中國汽車自主品牌變速器CTV發(fā)展趨勢分析

中國汽車自主品牌變速器CTV發(fā)展趨勢分析

自動變速器是汽車產(chǎn)業(yè)核心部件,壁壘極其高.AT,CVT和DCT三種自動變速器技術(shù)路徑各有所長,未來將大概率形成三足鼎立局面.CVT適合中小排量,優(yōu)勢在于成本較低,平順性好,燃油經(jīng)濟(jì)性好,日系車中CVT配置比例已經(jīng)達(dá)65%.AT優(yōu)勢在于操作方便,平順性好,可承載大扭矩,但價格相對較貴,適用于偏中高端車型,美系車中配置比例較高.DCT優(yōu)勢在于傳動效率高,燃油經(jīng)濟(jì)性好,價格相對適中,德系車最為普遍.據(jù)測算自主品牌目前手動檔（MT）占比依然有42%,主要占據(jù)了中低端車型市場,CVT替代MT有望成為主流方案.預(yù)計CVT滲透率從2018年17%有望持續(xù)提升至2023年24%,核心增量來源于自主品牌中低端車型快速滲透及日系品牌的穩(wěn)步提升,到2023年CVT市場規(guī)模達(dá)498億元.

變速器是汽車最核心零部件之一,從研發(fā)到制造的技術(shù)壁壘均極其高.變速器技術(shù)水平實(shí)際上是一個國家工業(yè)水平的集中體現(xiàn),在變速器生成過程中,子系統(tǒng)自身、子系統(tǒng)之間、母子系統(tǒng)之間的復(fù)雜關(guān)系既是變速器研發(fā)的難點(diǎn)所在,亦是變速器產(chǎn)品的競爭力所在.變速器的設(shè)計制造過程復(fù)雜,設(shè)計環(huán)節(jié)不僅包括變速器自身的設(shè)計,還涉及上游零部件的設(shè)計.在變速器設(shè)計方面,不僅需要考慮設(shè)計方案的難點(diǎn),還要兼顧現(xiàn)有制造工藝的難點(diǎn).在制造環(huán)節(jié)上,不僅包括軸、齒輪、殼體等核心零部件的生產(chǎn)加工,也包括后期的裝配、試驗(yàn)、調(diào)教和修整.此外,投產(chǎn)應(yīng)用的復(fù)雜性是變速器技術(shù)難度的又一體現(xiàn).變速器一旦走向量產(chǎn),其涉及的技術(shù)難點(diǎn)就不再只是點(diǎn)和面層次上的原理設(shè)計和制造工藝,而是拓展到包括質(zhì)量控制、系統(tǒng)協(xié)同、電控集成、供應(yīng)鏈管理等全鏈路的管控.

一、概況

自動替代手動是變速器發(fā)展必然趨勢,AT+DCT+CVT是自動變速器三大主流技術(shù)路徑.MT（手動變速器）優(yōu)點(diǎn)是成本低,缺點(diǎn)是操作繁瑣,平順性差.AT（液力自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是操作方便,平順性好,缺點(diǎn)是成本高+燃油經(jīng)濟(jì)性差.DCT（雙離合自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是傳動效率高+燃油經(jīng)濟(jì)性好,缺點(diǎn)是頓挫感強(qiáng).CVT（無級變速器）優(yōu)點(diǎn)是燃油經(jīng)濟(jì)性好+成本較低,缺點(diǎn)是可承載扭矩有限.AMT（機(jī)械自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是成本低且可承載大扭矩,但缺點(diǎn)是頓挫感強(qiáng)且舒適性差.

自動替代手動是變速器發(fā)展必然趨勢,AT+DCT+CVT是自動變速器三大主流技術(shù)路徑.MT（手動變速器）優(yōu)點(diǎn)是成本低,缺點(diǎn)是操作繁瑣,平順性差.AT（液力自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是操作方便,平順性好,缺點(diǎn)是成本高+燃油經(jīng)濟(jì)性差.DCT（雙離合自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是傳動效率高+燃油經(jīng)濟(jì)性好,缺點(diǎn)是頓挫感強(qiáng).CVT（無級變速器）優(yōu)點(diǎn)是燃油經(jīng)濟(jì)性好+成本較低,缺點(diǎn)是可承載扭矩有限.AMT（機(jī)械自動變速器）優(yōu)點(diǎn)是成本低且可承載大扭矩,但缺點(diǎn)是頓挫感強(qiáng)且舒適性差.

二、變速器種類

液力自動變速器（AT）主要由液力變矩器、行星齒輪傳動機(jī)構(gòu)、換擋執(zhí)行元件、液壓控制裝置、電子控制裝置、殼體等組成.工作時液力自動變速器通過液力傳遞和齒輪組合的變化實(shí)現(xiàn)變矩變速.其中液力變扭器是AT最重要的部件,它由泵輪、渦輪和導(dǎo)輪等構(gòu)件組成,它直接輸入發(fā)動機(jī)動力,并傳遞扭矩,同時具有離合作用.駕駛員通過控制踩踏油門的力度,液壓控制系統(tǒng)自動操控行星齒輪從而實(shí)現(xiàn)換擋.AT操作方便,平順性好,可承載扭矩大,其缺點(diǎn)在于結(jié)構(gòu)復(fù)雜,成本高,傳動效率低,燃油經(jīng)濟(jì)性較差.

雙離合變速器（DCT）主要由雙離合器、三軸式齒輪變速器、自動換擋機(jī)構(gòu)和電控液壓系統(tǒng)組成.DCT在MT的基礎(chǔ)上發(fā)展而來,但作為自動變速器,卻沒有像AT那樣采用變矩器,而是通過

各自控制奇數(shù)、偶數(shù)檔位的兩組變速器交替工作來實(shí)現(xiàn)無縫切換,換檔速度快,平順性佳.且DCT采用齒輪傳動,相比液壓傳動而言傳動效率較高,燃油經(jīng)濟(jì)性較好,但存在低速頓挫感強(qiáng)的缺點(diǎn).

無級變速器（CVT）主要由主動輪組、從動輪組、鋼帶和液壓泵等組成.工作時通過主動輪與從動輪的可動盤做軸向移動來改變主動輪、從動輪錐面與V型傳動帶嚙合的工作半徑,從而改變傳動比.可動盤的軸向移動量是由駕駛者根據(jù)需要通過控制系統(tǒng)調(diào)節(jié)主動輪、從動輪液壓泵油缸壓力來實(shí)現(xiàn)的.由于主動輪和從動輪的工作半徑可以實(shí)現(xiàn)連續(xù)調(diào)節(jié),從而實(shí)現(xiàn)了無級變速.CVT具備成本較低,平順性好,燃油經(jīng)濟(jì)性好等優(yōu)點(diǎn),其不足之處在于傳動效率不高且可承載扭矩有限.

機(jī)械自動變速器（AMT）是在MT基礎(chǔ)上優(yōu)化機(jī)械變速器換檔操縱部分來實(shí)現(xiàn)自動化換檔.AMT具備MT結(jié)構(gòu)簡單、制造成本低、燃油經(jīng)濟(jì)性高等特點(diǎn),但存在換擋頓挫感強(qiáng),舒適性較差的缺點(diǎn).目前由于AMT適載的微型小型車的市場份額日漸萎縮,AMT已逐步淡出市場.

三、行業(yè)格局

CVT仍為日系+自主中小排量車型的主流方案.CVT因其成本較低,燃油經(jīng)濟(jì)性好但可承載扭矩有限的特點(diǎn),成為中小排量車型的優(yōu)選變速器.目前CVT在國內(nèi)中低端市場的地位逐步深化,其配套品牌以日系和二線自主品牌為主.

日本市場注重經(jīng)濟(jì)實(shí)用性,日系汽車配套變速器中CVT占比高達(dá)65%左右,CVT普及率遠(yuǎn)高于其他地區(qū).日本青睞CVT主要系其國情所致：一是國土狹小,道窄且堵,多低速行駛；二是能源缺乏,油價較高.這導(dǎo)致日本用車需求具有排量低,油耗低的特點(diǎn),CVT成本較低,平順性好,燃油經(jīng)濟(jì)性好的優(yōu)點(diǎn)恰好滿足日本的用車需求.日系車中CVT占比最高

CVT成為主流配置,其次為MT及AMT.廣汽本田中幾乎每一個車型均有CVT配置,廣汽豐田中只有漢蘭達(dá)僅采用了AMT配置,凱美瑞部分采用AMT配置.MT配置基本是低端車型個別配置會采用.AT和DCT目前無一款車采用.

自主品牌中自動擋滲透率依然存在較大空間.2014年自主品牌手動擋滲透率接近60%,2019年下降至42%,而合資品牌中手動擋從2014年的30%下降到20%.自主品牌依然自動替代MT的空間依然存在.

CVT變速器目前主要配套自主品牌為奇瑞,吉利,東風(fēng)柳汽,江淮,江鈴和北汽,主要配套排量集中于1.5T附近.從銀億股份的相關(guān)公告來看,即使在汽車銷量增速進(jìn)入低增長時代,作為自主品牌CVT變速器核心供應(yīng)商邦奇2015-2017年出貨量從26萬臺快速增長至72萬臺規(guī)模,這進(jìn)一步驗(yàn)證了自主品牌車企對CVT變速器應(yīng)用比例快速提升.2015-2017年邦奇CVT銷量及增速

“加特可+邦奇+萬里揚(yáng)+江麓容大”是國內(nèi)主要獨(dú)立第三方CVT供應(yīng)商.加特可目前只配套于日系品牌.邦奇是目前自主品牌CVT變速箱主要配套商.萬里揚(yáng)和江麓容大是國內(nèi)自主CVT主要供應(yīng)商,整體實(shí)力上萬里揚(yáng)好于江麓容大.未來國內(nèi)自主品牌CVT變速器格局核心看萬里揚(yáng)與邦奇之間的競爭.受股東方影響及自身研發(fā)和服務(wù)能力響應(yīng)國內(nèi)客戶較慢,邦奇的競爭實(shí)力逐步趨弱,萬里揚(yáng)競爭優(yōu)勢增強(qiáng).

1、加特可

一家日本企業(yè),是全球CVT核心供應(yīng)商.CVT變速器產(chǎn)能約120萬臺,主要配套是國內(nèi)各大日系品牌.加特可最大特點(diǎn)在于其CVT可以涵蓋乘用車各大排量車型,產(chǎn)品線非常全.具體包括：小型FF車用CVT,小型FF車用帶附屬變速機(jī)構(gòu)的CVT,中型FF車用鋼帶式CVT（2.5L）和中-大型車用鋼帶式CVT（2.0-3.5L）.

2、邦奇

其CVT產(chǎn)品在中國市場的自主品牌中得到廣泛的應(yīng)用,其主要客戶有比亞迪、吉利、海馬、長安、上汽等.其CVT產(chǎn)品具有較好的燃油經(jīng)濟(jì)性,并且傳動效率高、傳動順暢平穩(wěn),以及良好的液力變矩器啟步能力,在駕乘舒適性提升的同時,也幫助車輛實(shí)現(xiàn)更高的效能.而且邦奇造價低,很適合國內(nèi)自主品牌的中低端車.2017年銀億集團(tuán)收購邦奇100%股份.且自從2015年起,邦奇動力開始擴(kuò)充產(chǎn)能,在比利時和中國工廠,產(chǎn)能由30萬提升至超過100萬臺.

2017年銀億集團(tuán)營業(yè)總收入為127.03億元,同比增長57.66%,其中CVT業(yè)務(wù)占總收入47.06%,汽車安全氣囊其他發(fā)生器占比達(dá)到16.49%,可見汽車零部件業(yè)務(wù)已經(jīng)漸漸取代房地產(chǎn)業(yè)務(wù),成為銀億集團(tuán)的主要核心業(yè)務(wù).2017銀億主營業(yè)務(wù)收入占比

3、萬里揚(yáng)

國內(nèi)第一家汽車變速箱行業(yè)的上市公司,一直專注于變速箱的研發(fā)工作.萬里揚(yáng)雖在CVT變速箱行業(yè)上入行較晚,但因其早期專注于商用車變速箱,故在變速箱技術(shù)上積累較深,再加上對奇瑞CVT變速箱的收購,使其得以快速躋身國內(nèi)CVT市場,并于2018年正式上市新一代CVT25.2018H1萬里揚(yáng)主營收入占比

奇瑞變速箱在國內(nèi)的乘用車變速箱企業(yè)中處于領(lǐng)先地位,主要從事乘用車變速箱的研發(fā)、設(shè)計以及生產(chǎn).核心技術(shù)包括手動變速箱和自動變速箱.手動變速箱有：QR512、QR513、QR515、QR523、QR525.在自動變速箱方面,因?yàn)樽詣幼兯傧浔旧淼膹?fù)雜結(jié)構(gòu),制造研發(fā)成本高,所以多數(shù)車企都不會進(jìn)行自主研發(fā).但奇瑞已經(jīng)形成了關(guān)于CVT的知識產(chǎn)權(quán)體系.具體到CVT設(shè)計理論、失效理論、開發(fā)流程、CAE技術(shù).并且也成功研制了與CVT配套的零部件,以及擁有著成熟的CVT供應(yīng)鏈.其擁有多項專利,專利包括產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、試驗(yàn)方法、生產(chǎn)工藝等方面.收購?fù)瓿珊?萬里揚(yáng)納入奇瑞變速箱公司總員工共774人,其中109人為技術(shù)人員,技術(shù)人員在變速箱的產(chǎn)品研發(fā)方面均具備豐富經(jīng)驗(yàn).故此次收購?fù)瓿珊?萬里揚(yáng)獲得了奇瑞變速箱的核心技術(shù),可以有效的支撐其布局乘用車變速箱市場.

4、江麓容大

產(chǎn)品有RDC15、RDC18和正在開發(fā)中的RDC25.與力帆630、530、330,眾泰T200,野馬F10、F12等車型配套.2016年12月,瀘州高新江麓容大年規(guī)劃產(chǎn)能50萬臺套CVT生產(chǎn)基地開工建設(shè).

CVT格局生變,邦奇競爭力趨弱,萬里揚(yáng)競爭力增強(qiáng).2019-2021年萬里揚(yáng)業(yè)績有望迎來反轉(zhuǎn).

四、變速器發(fā)展趨勢

CVT替代MT趨勢仍在自主品牌車型中加強(qiáng).到2023年變速器總市場規(guī)模約2168億元,其中AT為779億元,DCT為753億元,CVT為498億元.

1、AT的單價為1萬元,滲透率預(yù)計維持穩(wěn)定在30%,核心配套于合資品牌及自主品牌中高端車型.

2、DCT的單價為1萬元,滲透率預(yù)計從2016年12%持續(xù)提升至2023年29