利潤(rùn)預(yù)測(cè) D中期報(bào)告 二、 多項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出二至五個(gè)正確答案，填在括號(hào)中。）1下列項(xiàng)目屬于資本公積核算范圍的是（ CDE）。 A接受捐贈(zèng) B法定資產(chǎn)重估增值 C提取公

3、積金 D對(duì)外投資 E股本溢價(jià) 2資產(chǎn)負(fù)債表的初步分析可以分為（ ABD）三部分。 A所有者權(quán)益分析 B負(fù)債分析 C現(xiàn)金流動(dòng)分析 D資產(chǎn)分析 E資本結(jié)構(gòu)分析 3財(cái)務(wù)報(bào)表分析具有廣泛的用途，一般包括（ABCDE ）。 A.尋找投資對(duì)象和兼并對(duì)象 B預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的財(cái)務(wù)狀況 C.預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的經(jīng)營(yíng)成果 D評(píng)價(jià)公司管理業(yè)績(jī)和企業(yè)決策 E.判斷投資、籌資和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的成效 4財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體是（ABCDE ）。 A 債權(quán)人 B投資人 C經(jīng)理人員 D審計(jì)師 E職工和工會(huì) 5作為財(cái)務(wù)報(bào)表分析主體的政府機(jī)構(gòu)，包括（ABCDE ）。 A稅務(wù)部門 B國(guó)有企業(yè)的管理部門 C證券管理機(jī)構(gòu) D會(huì)計(jì)監(jiān)管機(jī)構(gòu) E社會(huì)保障部門

4、 6財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則可以概括為（ABCDE ）。 A目的明確原則 B動(dòng)態(tài)分析原則 C系統(tǒng)分析原則 D成本效益原則 E實(shí)事求是原則 7對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析，主要是對(duì)企業(yè)的（CDE ）進(jìn)行分析，為進(jìn)一步分析奠定基礎(chǔ)。 A投資情況 B籌資情況 C財(cái)務(wù)狀況 D經(jīng)營(yíng)成果E現(xiàn)金流量 8在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中應(yīng)披露的會(huì)計(jì)政策有（BCD ）。 A壞賬的數(shù)額 B收入確認(rèn)的原則 C所得稅的處理方法 D存貨的計(jì)價(jià)方法 E固定資產(chǎn)的使用年限 12以下(ACE )屬于企業(yè)在報(bào)表附注中進(jìn)行披露的或有負(fù)債。 A已貼現(xiàn)商業(yè)承兌匯票 B預(yù)收帳款 C為其他單位提供債務(wù)擔(dān)保 D應(yīng)付帳款 E未決訴訟 13企業(yè)持有貨幣資金的目的主要是為了（

5、ABE ）。 A投機(jī)的需要 B經(jīng)營(yíng)的需要 C投資的需要 D獲利的需要 E預(yù)防的需要 三、簡(jiǎn)答題 1 簡(jiǎn)述投資人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析可以獲得的信息。 2債權(quán)人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的是什么？ 答：債權(quán)人的主要決策是決定是否給企業(yè)提供信用，以及是否需要提前收回債權(quán)。債權(quán)人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的包括：（1）公司為什么需要額外籌集資金；（2）公司還本付息所需資金的可能來(lái)源是什么；（3）公司對(duì)于以前的短期和長(zhǎng)期借款是否按期償還；（4）公司將來(lái)在哪些方面還需要借款。3簡(jiǎn)述財(cái)務(wù)報(bào)表分析的步驟。 答：財(cái)務(wù)報(bào)表分析的一般步驟包括：（1）明確分析目的（2）設(shè)計(jì)分析程序（3）收集相關(guān)信息（4）將整體分為各個(gè)部分（5）研究

6、各個(gè)部分的特殊本質(zhì)（6）研究各個(gè)部分之間的聯(lián)系（7）得出分析結(jié)論四、計(jì)算分析題 1某公司的本年實(shí)際利潤(rùn)與預(yù)算利潤(rùn)的比較數(shù)據(jù)如下： 實(shí)際銷售收入：（8萬(wàn)件×5元/件）40萬(wàn)元； 預(yù)算銷售收入：（9萬(wàn)件×4.8元/件）43.2萬(wàn)元， 差異:3.2萬(wàn)元（不利） 要求：分別用定基分解法、連環(huán)替代法分解差異。 解：總差異=40-43.2=-3.2用定基分解法分析計(jì)算影響預(yù)算完成的因素：數(shù)量變動(dòng)影響金額=實(shí)際價(jià)格×實(shí)際數(shù)量-實(shí)際價(jià)格×預(yù)算數(shù)量=實(shí)際價(jià)格×數(shù)量差異=5×（8-9）=-5萬(wàn)元價(jià)格變動(dòng)影響金額=實(shí)際價(jià)格×實(shí)際數(shù)量-預(yù)算價(jià)格&#

7、215;實(shí)際數(shù)量=價(jià)格差異×實(shí)際數(shù)量=（5-4.8）×8=1.6萬(wàn)元分析：數(shù)量變動(dòng)影響金額+價(jià)格變動(dòng)影響金額=-5+1.6=-3.4，與總差異-3.2的差-0.2是混合差異。數(shù)量變動(dòng)影響金額=預(yù)算價(jià)格×實(shí)際數(shù)量-預(yù)算價(jià)格×預(yù)算數(shù)量=預(yù)算價(jià)格×數(shù)量差異=4.8×（8-9）=-4.8萬(wàn)元價(jià)格變動(dòng)影響金額=實(shí)際價(jià)格×實(shí)際數(shù)量-預(yù)算價(jià)格×實(shí)際數(shù)量=價(jià)格差異×實(shí)際數(shù)量=（5-4.8）×8=1.6萬(wàn)元2華羽公司2003年度資產(chǎn)負(fù)債表資料如下表： 資產(chǎn)負(fù)債表 編制單位：華羽公司 2003年12月31日 單位：

8、萬(wàn)元 資產(chǎn) 年初數(shù) 年末數(shù) 年初數(shù) 負(fù)債及所有者權(quán)益 年初數(shù) 年末數(shù) 流動(dòng)資產(chǎn) 6791 8684 6791 流動(dòng)負(fù)債 4140 5850 其中：應(yīng)收帳款 3144 4071 3144 其中：應(yīng)付帳款 3614 5277 存貨 2178 3025 2178 長(zhǎng)期負(fù)債 4545 10334 固定資產(chǎn)原值 13789 15667 13789 負(fù)債合計(jì) 8685 16184 固定資產(chǎn)凈值 6663 8013 6663 所有者權(quán)益 6013 6780 無(wú)形及遞延資產(chǎn) 1244 6267 1244 其中：實(shí)收資本 5000 6000 資產(chǎn)總計(jì) 14698 22964 14698 負(fù)債加所有者權(quán)益 146

9、98 22964 要求： （1）計(jì)算各項(xiàng)目金額的增（減）額和增（減）百分比。 （2）根據(jù)計(jì)算結(jié)果，對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)、固定資產(chǎn)、流動(dòng)負(fù)債、長(zhǎng)期負(fù)債、所有者權(quán)益的增減變動(dòng)情況進(jìn)行分析評(píng)價(jià)。 （3）運(yùn)用結(jié)構(gòu)百分比法，對(duì)華羽公司的資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)行結(jié)構(gòu)變動(dòng)分析。 解：（1）增減變動(dòng)分析資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：華羽公司                  2003年12月31日      &#

10、160;                     單位：萬(wàn)元資產(chǎn)增加數(shù)增長(zhǎng)率負(fù)債及所有者權(quán)益增加數(shù)增長(zhǎng)率流動(dòng)資產(chǎn)1893-21.80流動(dòng)負(fù)債710-12.14其中：應(yīng)收帳款 927 -22.77其中：應(yīng)付帳款 663 -12.56存貨847-28長(zhǎng)期負(fù)債1663-16.09固定資產(chǎn)原值878-6.9負(fù)債合計(jì)2373-14.66固定資產(chǎn)凈值1350-16.85

11、所有者權(quán)益767-11.31無(wú)形及遞延資產(chǎn)369-22.88其中：實(shí)收資本00資產(chǎn)總計(jì)3140-13.67負(fù)債加所有者權(quán)益3140-13.67（2）結(jié)構(gòu)變動(dòng)分析資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：華羽公司          2003年12月31日                        &

12、#160;          單位：萬(wàn)元資產(chǎn)年末數(shù)年初數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益年末數(shù)年初數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)37.8234.26流動(dòng)負(fù)債25.4725.93其中：應(yīng)收帳款  其中：應(yīng)付帳款  存貨  長(zhǎng)期負(fù)債4543.74固定資產(chǎn)原值55.1659.47負(fù)債合計(jì)70.4769.67固定資產(chǎn)凈值  所有者權(quán)益29.5330.33無(wú)形及遞延資產(chǎn)7.026.27其中：實(shí)收資本  資產(chǎn)總計(jì)100100負(fù)債加所有者權(quán)益100100&

13、#160;3以下是天士公司2003年度的利潤(rùn)表： 利潤(rùn)表 編制單位：天士公司 2003年度 單位：萬(wàn)元 項(xiàng)目 2002年度 2003年度 一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 40938 48201 減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 26801 32187 主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加 164 267 二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 13973 15747 加：其他業(yè)務(wù)利潤(rùn) 310 57 減：存貨跌價(jià)損失   51 營(yíng)業(yè)費(fèi)用 1380 1537 管理費(fèi)用 2867 4279 財(cái)務(wù)費(fèi)用 1715 1655 三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 8321 8282 加：投資收益 890 1450 補(bǔ)貼投入 350 1 營(yíng)業(yè)外收入 344 64 減：營(yíng)業(yè)外支出 59 33

14、0  四、利潤(rùn)總額 9846 9467 減：所得稅 3249 3124 五、凈利潤(rùn) 6597 6343 天士公司董事長(zhǎng)對(duì)2003年銷售收入上升而利潤(rùn)下降的情形表示關(guān)切，同時(shí)也關(guān)心管理費(fèi)用的增加。 要求： （1）編制結(jié)構(gòu)百分比財(cái)務(wù)報(bào)表，計(jì)算百分比至小數(shù)后二位。 （2）簡(jiǎn)要評(píng)述兩年的各項(xiàng)變動(dòng)，并分析其原因。解：結(jié)構(gòu)百分比分析： 項(xiàng)目 2000年度 2001年度 一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 100 100 減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 46.47 66.78 主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加 0.40 0.55 二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 34.13 32.67 加：其他業(yè)務(wù)利潤(rùn) 0.76 0.01 減：存貨跌價(jià)損失 0.11 營(yíng)業(yè)費(fèi)

15、用 3.37 3.19 管理費(fèi)用 7.00 8.88 財(cái)務(wù)費(fèi)用 3.94 3.85 三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 20.57 16.77 加：投資收益 2.42 2.60 補(bǔ)貼投入 0.85 0 營(yíng)業(yè)外收入 0.84 0.76 減：營(yíng)業(yè)外支出 0.14 0.07 四、利潤(rùn)總額 24.54 20.05 減：所得稅 8.10 6.75 五、凈利潤(rùn) 16.44 13.30 通過(guò)以上的計(jì)算可以分析得出：本年雖然主營(yíng)業(yè)務(wù)收入上升，但主營(yíng)業(yè)務(wù)成本較上年增長(zhǎng)顯著，從46%上升到66%，其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)也比上年比重小，而期間費(fèi)用比上年增長(zhǎng)較多，導(dǎo)致利潤(rùn)總額比上年減少。 財(cái)務(wù)報(bào)表分析作業(yè)2一、單項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出一個(gè)正確的答案，填在括

16、號(hào)中。） 1誠(chéng)然公司報(bào)表所示：2000年年無(wú)形資產(chǎn)凈值為160000元，負(fù)債總額為12780000元，所有者權(quán)益總額為22900000元。計(jì)算有形凈值債務(wù)率為（C ）。 A55.8 B55.4 C56 D178 2可用于償還流動(dòng)負(fù)債的流動(dòng)資產(chǎn)指（C ）。 A存出投資款 B回收期在一年以上的應(yīng)收款項(xiàng) C現(xiàn)金 D存出銀行匯票存款 3可以分析評(píng)價(jià)長(zhǎng)期償債能力的指標(biāo)是（D ）。 A存貨周轉(zhuǎn)率 B流動(dòng)比率 C保守速動(dòng)比率 D固定支出償付倍數(shù) 4某企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)為230000元，長(zhǎng)期資產(chǎn)為4300000元，流動(dòng)負(fù)債為105000元，長(zhǎng)期負(fù)債830000元，則資產(chǎn)負(fù)債率為（D ）。 A19% B18% C4

17、5% D21% 5酸性測(cè)試比率，實(shí)際上就是（D ）。 A流動(dòng)比率 B現(xiàn)金比率 C保守速動(dòng)比率 D速動(dòng)比率 6現(xiàn)金類資產(chǎn)是指貨幣資金和（B ）。 A存貨 B短期投資凈額 C應(yīng)收票據(jù) D一年內(nèi)到期的和藏起債權(quán)投資 7利息費(fèi)用是指本期發(fā)生的全部應(yīng)付利息，不僅包括計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用的利息費(fèi)用，還應(yīng)包括（B ）。 A匯兌損溢 B購(gòu)建固定資產(chǎn)而發(fā)行債券的當(dāng)年利息 C固定資產(chǎn)已投入使用之后的應(yīng)付債券利息 D銀行存款利息收入 8企業(yè)（D ）時(shí)，可以增加流動(dòng)資產(chǎn)的實(shí)際變現(xiàn)能力。 A取得應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)款 B為其他單位提供債務(wù)擔(dān)保 C擁有較多的長(zhǎng)期資產(chǎn) D有可動(dòng)用的銀行貸款指標(biāo) 9要想取得財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)，應(yīng)當(dāng)使全部資本利潤(rùn)率

18、（A  ）借款利息率。 A大于 B小于 C等于 D無(wú)關(guān)系 10能夠減少企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)變現(xiàn)能力的因素是（B ）。 A取得商業(yè)承兌匯票 B未決訴訟、仲裁形成的或有負(fù)債 C有可動(dòng)用的銀行貸款指標(biāo) D長(zhǎng)期投資到期收回 11企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力主要取決于（B ）。 A資產(chǎn)的短期流動(dòng)性 B獲利能力 C資產(chǎn)的多少 D債務(wù)的多少 12理想的有形凈值債務(wù)率應(yīng)維持在（C ）的比例。 A3：1 B2：1 C1：1 D0.5：1 13不會(huì)分散原有股東的控制權(quán)的籌資方式是（B ）。 A吸收投資 B發(fā)行債券 C接受捐贈(zèng) D取得經(jīng)營(yíng)利潤(rùn) 14盛大公司2000年年末資產(chǎn)總額為9800000元，負(fù)債總額為5256000元

19、，計(jì)算產(chǎn)權(quán)比率為（A ）。 A1.16 B0.54 C0.46 D0.86 二、多項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出二至五個(gè)正確的答案，填在括號(hào)中。） 1（ABC ）指標(biāo)可用來(lái)分析長(zhǎng)期償債能力。 A產(chǎn)權(quán)比率 B資產(chǎn)負(fù)債率 C有形凈值債務(wù)率 D流動(dòng)比率 E酸性測(cè)試比率 2影響有形凈值債務(wù)率的因素有（ABCDE ）。 A流動(dòng)負(fù)債 B長(zhǎng)期負(fù)債 C股東權(quán)益D負(fù)債總額 E無(wú)形資產(chǎn)凈值 3只是改變了企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債比例，不會(huì)改變?cè)械墓蓹?quán)結(jié)構(gòu)的籌資方式的是（ ABE）。 A短期借款 B發(fā)行債券 C吸收投資 D接受捐贈(zèng) E賒購(gòu)原材料 4造成流動(dòng)比率不能正確反映償債能力的原因有（ABCDE ）。 A季節(jié)性經(jīng)營(yíng)的企業(yè)，銷售不均衡 B

20、大量使用分期付款結(jié)算方式 C年末銷售大幅度上升或下降 D大量的銷售為現(xiàn)銷 E存貨計(jì)價(jià)方式發(fā)生改變 5負(fù)債總額與有形資產(chǎn)凈值應(yīng)維持（BD ）的比例。 A0.5：1 B1：1 C2：1 D相等 E沒(méi)有參照標(biāo)準(zhǔn) 6與息稅前利潤(rùn)相關(guān)的因素包括（ABCDE ）。 A利息費(fèi)用 B所得稅 C營(yíng)業(yè)費(fèi)用 D凈利潤(rùn) E投資收益 7不能用于償還流動(dòng)負(fù)債的流動(dòng)資產(chǎn)有（ABCD ）。 A信用卡保證金存款 B有退貨權(quán)的應(yīng)收賬款 C存出投資款 D回收期在一年以上的應(yīng)收款項(xiàng) E現(xiàn)金 8在計(jì)算速動(dòng)比率時(shí)要把存貨從流動(dòng)資產(chǎn)中剔除是因?yàn)椋ˋBDE ）。 A存貨估價(jià)成本與合理市價(jià)相差懸殊 B存貨中可能含有已損失報(bào)廢但還沒(méi)作處理的不能

21、變現(xiàn)的存貨 C存貨種類繁多，難以綜合計(jì)算其價(jià)值 D存貨的變現(xiàn)速度最慢 E部分存貨可能已抵押給某債權(quán)人 9計(jì)算固定支出償付倍數(shù)時(shí)應(yīng)考慮的因素包括（ABCD ）。 A所得稅率 B優(yōu)先股股息 C息稅前利潤(rùn) D利息費(fèi)用 E融資租賃費(fèi)中的利息費(fèi)用 10保守速動(dòng)資產(chǎn)一般是指以下幾項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)（ ADE）。 A短期證券投資凈額 B待攤費(fèi)用 C預(yù)付帳款 D應(yīng)收賬款凈額 E貨幣資金 三、簡(jiǎn)答題 1 企業(yè)的利益相關(guān)各方為何重視短期償債能力？ 答：短期償債能力是企業(yè)的任何利益關(guān)系人都應(yīng)重視的問(wèn)題。（1）對(duì)企業(yè)管理者來(lái)說(shuō)，短期償債能力的強(qiáng)弱意味著企業(yè)承受財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的能力大小。（2）對(duì)投資者來(lái)說(shuō)，短期償債能力的強(qiáng)弱意味著企

22、業(yè)盈利能力的高低和投資機(jī)會(huì)的多少。（3）對(duì)企業(yè)的債權(quán)人來(lái)說(shuō)，企業(yè)短期償債能力的強(qiáng)弱意味著本金與利息能否按期收回。（4）對(duì)企業(yè)的供應(yīng)商和消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，短期償債能力的強(qiáng)弱意味著企業(yè)履行合同能力的強(qiáng)弱。2為什么在計(jì)算速動(dòng)比率時(shí)要把存貨從流動(dòng)資產(chǎn)中剔除？ 答：主要原因：（1）在流動(dòng)資產(chǎn)中存貨的變現(xiàn)速度最慢。原材料存貨、半成品存貨要經(jīng)過(guò)加工才能轉(zhuǎn)變成產(chǎn)成品存貨，產(chǎn)成品存貨出售后轉(zhuǎn)為應(yīng)收賬款，然后才能收回現(xiàn)金，而能否實(shí)現(xiàn)出售是有風(fēng)險(xiǎn)的。（2）由于某種原因，存貨中可能含有已損失報(bào)廢但還沒(méi)作處理的不能變現(xiàn)的存貨（3）部分存貨可能已抵押給某債權(quán)人。（4）存貨估價(jià)還存在成本與合理市場(chǎng)價(jià)相差懸殊的問(wèn)題。綜合上述原因，

23、將存貨從流動(dòng)資產(chǎn)總額中減去而計(jì)算的速動(dòng)比率是企業(yè)實(shí)際的短期償債能力。3為什么債權(quán)人認(rèn)為資產(chǎn)負(fù)債率越低越好，而投資人認(rèn)為應(yīng)保持較高的資產(chǎn)負(fù)債率？ 答：從債權(quán)人的角度看，他們最關(guān)心的是貸給企業(yè)的款項(xiàng)是否能按期足額收回本金和利息。對(duì)債權(quán)人來(lái)說(shuō)，資產(chǎn)負(fù)債率越低越好。因?yàn)?，資產(chǎn)負(fù)債率低，債權(quán)人提供的資金與企業(yè)資本總額相比，所占比例低，企業(yè)不能償債的可能性小，企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)主要由股東承擔(dān)，這對(duì)債權(quán)人來(lái)講，是十分有利的。 從股東的角度看，他們最關(guān)心的是投入資本能否給企業(yè)帶來(lái)好處。（1）企業(yè)可以通過(guò)負(fù)債籌資獲得財(cái)務(wù)杠桿利益。從這一點(diǎn)看，股東希望保持較高的資產(chǎn)負(fù)債率水平。（2）在經(jīng)營(yíng)中，只有當(dāng)全部資本利潤(rùn)率超過(guò)借款

24、利息率時(shí)，股東得到的利潤(rùn)才會(huì)增加。站在股東的立場(chǎng)上，可以得出結(jié)論：在全部資本利潤(rùn)率高于借款利息率時(shí)，負(fù)債比例越高越好；反之，負(fù)債比例越低越好。（3）負(fù)債籌資只是改變了企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債比例，不會(huì)改變?cè)械墓蓹?quán)結(jié)構(gòu)，因此不改變股東的控制權(quán)。從這一點(diǎn)看，股東希望保持較高的資產(chǎn)負(fù)債率。4如何理解長(zhǎng)期資產(chǎn)與長(zhǎng)期債務(wù)的對(duì)應(yīng)關(guān)系？ 答：長(zhǎng)期資產(chǎn)的資金來(lái)源是長(zhǎng)期債務(wù)和所有者權(quán)益。一方面，企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力取決于長(zhǎng)期債務(wù)與所有者權(quán)益的比例，即資本結(jié)構(gòu)。長(zhǎng)期債務(wù)的比例低，說(shuō)明企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)主要是靠所有者權(quán)益取得的，償債能力就強(qiáng)。另一方面，長(zhǎng)期資產(chǎn)是償還長(zhǎng)期債務(wù)的資產(chǎn)保障。長(zhǎng)期資產(chǎn)計(jì)價(jià)和攤銷的方法對(duì)反映償債能力起著重要

25、的作用。四、計(jì)算分析題1、資料：某公司擁有100萬(wàn)元的流動(dòng)資產(chǎn)以及50萬(wàn)元的流動(dòng)負(fù)債。下列每一筆交易對(duì)公司的流動(dòng)比率有哪些影響？請(qǐng)分別計(jì)算出結(jié)果并同時(shí)說(shuō)明理由。（1）用10萬(wàn)元現(xiàn)金購(gòu)買了一臺(tái)機(jī)器；（2）用5萬(wàn)元現(xiàn)金購(gòu)買了長(zhǎng)期債券；（3）應(yīng)收賬款增加10萬(wàn)元，為避免因此帶來(lái)的現(xiàn)金短缺，公司借入銀行短期借款10萬(wàn)元；（4）增發(fā)20萬(wàn)元的普通股，所募資金用于擴(kuò)建生產(chǎn)線。工程合同規(guī)定當(dāng)即付15萬(wàn)元，余款暫欠，年底結(jié)清；（5）公司以賒購(gòu)增加了應(yīng)付賬款8萬(wàn)元，用暫時(shí)節(jié)約下來(lái)的這筆款項(xiàng)支付已宣派尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利；（6）公司為某企業(yè)提供10萬(wàn)元的借款擔(dān)保。2東方公司是鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)，下面是部分資產(chǎn)負(fù)債表資料：

26、 項(xiàng)目 2003年 2002年 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn) 現(xiàn)金 20000 26000 24000 銀行存款 2010 000 1800 000 2200000 短期投資債券投資 63 000 50000 45000 其中：短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備 2500 1840 630 應(yīng)收票據(jù) 150000 60 000 84000 應(yīng)收賬款 500800 484000 160000 其中：壞帳準(zhǔn)備 15024 1936 10800 原材料 187050 124000 134000 應(yīng)付票據(jù) 480 000 450 000 290000 應(yīng)付帳款 982400 730000 643800 應(yīng)交稅金 35 000 90 000

27、 140000 預(yù)提費(fèi)用 54 000 32000 80000 要求： （1）計(jì)算流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率，進(jìn)行同業(yè)比較分析，并作出評(píng)價(jià)。 （2）進(jìn)行多期比較分析，并簡(jiǎn)要評(píng)價(jià)。 解：（1）2003年：流動(dòng)資產(chǎn)=20000+2010000+63000-2500+150000+500800-15024+187050=2462606流動(dòng)負(fù)債=480000+982400+35000+54000=1551400流動(dòng)比率=2462606÷1551400=1.59速動(dòng)比率=（2462606-187050）÷1551400=1.47現(xiàn)金比率=（20000+2010000+63000-2

28、500）÷1551400=1.352002年：流動(dòng)資產(chǎn)=26000+1800000+50000-1840+60000+484000-1936+124000=2540224流動(dòng)負(fù)債=450000+730000+90000+32000=1302000流動(dòng)比率=2540224÷1302000=1.95速動(dòng)比率=（2540224-124000）÷1302000=1.86現(xiàn)金比率=（26000+1800000+50000-1840）÷1302000=1.44行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)：流動(dòng)資產(chǎn)=24000+2200000+45000-630+84000+160000-10800+1

29、34000=2635570流動(dòng)負(fù)債=290000+643800+140000+80000=1153800流動(dòng)比率=2635570÷1153800=2.28速動(dòng)比率=（2635570-134000）÷1153800=2.17現(xiàn)金比率=（24000+2200000+45000-630）÷1153800=1.973寶華公司2000年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表摘錄如下。補(bǔ)充資料：（1）年末流動(dòng)比率2；（2）產(chǎn)權(quán)比率0.6；（3）以銷售額和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率12次；（4）以銷售成本和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率為10次；（5）本年毛利580000元。 寶華公司資產(chǎn)負(fù)債表 （

30、單位：萬(wàn)元） 資產(chǎn) 金額 負(fù)債及所有者權(quán)益 金額 貨幣資金 34 應(yīng)付賬款 ？ 應(yīng)收賬款凈額 ？ 應(yīng)交稅金 36 存貨 ？ 長(zhǎng)期負(fù)債 ？ 固定資產(chǎn)凈額 364 實(shí)收資本 320 無(wú)形資產(chǎn)凈值 26 未分配利潤(rùn) ？ 總計(jì) 568 總計(jì) 568 要求： （1）計(jì)算表中空缺項(xiàng)目的金額。 （2）計(jì)算有形凈值債務(wù)率。 解： 寶華公司資產(chǎn)負(fù)債表 （單位：萬(wàn)元）資 產(chǎn)金 額負(fù)債及所有者權(quán)益金 額貨幣資金34應(yīng)付賬款應(yīng)收賬款凈額應(yīng)交稅金36存 貨長(zhǎng)期負(fù)債固定資產(chǎn)凈額364實(shí)收資本320無(wú)形資產(chǎn)凈值26未分配利潤(rùn)總 計(jì)568總 計(jì)568  （2）有形資產(chǎn)債務(wù)率=負(fù)債總額÷（股東權(quán)益無(wú)形資產(chǎn)凈

31、值）×100%=4某公司2003年度財(cái)務(wù)報(bào)表的主要資料如下： 資產(chǎn)負(fù)債表 2003年12月31日 單位：（萬(wàn)元） 資產(chǎn) 負(fù)債及所有者權(quán)益 現(xiàn)金（年初382） 155 應(yīng)付賬款 258 應(yīng)收賬款（年初578） 672 應(yīng)付票據(jù) 168 存貨（年初350） 483 其他流動(dòng)負(fù)債 234 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1310 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 660 固定資產(chǎn)凈額（年初585） 585 長(zhǎng)期負(fù)債 513     實(shí)收資本 722 資產(chǎn)總額（年初1895） 1895 負(fù)債及所有者權(quán)益總額 1895 利潤(rùn)表 2003年 單位：（萬(wàn)元） 銷售收入 3215 銷貨成本 2785 毛利 430 管

32、理費(fèi)用 290 利息費(fèi)用 49 稅前利潤(rùn) 91 所得稅 36 凈利潤(rùn) 55 要求： （1）計(jì)算流動(dòng)比率、存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)、資產(chǎn)負(fù)債率、利息償付倍數(shù)。 （2）已知行業(yè)平均數(shù)分別為1.98；6次；35天；50%；3.8；說(shuō)明該公司經(jīng)營(yíng)可能存在的問(wèn)題。 解：（1）流動(dòng)比率流動(dòng)資產(chǎn)÷流動(dòng)負(fù)債=（155672483）÷（258168234）1310÷6601.98存貨周轉(zhuǎn)率銷售成本÷平均存貨=2785÷【（350483）÷2】2785÷416.56.69應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)（平均應(yīng)收賬款×360）÷銷售收入

33、=（578+672）÷2×360÷3215=69.98（天）資產(chǎn)負(fù)債率負(fù)債總額÷資產(chǎn)總額×100%=（660513）÷1895×1000.62×10062利息償付倍數(shù)（61+30+49）÷492.86（2）分析：經(jīng)過(guò)比較發(fā)現(xiàn)，該公司的流動(dòng)比率較好，不僅與行業(yè)平均數(shù)相同，而且接近于理想值，說(shuō)明公司的短期償債能力較好；存貨周轉(zhuǎn)率略高于行業(yè)平均值，應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)較長(zhǎng)，說(shuō)明公司的存貨周轉(zhuǎn)情況較好，而應(yīng)收帳款拖欠較嚴(yán)重，應(yīng)加強(qiáng)應(yīng)收帳款的回收；資產(chǎn)負(fù)債率為62，高于行業(yè)平均值12%,結(jié)合流動(dòng)比率分析，可以認(rèn)為該公司

34、長(zhǎng)期債務(wù)占有較大比重；利息償付倍數(shù)差于行業(yè)平均值，說(shuō)明公司賺取利潤(rùn)的能力弱于同業(yè)水平，應(yīng)提高經(jīng)營(yíng)能力。5、龍達(dá)公司有關(guān)資料顯示：2003年利潤(rùn)總額為4650萬(wàn)元，利息費(fèi)用為360萬(wàn)元，另外為建造固定資產(chǎn)借入長(zhǎng)期借款的資本化利息640萬(wàn)元，2001年利潤(rùn)總額為5210萬(wàn)元，利息費(fèi)用為620萬(wàn)元，長(zhǎng)期借款中應(yīng)資本化利息640萬(wàn)元。要求計(jì)算并分析利息償付倍數(shù)。財(cái)務(wù)報(bào)表分析作業(yè)3一、單項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出一個(gè)正確的答案，填在括號(hào)中。） 1某公司去年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)800萬(wàn)元，預(yù)計(jì)今年產(chǎn)銷量能增長(zhǎng)6，如果經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)為2.5，則今年可望實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)額（ B）萬(wàn)元。 A848 B920 C1000 D1200 2成龍公

35、司2000年的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為60111萬(wàn)元，其年初資產(chǎn)總額為6810萬(wàn)元，年末資產(chǎn)總額為8600萬(wàn)元，該公司總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率及周轉(zhuǎn)天數(shù)分別為（D ）。 A8.83次,40.77天 B6.99次，51.5 天 C8.83次，51.5 天 D7.8次，46.15天 3嚴(yán)格地說(shuō)，計(jì)算應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率時(shí)應(yīng)使用的收入指標(biāo)是（B ）。 A主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 B賒銷凈額 C銷售收入 D營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 4正常情況下，如果同期銀行存款利率為4%，那么，市盈率應(yīng)為（B ）。 A20 B25 C40 D50 5當(dāng)銷售利潤(rùn)率一定時(shí)，投資報(bào)酬率的高低直接取決于（D ）。 A銷售收入的多少 B營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的高低 C投資收益的大小 D資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

36、的快慢 6夏華公司下一年度的凈資產(chǎn)收益率目標(biāo)為16%，資產(chǎn)負(fù)債率調(diào)整為45%，則其資產(chǎn)凈利率應(yīng)達(dá)到（A ）%。 A8.8 B16 C7.2 D23.2 7屬于評(píng)價(jià)上市公司獲利能力的基本和核心指標(biāo)的是（ C）。 A每股市價(jià) B每股凈資產(chǎn) C每股收益 D凈資產(chǎn)收益率 8當(dāng)企業(yè)因認(rèn)股權(quán)證持有者行使認(rèn)股權(quán)利，而增發(fā)的股票不超過(guò)現(xiàn)有流通在外的普通股的（B ），則該企業(yè)仍屬于簡(jiǎn)單資本結(jié)構(gòu)。 A10% B20% C25% D50% 9某公司的有關(guān)資料為：股東權(quán)益總額8000萬(wàn)元，其中優(yōu)先股權(quán)益340萬(wàn)元，全部股票數(shù)是620萬(wàn)股，其中優(yōu)先股股數(shù)170萬(wàn)股。計(jì)算的每股凈資產(chǎn)是（D ）。 A12.58 B12.3

37、4 C17.75 D17.02 10慶英公司2000年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)情況如下：主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)3000萬(wàn)元，其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)68萬(wàn)元，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備56萬(wàn)元，營(yíng)業(yè)費(fèi)用280萬(wàn)元，管理費(fèi)用320萬(wàn)元，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入實(shí)現(xiàn)4800萬(wàn)元，則營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率是（ D）。 A62.5% B64.2% C51.4% D50.25% 11中華企業(yè)本年實(shí)現(xiàn)的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入是2000萬(wàn)元，銷售數(shù)量200萬(wàn)件，單位變動(dòng)成本6元，固定成本總額為600萬(wàn)元，則本年的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)為（D ）萬(wàn)元。 A2000 B1400 C800 D200 12資產(chǎn)運(yùn)用效率，是指資產(chǎn)利用的有效性和（B ）。 A完整性 B充分性 C真實(shí)性 D流動(dòng)性 13企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)銷售

38、收入3800萬(wàn)元，凈利潤(rùn)480萬(wàn)元，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為2，則總資產(chǎn)收益率為（C ）。 A12.6 B6.3 C25 D10 二、多項(xiàng)選擇 1影響毛利變動(dòng)的內(nèi)部因素包括（ ABCDE）。 A開拓市場(chǎng)的意識(shí)和能力 B成本管理水平C產(chǎn)品構(gòu)成決策 D企業(yè)戰(zhàn)略要求 E以上都包括 2現(xiàn)代成本管理方法一般有（ACDE ）。 A即時(shí)制管理 B全面成本管理 CJIT管理 D作業(yè)基礎(chǔ)成本管理 E全面質(zhì)量成本管理 3單一產(chǎn)品毛利的變動(dòng)（ACD ）因素的影響。 A銷售單價(jià) B變動(dòng)成本 C單位成本 D銷量 E固定成本 4影響營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率的因素主要包括兩項(xiàng)，即（DE ）。 A其他業(yè)務(wù)利潤(rùn) B資產(chǎn)減值準(zhǔn)備 C財(cái)務(wù)費(fèi)用 D主營(yíng)業(yè)務(wù)收

39、入 E營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 5企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需的資金可以來(lái)源（CD ）。 A投入資金 B自有資金 C借入資金 D所有者權(quán)益資金 E外來(lái)資金 6下面事項(xiàng)中，能導(dǎo)致普通股股數(shù)發(fā)生變動(dòng)的是（ABCDE ）。 A企業(yè)合并 B庫(kù)藏股票的購(gòu)買 C可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)為普通股 D股票分割 E增發(fā)新股 7普通股的范圍在進(jìn)行每股收益分析時(shí)，應(yīng)根據(jù)具體情況適當(dāng)調(diào)整，一般包括（ABCDE ）。 A參加優(yōu)先股 B子公司發(fā)行的可購(gòu)買母公司普通股的認(rèn)股權(quán) C參加債券 D可轉(zhuǎn)換證券 E子公司可轉(zhuǎn)換為母公司普通股的證券 8導(dǎo)致企業(yè)的市盈率發(fā)生變動(dòng)的因素包括（BCDE ）。 A企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的變動(dòng) B同期銀行存款利率 C上市公司的規(guī)模 D行業(yè)發(fā)

40、展 E股票市場(chǎng)的價(jià)格波動(dòng) 9分析企業(yè)投資報(bào)酬情況時(shí)，可使用的指標(biāo)有（ABC ）。 A市盈率 B股票獲利率 C市凈率 D銷售利潤(rùn)率 E資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 10可能導(dǎo)致應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率下降的原因主要有（BDE ）。 A賒銷的比率 B客戶故意拖延 C企業(yè)的收賬政策 D客戶財(cái)務(wù)困難 E企業(yè)的信用政策 11計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)率可以以（AB ）為基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)率。 A主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 B主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 C其他業(yè)務(wù)收入 D營(yíng)業(yè)費(fèi)用 E其他業(yè)務(wù)成本 三、簡(jiǎn)答題 1對(duì)于不同報(bào)表使用人，衡量與分析資產(chǎn)運(yùn)用效率有何重要意義？ 答：（1）股東通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)用效率分析，有助于判斷企業(yè)財(cái)務(wù)安全性及資產(chǎn)的收益能力，以進(jìn)行相應(yīng)的投資決策。（2）債權(quán)人

41、通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)用效率分析，有助于判明其債權(quán)的物質(zhì)保障程度或其安全性，從而進(jìn)行相應(yīng)的信用決策。（3）管理者通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)用效率分析，可以發(fā)現(xiàn)閑置資產(chǎn)和利用不充分的資產(chǎn)，從而處理閑置資產(chǎn)以節(jié)約資金，或提高資產(chǎn)利用效率以改善經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。2計(jì)算分析應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率指標(biāo)時(shí)，應(yīng)注意哪些問(wèn)題？答：（1）影響應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率下降的原因主要是企業(yè)的信用政策、客戶故意拖延和客戶財(cái)務(wù)困難。（2）當(dāng)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入一定時(shí)，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率指標(biāo)取決于應(yīng)收賬款平均余額的大小，而應(yīng)收賬款作為一個(gè)時(shí)點(diǎn)指標(biāo)，易于受季節(jié)性、偶然性和人為因素的影響。（3）應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率指標(biāo)并非越快越好。過(guò)快的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率可能是由緊縮的信用政策引起的，其

42、結(jié)果可能會(huì)危及企業(yè)的銷售增長(zhǎng)，損害企業(yè)的市場(chǎng)占有率。 （4）存貨管理是企業(yè)資產(chǎn)管理的重要內(nèi)容之一，報(bào)表使用者在分析存貨周轉(zhuǎn)率指標(biāo)時(shí)，應(yīng)該盡可能地結(jié)合存貨的批量因素、季節(jié)性變化因素等情況對(duì)指標(biāo)加以理解，同時(shí)對(duì)存貨的結(jié)構(gòu)以及影響存貨周轉(zhuǎn)率的重要指標(biāo)進(jìn)行分析，通過(guò)進(jìn)一步計(jì)算原材料周轉(zhuǎn)率、在產(chǎn)品周轉(zhuǎn)率或某種存貨的周轉(zhuǎn)率，從不同角度、環(huán)節(jié)上找出存貨管理中的問(wèn)題，在滿足企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要的同時(shí)，盡可能減少經(jīng)營(yíng)占用資金，提高企業(yè)存貨管理水平。（5）存貨周轉(zhuǎn)率并非越快越好。一方面，存貨周轉(zhuǎn)較慢，是企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)用效率欠佳的表現(xiàn)。但另一方面，存貨周轉(zhuǎn)過(guò)快，有可能會(huì)因?yàn)榇尕泝?chǔ)備不足而影響生產(chǎn)或銷售業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展，特別

43、是那些供應(yīng)較緊張的存貨。 3營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率、總資產(chǎn)收益率、長(zhǎng)期資本收益率三指標(biāo)之間有什么內(nèi)在聯(lián)系？ 答：營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率指標(biāo)反映了每百元主營(yíng)業(yè)務(wù)收入中所賺取的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的數(shù)額。營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是企業(yè)利潤(rùn)總額中最基本、最經(jīng)常同時(shí)也是最穩(wěn)定的組成部分，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)占利潤(rùn)總額比重的多少，是說(shuō)明企業(yè)獲利能力質(zhì)量好壞的重要依據(jù)。    總資產(chǎn)收益率是企業(yè)一定期限內(nèi)實(shí)現(xiàn)的收益額與該時(shí)期企業(yè)平均資產(chǎn)總額的比率。它是反映企業(yè)資產(chǎn)綜合利用效果的指標(biāo)，也是衡量企業(yè)總資產(chǎn)獲利能力的重要指標(biāo)?？傎Y產(chǎn)收益率是從資產(chǎn)負(fù)債表的左邊所進(jìn)行的“投入”與“產(chǎn)出”的直接比較，分析了總資產(chǎn)（亦即總資本）的獲利能力。 

44、   長(zhǎng)期資本收益率是收益總額與長(zhǎng)期資本平均占用額之比，是從資產(chǎn)負(fù)債表的右邊所進(jìn)行的“投入”與“產(chǎn)出”之比，分析了長(zhǎng)期資本項(xiàng)目的獲利能力。4通過(guò)凈資產(chǎn)收益率按權(quán)益乘數(shù)分解，你將得到哪些信息？ 答：運(yùn)用杜邦分析法對(duì)凈資產(chǎn)收益率進(jìn)行分析時(shí)需要注意以下幾點(diǎn)：（1）凈資產(chǎn)收益率是一個(gè)綜合性極強(qiáng)的投資報(bào)酬指標(biāo)。（2）資產(chǎn)凈利率是影響凈資產(chǎn)收益率的關(guān)鍵指標(biāo)。（3）權(quán)益乘數(shù)對(duì)凈資產(chǎn)收益率具有倍率影響。    凈資產(chǎn)收益率按權(quán)益乘數(shù)分解展現(xiàn)了資產(chǎn)凈利率和資產(chǎn)負(fù)債率對(duì)凈資產(chǎn)收益率的影響，三者的關(guān)系可表述為：    凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)

45、凈利率×權(quán)益乘數(shù)=資產(chǎn)凈利率/（1-資產(chǎn)負(fù)債率）    利用這個(gè)公式，我們不僅可以了解資產(chǎn)獲利能力和資本結(jié)構(gòu)對(duì)凈資產(chǎn)收益率的影響，而且可在已知其中任何兩個(gè)指標(biāo)的條件下，求出另一個(gè)指標(biāo)的數(shù)值。財(cái)務(wù)報(bào)表分析作業(yè)4一、單項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出一個(gè)正確的答案，填在括號(hào)中。）1企業(yè)管理者將其持有的現(xiàn)金投資于“現(xiàn)金等價(jià)物”項(xiàng)目，其目的在于（B ）。 A控制其他企業(yè) B利用暫時(shí)閑置的資金賺取超過(guò)持有現(xiàn)金收益 C謀求高于利息流入的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬 D企業(yè)長(zhǎng)期規(guī)劃 2（ D）不屬于企業(yè)的投資活動(dòng)。 A處理設(shè)備 B長(zhǎng)期股權(quán)和賣出 C長(zhǎng)期債權(quán)的購(gòu)入 D預(yù)期三個(gè)月內(nèi)短期證券的買賣 3某企業(yè)20

46、01實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)為3275萬(wàn)元，本期計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備890萬(wàn)元，提取的固定資產(chǎn)折舊1368萬(wàn)元，財(cái)務(wù)費(fèi)用146萬(wàn)元，存貨增加467萬(wàn)元，則經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量是（B ）萬(wàn)元。 A3275 B5212 C5679 D6146 4當(dāng)現(xiàn)金流量適合比率（C ）時(shí)，表明企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所形成的現(xiàn)金流量恰好能夠滿足企業(yè)日?；拘枰?。 A大于1 B小于1 C等于1 D接近1 5按照我國(guó)公司法規(guī)定，我國(guó)公司不得發(fā)行優(yōu)先股，所以股東凈收益與（ C）沒(méi)有區(qū)別。 A所有者權(quán)益 B未分配利潤(rùn) C凈利潤(rùn) D本年利潤(rùn) 6某公司2001年凈利潤(rùn)為83519萬(wàn)元，本年計(jì)提的固定資產(chǎn)折舊12764萬(wàn)元，無(wú)形資產(chǎn)攤銷5萬(wàn)元，待

47、攤費(fèi)用增加90萬(wàn)元，則本年產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量是（ D）萬(wàn)元。 A83519 B96288 C96378 D96198 7企業(yè)為股東創(chuàng)造財(cái)富的主要手段是增加（A ）。 A自由現(xiàn)金流量 B凈利潤(rùn) C凈現(xiàn)金流量 D營(yíng)業(yè)收入 8能夠反映公司經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)最正確和最準(zhǔn)確的度量指標(biāo)是（C ）。 A基本的經(jīng)濟(jì)增加值 B特殊的經(jīng)濟(jì)增加值 C真實(shí)的經(jīng)濟(jì)增加值 D披露的經(jīng)濟(jì)增加值 9要求對(duì)每一個(gè)經(jīng)營(yíng)單位使用不同的資金成本的是（A ）。 A真實(shí)的經(jīng)濟(jì)增加值 B基本的經(jīng)濟(jì)增加值 C披露的經(jīng)濟(jì)增加值 D特殊的經(jīng)濟(jì)增加值 二、多項(xiàng)選擇（請(qǐng)選出二至五個(gè)正確的答案，填在括號(hào)中。） 1一項(xiàng)投資被確認(rèn)為現(xiàn)金等價(jià)物必須同時(shí)具備四個(gè)條件，即

48、（BCDE ）。 A以現(xiàn)金形態(tài)存在 B價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)小C易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金 D期限短 E流動(dòng)性強(qiáng) 2下列經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)中，不能產(chǎn)生現(xiàn)金流量的有（ BDE）。 A出售固定資產(chǎn) B企業(yè)從銀行提取現(xiàn)金 C投資人投入現(xiàn)金 D將庫(kù)存現(xiàn)金送存銀行 E企業(yè)用現(xiàn)金購(gòu)買將于3個(gè)月內(nèi)到期的國(guó)庫(kù)券 3（ACE ）項(xiàng)目形成經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量。 A應(yīng)付賬款的發(fā)生 B購(gòu)買無(wú)形資產(chǎn) C應(yīng)交稅金的形成 D發(fā)行長(zhǎng)期債券 E支付職工工資 4以下業(yè)務(wù)中，應(yīng)在現(xiàn)金流量表上按凈額列示的是（ ABCDE）。 A銀行吸收的活期存款 B證券公司代收的客戶買賣交割費(fèi) C代客戶收取或支付的款項(xiàng) D銀行發(fā)放的短期貸款和 E證券公司代收印花稅 5屬于收回

49、投資所收到的現(xiàn)金的有（ACD ）。 A收回長(zhǎng)期股權(quán)投資而收到的現(xiàn)金 B收回長(zhǎng)期債權(quán)投資的利息 C收回除現(xiàn)金等價(jià)物以外的短期投資 D收回長(zhǎng)期債權(quán)投資本金 E收回非現(xiàn)金資產(chǎn) 6取得投資收益所收到的現(xiàn)金，是指因股權(quán)投資和債權(quán)投資而取得的（BCDE ）。 A股票股利 B從子公司分回利潤(rùn)而收到的現(xiàn)金 C從聯(lián)營(yíng)企業(yè)分回利潤(rùn)而收到的現(xiàn)金 D現(xiàn)金股利 E從合資企業(yè)分回利潤(rùn)而收到的現(xiàn)金 7在分析獲取現(xiàn)金能力的情況時(shí)，可以選用的指標(biāo)主要有（BCD ）。 A現(xiàn)金流量適合率 B全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率 C每元銷售現(xiàn)金凈流入 D每股經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量 E現(xiàn)金滿足投資比率 8在現(xiàn)金再投資比率中，總投資具體是指（ABDE ）項(xiàng)目之和。

50、 A對(duì)外投資 B固定資產(chǎn)總額 C流動(dòng)資產(chǎn) D其他長(zhǎng)期資產(chǎn) E營(yíng)運(yùn)資金 9可以用來(lái)計(jì)量企業(yè)的業(yè)績(jī)財(cái)務(wù)指標(biāo)有很多，包括（ABCDE ）。 A經(jīng)濟(jì)增加值 B現(xiàn)金流量 C每股收益 D市場(chǎng)價(jià)值 E凈收益 10現(xiàn)金流量可以用來(lái)評(píng)價(jià)企業(yè)（ ACE）的能力。 A支付利息 B利潤(rùn)分配 C償付債務(wù) D生產(chǎn)經(jīng)營(yíng) E支付股息 四、計(jì)算分析題 1某企業(yè)連續(xù)三年的資產(chǎn)負(fù)債表中相關(guān)資產(chǎn)項(xiàng)目的數(shù)額如下表：(金額單位：萬(wàn)元) 項(xiàng) 目 2001年末 2002年末 2003年末 流動(dòng)資產(chǎn) 2200 2680 2680 其中：應(yīng)收賬款 944 1028 1140 存貨 1060 928 1070 固定資產(chǎn) 3800 3340 350

51、0 資產(chǎn)總額 8800 8060 8920 已知2003年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入額為10465萬(wàn)元，比2002年增長(zhǎng)了15%，其主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為8176萬(wàn)元，比2002年增長(zhǎng)了12%。試計(jì)算并分析： 要求： （1）該企業(yè)2003年和2002年的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。 （2）對(duì)該企業(yè)的資產(chǎn)運(yùn)用效率進(jìn)行評(píng)價(jià)。 解： 項(xiàng)目 2002年 2003年 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 9100÷（1028+944）/2=9.23 10465÷（1140+1028）/2=9.65 存貨周轉(zhuǎn)率（成本基礎(chǔ)） 7300÷（928+1060）/2=7.34 81

52、76÷（1070+928）/2=8.18 存貨周轉(zhuǎn)率（收入基礎(chǔ)） 9100÷（928+1060）/2=9.64 10465÷（1070+928）/2=10.48 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 9100÷（2680+2200）/2=3.73 10465÷（2680+2680）/2=3.91 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 9100÷（3340+3800）/2=2.55 10465÷（3500+3340）/2=3.06 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 9100÷（8060+8800）/2=1.08 10465÷（8920+8060）/2=1.23 2某企業(yè)

53、經(jīng)營(yíng)A、B、C三種產(chǎn)品，其相關(guān)資料如下表所示。（金額單位：萬(wàn)元） 品種 銷售數(shù)量（件） 主營(yíng)業(yè)務(wù)收入（萬(wàn)元） 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本（萬(wàn)元） 本期 上期 本期 上期 本期 上期 A 2 700 2 700 567 540 337 334 B 5 400 5 625 3 402 3 375 2 095 1996 C 4 950 4 500 1 634 1 350 1029 810 合計(jì) 5 603 5 265 3 461 3 140 試計(jì)算該企業(yè)的毛利額和毛利率，并對(duì)該企業(yè)毛利額和毛利率的變動(dòng)因素進(jìn)行分析。 解：?jiǎn)挝唬涸贩N銷售單價(jià)單位銷售成本銷售比重（）毛利率（）銷售毛利額本期上期本期上期本期上期本期上

54、期本期上期A210020001248123710.1210.2640.5638.15230206B630060003880354860.7264.1038.4240.8613071379C330030002079180029.1625.6437.0340605540合計(jì)-  10010038.2340.3621422125各因素變動(dòng)對(duì)毛利及毛利率的影響程度如下：（1）           主營(yíng)業(yè)務(wù)收入總額對(duì)毛利的影響（56035265）×40.36338×40.36136.42（萬(wàn)元）       銷售數(shù)量對(duì)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的影響（2700×20005400×60004950×3000）52650000       52650000526000000銷售單價(jià)對(duì)主營(yíng)