基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識押題參考A卷含答案

基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識押題參考A卷含答案

單選題（共50題）1、下列不屬于股權投資基金份額持有人權利的是（）。A.依法轉讓其持有的基金份額B.安全保管基金財產(chǎn)C.分享基金財產(chǎn)收益D.參與分配清算后的剩余基金財產(chǎn)【答案】B2、以并購方式實現(xiàn)退出的程序，可分為六個步驟，其中不包括（）。A.股權轉讓交易雙方協(xié)商并達成初步意向B.受讓方對目標公司進行盡職調查C.轉讓方與受讓方進行談判，并簽署股權轉讓協(xié)議D.向證券登記結算機構申請公司變更登記【答案】D3、（2017年真題）股權投資基金運作流程包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A4、股權投資基金在運作過程中會進行項目收集、項目初審、盡職調查、投資決策與協(xié)議簽署等活動，上述活動屬于（）階段。A.投資B.項目退出C.募集與設立D.投資后管理【答案】A5、某股權投資基金認繳總額為20億元且于設立時全部實繳到位，基金收益分配約定為超額收益的10%作為業(yè)績報酬分給基金管理人，90%歸至基金投資者。收益分配體系為瀑布式，門檻收益率設定為每年8%，按單利計算?；鹪谶\營8年后完成了所有投資項目的退出，清算后可分配總額為40億元。假設基金運營期間未進行分配。根據(jù)以上材料，回答以下題目。A.為了保持基金管理人與基金投資者之間的利益一致性及基金運用的合規(guī)性，基金需要強制設定相應的門檻收益率B.門檻收益率是指基金向全體投資者返還投資本金后，向基金管理人進行分配直至管理人獲得按照門檻收益率計算的投資回報，作為業(yè)績報酬激勵基金管理人C.該基金投資者應獲得的門檻收益為20億元D.如果基金約定了門檻收益率條款，那么基金在分配時除向全體基金投資者返還投資本金外，還應繼續(xù)向其進行分配直至其獲得門檻收益，之后才開始向基金管理人分配業(yè)績報酬?！敬鸢浮緿6、目前，我國要求股權投資基金代銷機構應獲得（）且成為（）會員。A.基金從業(yè)資格；中國證監(jiān)會B.基金從業(yè)資格；中國證券投資基金業(yè)協(xié)會C.中國證監(jiān)會基金銷售業(yè)務資格；中國證券投資基金業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會基金銷售業(yè)務資格；中國證監(jiān)會【答案】C7、基金估值用公式可表示為（）。A.基金資產(chǎn)凈值=項目價值總和+其他資產(chǎn)價值B.基金資產(chǎn)凈值=項目價值總和-基金費用等負債C.基金資產(chǎn)凈值=項目價值總和+其他資產(chǎn)價值-基金費用等負債D.基金資產(chǎn)凈值=全部資產(chǎn)價值-基金費用等負債【答案】C8、股權投資基金與被投資企業(yè)簽署的投資協(xié)議中，保護性條款是為了保護（）的利益。A.股權投資基金B(yǎng).公司管理層C.公司原股東D.公司員工【答案】A9、關于估值方法中的清算價值法，表述錯誤的是（）。A.清算包括破產(chǎn)清算和解散清算B.在使用清算價值法估值時，通常采用較低的折扣率C.清算價值法中需要考慮變現(xiàn)價值D.清算價值法在企業(yè)可持續(xù)經(jīng)營的情況下較少使用【答案】D10、（2021年真題）關于被投企業(yè)的境內上市退出，以下表述錯誤的是（）。A.被投企業(yè)間接上市后，股權投資基金的退出方式為公開市場轉讓退出B.借殼上市是被投企業(yè)間接上市的一種方式C.股權投資基金可通過參與上市公司重大資產(chǎn)重組，將被投企業(yè)的股份轉換為上市公司股份D.被投企業(yè)進行首次公開發(fā)行并上市后，股權投資基金就可以開始出售股份【答案】D11、下列說法正確是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C12、下列不屬于股權回購發(fā)起人的是（）。A.被投資企業(yè)股東B.被投資企業(yè)管理層C.股權投資基金的托管人D.股權投資基金【答案】C13、以下不是股權投資基金的項目退出主要方式的是（）。A.股份上市轉讓或掛牌轉讓退出B.股權轉讓退出C.清算退出D.并購退出【答案】D14、股權投資基金宣傳推薦資料登載過往業(yè)績的，一般應遵循（）原則。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B15、(2017年)基金管理人進行基金備案，通常應向基金業(yè)協(xié)會報送的材料或信息有（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D16、目前，企業(yè)所得稅的稅率為（）。A.15%B.20%C.25%D.30%【答案】C17、關于股權投資母基金的投資特點，下列表述錯誤的是（）。A.在選擇股權投資基金時，一般要考察其投資理念、管理團隊、獨特性等B.可以直接進行股權投資，往往和期所投資的股權投資基金聯(lián)合投資C.以股權投資基金為主要投資對象D.因規(guī)模優(yōu)勢原因股權投資母基金的投資收益率一直較股權投資基金高【答案】D18、(2017年)某私募股權投資基金管理人擬委托第三方基金募集機構募集一只私募股權投資基金，該基金管理人的下述行為中符合規(guī)定的是（）。A.要求第三方基金募集機構在基金銷售期間對基金進行備案B.基金在銷售期間就主動自行對基金進行備案C.基金募集完畢后20個工作日內委托第三方基金募集機構對基金進行備案D.基金募集完畢后20個工作日內自行對基金進行備案【答案】D19、(2016年)除了反攤薄條款外，（）條款也可以保護投資者權益不被攤薄。A.回購條款B.優(yōu)先認購權C.競業(yè)禁止D.信息披露【答案】B20、下列關于合伙型基金的說法，不正確的是（）。A.不具有獨立的法人地位B.基金管理人是參與主體之一C.普通合伙人以其認繳的出資額為限承擔責任D.有限合伙人不參與投資決策【答案】C21、關于創(chuàng)業(yè)投資的相關概念，表述錯誤的是（）。A.創(chuàng)業(yè)企業(yè)，通常指處于創(chuàng)建或重建過程中的成長性企業(yè)，包含已經(jīng)在公開市場上市的企業(yè)B.創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)不得從事?lián)I(yè)務和房地產(chǎn)業(yè)務，但是購買自用房地產(chǎn)除外C.經(jīng)與被投資企業(yè)簽訂投資協(xié)議，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)可以以股權和優(yōu)先股、可轉換優(yōu)先股等準股權方式對未上市企業(yè)進行投資D.創(chuàng)業(yè)投資，系指向創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行股權投資，以期所投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)育成熟或相對成熟后主要通過股權轉讓獲得資本增值收益的投資方式【答案】A22、私募基金管理人發(fā)生重大事項的應當在個（）個工作日內向基金業(yè)協(xié)會報告，A.10B.3C.5D.15【答案】A23、基金管理人向基金業(yè)協(xié)會申請登記，應報送的信息不包括（）A.高級管理人員的基本信息B.公司章程或者合伙協(xié)議C.主要股東或者合伙人名單D.委托管理協(xié)議【答案】D24、關于創(chuàng)業(yè)投資的相關概念，表述錯誤的是（）。A.創(chuàng)業(yè)企業(yè)，通常指處于創(chuàng)建或重建過程中的成長性企業(yè)，包含已經(jīng)在公開市場上市的企業(yè)B.創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)不得從事?lián)I(yè)務和房地產(chǎn)業(yè)務，但是購買自用房地產(chǎn)除外C.經(jīng)與被投資企業(yè)簽訂投資協(xié)議，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)可以以股權和優(yōu)先股、可轉換優(yōu)先股等準股權方式對未上市企業(yè)進行投資D.創(chuàng)業(yè)投資，系指向創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行股權投資，以期所投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)育成熟或相對成熟后主要通過股權轉讓獲得資本增值收益的投資方式【答案】A25、(2017年)股份有限公司型股權投資基金作出增資或者減資決議，必須經(jīng)（）通過。A.全體股東所持表決權的2／3以上B.出席股東大會的股東所持表決權的1／2以上C.出席股東大會的股東所持表決權的2／3以上D.全體股東所持表決權的1／2以上【答案】C26、(2017年)下列情況不需要進行所有者權益核算的是（）。A.基金收益分配B.新的投資者參與C.基金托管人變更D.老的投資者退出【答案】C27、公司型股權投資基金設立，應向（）辦理注冊登記手續(xù)，并向（）備案。A.工商行政管理機關；基金業(yè)協(xié)會B.證券登記結算公司；基金業(yè)協(xié)會C.工商行政管理機關；證監(jiān)會D.基金業(yè)協(xié)會；證監(jiān)會【答案】A28、內部收益率的計算往往是在基金處于（）進行。A.投資期B.投后管理期C.退出期后D.以上都不是【答案】C29、（）不屬于股權投資基金的市場服務機構。A.律師事務所B.中國基金業(yè)協(xié)會C.基金財產(chǎn)保管機構D.基金銷售機構【答案】B30、由于股權投資基金管理對專業(yè)性的高要求，市場上的股權投資基金通常（）。A.基金管理人自我管理B.委托專業(yè)機構管理C.下設專業(yè)子公司管理D.以上都不是【答案】B31、關于外資私募股權投資基金的基本運作方式的說法，錯誤的是（）。A.外幣股權投資基金通常采取“兩頭在外”的方式B.外幣股權投資基金經(jīng)營實體注冊在境外C.外幣股權投資基金在境外完成項目的投資退出D.外幣股權投資基金可以在國內以基金名義注冊法人實體【答案】D32、（2021年真題）關于并購基金對實體企業(yè)的作用，以下表述錯誤的是（）。A.幫助被并購企業(yè)與自身其他資源進行整合B.重新調整管理與團隊，提升原企業(yè)的管理執(zhí)行效率C.聯(lián)合大型企業(yè)設立產(chǎn)業(yè)投資基金，幫助實現(xiàn)轉型升級D.投資早期的科技型企業(yè)并助力上市【答案】D33、股權投資基金作為一個整體，其能為投資者實現(xiàn)的投資回報率總體上處于一個（）的水平。A.較低B.適中C.較高D.不確定【答案】C34、我國《證券投資基金法》對合格投資者的定義是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A35、據(jù)被投資企業(yè)自身經(jīng)營情況，其經(jīng)營指標監(jiān)控側重點也有所不同。對于業(yè)務和市場已經(jīng)相對成熟穩(wěn)定的企業(yè)，側重于業(yè)績指標的是（）A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】A36、相對估值法是（）較常用的方法。A.早期創(chuàng)業(yè)投資基金B(yǎng).后期創(chuàng)業(yè)投資基金C.并購基金D.定增基金【答案】A37、（2017年真題）在購買股權投資基金份額時，投資者的做法不符合現(xiàn)行監(jiān)管要求的是（）。A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ【答案】C38、股權投資基金的運作流程是其實現(xiàn)（）的全過程。A.資本增值B.資本保值C.資本過渡D.資本變現(xiàn)【答案】A39、私募基金的募集主體包括（）。A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ【答案】B40、下列不屬于創(chuàng)業(yè)風險投資中政府引導基金的作用的是（）。A.支持階段參股B.支持跟進投資C.激勵約束D.投資保障【答案】C41、股權投資基金服務機構應當在每個季度結束之日起（）個工作日內向基金業(yè)協(xié)會報送服務業(yè)務情況表，每個年度結束之日起（）個月內向基金業(yè)協(xié)會報送運營情況報告。A.15；4B.10；3C.15；3D.10；4【答案】C42、境內間接上市的主要方式不包括（）A.企業(yè)通過借殼上市的,一般上市公司的實際控制人將發(fā)生變化B.企業(yè)可以通過資產(chǎn)重組或借殼上市等方式間接上市C.基金可通過"現(xiàn)金+股權”的方式,實現(xiàn)部分退出D.被投資企業(yè)可以通過申報IPO將企業(yè)股權轉變?yōu)樯鲜泄镜墓蓹唷敬鸢浮緿43、下列（）屬于私募基金特殊風險。A.稅收風險B.募集失敗風險C.基金運營風險D.外包事項所涉風險【答案】D44、公司型基金合同的法律形式為（）A.公司章程B.合伙協(xié)議C.基金合同D.以上都不是【答案】A45、下列不屬于風險揭示書中揭示的股權投資基金的特殊風險的是（）。A.基金運營風險B.基金未托管所涉風險C.聘請投資顧問所涉風險D.基金合同與基金業(yè)協(xié)會合同指引不一致所涉風險【答案】A46、《關于進一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項的公告》規(guī)定，私募基金管理人未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新義務累計達（）次的，中國基金業(yè)協(xié)會將其列入異常機構名單，并通過私募基金管理人公示平臺對外公示。A.1B.2C.3D.4【答案】B47、2014年8月21日，中國證監(jiān)會頒布的《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，明確中國證券投資基金業(yè)協(xié)會對（）開展自律管理，協(xié)調行業(yè)關系，提供行業(yè)服務，促進行業(yè)發(fā)展。A.基金投資B.股權投資C.債券投資D.融資融券【答案】B48、（2018年真題）某股權投資基金認繳總額五億元，于基金設立時一次繳清。門檻收益率為8%并按照單利計算，超額收益為二八模式并不實行追趕機制，在不考慮管理費、托管和稅收等費用的情況下，基金存續(xù)期五年后所有投資退出，基金清算可分配總金額為八億元，則基金管理人與投資者分別獲得分配金額為（）A.管理人分配獲得0.52億元，投資者分配獲得7.48億元