加快建立我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度

加快建立我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度

目前我國(guó)保險(xiǎn)公司的信息披露無(wú)論在形式與內(nèi)容上都處于初級(jí)和探索階段。借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國(guó)實(shí)際，保險(xiǎn)信息披露制度應(yīng)貫穿保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程。

面對(duì)保險(xiǎn)會(huì)計(jì)信息的特殊性、多樣性與多層次性，建立一個(gè)科學(xué)、規(guī)范、完整的保險(xiǎn)會(huì)計(jì)核算體系是我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展中十分緊迫的任務(wù)。

要制定和完善全行業(yè)信息化建設(shè)規(guī)劃和具體信息標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)建開(kāi)放型的中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息網(wǎng)以及完善的保險(xiǎn)監(jiān)管信息系統(tǒng)，從而及時(shí)披露保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)情況和風(fēng)險(xiǎn)狀況。

我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的現(xiàn)狀

1、信息披露內(nèi)容不全面

保險(xiǎn)信息發(fā)布主要依靠政府的行政手段，保險(xiǎn)客戶(hù)很難了解到較為詳細(xì)的保險(xiǎn)信息。而且，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)負(fù)債狀況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?nèi)狈Ρ匾耐该鞫取Ｍ侗Ｈ速?gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)，其目的是購(gòu)買(mǎi)風(fēng)險(xiǎn)的安全保障，即保險(xiǎn)公司現(xiàn)在和未來(lái)能提供風(fēng)險(xiǎn)保障的能力，所以投保人購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)的基礎(chǔ)是保險(xiǎn)公司的信用。由于投保人缺乏專(zhuān)門(mén)知識(shí)，對(duì)保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)狀況和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)不可能作全面了解。而保險(xiǎn)公司由于其信用的連續(xù)性和保持流量的特點(diǎn)，使其風(fēng)險(xiǎn)具有長(zhǎng)期性和隱蔽性，因此應(yīng)形成一種市場(chǎng)機(jī)制，要求保險(xiǎn)公司對(duì)市場(chǎng)披露其全面的經(jīng)營(yíng)信息，由專(zhuān)業(yè)人士對(duì)其經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)質(zhì)量、風(fēng)險(xiǎn)管理、發(fā)展前途等作出評(píng)估，并將評(píng)估情況公之于眾，讓公眾了解其真實(shí)情況并對(duì)是否投保作出正確選擇。如果保險(xiǎn)產(chǎn)品和保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)狀況的透明度不夠，投保人和潛在的消費(fèi)群體就缺乏選擇依據(jù)，

2、信息披露的客觀性和準(zhǔn)確性不足

有些保險(xiǎn)公司信息披露的形式和內(nèi)容過(guò)于簡(jiǎn)單，與監(jiān)管部門(mén)對(duì)上市公司年報(bào)公布的規(guī)范要求相比，相去甚遠(yuǎn)。例如投資類(lèi)壽險(xiǎn)產(chǎn)品，從各保險(xiǎn)公司信息披露形式和內(nèi)容看，該產(chǎn)品多采取報(bào)紙披露的方式，內(nèi)容為其投資收益情況，時(shí)間按月或季進(jìn)行，形式單一。特別是客戶(hù)所關(guān)心的投資方式、投資渠道、投資人情況等許多方面都避而不談，或輕描淡寫(xiě)不夠全面和詳細(xì)，極易產(chǎn)生誤導(dǎo)作用。加之目前的外部審計(jì)制度不夠健全，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)報(bào)表、數(shù)據(jù)等信息資料的公允性和真實(shí)性缺乏有效的監(jiān)督認(rèn)證機(jī)制。

3、信息披露的時(shí)間不及時(shí)

投資連結(jié)保險(xiǎn)產(chǎn)品面市四個(gè)月后，中國(guó)保監(jiān)會(huì)就下發(fā)了《投資連接保險(xiǎn)管理暫行辦法》。其中第十條規(guī)定：“保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)每月至少評(píng)估一次投資賬戶(hù)中的單位價(jià)值，并向保單持有人公布”；第二十一條規(guī)定：“保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)至少每半年在中國(guó)保監(jiān)會(huì)指定的報(bào)紙上作信息公告”。實(shí)際中第十條已經(jīng)在執(zhí)行，即每月通過(guò)中國(guó)保監(jiān)會(huì)認(rèn)可的媒體公布一次投資單位價(jià)格。但第二十一條在執(zhí)行中就打了折扣。信息披露時(shí)間不及時(shí)對(duì)信息使用者就失去了意義。

4、信息披露的方式不規(guī)范

幾年前，有保險(xiǎn)公司對(duì)外宣稱(chēng)其投資類(lèi)險(xiǎn)種首季度的投資回報(bào)率達(dá)%.這條消息一公布，立即在各大媒體、新聞網(wǎng)站得到廣泛的報(bào)道、宣傳。這個(gè)投資回報(bào)率是以年利率形式公布的。其實(shí)，這一利率僅是8月8日至9月30日這53天的結(jié)算利率，并不代表今后投資收益的發(fā)展走勢(shì)。信息披露的不規(guī)范，不僅會(huì)增加客戶(hù)對(duì)產(chǎn)品不切實(shí)際的高回報(bào)率的追求，相應(yīng)增加客戶(hù)的投資風(fēng)險(xiǎn)，而且也會(huì)給保險(xiǎn)公司的長(zhǎng)期發(fā)展及經(jīng)營(yíng)埋下風(fēng)險(xiǎn)隱患。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，如果對(duì)信息披露不及時(shí)加以規(guī)范和約束，則會(huì)影響中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)的發(fā)展。

建立適合我國(guó)國(guó)情的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度

1、保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度建設(shè)應(yīng)遵循的原則

客觀性原則。客觀性原則是指保險(xiǎn)信息披露制度所公開(kāi)的信息能夠正確反映客觀事實(shí)真相或發(fā)展趨勢(shì)，并且經(jīng)得起會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的檢驗(yàn)。要先經(jīng)過(guò)獨(dú)立的精算師事務(wù)所或會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行評(píng)估并出具書(shū)面報(bào)告后方可予以公布，以保證信息的客觀性。

充分性原則。充分披露原則首先要求保險(xiǎn)信息披露的內(nèi)容要充分，在設(shè)計(jì)和編制會(huì)計(jì)報(bào)表時(shí)，必須正確提供保險(xiǎn)公司完整的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息，使信息使用者能全面了解保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果。同時(shí)，信息披露的形式也要充分。不僅對(duì)內(nèi)發(fā)布信息，而且恰當(dāng)?shù)叵蛲獠堪l(fā)布信息，信息披露的形式要多樣化，要充分利用便捷的信息平臺(tái)，并且注意以投保人和被保險(xiǎn)人容易接受的方式來(lái)披露相關(guān)信息。

及時(shí)性原則。保險(xiǎn)信息披露制度要求當(dāng)事人對(duì)于既成事實(shí)的信息，以及對(duì)保險(xiǎn)可能產(chǎn)生重大影響的信息，應(yīng)當(dāng)及時(shí)予以披露。

可比性原則。在保險(xiǎn)行業(yè)內(nèi)要盡可能實(shí)行統(tǒng)一保險(xiǎn)信息披露制度，使各家保險(xiǎn)公司的狀況可以作橫向比較，可以更好地滿(mǎn)足監(jiān)管部門(mén)、被保險(xiǎn)人、社會(huì)公眾等不同信息使用者的需要。

2、保險(xiǎn)信息披露制度建設(shè)的主要內(nèi)容

財(cái)務(wù)信息

會(huì)計(jì)報(bào)表、報(bào)表附注、補(bǔ)充報(bào)表、財(cái)務(wù)狀況說(shuō)明書(shū)及其他相關(guān)會(huì)計(jì)信息構(gòu)成了一個(gè)相對(duì)完整的信息報(bào)告體系。在這其中不僅要看到一般的會(huì)計(jì)信息，更要關(guān)注保險(xiǎn)會(huì)計(jì)特殊信息的披露。如對(duì)信息的敏感度進(jìn)行有效披露；保險(xiǎn)公司會(huì)計(jì)政策應(yīng)在報(bào)表附注中加強(qiáng)披露，例如各種準(zhǔn)備金估計(jì)基礎(chǔ)與精算假設(shè)、資產(chǎn)計(jì)價(jià)方法、成本分?jǐn)傇瓌t等；披露保單持有人利益與股東利益；披露經(jīng)驗(yàn)調(diào)整與假設(shè)變化等。

風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理信息

2000年11月，證監(jiān)會(huì)一連出臺(tái)了《公開(kāi)發(fā)行證券公司信息披露編報(bào)規(guī)則》第1-6號(hào)。其中第3號(hào)和第4號(hào)分別是《保險(xiǎn)公司招股說(shuō)明書(shū)內(nèi)容與格式特別規(guī)定》、《保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)報(bào)表附注特別規(guī)定》。這兩個(gè)規(guī)定專(zhuān)為規(guī)范公開(kāi)發(fā)行股票保險(xiǎn)公司的信息披露行為而定。它們要求保險(xiǎn)公司應(yīng)披露有關(guān)財(cái)務(wù)資料、各種行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和公司自身風(fēng)險(xiǎn)。具體說(shuō)來(lái)，保險(xiǎn)公司應(yīng)該披露的具體風(fēng)險(xiǎn)主要有：利率風(fēng)險(xiǎn)、欺詐風(fēng)險(xiǎn)、政策性風(fēng)險(xiǎn)、假設(shè)風(fēng)險(xiǎn)、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、資產(chǎn)與負(fù)債匹配風(fēng)險(xiǎn)、再保險(xiǎn)安排風(fēng)險(xiǎn)、人力資源風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)等。此外，保險(xiǎn)公司應(yīng)披露保險(xiǎn)行業(yè)的概覽和背景以及保險(xiǎn)公司自身的詳細(xì)狀況。對(duì)保險(xiǎn)公司應(yīng)披露的會(huì)計(jì)財(cái)務(wù)指標(biāo)也一一列出，如各種責(zé)任準(zhǔn)備金的提存狀況、實(shí)際償付能力和法定償付能力、法定分保業(yè)務(wù)和非法定分保業(yè)務(wù)等等，并列出了15份標(biāo)準(zhǔn)格，明示應(yīng)披露的各類(lèi)財(cái)務(wù)信息。

經(jīng)營(yíng)狀況信息

對(duì)投資者和顧客而言，經(jīng)營(yíng)狀況信息是進(jìn)行投資和購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品的判斷依據(jù)，也是判斷一個(gè)公司發(fā)展?jié)摿Φ囊粋€(gè)重要依據(jù)。保險(xiǎn)公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)的指標(biāo)應(yīng)在報(bào)表附注中分別予以披露：保費(fèi)收入、分出保費(fèi)、計(jì)提的準(zhǔn)備金、賠付支出、手續(xù)費(fèi)支出、退保金等。

產(chǎn)品信息

產(chǎn)品的條款費(fèi)率、保險(xiǎn)責(zé)任、除外責(zé)任、風(fēng)險(xiǎn)提示、售后服務(wù)內(nèi)容及渠道等。對(duì)創(chuàng)新型險(xiǎn)種投資連結(jié)保險(xiǎn)、分紅保險(xiǎn)等的狀況還要披露其投資、收益分配情況等。在一些保險(xiǎn)合同中，如變額壽險(xiǎn)合同、分紅壽險(xiǎn)、年金合同以及一些養(yǎng)老金合同，保險(xiǎn)公司對(duì)所收取的保費(fèi)實(shí)行獨(dú)立賬戶(hù)管理，以滿(mǎn)足保險(xiǎn)合同中對(duì)于投資對(duì)象、經(jīng)營(yíng)策略、成本歸集、收益分配方面的特別規(guī)定。披露獨(dú)立賬戶(hù)有利于保單持有人正確評(píng)估其保單權(quán)益，方便了信息使用者的信息分析。

資金運(yùn)用信息。

應(yīng)披露保險(xiǎn)公司的投資理念、投資策略和投資組合，同時(shí)還應(yīng)披露資產(chǎn)與負(fù)債管理的信息。對(duì)于保險(xiǎn)公司而言，資產(chǎn)負(fù)債不匹配是其主要風(fēng)險(xiǎn)之一。不匹配風(fēng)險(xiǎn)包括：持有時(shí)間的不匹配；實(shí)現(xiàn)收益與保證利率的不匹配；計(jì)價(jià)基礎(chǔ)的不匹配等。保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)披露其資產(chǎn)負(fù)債不匹配風(fēng)險(xiǎn)程度。

監(jiān)管信息

保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)披露保險(xiǎn)法律法規(guī)、保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展情況、重要監(jiān)管事項(xiàng)、行政審批等事項(xiàng)。在加強(qiáng)償付能力監(jiān)管的形勢(shì)下，償付能力的信息披露有著重要的意義。保險(xiǎn)人的償付能力對(duì)于其成功運(yùn)作至關(guān)重要。監(jiān)管部門(mén)、保單持有人、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)與金融分析人員對(duì)保險(xiǎn)公司的償付能力特別感興趣。

3、建立適合國(guó)情的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的對(duì)策

改進(jìn)保險(xiǎn)信息披露方式，使之貫穿于保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程

目前我國(guó)保險(xiǎn)公司對(duì)各項(xiàng)信息的披露無(wú)論在形式上還是內(nèi)容上都處于初級(jí)和探索階段。借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國(guó)實(shí)際，保險(xiǎn)信息披露制度應(yīng)貫穿保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程：產(chǎn)品銷(xiāo)售前，要求銷(xiāo)售人員客觀公正地向客戶(hù)全面介紹產(chǎn)品的保險(xiǎn)保障和投資功能，建立客戶(hù)對(duì)投資回報(bào)的合理預(yù)期，避免誤導(dǎo)客戶(hù)；產(chǎn)品銷(xiāo)售后，要求保險(xiǎn)公司定期、如實(shí)地披露產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)情況，如投資方式、方向、投資人資料、存續(xù)期內(nèi)的收益和費(fèi)用扣除項(xiàng)目等；信息發(fā)布應(yīng)遵照嚴(yán)格的程序及方式，由職能部門(mén)進(jìn)行評(píng)估，由CPA進(jìn)行審計(jì)。

加強(qiáng)保險(xiǎn)會(huì)計(jì)核算體系，保證信息披露的客觀性

面對(duì)保險(xiǎn)會(huì)計(jì)信息的特殊性、多樣性與多層次性，保險(xiǎn)信息披露制度的建立，必須依賴(lài)于保險(xiǎn)會(huì)計(jì)核算體系的完善。然而，由于保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的專(zhuān)業(yè)性與復(fù)雜的計(jì)算技術(shù)使得其在信息披露原則、內(nèi)容與方式上存在著特殊的規(guī)律。目前我國(guó)保險(xiǎn)會(huì)計(jì)信息失真、信息披露不足和信息誤導(dǎo)，是造成保險(xiǎn)會(huì)計(jì)信息披露制度難以有效運(yùn)行的原因之一。同時(shí)保險(xiǎn)會(huì)計(jì)核算體系不完善，使得保險(xiǎn)公司參與資本市場(chǎng)的運(yùn)作存在一定的困難。因此，建立一個(gè)科學(xué)、規(guī)范、完整的保險(xiǎn)會(huì)計(jì)核算體系是我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展中十分緊迫的任務(wù)。同時(shí)，強(qiáng)化審計(jì)制度，建立公估機(jī)構(gòu)、CPA對(duì)保險(xiǎn)公司的審計(jì)，保證保險(xiǎn)信息的客觀性。

提高保險(xiǎn)信息化水平，建立和完善保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管信息系統(tǒng)

當(dāng)前，信息化和信息資源的利用不僅成為保險(xiǎn)公司生存的基礎(chǔ)，而且是保險(xiǎn)公司信息披露的捷徑。保險(xiǎn)信息化程度在一定程度上決定我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息披露的質(zhì)量與速度。

推進(jìn)保險(xiǎn)業(yè)信息化建設(shè)，建立和完善保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管信息系統(tǒng)。要制定和完善全行業(yè)信息化建設(shè)規(guī)劃和具體信息標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)建開(kāi)放型的中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)信息網(wǎng)以及完善的保險(xiǎn)監(jiān)管信息系統(tǒng)，從而及時(shí)披露保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)情況和風(fēng)險(xiǎn)狀況。要充分運(yùn)用現(xiàn)代電子化手段，改善信息傳遞方式和速度，增加信息的透明度和準(zhǔn)確性，加強(qiáng)對(duì)保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)時(shí)監(jiān)管。要建立和完善保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，做到有嚴(yán)密的風(fēng)險(xiǎn)控制、經(jīng)常的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、及時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告、審慎的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，并按不同的監(jiān)管責(zé)任，提出防范和化解保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)備方案，妥善處置保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。

滿(mǎn)足多重信息使用者，保證信息披露的有效性

保險(xiǎn)監(jiān)管部門(mén)通過(guò)規(guī)范和監(jiān)控保險(xiǎn)公司的償付能力、定價(jià)過(guò)程以及經(jīng)營(yíng)方式來(lái)確保保單持有者的利益。監(jiān)管部門(mén)關(guān)心保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)信息，特別關(guān)注保險(xiǎn)公司的償付能力，其對(duì)保險(xiǎn)信息的使用，是維護(hù)整個(gè)保險(xiǎn)體系健康成長(zhǎng)的必要條件。

被保險(xiǎn)人一般不會(huì)注意到保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)報(bào)告，他們更關(guān)心的是保單的信息。而保險(xiǎn)合同是復(fù)雜的法律文件，非業(yè)內(nèi)人士很難理解其中內(nèi)容。因此，監(jiān)管部門(mén)要防止保險(xiǎn)公司使用誤導(dǎo)性保單措辭，要求用規(guī)范的語(yǔ)言書(shū)寫(xiě)保單，特別是在銷(xiāo)售環(huán)節(jié)，要求對(duì)保單條款的內(nèi)容準(zhǔn)確地披露。

股東是最主要的投資者，他們必須獲得保險(xiǎn)公司的足夠的財(cái)務(wù)報(bào)告信息。例如人壽保險(xiǎn)公司，金融衍生工具型保險(xiǎn)產(chǎn)品具有投資功能，保單持有者對(duì)保險(xiǎn)公司的資金運(yùn)用利益和其他約定利益有要求權(quán)。關(guān)于保險(xiǎn)公司的投資狀況和收益水平的信息的披露，對(duì)于他們而言，是至關(guān)重要的。

建立保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度的意義

在加入WTO的條件下，保險(xiǎn)業(yè)的信息披露問(wèn)題，即保險(xiǎn)業(yè)為誰(shuí)提供信息，提供什么信息，披露信息的程度及披露信息的方式，已經(jīng)成為理論研究和實(shí)務(wù)操作關(guān)心的問(wèn)題。

建立我國(guó)的保險(xiǎn)業(yè)信息披露制度，對(duì)于加強(qiáng)保險(xiǎn)監(jiān)管、保護(hù)各類(lèi)合法權(quán)益、維護(hù)公平的市場(chǎng)秩序，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)體系的安全與穩(wěn)定，都有著重要的實(shí)際意義。

1、建立保險(xiǎn)信息披露制度有助于維護(hù)被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益

被保險(xiǎn)人對(duì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)產(chǎn)品的認(rèn)知程度是極為有限的，即使是一個(gè)高度透明的企業(yè)，消費(fèi)者也難以對(duì)它了如指掌。不知情的需求者與知情的供給者之間的交易存在著信息不對(duì)稱(chēng)。保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要維持公平，可行的辦法就是通過(guò)法律和規(guī)則，對(duì)供給者的行為進(jìn)行必要的制約，同時(shí)提出一些強(qiáng)制的信息披露要求，讓需求者盡量知情。鼓勵(lì)需求者自覺(jué)掌握盡量多的信息和專(zhuān)業(yè)知識(shí)，提高判斷力，并且對(duì)自己的選擇和判斷承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

2、建立信息披露制度有助于維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)需要競(jìng)爭(zhēng)，沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)就沒(méi)有活力，沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)就沒(méi)有繁榮，沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)就沒(méi)有公平。但競(jìng)爭(zhēng)必須有規(guī)則。信息披露制度的建立與完善，可以將市場(chǎng)上各種信息、動(dòng)態(tài)明朗化、公開(kāi)化。監(jiān)管部門(mén)可以根據(jù)