特許金融分析師考試基金管理知識(shí)試題及答案

特許金融分析師考試基金管理知識(shí)試題及答案姓名：____________________

一、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）

1.下列關(guān)于基金投資策略的描述，正確的是（）

A.分級(jí)基金主要投資于固定收益類資產(chǎn)

B.指數(shù)基金追求與標(biāo)的指數(shù)相同的收益率

C.QDII基金主要投資于境外市場(chǎng)

D.ETF基金可以通過場(chǎng)內(nèi)交易和場(chǎng)外申購(gòu)贖回兩種方式進(jìn)行交易

2.以下哪項(xiàng)不是基金管理公司的主要職責(zé)？（）

A.投資決策

B.基金銷售

C.基金審計(jì)

D.基金清算

3.以下關(guān)于債券基金的描述，正確的是（）

A.債券基金主要投資于政府債券

B.債券基金風(fēng)險(xiǎn)較低，收益穩(wěn)定

C.債券基金可以投資于企業(yè)債券、公司債券等

D.債券基金通常具有較高的波動(dòng)性

4.以下關(guān)于股票基金的描述，正確的是（）

A.股票基金主要投資于股票市場(chǎng)

B.股票基金風(fēng)險(xiǎn)較高，收益波動(dòng)較大

C.股票基金通常具有較高的流動(dòng)性

D.股票基金適合長(zhǎng)期投資

5.以下關(guān)于混合基金的描述，正確的是（）

A.混合基金投資于股票和債券等多種資產(chǎn)

B.混合基金風(fēng)險(xiǎn)介于股票基金和債券基金之間

C.混合基金收益較為穩(wěn)定

D.混合基金適合追求較高收益的投資者

6.以下關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的描述，正確的是（）

A.貨幣市場(chǎng)基金主要投資于短期貨幣市場(chǎng)工具

B.貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)較低，收益穩(wěn)定

C.貨幣市場(chǎng)基金流動(dòng)性較好，可以隨時(shí)申購(gòu)贖回

D.貨幣市場(chǎng)基金適合短期投資和現(xiàn)金管理

7.以下關(guān)于ETF基金的描述，正確的是（）

A.ETF基金是一種追蹤標(biāo)的指數(shù)的基金

B.ETF基金可以在場(chǎng)內(nèi)交易和場(chǎng)外申購(gòu)贖回

C.ETF基金通常具有較高的流動(dòng)性

D.ETF基金適合追求與標(biāo)的指數(shù)相同收益率的投資者

8.以下關(guān)于LOF基金的描述，正確的是（）

A.LOF基金是一種開放式基金

B.LOF基金可以通過場(chǎng)內(nèi)交易和場(chǎng)外申購(gòu)贖回兩種方式進(jìn)行交易

C.LOF基金通常具有較高的流動(dòng)性

D.LOF基金適合追求較高收益的投資者

9.以下關(guān)于基金投資風(fēng)險(xiǎn)的說法，正確的是（）

A.基金投資風(fēng)險(xiǎn)與基金投資類型和投資比例有關(guān)

B.基金投資風(fēng)險(xiǎn)可以通過分散投資來(lái)降低

C.基金投資風(fēng)險(xiǎn)與市場(chǎng)波動(dòng)有關(guān)

D.基金投資風(fēng)險(xiǎn)可以通過基金管理公司的專業(yè)管理來(lái)降低

10.以下關(guān)于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的說法，正確的是（）

A.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需要考慮基金的風(fēng)險(xiǎn)和收益

B.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)可以通過夏普比率、特雷諾比率等指標(biāo)進(jìn)行

C.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需要考慮基金的投資策略和市場(chǎng)環(huán)境

D.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)可以通過比較基金凈值增長(zhǎng)率來(lái)衡量

二、判斷題（每題2分，共10題）

1.基金管理公司必須在中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)，并獲得相應(yīng)的業(yè)務(wù)許可。（）

2.基金托管人是基金管理公司的全資子公司，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管和清算。（）

3.基金份額凈值在基金成立后的每個(gè)交易日都會(huì)公布。（）

4.基金的投資組合可以在基金合同規(guī)定的投資范圍內(nèi)進(jìn)行調(diào)整。（）

5.投資者可以在基金成立后的任意時(shí)間申購(gòu)基金份額。（）

6.基金管理公司不得進(jìn)行利益輸送，確?；鸱蓊~持有人的利益優(yōu)先。（）

7.基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時(shí)，必須向投資者充分披露基金的風(fēng)險(xiǎn)和收益特征。（）

8.基金投資組合的披露信息必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。（）

9.基金管理公司不得利用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行利益輸送，包括關(guān)聯(lián)交易。（）

10.基金管理公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及其近親屬不得持有或者買賣本公司管理的基金份額。（）

三、簡(jiǎn)答題（每題5分，共4題）

1.簡(jiǎn)述基金合同的主要內(nèi)容。

2.解釋基金份額凈值的概念及其計(jì)算方法。

3.闡述基金資產(chǎn)估值的原則和方法。

4.描述基金信息披露的基本要求和內(nèi)容。

四、論述題（每題10分，共2題）

1.論述基金管理人在基金投資決策中的作用和職責(zé)，以及如何確?；鹜顿Y決策的科學(xué)性和合規(guī)性。

2.分析基金風(fēng)險(xiǎn)管理的流程和策略，探討如何通過風(fēng)險(xiǎn)管理來(lái)降低基金投資的風(fēng)險(xiǎn)。

五、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）

1.下列哪項(xiàng)不是基金管理公司的業(yè)務(wù)范圍？（）

A.基金募集

B.基金投資

C.基金銷售

D.基金審計(jì)

2.基金管理人的注冊(cè)地通常位于（）

A.基金注冊(cè)地

B.基金托管地

C.基金管理人注冊(cè)地

D.基金投資地

3.基金托管人是指（）

A.基金管理公司

B.基金銷售機(jī)構(gòu)

C.銀行或證券公司等金融機(jī)構(gòu)

D.基金投資者

4.以下哪項(xiàng)不屬于基金投資風(fēng)險(xiǎn)？（）

A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.利率風(fēng)險(xiǎn)

D.管理風(fēng)險(xiǎn)

5.基金份額凈值公布的時(shí)間通常是（）

A.每日收盤后

B.每月最后一個(gè)工作日

C.每季度最后一個(gè)工作日

D.每年最后一個(gè)工作日

6.以下哪種基金的投資策略是追求超越基準(zhǔn)指數(shù)的表現(xiàn)？（）

A.指數(shù)基金

B.指數(shù)增強(qiáng)基金

C.被動(dòng)型基金

D.主動(dòng)型基金

7.以下關(guān)于QDII基金的說法，正確的是（）

A.QDII基金只能投資于境外市場(chǎng)

B.QDII基金主要投資于人民幣資產(chǎn)

C.QDII基金可以投資于境外股票、債券、基金等

D.QDII基金只能通過場(chǎng)外申購(gòu)贖回

8.貨幣市場(chǎng)基金的主要特點(diǎn)是（）

A.投資期限長(zhǎng)

B.投資風(fēng)險(xiǎn)高

C.投資收益穩(wěn)定

D.投資組合多樣化

9.以下關(guān)于ETF基金的說法，正確的是（）

A.ETF基金只能在場(chǎng)外申購(gòu)贖回

B.ETF基金可以追蹤多種指數(shù)

C.ETF基金具有較高流動(dòng)性

D.ETF基金投資門檻較高

10.以下關(guān)于LOF基金的說法，正確的是（）

A.LOF基金只能通過場(chǎng)外申購(gòu)贖回

B.LOF基金可以在場(chǎng)內(nèi)交易

C.LOF基金投資門檻較低

D.LOF基金適合所有投資者

試卷答案如下

一、多項(xiàng)選擇題答案及解析思路

1.答案：B,C,D

解析思路：分級(jí)基金投資于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的資產(chǎn)，故A錯(cuò)誤；指數(shù)基金追求與指數(shù)相同的表現(xiàn)，故B正確；QDII基金投資境外市場(chǎng)，故C正確；ETF基金具有場(chǎng)內(nèi)場(chǎng)外交易機(jī)制，故D正確。

2.答案：C

解析思路：基金管理公司負(fù)責(zé)投資決策、銷售和清算，不負(fù)責(zé)審計(jì)，故A、B、D都是公司的職責(zé)，C項(xiàng)不屬于。

3.答案：B,C

解析思路：債券基金投資于各類債券，包括政府債券和企業(yè)債券，故A錯(cuò)誤；債券基金風(fēng)險(xiǎn)較低，收益穩(wěn)定，故B正確；C項(xiàng)描述正確。

4.答案：A,B,C,D

解析思路：股票基金投資于股票市場(chǎng)，風(fēng)險(xiǎn)高，收益波動(dòng)大，流動(dòng)性較好，適合長(zhǎng)期投資，故A、B、C、D都正確。

5.答案：A,B,C

解析思路：混合基金投資于股票和債券，風(fēng)險(xiǎn)介于兩者之間，收益相對(duì)穩(wěn)定，適合追求較高收益的投資者，故A、B、C正確。

6.答案：A,B,C

解析思路：貨幣市場(chǎng)基金投資于短期貨幣市場(chǎng)工具，風(fēng)險(xiǎn)低，收益穩(wěn)定，流動(dòng)性好，適合短期投資和現(xiàn)金管理，故A、B、C正確。

7.答案：A,B,C,D

解析思路：ETF基金追蹤指數(shù)，具有場(chǎng)內(nèi)場(chǎng)外交易機(jī)制，流動(dòng)性高，適合追求與指數(shù)相同收益率的投資者，故A、B、C、D都正確。

8.答案：A,B,C,D

解析思路：LOF基金作為開放式基金，具有場(chǎng)內(nèi)場(chǎng)外交易機(jī)制，流動(dòng)性高，適合追求較高收益的投資者，故A、B、C、D都正確。

9.答案：A,B,C,D

解析思路：基金投資風(fēng)險(xiǎn)受多種因素影響，可以通過分散投資、風(fēng)險(xiǎn)管理等方式降低，市場(chǎng)波動(dòng)是風(fēng)險(xiǎn)之一，基金管理公司的專業(yè)管理也有助于降低風(fēng)險(xiǎn)，故A、B、C、D都正確。

10.答案：A,B,C,D

解析思路：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需考慮風(fēng)險(xiǎn)和收益，使用夏普比率、特雷諾比率等指標(biāo)，同時(shí)考慮投資策略和市場(chǎng)環(huán)境，凈值增長(zhǎng)率是衡量業(yè)績(jī)的一種方式，故A、B、C、D都正確。

二、判斷題答案及解析思路

1.答案：正確

解析思路：基金管理公司需在中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)，獲得業(yè)務(wù)許可。

2.答案：錯(cuò)誤

解析思路：基金托管人不是基金管理公司的全資子公司。

3.答案：正確

解析思路：基金份額凈值在交易日結(jié)束后公布。

4.答案：正確

解析思路：基金投資組合可按基金合同規(guī)定進(jìn)行調(diào)整。

5.答案：正確

解析思路：投資者可以在基金開放日申購(gòu)基金份額。

6.答案：正確

解析思路：基金管理人需確保投資者利益優(yōu)先。

7.答案：正確

解析思路：銷售機(jī)構(gòu)需向投資者充分披露基金信息。

8.答案：正確

解析思路：基金信息披露需真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。

9.答案：正確

解析思路：基金管理公司不得進(jìn)行利益輸送。

10.答案：正確

解析思路：相關(guān)人士不得持有或買賣本公司基金份額。

三、簡(jiǎn)答題答案及解析思路

1.答案：基金合同主要內(nèi)容通常包括基金的投資目標(biāo)、投資策略、投資范圍、費(fèi)用和稅收、基