財(cái)務(wù)管理規(guī)定必須掌握的100個(gè)公式

1、財(cái)務(wù)管理必須掌握的100個(gè)公式【公式1】因素分析法【簡要說明】按先后順序分析時(shí)，分析過的因素使用報(bào)告期數(shù)據(jù)（或?qū)嶋H指標(biāo)），未分析的因素使用基期數(shù)據(jù)（或計(jì)劃指標(biāo)）?？梢院唵蔚剡@樣記憶：已經(jīng)分析過的指標(biāo)不再“復(fù)原”?！竟?】營運(yùn)資本流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債長期資本長期資產(chǎn)【公式3】流動(dòng)比率流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債【公式4】速動(dòng)比率速動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債【公式5】現(xiàn)金流量比率經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量凈額流動(dòng)負(fù)債【公式6】資產(chǎn)負(fù)債率總負(fù)債總資產(chǎn)100【公式7】產(chǎn)權(quán)比率總負(fù)債股東權(quán)益【公式8】權(quán)益乘數(shù)總資產(chǎn)股東權(quán)益1產(chǎn)權(quán)比率【公式9】利息保障倍數(shù)息稅前利潤全部應(yīng)付利息（含資本化利息）【公式10】現(xiàn)金流量與負(fù)債比率經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量凈

2、額債務(wù)總額100【公式11】應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)營業(yè)收入應(yīng)收賬款【公式12】存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)營業(yè)收入（或營業(yè)成本）存貨【公式13】總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)營業(yè)收入總資產(chǎn)【公式14】營業(yè)凈利率凈利潤營業(yè)收入100【公式15】總資產(chǎn)凈利率凈利潤總資產(chǎn)100【公式16】權(quán)益凈利率凈利潤股東權(quán)益100【公式17】市盈率每股市價(jià)每股收益每股收益普通股股東凈利潤/流通在外普通股加權(quán)平均股數(shù)，其中，普通股股東凈利潤凈利潤優(yōu)先股股利。【公式18】市凈率每股市價(jià)每股凈資產(chǎn)每股凈資產(chǎn)（股東權(quán)益總額優(yōu)先股權(quán)益）流通在外普通股股數(shù)，其中，優(yōu)先股權(quán)益，包括優(yōu)先股的清算價(jià)值及全部拖欠的股息?！竟?9】市銷率每股市價(jià)每股營業(yè)收入每股營業(yè)收

3、入營業(yè)收入流通在外普通股加權(quán)平均股數(shù)【公式20】權(quán)益凈利率營業(yè)凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)權(quán)益乘數(shù)【公式21】凈負(fù)債（也叫凈金融負(fù)債）金融負(fù)債金融資產(chǎn)【公式22】凈經(jīng)營資產(chǎn)（凈投資資本）經(jīng)營資產(chǎn)經(jīng)營負(fù)債凈負(fù)債股東權(quán)益【公式23】經(jīng)營營運(yùn)資本經(jīng)營性流動(dòng)資產(chǎn)經(jīng)營性流動(dòng)負(fù)債【公式24】凈經(jīng)營性長期資產(chǎn)經(jīng)營性長期資產(chǎn)經(jīng)營性長期負(fù)債【公式25】稅后經(jīng)營凈利潤稅前經(jīng)營利潤經(jīng)營利潤所得稅凈利潤稅后利息費(fèi)用凈利潤金融損益，其中：稅后利息費(fèi)用（金融負(fù)債利息金融資產(chǎn)收益）（1所得稅稅率）【公式26】實(shí)體現(xiàn)金流量稅后經(jīng)營利潤凈經(jīng)營資產(chǎn)增加稅后經(jīng)營利潤凈投資【公式27】資本支出凈經(jīng)營長期資產(chǎn)增加折舊與攤銷經(jīng)營性長期資產(chǎn)增加經(jīng)

4、營性長期負(fù)債增加折舊與攤銷【公式28】權(quán)益凈利率凈經(jīng)營資產(chǎn)凈利率杠桿貢獻(xiàn)率杠桿貢獻(xiàn)率經(jīng)營差異率凈財(cái)務(wù)杠桿經(jīng)營差異率凈經(jīng)營資產(chǎn)凈利率稅后利息率凈經(jīng)營資產(chǎn)凈利率稅后經(jīng)營凈利潤（注意不是凈利潤）凈經(jīng)營資產(chǎn)凈財(cái)務(wù)杠桿凈負(fù)債/股東權(quán)益【公式29】外部融資額融資總需求可動(dòng)用的金融資產(chǎn)預(yù)計(jì)增加的留存收益在不存在可動(dòng)用金融資產(chǎn)的情況下，外部融資額為0時(shí)計(jì)算得出的營業(yè)收入增長率稱為“內(nèi)含增長率”?！竟?0】可持續(xù)增長率(通用公式)本期收益留存（期末股東權(quán)益本期收益留存）【公式31】復(fù)利終值FP（F/P，i，n）【公式32】復(fù)利現(xiàn)值PF（P/F，i，n）【公式33】有效年利率（1報(bào)價(jià)利率/m）的m次方1【公式3

5、4】普通年金終值FA（F/A，i，n）,n表示的是等額收付的次數(shù)?！竟?5】普通年金現(xiàn)值PA（P/A，i，n）,n表示的是等額收付的次數(shù)。【公式36】預(yù)付年金終值FA（F/A，i，n1）1（F/A，i，n）（1i）【公式37】預(yù)付年金現(xiàn)值PA（P/A，i，n1）1（P/A，i，n）（1i）【公式38】遞延年金現(xiàn)值PA（P/A，i，n）（P/F，i，m）,m表示的是遞延期，即遞延年金中第一次等額收付發(fā)生的時(shí)點(diǎn)距離第1期期末間隔的期數(shù)?！竟?9】資產(chǎn)A和資產(chǎn)B投資組合預(yù)期收益率的標(biāo)準(zhǔn)差（A預(yù)期收益率的方差A(yù)的比重的平方B預(yù)期收益率的方差B的比重的平方2A和B的相關(guān)系數(shù)A的預(yù)期收益率標(biāo)準(zhǔn)差A(yù)的比

6、重B預(yù)期收益率的標(biāo)準(zhǔn)差B的比重）開平方根【公式40】單個(gè)證券的系數(shù)該證券與市場組合收益之間的協(xié)方差市場組合的方差該證券與市場組合的相關(guān)系數(shù)該證券的標(biāo)準(zhǔn)差市場組合的標(biāo)準(zhǔn)差【公式41】資本資產(chǎn)定價(jià)模型:RiRf（RmRf）用文字表述為：要求收益率無風(fēng)險(xiǎn)收益率風(fēng)險(xiǎn)收益率【公式42】債券價(jià)值未來支付的利息現(xiàn)值到期時(shí)支付的本金現(xiàn)值【公式43】股票價(jià)值（1）對(duì)于零增長股票而言，如果長期持有（即不打算出售），股票價(jià)值股利/折現(xiàn)率（2）對(duì)于固定增長的股票而言，如果長期持有（即不打算出售），股票價(jià)值未來第一期股利/（Rsg）【公式44】如果股利固定增長，并且打算長期持有（即不準(zhǔn)備出售），則股票的期望收益率預(yù)計(jì)下

7、期的股利/股票當(dāng)前的價(jià)格股利增長率股利收益率股利增長率。在證券市場處于均衡狀態(tài)時(shí)，股利增長率股價(jià)增長率資本利得收益率?！竟?5】用股利增長模型估計(jì)權(quán)益資本成本（1）留存收益成本預(yù)計(jì)第一期的每股股利額/當(dāng)前的每股市價(jià)普通股股利年增長率（2）新發(fā)普通股成本預(yù)計(jì)第一期的每股股利額/（當(dāng)前的每股市價(jià)普通股每股籌資費(fèi)用）普通股股利年增長率【公式46】用到期收益率法估計(jì)稅前債務(wù)成本稅前債務(wù)成本債券的到期收益率【公式47】利用可比公司法估計(jì)稅前債務(wù)成本本公司的長期債務(wù)成本可比公司長期債券的到期收益率【公式48】利用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整法估計(jì)稅前債務(wù)成本稅前債務(wù)成本政府債券的市場回報(bào)率企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償率【公式49】根

8、據(jù)籌資凈額折現(xiàn)估計(jì)稅前債務(wù)成本稅前債務(wù)成本使得利息和本金的現(xiàn)值等于籌資凈額的折現(xiàn)率【公式50】加權(quán)平均資本成本單項(xiàng)資本成本的加權(quán)平均數(shù)【公式51】市場利率純粹利率風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)通貨膨脹溢價(jià)違約風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)期限風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)純粹利率(真實(shí)無風(fēng)險(xiǎn)利率)通貨膨脹溢價(jià)名義無風(fēng)險(xiǎn)利率，名義無風(fēng)險(xiǎn)利率簡稱無風(fēng)險(xiǎn)利率【公式52】股權(quán)價(jià)值實(shí)體價(jià)值凈債務(wù)價(jià)值實(shí)體價(jià)值實(shí)體現(xiàn)金流量現(xiàn)值，用加權(quán)平均資本成本折現(xiàn)【公式53】根據(jù)市盈率模型計(jì)算每股價(jià)值（1）修正平均市盈率法修正平均市盈率可比企業(yè)平均市盈率/（可比企業(yè)平均預(yù)期增長率100）目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值修正平均市盈率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期增長率100目標(biāo)企業(yè)每股收益（2）股

9、價(jià)平均法目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值可比企業(yè)修正市盈率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期增長率100目標(biāo)企業(yè)每股收益將得出的股票估價(jià)進(jìn)行算術(shù)平均，得出最后結(jié)果?！竟?4】根據(jù)市凈率模型計(jì)算每股價(jià)值（1）修正平均市凈率法修正平均市凈率可比企業(yè)平均市凈率/（可比企業(yè)平均預(yù)期股東權(quán)益凈利率100）目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值修正平均市凈率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期股東權(quán)益凈利率100目標(biāo)企業(yè)每股凈資產(chǎn)（2）股價(jià)平均法目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值可比企業(yè)修正市凈率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期股東權(quán)益凈利率100目標(biāo)企業(yè)每股凈資產(chǎn)將得出的股票估價(jià)進(jìn)行算術(shù)平均，得出最后結(jié)果?！竟?5】根據(jù)市銷率模型計(jì)算每股價(jià)值（1）修正平均市銷率法修正平均市銷率可比企業(yè)平均市銷率/（可比企業(yè)平均預(yù)期營業(yè)

10、凈利率100）目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值修正平均市銷率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期營業(yè)凈利率100目標(biāo)企業(yè)每股收入（2）股價(jià)平均法目標(biāo)企業(yè)每股價(jià)值可比企業(yè)修正市銷率目標(biāo)企業(yè)預(yù)期營業(yè)凈利率100目標(biāo)企業(yè)每股收入將得出的股票估價(jià)進(jìn)行算術(shù)平均，得出最后結(jié)果?！竟?6】凈現(xiàn)值投資后現(xiàn)金流量現(xiàn)值投資額現(xiàn)值【公式57】內(nèi)含報(bào)酬率能夠使凈現(xiàn)值等于0的折現(xiàn)率【公式58】靜態(tài)回收期投資引起的累計(jì)現(xiàn)金流量等于0所需要的時(shí)間【公式59】動(dòng)態(tài)回收期投資引起的累計(jì)現(xiàn)金流量現(xiàn)值等于0所需要的時(shí)間【公式60】共同年限法按照最小公倍數(shù)確定共同年限,由于項(xiàng)目本身的凈現(xiàn)值是已知的，只需要對(duì)于未來的各個(gè)時(shí)點(diǎn)的凈現(xiàn)值進(jìn)一步折現(xiàn)到0時(shí)點(diǎn)。由于計(jì)算凈現(xiàn)值時(shí)已經(jīng)

11、對(duì)項(xiàng)目本身期限內(nèi)的現(xiàn)金流量折現(xiàn)，所以，確定某個(gè)凈現(xiàn)值的折現(xiàn)期時(shí)要扣除項(xiàng)目本身的期限。【公式61】等額年金法等額年金凈現(xiàn)值/年金現(xiàn)值系數(shù)【公式62】估計(jì)項(xiàng)目系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的方法可比公司法（1）卸載可比企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿（將可比企業(yè)權(quán)益轉(zhuǎn)換為資產(chǎn)）資產(chǎn)權(quán)益/1（1可比企業(yè)所得稅稅率）可比企業(yè)負(fù)債/可比企業(yè)權(quán)益（2）加載目標(biāo)企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿（將可比企業(yè)的資產(chǎn)作為目標(biāo)企業(yè)的資產(chǎn)，再將其轉(zhuǎn)換為目標(biāo)企業(yè)的權(quán)益）權(quán)益資產(chǎn)1（1目標(biāo)企業(yè)所得稅稅率）目標(biāo)企業(yè)負(fù)債/目標(biāo)企業(yè)權(quán)益【公式63】敏感程度法敏感系數(shù)目標(biāo)值變動(dòng)百分比/選定變量變動(dòng)百分比【公式64】期權(quán)到期日價(jià)值和凈損益（以股票期權(quán)為例）（1）買入看漲期權(quán)多頭看漲期權(quán)到期日

12、價(jià)值（凈收入）Max（股票市價(jià)執(zhí)行價(jià)格，0）多頭看漲期權(quán)凈損益多頭看漲期權(quán)到期日價(jià)值期權(quán)價(jià)格（2）賣出看漲期權(quán)空頭看漲期權(quán)到期日價(jià)值（凈收入）Max（股票市價(jià)執(zhí)行價(jià)格，0）空頭看漲期權(quán)凈損益空頭看漲期權(quán)到期日價(jià)值期權(quán)價(jià)格（3）買入看跌期權(quán)多頭看跌期權(quán)到期日價(jià)值（凈收入）Max（執(zhí)行價(jià)格股票市價(jià)，0）多頭看跌期權(quán)凈損益多頭看跌期權(quán)到期日價(jià)值期權(quán)價(jià)格（4）賣出看跌期權(quán)空頭看跌期權(quán)到期日價(jià)值（凈收入）Max（執(zhí)行價(jià)格股票市價(jià)，0）空頭看跌期權(quán)凈損益空頭看跌期權(quán)到期日價(jià)值期權(quán)價(jià)格【公式65】期權(quán)的時(shí)間溢價(jià)期權(quán)價(jià)值內(nèi)在價(jià)值期權(quán)的內(nèi)在價(jià)值，是指期權(quán)立即執(zhí)行產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)價(jià)值?！竟?6】期權(quán)估價(jià)的套期保值原理

13、（針對(duì)看漲期權(quán)）（1）確定可能的到期日股票價(jià)格：上行股價(jià)股票現(xiàn)價(jià)上行乘數(shù)下行股價(jià)股票現(xiàn)價(jià)下行乘數(shù)（2）根據(jù)執(zhí)行價(jià)格計(jì)算確定到期日期權(quán)價(jià)值：股價(jià)上行時(shí)期權(quán)到期日價(jià)值Max（上行股價(jià)執(zhí)行價(jià)格，0）股價(jià)下行時(shí)期權(quán)到期日價(jià)值Max（下行股價(jià)執(zhí)行價(jià)格，0）（3）計(jì)算套期保值比率：套期保值比率（股價(jià)上行時(shí)期權(quán)到期日價(jià)值股價(jià)下行時(shí)期權(quán)到期日價(jià)值）/（上行股價(jià)下行股價(jià)）（4）計(jì)算投資組合的成本：購買股票支出套期保值比率股票現(xiàn)價(jià)借款（到期日下行股價(jià)套期保值比率股價(jià)下行時(shí)看漲期權(quán)到期日價(jià)值）/（1無風(fēng)險(xiǎn)利率）期權(quán)價(jià)值投資組合成本購買股票支出借款【公式67】期權(quán)估價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)中性原理（針對(duì)看漲期權(quán)）無風(fēng)險(xiǎn)利率（上行概率

14、上行時(shí)收益率）（下行概率下行時(shí)收益率）（上行概率上行時(shí)收益率）（1上行概率）下行時(shí)收益率根據(jù)這個(gè)公式，可以計(jì)算出上行概率，以及期權(quán)執(zhí)行日的期望值，然后使用無風(fēng)險(xiǎn)利率折現(xiàn)，就可以求出期權(quán)的現(xiàn)值。【公式68】看跌期權(quán)估價(jià)對(duì)于歐式期權(quán)，假定看漲期權(quán)和看跌期權(quán)有相同的執(zhí)行價(jià)格和到期日，則下述等式成立：看漲期權(quán)價(jià)格看跌期權(quán)價(jià)格標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格執(zhí)行價(jià)格的現(xiàn)值根據(jù)上述等式可知，看跌期權(quán)價(jià)格看漲期權(quán)價(jià)格標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格執(zhí)行價(jià)格的現(xiàn)值，也就是說，可以根據(jù)看漲期權(quán)價(jià)格推算看跌期權(quán)價(jià)格。【公式69】杠桿系數(shù)（1）經(jīng)營杠桿系數(shù)定義公式：經(jīng)營杠桿系數(shù)息稅前利潤變動(dòng)率營業(yè)收入變動(dòng)率簡化公式：經(jīng)營杠桿系數(shù)基期邊際貢獻(xiàn)基期息稅前

15、利潤（2）財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)定義公式：財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)每股收益變動(dòng)率息稅前利潤變動(dòng)率簡化公式：財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)基期息稅前利潤（基期稅前利潤基期稅前優(yōu)先股股息）（3）聯(lián)合杠桿系數(shù)定義公式：聯(lián)合杠桿系數(shù)每股收益變動(dòng)率營業(yè)收入變動(dòng)率簡化公式：聯(lián)合杠桿系數(shù)基期邊際貢獻(xiàn)（基期稅前利潤基期稅前優(yōu)先股股息）【公式70】MM理論（1）無稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本無稅無負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本無稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的債務(wù)市場價(jià)值/無稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益市場價(jià)值（無稅無負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本稅前債務(wù)資本成本）（2）有稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本無稅無負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本無稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的債務(wù)市場價(jià)值/無稅有負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益市

16、場價(jià)值（無稅無負(fù)債時(shí)企業(yè)的權(quán)益資本成本稅前債務(wù)資本成本）（1T）【公式71】資本結(jié)構(gòu)決策的公司價(jià)值比較法企業(yè)價(jià)值股票的市場價(jià)值長期債務(wù)的價(jià)值其中，假設(shè)長期債務(wù)的價(jià)值等于其面值，股票的市場價(jià)值（凈利潤優(yōu)先股股利）/權(quán)益資本成本?！竟?2】剩余股利分配政策股利凈利潤投資所需權(quán)益資本【公式73】股票股利（1）股票股利發(fā)放股票股利前的股數(shù)股票股利發(fā)放比例每股面值（或每股市價(jià)）（2）發(fā)放股票股利增加的股本發(fā)放股票股利前的股數(shù)股票股利發(fā)放比例每股面值（3）發(fā)放股票股利增加的資本公積發(fā)放股票股利前的股數(shù)股票股利發(fā)放比例（每股市價(jià)每股面值）（4）發(fā)放股票股利減少的未分配利潤股票股利【公式74】配股（1）配股

17、除權(quán)價(jià)格（配股前股票市值配股價(jià)格配股數(shù)量）/（配股前股數(shù)配股數(shù)量）（配股前每股價(jià)格配股價(jià)格股份變動(dòng)比例）/（1股份變動(dòng)比例）（2）配股權(quán)價(jià)值（配股后股票價(jià)格配股價(jià)格）/購買一股新股所需的配股權(quán)數(shù)【公式75】債券發(fā)行價(jià)格未來支付的債券利息和本金的現(xiàn)值【公式76】租賃的決策分析（承租人）租賃凈現(xiàn)值租賃的現(xiàn)金流量總現(xiàn)值借款購買的現(xiàn)金流量總現(xiàn)值,采用有擔(dān)保債券的稅后利率作為折現(xiàn)率?！竟?7】認(rèn)股權(quán)證的籌資成本（稅前）使得認(rèn)股權(quán)證投資凈現(xiàn)值等于0的折現(xiàn)率【公式78】可轉(zhuǎn)換債券純債券價(jià)值未來的利息現(xiàn)值和本金現(xiàn)值之和【公式79】間接費(fèi)用的分配1.直接分配法（1）輔助生產(chǎn)的單位成本輔助生產(chǎn)費(fèi)用總額/輔助生產(chǎn)

18、對(duì)外提供的產(chǎn)品或勞務(wù)總量（公式分母中不包括輔助生產(chǎn)各車間相互提供的產(chǎn)品或勞務(wù)量）（2）各受益車間、產(chǎn)品或各部門應(yīng)分配的費(fèi)用輔助生產(chǎn)的單位成本該車間、產(chǎn)品或部門的耗用量2.交互分配法第一步：交互分配某輔助生產(chǎn)費(fèi)用的交互分配率該輔助生產(chǎn)車間交互分配前發(fā)生的費(fèi)用/該輔助生產(chǎn)車間提供的產(chǎn)品或勞務(wù)數(shù)量某輔助生產(chǎn)車間交互分配轉(zhuǎn)出費(fèi)用該輔助生產(chǎn)車間交互分配率其他輔助生產(chǎn)車間耗用該輔助生產(chǎn)車間的產(chǎn)品或勞務(wù)數(shù)量某輔助生產(chǎn)車間交互分配轉(zhuǎn)入的費(fèi)用（該輔助生產(chǎn)車間耗用的其他某輔助生產(chǎn)車間的產(chǎn)品或勞務(wù)數(shù)量該其他輔助生產(chǎn)車間的交互分配率）第二步：對(duì)外分配某輔助生產(chǎn)車間交互分配后的實(shí)際費(fèi)用該輔助生產(chǎn)車間交互分配前的費(fèi)用交互

19、分配轉(zhuǎn)入的費(fèi)用交互分配轉(zhuǎn)出的費(fèi)用某輔助生產(chǎn)車間對(duì)外分配率該輔助生產(chǎn)車間交互分配后的實(shí)際費(fèi)用/該輔助生產(chǎn)車間對(duì)外提供產(chǎn)品或勞務(wù)的數(shù)量某產(chǎn)品或車間、部門應(yīng)分配的某輔助生產(chǎn)費(fèi)用該產(chǎn)品或車間、部門受益的勞務(wù)量該輔助生產(chǎn)車間對(duì)外分配率【公式80】完工產(chǎn)品和在產(chǎn)品的成本分配（1）不計(jì)算在產(chǎn)品成本：完工產(chǎn)品成本本月發(fā)生的產(chǎn)品生產(chǎn)費(fèi)用（2）在產(chǎn)品成本按年初數(shù)固定計(jì)算：月末在產(chǎn)品成本年初在產(chǎn)品成本完工產(chǎn)品成本本月發(fā)生的生產(chǎn)費(fèi)用（3）在產(chǎn)品成本按其所耗用的原材料費(fèi)用計(jì)算：在產(chǎn)品成本所耗用的原材料費(fèi)用（4）約當(dāng)產(chǎn)量法：在產(chǎn)品約當(dāng)產(chǎn)量在產(chǎn)品數(shù)量完工程度單位成本（月初在產(chǎn)品成本本月發(fā)生的生產(chǎn)費(fèi)用）/（產(chǎn)成品數(shù)量月末在產(chǎn)

20、品約當(dāng)產(chǎn)量）產(chǎn)成品成本單位成本產(chǎn)成品產(chǎn)量月末在產(chǎn)品成本單位成本月末在產(chǎn)品約當(dāng)產(chǎn)量（5）在產(chǎn)品成本按定額成本計(jì)算：月末在產(chǎn)品成本月末在產(chǎn)品數(shù)量在產(chǎn)品定額單位成本產(chǎn)成品總成本月初在產(chǎn)品成本本月發(fā)生費(fèi)用月末在產(chǎn)品成本產(chǎn)成品單位成本產(chǎn)成品總成本產(chǎn)成品產(chǎn)量（6）定額比例法：材料費(fèi)用分配率（月初在產(chǎn)品實(shí)際材料成本本月投入的實(shí)際材料成本）/（完工產(chǎn)品定額材料成本月末在產(chǎn)品定額材料成本）完工產(chǎn)品應(yīng)分配材料成本完工產(chǎn)品定額材料成本材料費(fèi)用分配率月末在產(chǎn)品應(yīng)分配材料成本月末在產(chǎn)品定額材料成本材料費(fèi)用分配率工資（費(fèi)用）分配率月初在產(chǎn)品實(shí)際工資（費(fèi)用）本月投入的實(shí)際工資（費(fèi)用）/（完工產(chǎn)品定額工時(shí)月末在產(chǎn)品定額工時(shí)）

21、完工產(chǎn)品應(yīng)分配工資（費(fèi)用）完工產(chǎn)品定額工時(shí)工資（費(fèi)用）分配率月末在產(chǎn)品應(yīng)分配工資（費(fèi)用）月末在產(chǎn)品定額工時(shí)工資（費(fèi)用）分配率【公式81】綜合結(jié)轉(zhuǎn)的成本還原還原分配率被還原的半成品成本/上一步驟的完工產(chǎn)品成本還原后的某項(xiàng)成本資料還原分配率上一步驟的完工產(chǎn)品成本中的該項(xiàng)成本資料【公式82】平行結(jié)轉(zhuǎn)分步法中在產(chǎn)品的廣義約當(dāng)產(chǎn)量某步驟月末廣義在產(chǎn)品約當(dāng)產(chǎn)量該步驟月末狹義在產(chǎn)品數(shù)量在產(chǎn)品完工程度（以后各步驟月末狹義在產(chǎn)品數(shù)量每件狹義在產(chǎn)品耗用的該步驟的完工半成品的數(shù)量）之和【公式83】變動(dòng)成本差異分析（1）直接材料價(jià)格差異（實(shí)際價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)價(jià)格）實(shí)際數(shù)量（2）直接材料數(shù)量差異（實(shí)際數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量）標(biāo)準(zhǔn)價(jià)格（3

22、）直接人工工資率差異（實(shí)際工資率標(biāo)準(zhǔn)工資率）實(shí)際工時(shí)（4）直接人工效率差異（實(shí)際工時(shí)標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）標(biāo)準(zhǔn)工資率（5）變動(dòng)制造費(fèi)用耗費(fèi)差異（實(shí)際分配率標(biāo)準(zhǔn)分配率）實(shí)際工時(shí)（6）變動(dòng)制造費(fèi)用效率差異（實(shí)際工時(shí)標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）標(biāo)準(zhǔn)分配率公式中的標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量是“實(shí)際產(chǎn)量”的標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量，即標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量實(shí)際產(chǎn)量單位產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)用量。【公式84】固定制造費(fèi)用的差異分析1.二因素分析法固定制造費(fèi)用耗費(fèi)差異固定制造費(fèi)用實(shí)際數(shù)固定制造費(fèi)用預(yù)算數(shù)固定制造費(fèi)用能量差異固定制造費(fèi)用預(yù)算數(shù)固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)成本（生產(chǎn)能量實(shí)際產(chǎn)量標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率2.三因素分析法固定制造費(fèi)用耗費(fèi)差異固定制造費(fèi)用實(shí)際數(shù)固定制造費(fèi)用預(yù)算數(shù)固定制造費(fèi)用閑置能

23、量差異固定制造費(fèi)用預(yù)算數(shù)實(shí)際工時(shí)固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率（生產(chǎn)能量實(shí)際工時(shí)）固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率固定制造費(fèi)用效率差異（實(shí)際工時(shí)實(shí)際產(chǎn)量標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率【公式85】損益方程式息前稅后利潤息稅前利潤（1所得稅稅率）息稅前利潤銷售收入總成本銷售收入變動(dòng)成本固定成本邊際貢獻(xiàn)固定成本單價(jià)銷量單位變動(dòng)成本銷量固定成本銷量單位邊際貢獻(xiàn)固定成本銷售收入邊際貢獻(xiàn)率固定成本銷售收入（1變動(dòng)成本率）固定成本銷售收入安全邊際率邊際貢獻(xiàn)率銷售收入（1盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率）邊際貢獻(xiàn)率安全邊際邊際貢獻(xiàn)率安全邊際率邊際貢獻(xiàn)安全邊際率（銷售收入變動(dòng)成本）變動(dòng)成本變動(dòng)銷售成本變動(dòng)銷售和管理費(fèi)用變動(dòng)產(chǎn)品成本變動(dòng)銷售和管

24、理費(fèi)用產(chǎn)品成本中的（直接材料成本直接人工成本變動(dòng)制造費(fèi)用）變動(dòng)銷售和管理費(fèi)用固定成本固定銷售成本固定銷售和管理費(fèi)用固定產(chǎn)品成本固定銷售和管理費(fèi)用固定制造費(fèi)用固定銷售和管理費(fèi)用【公式86】邊際貢獻(xiàn)和邊際貢獻(xiàn)率單位邊際貢獻(xiàn)單價(jià)單位變動(dòng)成本邊際貢獻(xiàn)銷售收入變動(dòng)成本銷售量單位邊際貢獻(xiàn)銷售額邊際貢獻(xiàn)率加權(quán)平均邊際貢獻(xiàn)率（各產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)率各產(chǎn)品占總銷售的比重）各產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)各產(chǎn)品銷售收入100【公式87】盈虧臨界點(diǎn)的確定盈虧臨界點(diǎn)銷售量固定成本/（單價(jià)單位變動(dòng)成本）固定成本/單位邊際貢獻(xiàn)盈虧臨界點(diǎn)銷售額盈虧臨界點(diǎn)銷售量單價(jià)固定成本/邊際貢獻(xiàn)率盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率盈虧臨界點(diǎn)銷售量/正常銷售量100盈虧臨界點(diǎn)銷售

25、額/正常銷售額100保證目標(biāo)利潤的銷售額（固定成本目標(biāo)利潤）/邊際貢獻(xiàn)率多品種企業(yè)盈虧臨界點(diǎn)銷售額固定成本/加權(quán)平均邊際貢獻(xiàn)率某種產(chǎn)品的盈虧臨界點(diǎn)銷售額企業(yè)盈虧臨界點(diǎn)銷售額該種產(chǎn)品的銷售額比重某種產(chǎn)品的盈虧臨界點(diǎn)銷售量該種產(chǎn)品的盈虧臨界點(diǎn)銷售額/該產(chǎn)品的單價(jià)【公式88】安全邊際和安全邊際率安全邊際正常銷售額盈虧臨界點(diǎn)銷售額安全邊際率安全邊際正常銷售額1001盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率銷售息稅前利潤率安全邊際率邊際貢獻(xiàn)率【公式89】營業(yè)預(yù)算的編制（1）銷售預(yù)算本期銷售商品所收到的現(xiàn)金本期銷售本期收現(xiàn)以前期賒銷本期收現(xiàn)本期的銷售收入期初應(yīng)收賬款期末應(yīng)收賬款（2）生產(chǎn)預(yù)算預(yù)計(jì)生產(chǎn)量（預(yù)計(jì)銷售量預(yù)計(jì)期末產(chǎn)成品存貨）預(yù)計(jì)期初產(chǎn)成品存貨（3）直接材料預(yù)算預(yù)計(jì)采購量（生產(chǎn)需用量期末存量）期初存量本期購貨付現(xiàn)本期購貨付現(xiàn)部分以前期賒購本期付現(xiàn)的部分本期購貨成本期初應(yīng)付賬款期末應(yīng)付賬款【公式90】財(cái)務(wù)預(yù)算的編制（1）現(xiàn)金收入期初現(xiàn)金余額銷貨現(xiàn)金收入可供使用現(xiàn)金（2）現(xiàn)金支出直接材料支出直接人工支出制造費(fèi)用支出銷售及管理